«Игра на понижение» — один из лучших фильмов о трейдинге

Просто худфильм и просто тезисы, оторванные от реальности. Пока торгующие на фонде не поймут, что все их графики, паттерны, пыхтелки и хотелки ничего не стоят вне экономических реалий, ничего не изменится.

Прежде всего сами торгующие превратили рынок в никому не нужное унылое, безликвидное месиво. Нельзя по клевой фильме торговать жвачкой игнорируя урожай тростника и свеклы.

Мне показалось это история про:

— Если ты прогнозируешь апокалипсис каждое утро, когда-нибудь ты обязательно угадаешь. Главное обладать достаточным запасом здоровья и чужих денег, чтобы не выйти в окно до того, как этот счастливый момент настанет. Если ты не сдох от маржин-коллов за 10 лет ожидания — поздравляю, ты пророк!
- Статус «того самого парня, который предсказал 2008-й» — это пожизненная индульгенция. Ты можешь годами шортить Tesla, Nvidia и S&P 500 прямо в разгар исторического ралли, сливая депозиты в трубу, но для толпы ты все равно останешься гением. Ведь легенды не ошибаются, они просто «немного не угадали с таймингом». Передаем привет Васе.
- Да, в работе регуляторов полно дыр, но они не стоят на месте. Они постоянно учатся и латают старые баги, чтобы следующий кризис произошел по какой-нибудь совершенно новой,  извращенной причине, которую ты снова будешь шортить следующие 15 лет без всякого успеха.
— На каждого Бьюрри, который «досидел», приходятся тысячи таких же «гениев», чьи имена никто не помнит, потому что их счета обнулились на полпути (и близко нет) к миллиардам прибыли. Про них фильмы не снимают. Увы.
— На каждый экзотический актив найдутся психи, который будут его шортить. Их фамилии мы не узнаем. Кроме одного, который на этом один раз сделает деньги. И его назначат новым пророком и легендой.

НО! Главный урок фильма не в том, как шортить ипотечные облигации, а в том, что одна удачная сделка при поддержке Голливуда кормит тебя настолько хорошо, чем десятилетиями можешь сливать и жить богато. Трейдинг — это скучно, а быть инфоциганом — это прибыльный личный бренд. И снова пламенный привет Васе.

«Игра на понижение» должен быть иллюстрацией к статье на вики «ошибка выжившего», но мы будем пытаться искать в нем уроки из серии: «ну и плевать, что вот-вот меня отмаржинколят, я же прав, сейчас срубим капусту, как Бьюрри.» (спойлер: нет).

Да и фильм не про трейдинг совсем. А про ставку all-in на один макропоказатель. Все.

Хоспади! Столько экспертов по фильму, и ни один не сказал, что этот фильм — экранизация книги «Большая игра на понижение». А вот книга как раз написана на основе реальных событий ипотечного кризиса 2008 года. Автор книги не просто писатель, он еще и финансовый журналист. Он был лично знаком с некоторыми участниками тех событий. 

К чести тех, кто снял фильм, надо отметить, что его содержимое очень близко к книге (я ее читал до выхода фильма, если что).
И то, что показывают в фильме — это в основном реальность, а не выдумка.

Главный герой фильма, в частности, является одним из трейдеров, которые предсказали крах ипотечного рынка и воспользовались этим, чтобы заработать на падении. Фраза о том, что он считает американский рынок недвижимостью мошенническим, отражает его скептицизм по отношению к финансовой системе и ипотечным деривативам.

Фильм поднимает множество важных вопросов о финансах, риск-менеджменте и морали в бизнесе.

На фоне растущих цен на жилье и активного кредитования ипотек многим заемщикам были даны кредиты, которые они не могли позволить себе выплатить. Банкиры и кредиторы иногда использовали обманные схемы, чтобы продать ипотечные облигации и сделать вид, что они безопасны для инвестирования.

Это привело к тому, что пузырь на рынке недвижимости лопнул, что вызвало массовые дефолты и крах финансовой системы.

Фильм «Игра на понижение» иллюстрирует эти проблемы и показывает, как несколько инвесторов смогли предсказать и использовать этот кризис.

На американском рынке недвижимости существует несколько типов мошенничества, которые могут затрагивать как покупателей, так и продавцов. Вот некоторые из наиболее распространенных видов мошенничества:

1. Мошенничество с ипотечными кредитами:

   • Фальшивые документы: Заемщики могут предоставить ложные данные о доходах, занятости или активах, чтобы получить ипотеку, которую они не могут себе позволить.

   • «Субстандартные» кредиты: Банки могут предлагать кредиты заемщикам с плохой кредитной историей без должной проверки, что может привести к дефолтам.

