Корреляция нефти и РТС

VadimTrade, мера эта отражает наличие линейной зависимости. В нашем случае — даже не функциональной, а статистической. 
То есть, в случае нестационарных рядов и нелинейных зависимостей она может вводить в заблуждение. 

VadimTrade, Вы дали, по сути, неверное  определение.
Если Вы не понимаете, при чем тут слова случайный и линейный, это не значит, что и другие не разбираются в вопросе. 

VadimTrade, из словаря Даля?
Математические инструменты, как и любые другие, требуют не только знания названия и назначения, но и отработанного навыка использования. Прочтите из вики:
 Значительная корреляция между двумя случайными величинами всегда является свидетельством существования некоторой статистической связи в данной выборке, но эта связь не обязательно должна наблюдаться для другой выборки и иметь причинно-следственный характер. Часто заманчивая простота корреляционного исследования подталкивает исследователя делать ложные интуитивные выводы о наличии причинно-следственной связи между парами признаков, в то время как коэффициенты корреляции устанавливают лишь статистические взаимосвязи. Например, рассматривая пожары в конкретном городе, можно выявить весьма высокую корреляцию между ущербом, который нанёс пожар, и количеством пожарных, участвовавших в ликвидации пожара, причём эта корреляция будет положительной. Из этого, однако, не следует вывод «увеличение количества пожарных приводит к увеличению причинённого ущерба», и тем более не будет успешной попытка минимизировать ущерб от пожаров путём ликвидации пожарных бригад. В то же время, отсутствие корреляции между двумя величинами ещё не значит, что между ними нет никакой связи. Например, зависимость может иметь сложный нелинейный характер, который корреляция не выявляет.

VadimTrade, здесь нет зависимости двух величин, есть зависимость одной величины.

Cristopher Robin, гипотеза, что между нефтью и РТС существует прямая функциональная связь неверна. Два ряда цен не являются функционально зависимыми, но и не являются статистически независимыми.