Про рынок 20,06

Всех приветствую! 

По традиции с новостей!

ИНФЛЯЦИОННЫЕ ОЖИДАНИЯ НАСЕЛЕНИЯ РФ В ИЮНЕ ВЫРОСЛИ ДО 11,9% С 11,7% В МАЕ — ЦБ.

ДЛИТЕЛЬНЫЙ ПЕРИОД ЖЕСТКИХ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНЫХ УСЛОВИЙ НЕОБХОДИМ ДЛЯ ДАЛЬНЕЙШЕГО СНИЖЕНИЯ ИНФЛЯЦИИ. ТЕКУЩЕЕ ИНФЛЯЦИОННОЕ ДАВЛЕНИЕ ОСТАЕТСЯ ВЫСОКИМ И НЕ ДЕМОНСТРИРУЕТ УСТОЙЧИВОГО СНИЖЕНИЯ. В мае текущий рост потребительских цен значительно ускорился. Для снижения инфляции потребуется существенно более продолжительный период поддержания жестких денежно-кредитных условий в экономике, чем прогнозировалось в апреле.- ЦБ РФ (https://cbr.ru/press/event/?id=18777). 

Банк России на фоне быстрого укрепления рубля к юаню может выступить с ответными мерами, полагают аналитики — ИФ. «Похоже, с расчетами в юанях есть сложности. Из-за этого спрос на валюту низкий, а экспортеры должны ее активно продавать из-за указа об обязательной продаже валютной выручки. Не исключено, что ЦБ может предложить отменить обязательную продажу валютной выручки и приостановить продажу юаней в рамках бюджетного правила и зеркалирования трат Фонда национального благосостояния» — " —  SberCIB.

Хоть я и зарекся на время торговать валютой, но как спекулянт такой график игнорировать не могу! CRU4 на днях на панике сильно перепродали, я не знаю, о чем думают в Правительстве и ЦБ, но убитый юань может очень дорого обойтись бюджету! Решил для себя покупать квартальные колл-опционы на CNY-9.24. Риски опять же есть, но прибыль/риск несравнимо больше! 




=

Депутаты Государственной думы приняли в первом чтении поправки в закон «О федеральном бюджете на 2024 г. и на плановый период 2025 и 2026 гг.», которые увеличивают дефицит бюджета до 2,12 трлн руб. Проект закона опубликован в электронной базе нижней палаты. В документе указано, что дефицит федерального бюджета составит в 2024 г. 2,12 трлн руб. (1,1% к ВВП), что на 524,7 млрд руб. выше запланированного уровня. Предлагается также на 2,8 млрд руб. снизить общий объем доходов федбюджета на 2024 г.: он составит 35,062 трлн руб. (18,3% к ВВП). Расходы увеличиваются на 533 млрд до 37,182 трлн руб. (19,4% к ВВП). https://www.vedomosti.ru/politics/news/2024/06/19/1044827-gosduma-prinyala 

На мой взгляд все движется по крайне негативному сценарию, сначала бюджет, потом печатный станок... Может я и не прав, но как в такой ситуации покупать — я не знаю!

«Бумажный» рынок.

Сегодня квартальная экспирация фьючерсов и опционов, а потом пятница = конец недели, и недельный Индекс ММВБ уже ниже 55ЕМА, но в облаке Ишимоку. Сбер продолжает быть сдерживающим от падения фактором, но проход и закрепление ниже = возможно продолжение падения, но уже в рамках downtrend и на месяцах тоже... Слом растущей тенденции не происходит однородно, сначала одни бумаги, потом другие, и вот когда и флагман нашего рынка войдет в downtrend, тогда приоритет будет полностью у медведей…

Для себя почти точно решил - приоритет от продажи! Я считаю, что рост после начала СВО был «дутым», компании не стали работать лучше. Просто сказывалось отсутствие альтернативных вложений в другие рынки. А это пузырь! Я надеюсь в скором времени увидеть по Индексу ММВБ цены в районе 2400-2500, и вот там уже снова можно рассматривать торговлю в обе стороны, т.к. чисто по ТА будет нейтральная ситуация между быками и медведями. Конечно, может я и окажусь неправ, но я не вижу драйверов для устойчивого роста, а значит стоит Сберу пройти ниже = то и он утянет за собой весь рынок.

