X5 | ИКС 5 акции

Ждем ставку на конец 2026 года - 14%, доллар ₽90+, Brent - среднюю по году $64 — Вячеслав Бердников, Совкомбанк на конфе Смартлаба
Ждем ставку на конец 2026 года — 14%;, доллар ₽90+, Brent — среднюю по году $64 — Вячеслав Бердников, Совкомбанк на конфе Смартлаба






Авто-репост. Читать в блоге >>>

ИКС 5, или Х5. Что будет дальше?


Акции грохнулись, чем весьма расстроили холдеров. Ведь из каждого утюга доносилось «легенда только вверх», «лучшие в отрасли», «иксы неизбежны». А потом -28% с марта.

📍Сперва отчет, далее выводы:

— Выручка: 1.14 трлн.руб(+18% г/г)
— Выручка цифровых бизнесов — 64.9 млрд.руб(+43.6% г/г)

— Чистая розничная выручка «Пятерочки»: 913.78 млрд.руб(+15.6% г/г), 896.9 млрд.руб кварталом ранее
— Чистая розничная выручка «Перекрестка»: 122.6 млрд.руб(+7.5% г/г), 130.5 млрд.руб кварталом ранее
— Чистая розничная выручка «Чижика»: 103.8 млрд.руб(+65.3% г/г), 103.8 млрд.руб кварталом ранее

📍Какие выводы?

— Отчет хороший, но с нюансами. Торможение выручки не новость, но еще важно и замедление роста трафика. Проблемы экономики весь рынок зажимают, даже потреб. сектор. В магазинах мы все давно стали свидетелями комбо из инфляции + молоко 0.87 по цене литра

Акции ожидаемо давно отдыхают после забега, но долгосрочно все ок, не переживаю. Сравним с Магнитом — там акции вообще в анабиозе. Есть разница

— Скоро (1-1.5мес.) решат по дивидендам, до 300 руб. ожидания рынка.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

РОССИЯ-X5-ДИВИДЕНДЫ-ПРОГНОЗ
24.10.2025 16:12:30

КОНСЕНСУС: Аналитики ожидают промежуточные дивиденды X5 в 265 руб./акция

Москва. 24 октября. ИНТЕРФАКС — Рекомендация совета директоров ПАО «Корпоративный центр ИКС 5» по дивидендам за 9 месяцев 2025 года может составить 265 рублей на обыкновенную акцию, считают опрошенные «Интерфаксом» аналитики инвесткомпаний и банков.
В начале октября X5 сообщил об изменении прогноза по ряду финпоказателей, включая повышение прогноза капитальных затрат на 2025 г. до 5,5% от выручки с 5% от выручки.
«Повышение уровня капзатрат может сказаться на размере будущих дивидендных выплат: в качестве дивидендов X5 распределяет среди акционеров часть свободного денежного потока, стремясь при этом поддерживать целевой уровень долговой нагрузки», — говорится в обзоре БКС.
Новая дивидендная политика X5 была утверждена в марте 2025 года. Она базируется на объеме свободного денежного потока при целевом значении консолидированного коэффициента чистый долг/EBITDA не менее 1,2х и не более 1,4х на конец года. Компания планирует осуществлять выплаты дважды за год: по итогам года и за 9 месяцев.
По оценке Альфа-банка, соотношение чистого долга к EBITDA к концу 2025 года может составить 1,3х. Аналитики банка при этом ожидают рекомендацию по дивидендам в диапазоне 250-300 рублей/акция.
«Дивидендная доходность выплаты на уровне 10-12% примерно соответствует тем ожиданиям, которые преобладали на рынке до публикации скорректированного прогноза», — говорится в обзоре.
—
| |Прогноз, DPS|
|Совкомбанк |200 |
|Альфа-банк |275 |
|Т-Инвестиции |245 |
|СберИнвестиции|270 |
|Велес |300 |
|БКС |300 |
|Консенсус |265 |
---------------------------

Группа X5 представит свои финансовые результаты за 3К 2025 г. в понедельник, 27 октября.

🧾Ранее компания отчиталась об увеличении выручки на 18,5% г/г. Согласно нашим оценкам, рентабельность EBITDA по итогам квартала составила 6,1% против 7,3% за тот же период годом ранее.

