Стратегия СМАРТЛАБ (результаты)

2020 год внес корректировки в инвестиционные живые мероприятия. Многие конференции были отменены. Тем приятнее было узнать, что в ноябре прошлого года Тимофей Мартынов решил провести закрытую встречу инвесторов, на которую я был приглашен.

О результатах конференции я уже писал отдельную статью, а также выкладывал фотоотчет. Повторяться не буду. Но вот что интересно, так это та работа, которую мы провели в кулуарах с моими друзьями и коллегами — Георгием Аведиковым (Инвестократъ) и Юрием Козловым (Инвестируй или проиграешь).

Задача была поставлена не простая. Начну издалека. Мало кто знает, но в США в прошлом веке существовала такая инвестиционная стратегия — SMART. Суть заключалась в том, чтобы составить портфель из компаний, чьи названия начинались с букв S. M. A. R. T. Это не шутка. Многие инвесторы придерживались именно ее и долгие годы им удавалось обгонять индекс.

Мы усовершенствовали эту стратегию, добавив несколько букв, а именно Л.А.Б. Как итог, нам пришлось формировать гипотетический портфель из компаний, название которых начинается на буквы С.М.А.Р.Т.Л.А.Б. Так что же получилось из этого, и какой доходности удалось достичь?

С — Сургутнефтегаз преф
М — Мосбиржа
А — Аэрофлот (с «А» вообще проблема была)
Р — Русал
Т — Татнефть преф
Л — Лукойл
А — Акрон (я же говорю)
Б — Белуга



Расчётный день для покупки был 9 ноября 2020 года по цене открытия. За основу взят российский рынок, а дивиденды не учитывались в расчете, дабы можно было сравнить чистую доходность с индексом.

В итоге за неполные 10 месяцев доходность портфеля составила 37,9%. Индекс Мосбиржи за это же самое время показал доходность в 33%. Задача, поставленная перед нами обогнать индекс выполнена. Вот что делает дружная команда и бутылочка хорошего коньяка.



Формально мы обогнали индекс, но были на грани. Если бы не Белуга, то все пошло бы насмарку. В портфеле точно лишними были Акрон и Аэрофлот. Сургутнефтегаз не сыграл свою роль, так как не учитывается див доходность. Но проблема в том, что на нашем рынке мало активов, и выбрать подходящий по алфавиту крайне сложно.


Мораль сей басни какова? Не основывайте свои стратегии инвестирования на чьих-то домыслах. Не торгуйте по наитию, а изучайте бизнесы компаний и принимайте решения на основе фундаментального анализа. 

К слову, этот самый фундаментальный анализ вы можете встретить на страницах наших блогов на Смартлабе и Telegram:
ИнвестТема
Инвестократъ
Инвестируй или проиграешь

P.S.
Портфель доступен по ссылке - https://smart-lab.ru/q/portfolio/point_31/62862/ и на текущий момент выглядит вот так




Предлагайте в комментариях свои варианты