2. Мошенничество с титулом:

   • Подделка титульных документов: Мошенники могут подделывать документы, удостоверяющие право собственности на недвижимость, и пытаться продать её ничем не подозревающим покупателям.

3. Кража личных данных:

   • Identity Theft: Мошенники могут использовать украденные личные данные для получения ипотечных кредитов на имя жертвы.

4. Шулеры и «флиппинг»:

   • «Флиппинг» с циклами обмана: Мошенники покупают недвижимость по низкой цене и быстро «улучшают» её (иногда только на бумаге), чтобы продать по завышенной цене, вводя в заблуждение покупателей о реальной рыночной стоимости.

5. Строительное мошенничество:

   • Неквалифицированные подрядчики: Некоторые подрядчики могут не завершать работу или выполнять её некачественно, после чего исчезают с предоплатой.

6. Ложные аренды:

   • Аренда несуществующей недвижимости: Мошенники могут размещать объявления о сдаче в аренду объектов, которых нет, и брать предоплату у потенциальных арендаторов.

7. Недобросовестные агенты по недвижимости:

   • Конфликт интересов: Некоторые агенты могут действовать в интересах продавца, скрывая недостатки имущества от покупателей или манипулируя ценами.

8. Мошенничество с ремонтом:

   • Предоплата за ложные услуги: Мошенники могут просить предоплату за ремонт или улучшение, а затем не выполнять работы.

Каждый из этих видов мошенничества может иметь серьезные последствия для жертв, включая финансовые потери, юридические проблемы и длительные разбирательства. Потенциальные покупатели и инвесторы должны быть внимательными и тщательно проверять информацию, прежде чем принимать решения.

Прогнозировaние ростa цен нa недвижимость в сшa based on zillow and trulia

Zillow и Trulia — это два популярных онлайн-ресурса для поиска и анализа недвижимости в США. Оба сайта предоставляют информацию о текущих ценах на жилье, а также данные о тенденциях на рынке недвижимости, что позволяет делать прогнозы о росте или падении цен.

Методы прогнозирования, используемые Zillow и Trulia

1. Анализ данных о ценах: Оба ресурса используют большие объемы данных о продажах недвижимости, чтобы анализировать тенденции. Они могут отслеживать, как быстро продаются дома, а также какие районы растут в цене.

2. Модели прогнозирования: Zillow, например, использует модель, называемую «Zestimate», которая основана на различных факторах, таких как характеристики объекта, местоположение, цены аналогичных домов и исторические данные. Эта модель позволяет делать оценки текущей рыночной стоимости и предсказывать будущие изменения.

3. Региональные показатели: Оба сайта анализируют данные по регионам и городам. Например, определенные районы могут показывать более высокий рост цен из-за спроса, доступности работы или других экономических факторов.

4. Социально-экономические факторы: Такие факторы, как уровень доходов населения, уровень безработицы, доступность ипотечных кредитов и демографические изменения также учитываются в прогнозах.

Прогнозы на 2024 год и далее

На основании данных из Zillow и Trulia, а также других экономических индикаторов, можно выделить несколько ключевых прогнозов:

1. Ожидается замедление роста: После резкого увеличения цен, наблюдаемого в 2020-2022 годах, ценовые тенденции могут начать замедляться в 2024 году, особенно на фоне повышения процентных ставок по ипотечным кредитам.

2. Различия по регионам: Некоторые регионы, особенно те, где наблюдается активная миграция людей (такие как технохабы или города с высоким качеством жизни), могут продолжать видеть рост цен, тогда как в менее востребованных районах может наблюдаться стагнация или падение цен.

3. Доступность жилья: Нехватка доступного жилья в определенных районах будет продолжать поддерживать цены, особенно в популярных городах.

4. Инфляция и экономические условия: Общая экономическая ситуация и уровень инфляции также будут оказывать значительное влияние на рынок. Если экономика продолжит расти и уровень безработицы останется низким, это может поддержать спрос на жилье.

5. Изменения в потребительском поведении: Пандемия COVID-19 изменила предпочтения покупателей, и многие работники переходят на удаленный формат, что может негативно сказаться на спросе в традиционно популярных офисных районах и повлиять на спрос в более удаленных или пригородных районах.

Заключение

Прогнозирование цен на недвижимость требует детального анализа множества факторов. Использование данных из источников, таких как Zillow и Trulia, помогает получить более точную картину, но всегда стоит помнить о непредсказуемости рынка.

Рынок недвижимости подвержен изменениям, и ситуации могут быстро измениться в зависимости от экономических и социальных условий.