📥Снижение рентабельности могло быть обусловлено меньшей валовой маржей и увеличением доли расходов SG&A в процентах от выручки. Рентабельность скорректированной EBITDA по итогам 9М в таком случае составит 5,9%, что вписывается в текущий годовой прогноз компании 5,8-6%.

🐷На прибыль ритейлера могли оказать давление заметно возросшие чистые финансовые расходы.

🛒Наша текущая рекомендация для акций X5 — «Покупать», а целевая цена составляет 4 320 руб. за бумагу.   

Аналитик: Артем Михайлин

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Что опять случилось?

Попов Андрей, ЦБ снизил ставку

Что опять случилось?

Посещаемость продуктовых магазинов в торговых центрах России в 2025 году может сократиться на 8% г/г — Ъ со ссылкой на Focus Technologies
Посещаемость продуктовых магазинов в торговых центрах России в 2025 году может сократиться на 8% г/г — Ъ со ссылкой на Focus Technologies. Такая ситуация наблюдается и среди других категорий арендаторов. Трафик fashion-операторов может снизиться на 4–7% год к году, DIY — на 8–10%, электроники и бытовой техники — на 7–10%. Торговые центры в целом в 2025 году, вероятно, покажут снижение посещаемости до 3% год к году, считают в Focus Technologies.

Но именно снижение посещаемости продуктовых магазинов может иметь наиболее выраженный эффект для посещаемости торговых центров: они формируют до 40–70% общего трафика, говорит вице-президент Союза торговых центров Павел Люлин.

В X5 говорят, что наблюдают общее замедление роста продовольственной розницы: если в прошлом году физические продажи увеличились на 6–7%, в этом году — примерно на 2%.

Руководитель направления исследований и консалтинга Focus Technologies Михаил Васильев: на всех арендаторов влияет общее снижение покупательной способности, переход населения к сберегательной модели и развитие онлайн-торговли.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

XXVIII Конкурс Годовых Отчетов Московской биржи
🔥Годовой отчёт X5 – лучший по мнению частных инвесторов

🥇X5 вновь заняла 1 место на 28-м конкурсе годовых отчётов Московской биржи в номинации «Выбор розничных инвесторов». Уже второй год подряд эта награда – результат нашей последовательной работы по укреплению диалога с розничными инвесторами, повышению доверия, прозрачности и открытости коммуникаций. Мы стремимся делать информацию доступной, понятной и ценной для всех заинтересованных сторон.

❤️Благодарим всех, кто участвовал в создании отчёта и поддержал нас!

Подробнее про участников, методики и результаты рэнкинга по ссылке https://finuslugi.ru/navigator/news/novosti_bankovskoj_otrasli/mosbirzha_podvela_itogi_28_go_konkursa_godovykh_otchetov_sredi_119_kompanij






Авто-репост. Читать в блоге >>>

❗ Первый – Блин! – Комом!

Первый рейтинг инновационности в ритейле представлен Центром экспертизы и коммерциализации Фонда «Сколково». sk.ru/news/otkrytye-innovacii-v-roznichnoj-torgovle-na-dolyu-krupnejshih-igrokov-prihoditsya-58/

 

🔥 По мнению экспертов, инновационный уровень отрасли – 26%. Это показатель, характеризующий концентрацию открытых инноваций 20 крупнейших розничных компаний в рейтинге.

 

 

🔥 В качестве критериев рассмотрены: инновационная оргструктура, инвестиции в новые направления, сотрудничество со стартапами, технологические активности по внедрению принципов устойчивого развития с применением технологий (ESG), а также автоматизация и роботизация бизнес-процессов.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

X5 вновь заняла 1 место на 28-м конкурсе годовых отчётов Мосбиржи в номинации «Выбор розничных инвесторов» — компания
X5 вновь заняла 1 место на 28-м конкурсе годовых отчётов Московской биржи в номинации «Выбор розничных инвесторов». Уже второй год подряд эта награда – результат нашей последовательной работы по укреплению диалога с розничными инвесторами, повышению доверия, прозрачности и открытости коммуникаций. Мы стремимся делать информацию доступной, понятной и ценной для всех заинтересованных сторон.

t.me/x5group_ir

finuslugi.ru/navigator/news/novosti_bankovskoj_otrasli/mosbirzha_podvela_itogi_28_go_konkursa_godovykh_otchetov_sredi_119_kompanij



