Задачки про опционы
Подкинули задачку по опционам, а так как я в них ничерта не понимаю...
выкладываю тут, в надежде найти ответ:)
1) Определите верхнюю и нижнюю границы премии европейского опциона CALL, до исполнения которого остается 192 дня, если спот-цена базисного актива равна 877 руб., а цена исполнения составляет 850 руб. Ставка без риска на данный период равна 7,5% годовых, база – 365 дней.
2) Спот-цена акции составляет 320 руб. Инвестор определил, что через 3 месяца ее цена может составить 344 руб. или 303 руб. Предполагается, что акция делима. Ставка без риска – 8% годовых. Используя простую однопериодную биноминальную модель, определите, сколько должен стоить трехмесячный опцион CALL на данную акцию с ценой исполнения 325 руб.
3)Покажите на условном примере, почему опцион колл на акции, по которым не выплачиваются дивиденды, не может стоить меньше, чем разность между спот-ценой базисного актива и приведенной стоимостью цены исполнения опциона.
4) Каким образом можно с помощью опциона колл и базового актива сформировать синтетическую позицию по опциону пут?
Всем Спасибо!:)
125
Читайте на SMART-LAB:
NZD/CHF: Медведи возвращаются к ударным трудам?
Кросс-курс NZD/CHF протестировал ключевую область сопротивления, сформированную между уровнями 0.4622 и 0.4663, достигнув даже ее верхней границы....
Алексей Лазутин на Finversia: обсудим конвертируемые облигации
13 декабря Алексей Лазутин примет участие в финансовом онлайн-марафоне Finversia — одном из крупнейших ежегодных событий, посвящённых рынку...
📝 Еженедельный дайджест от ГК «А101» с комментариями экспертов
Спрос на семейную ипотеку, прогноз по ключевой ставке и рынок облигаций 🗓️Важная дата. 12 декабря — День Конституции Российской...