Прежде чем составить хороший долгосрочный инвестиционный портфель, инвесторам стоит сравнить разные комбинации активов на основе исторических данных (провести бэктестинг портфеля, например, с помощью нашего конструктора). Результаты бэктестинга не могут гарантировать будущий результат, но они дают полезную информацию о выбранном распределении активов с помощью трех финансовых коэффициентов — Шарпа, Сортино и вариации. Рассказываем, как их правильно читать и использовать.
Что вы узнаете из статьи
- Чем выше коэффициенты Шарпа и Сортино, тем больше доходности получает инвестор на единицу риска.
- Чем ниже коэффициент вариации, тем более сбалансирован портфель по отношению к его волатильности.
- Если коэффициенты Шарпа и Сортино ниже единицы или коэффициент вариации выше единицы, значит портфель недостаточно диверсифицирован.
Авто-репост. Читать в блоге >>>