Авто-репост. Читать в блоге >>>

Пятерочка планирует по итогам года открыть в России свыше 2 тыс. магазинов. Торговая сеть собирается увеличить долю на рынке — Гендиректор
Пятерочка планирует по итогам года открыть в России свыше 2 тыс. магазинов. Торговая сеть собирается увеличить долю на рынке — Гендиректор

Авто-репост. Читать в блоге >>>

859 235 677,50 Объем торгов

Позитивный обзор. ИКС5 Group

Крупнейший российский ритейлер ИКС5 Group (бренды Пятёрочка, Перекрёсток и Чижик) подвёл итоги за 9 месяцев и третий квартал 2025 года — и снова подтвердил статус локомотива отрасли.

За январь–сентябрь чистая выручка выросла на 20,3%, до 3,4 трлн рублей, что почти вдвое быстрее продовольственной инфляции (около 10%). Это значит, что бизнес действительно растёт, а не просто «догоняет» рост цен. LFL-продажи (то есть в сопоставимых магазинах) прибавили 12,9%, из которых 10,7% пришлись на рост среднего чека и 2% — на увеличение трафика.

В третьем квартале группа сохранила высокие темпы: выручка достигла 1,16 трлн рублей (+18,5% год к году), LFL-продажи выросли на 10,6%. При этом число покупателей прибавило 8,6%, а средний чек увеличился на 10,3%.

Главный драйвер — дискаунтер Чижик, ставший самым быстрорастущим активом X5. Его выручка за 9 месяцев подскочила более чем на 80%, а торговые площади — на 23,5%, до 848 тыс. кв. м. В то время как Пятёрочка остаётся ядром бизнеса (даёт свыше 75% выручки), именно Чижик формирует задел для будущего роста, усиливая позиции группы в сегменте жёстких дискаунтеров. Перекрёсток, напротив, демонстрирует умеренную динамику — +9%, сохраняя статус зрелой сети для среднего класса.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Норникель возглавил рэнкинг RAEX по эффективности взаимодействия. В тройку лидеров вошли также X5 Group и ФосАгро — ТАСС

Агентство RAEX представило результаты ежегодной оценки российских компаний по эффективности взаимодействия с заинтересованными сторонами. С результатами ознакомился ТАСС.

По итогам исследования в тройку лидеров вошли «Норникель», X5 Group и «ФосАгро». Всего в рэнкинг включены 10 организаций из различных отраслей экономики. Как отмечается в исследовании, анализ проводился на основе изучения стратегических документов компаний, а также данных о взаимодействии с инвесторами и поставщиками.

По словам генерального директора Международной группы RAEX Дмитрия Гришанкова, ключевое внимание при оценке уделялось не только бизнес-показателям, но и реализации социальных и экологических инициатив.

«Настоящий успех организации определяется не только финансовыми результатами, но и ответственностью за ее влияние на общество и экологию. Причем важны не только, а порой и не столько собственные достижения, но и результаты работы компаний в цепочках поставок, ведь их деятельность влияет на конечный результат. Именно поэтому влияние на экологические и социальные аспекты поставщиков легло в основу оценки предприятий. Такой подход повышает устойчивость бизнеса и укрепляет доверие со стороны партнеров», — сказал Гришанков в комментарии ТАСС.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ольга НеБузова,
Ваш график излишне статичен.
Если убрать СВО, базовая трендовая (низ) из года в год (кроме ГП и ВТБ)) ползёт вверх на велич...

Матвей, В смысле статичен? Я указала цели, а как до них будут добираться — то вполне через отскок (как на Вашей картинке. Но если Ваша картинка сыграет, то цели снижения еще ниже.

В декабре, по мнению SberCIB, X5 может распределить промежуточный дивиденд — около 270 ₽ на акцию (ДД — 10%)

X5 отчитается за третий квартал уже в понедельник! 

Год к году аналитики ждут, что выручка вырастет на 18,5%, — это соответствует недавним операционным результатам.
 
Валовая рентабельность может упасть до 23,6%. Факторы снижения прежние: относительно общей выручки растёт доля готовой еды и расходов на логистику, а ещё — менее маржинального «Чижика».
 