В Индексе ММВБ на днях происходит торговля в ситуации с пока не особо ясным сопротивлением 3234-3245, которое может расшириться до 3300-3334 (уровень+55ЕМА) Однозначной поддержи я не вижу! Из-за «санкционного» гэпа продолжает быть непонятной картина в целом, но то, что еще одна зона сопротивления появилась в Индексе ММВБ на днях по моему очевидно — зона 3160-3170. Т.е. парадигма рынка изменилась на медвежью, и приоритет в торговле уже у них. Отскоки все слабее и слабее! Спроса нет, одна надежда на технический отскок (из-за нахождения в зоне перепроданности)!

Драйверов для роста я не вижу, а вот неопределенность с бюджетом, валютой, подъем налогов и возможное повышение ставки могут сыграть с быками «злую шутку». Что делать в этой точке — честно не скажу, но то, что отскок я бы использовал для закрытия лонгов — для меня однозначно!




Наблюдательный совет Сбербанка принял решение провести годовое собрание акционеров 21 июня 2024 г. В текущей ситуации гарантировать выплату «жирных» дивидендов полностью нельзя. У набсовета достаточно непростая ситуация — платить обещанные = попасть в убыток в будущем, «кинуть» — недоверие к компании и распродажа прямо здесь и сейчас!

Я и в Сбере превращаюсь в медведя.  На днях вижу зону поддержки 306-309 (+55ЕМА и облако Ишимоку), на ней шорты прикрывать. Сверху зона 319,9-324 = лонг прикрывать и торговать от шорта! Проход ниже 306- = на откате продажа в рамках даунтренда!



=

Уверенность в торговли от лонга  уже покинула меня. Сбер продолжает быть сдерживающим от падения фактором, но проход и закрепление ниже зоны 306-= возможно продолжение падения, но уже в рамках downtrend.

Каждый торгует и верит во что-то, для лонга я полностью не готов! Еще раньше была пила, бумаги стояли в UP-TREND, и можно было торговать в обе стороны со стопами, сейчас ситуация кардинально иная. 

Каждый торгует и принимает решения сам, для меня лично — растущая тенденция уже сломана. Лукойл (лакмусовая бумажка силы роста) — так и не закрыл дивидендный гэп, металлурги (НЛМК и Северсталь) — даже не пытаются его закрывать! Какой рост? 😱 Возможно я упущу локальную прибыль от лонга — так бывает, но при отросте буду торговать от шорта с еще большей уверенностью, не забывая про стопы!

Чем отличается торговля от шорта от торговли от лонга? Да по большому счету ничем. И если на бычьем рынке можно было относительно спокойно покупать, то я считаю аналогично можно и от шорта. Не забывая конечно про стопы! Овернайты? Копейки, но если это так важно — то через фьючерс (там и комиссия меньше и овернайтов нет).

В моменты перепроданности при совпадении со знаковыми ценовыми уровнями спекулятивные шорты прикрывать никто не запрещал, но от лонга пока я лично торговать не готов! Возможно я и изменю свое мнение в будущем, но не на этой неделе точно!

Есть некие противоречия в Сбере, это две даты = 21 июня 2024г. и  10 июля 2024г. — дата отсечки (в случае утверждения дивидендов), но я как-то не особо верю в то, что одной бумагой можно вытянуть весь рынок. На «крайняк» у меня всегда есть стоп!

Да, я понимаю, что с валютной неразберихой страдает бюджет, и возможно ЦБ и отменит обязательную продажу юаней в рамках бюджетного правила, и в этом плане я согласен — крепкий рубль вреден для экономики страны. И по валюте я снова бык! Но осторожный — если раньше я пытался покупать квартальные колл-опционы на доллар, то сейчас готов повторить эту же процедуру с юанем. Сегодня квартальная экспирация — а потом новый квартал! По валюте я остаюсь быком!

Надо с чего-то начинать! Я для себя решил (возможно пока) — торгую только от шорта в основных бумагах. Исключать локальных идей от лонга я тоже не стану, но основная тенденция вниз! А время как всегда все расставит на свои места!


=


P.S. Я не читаю комментариев под постами, но я всегда в телеграмме готов ответить на них.

🔥 Присоединяйтесь к бесплатному телеграм-каналу  t.me/scalpon и получите доступ к актуальной аналитике, сигналам и обучающему контенту для успешного трейдинга на ММВБ!


Я предлагаю:

— Ежедневные обновления о состоянии рынка и перспективных акциях ММВБ;
— Полезные советы и рекомендации от опытного трейдера для улучшения вашей стратегии;
— Возможность общаться с единомышленниками и обмениваться опытом.


Удачных торгов! Тренд — наш друг!