Мнение по Российскому рынку на 16.02

Ситуация в моменте:

⏺В данный момент у нас сложилась ситуацию которая была десятки раз за последнее время, с учетом всех негативных факторов в моменте рынок растет на ожидании очередных переговоров.
⏺Какой будет исход в этот раз тоже ни кто не знает, все предыдущие разы когда рынок рос на ожидании переговоров заливались тк как рынок разочаровывался в итоге этих переговоров.

Пятница.

⏺Все ждали ключевое событие по ставки, в этот раз было 2 варианта, ставка без изменения и снижение ставки на 0.5%
⏺Ставка без изменения ОЖИДАЕМО не стала бы драйвером роста рынка.
⏺Снижение ставки на 0.5% ОЖИДАЕМО рынок воспринял СПЕКУЛЯТИВНЫМ позитивом в виде задерга в моменте НО как я писал ранее я не считаю что снижение ставки на 0.5% может стать долгоиграющим драйвером роста, да не только я так так думаю, большинство аналитиков склоняются тому что при текущем негативе такое снижение и такая риторика ни как не может пнуть наш рынок сильно выше.

Итоги:
🔵Можем продолжить снижение ключевой ставки на ближайших заседаниях — Набиуллина
▪️Возвращение к целям по инфляции потребует немного более высокой ставки в следующем году
▪️Но наш сигнал не является обязательством по снижению ставки.
▪️Можем снижать ставку более чем на 50 б. п. Но не исключаем пауз
▪️Если цена на нефть не восстановится до наших прогнозируемых уровней, это может ускорить инфляцию

⏺Вроде все хорошо но не очень, можем продолжать снижать но могут быть паузы, если нефть не восстановится будет не очень хорошо если восстановится то норм.

⏺те ни какой ультрапозитивной риторики не прозвучало.
+1 это ОДИН ОЖИДАЕМЫЙ импульс по ММВБ на объявлении.

❓Для чего я это все расписываю?
❗️Чтобы Высказать свое мнение, ЛИЧНО мое мнение не стоит приписывать пятничный рост как позитив для рынка ОТ ЦБ!!! В решении ЦБ нет на мой взгляд ни какого лютого позитива!
___
⏺Так совпало что вместе с решением ЦБ по ставки у нас вышла конкретная дата новых переговоров:

❗️Уиткофф и Кушнер примут участие в трехсторонних переговорах с представителями России и Украины 17 февраля — Reuters

⏺+ в новостном фоне в пятницу начали заливать позитивными ПЕРСПЕКТИВАМИ этих переговоров что в свою очередь и поддержало рынок.
⏺Я больше чем уверен если бы не новостной фон то импульс по ММВБ в пятницу на ставке, к вечеру уже бы залили.
___
И сейчас у нас ситуация которую мы видели много раз:

⏺Фактический негатив, все понимают что при таком негативе в моменте (Рубль, Нефть, Санкции, Ставка, Инфляция, Бюджет и тд) нам просто не на чем расти.

⏺НО! Все так же понимают что весь этот негатив может перечеркнуть одна позитивная новость по переговорам.
⏺И вот тут у нас начинается великий рандом, Выход новости это 50 на 50, когда нет новостей мы сползаем потихоньку в ожидании, как только выходят новости, ТЕМ БОЛЕЕ конкретные даты по переговорам, рынок сразу начинают выносить.

❓ВОПРОС? Кто может знать исход Переговоров? Может ли стать Объявление даты переговоров Долгоиграющим драйвером роста для рынка в текущей ситуации?
⏺Как показывает статистика за последнее время у нас было десятки выносов рынка вверх НА ОЖИДАНИИ переговоров и не один этот вынос не стал переломным трендом, каждый раз эти выносы заливали тк как ДО этого все переговоры были НЕ результативными.

⏺Как Будет в Этот Раз? А как обычно.
⏺ДО переговоров будем стоять ЕСЛИ не будет нового позитива или негатива.

По Факту переговоров:

Если НЕ будет ни чего нового — Рынок разочаруется
Если ОПЯТЬ будут говорить про нерешаемые в МОМЕНТЕ вопросы — рынок разочаруется
ЕСЛИ будет НОВЫЙ прорыва, НОВЫЙ негатив — Рынок улетит в космос.

⏺Поэтому как и раньше 2к 1 что рынок разочаруется.
⏺+ На выходные вышли заявления от ЕС и Зеленского, прочитайте в новостном блоке.
___
ИТОГ:

⏺В моменте стандартная схема с ОЖИДАНИЕМ, драйверов роста нет, ОЖИДАНИЕ будет поддерживать рынок.
⏺Я бы раньше времени не впадал в эйфорию без конкретики.

⏺В такой ситуации Идеален именно интрадей, новый день новый план, тк как ситуация может поменяться в секунду от любой новости.
❗️Так что Работаем по плану!
_
Всем Удачи и Профита!