Рентабельность по EBITDA по стандарту IAS 17 могла сократиться до 6%, а сам показатель — примерно на 2%. Среди операционных расходов основное давление окажут затраты на онлайн-доставку и коммунальные услуги. 
 
По оценке SberCIB, чистая прибыль упала на 43%. Дело в снижении процентных доходов — в июле компания распределила накопленную денежную «подушку» в виде дивидендов.

А уже в декабре, по мнению экспертов, компания может распределить промежуточный дивиденд — около 270 ₽ на акцию.

Источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Еще одна картинка за то, что покупать рановато. ИКС 5Очередной всплеск позитива на рынке (спасибо Трампу и Путину) трудно игнорировать. Но с...

Ольга НеБузова,
Ваш график излишне статичен.
Если убрать СВО, базовая трендовая (низ) из года в год (кроме ГП и ВТБ)) ползёт вверх на величину инфляции.
Мой вариант, ГиП вполне непротиворечива.
Если ваша возьмёт, с меня стакан и огурец.

4 компании на среднесрок от БКС

Наш рынок продолжает сильно зависеть от геополитических новостей и заявлений. На прошлой неделе на новостях о встрече нашего и американского президентов фондовый рынок показал стремительный рост. Инвесторы решили, что та самая пружина разжалась и теперь иксы точно неизбежны.

Но нет, всё совсем не так, ведь вчерашние новости о возможной переносе встречи резко вернули все надежды на грешную землю. Индекс Московской биржи ушел в крутое пике на 📉-3,5%, что достаточно печально для трейдеров и спекулянтов, но для долгосрочных инвесторов ничего критичного не произошло.

Это подтверждают и аналитики БКС, которые именно на текущем падении видят большой потенциал 4 компаний при инвестировании на среднесрочный и долгосрочный горизонты. Знаком 💼 отметил бумаги, которые имеются в моем инвестиционном портфеле.

1. Яндекс, целевой ориентир — 6 900 рублей

Куда же без красной ракеты российского сектора информационных технологий. Компания показывает стабильный рост всех финансовых показателей, ведь по итогам 2 квартала выручка выросла на 33% год к году, а чистая прибыль даже чуть больше — на 34%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Денис, буду счастлив купить х5 ещё по 2000-2200. Даёшь зуб, что дадут такие цены?

Тредер, с чего бы мне ставить свои зубы на чтото. делай что хочешь с этим мусором, мне без разницы

Количество супермаркетов и гипермаркетов за 9 мес 2025 года снизилось на 1,4% — Ъ со ссылкой на Infoline
В январе—сентябре 2025 года количество супермаркетов и гипермаркетов снизилось на 1,4%, подсчитали в Infoline. За это время закрылось 67 объектов общей площадью 185,2 тыс. кв. м. Сейчас топ-200 продуктовых сетей управляют около 4,7 тыс. супермаркетов и гипермаркетов по всей стране, добавляют аналитики Infoline.


В текущих экономических условиях при высокой ключевой ставке ЦБ открытие супермаркета и тем более гипермаркета с нуля становится нерентабельным, отмечает гендиректор «Infoline-Аналитики» Михаил Бурмистров. 

Сейчас для розничных компаний привлекательными являются жесткие дискаунтер. Затраты на открытие таких объектов в среднем на 20–40% ниже, чем у супермаркетов, ранее отмечали в Ассоциации компаний розничной торговли (АКОРТ).

Российские покупатели все чаще отдают предпочтение магазинам в шаговой доступности от дома с самым необходимым ассортиментом и онлайн-доставке продуктов на дом.

Крупные игроки оптимизируют работу своих объектов либо за счет сокращения торговой площади, либо самого ассортимента.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Акции X5: Глубокий анализ перед решающей дивидендной точкой

Всем привет! Сегодня сделаю анализ финансовых результатов компании X5 Group за 3 квартал 2025 года.

Для инвесторов, внимательно следящих за российским ритейлом, акции X5 уже долгое время являются одним из самых интересных и, одновременно, непростых активов. Ситуация вокруг компании в последнее время напоминает финансовый детектив: по итогам третьего квартала 2025 года выручка демонстрирует уверенный рост, но вот котировки на протяжении двух недель упорно ползли вниз. Этот парадокс заставляет многих задаться вопросом: что происходит с лидером рынка и куда движутся инвестиции в акции X5 — в тупик или к новой возможности? Данная статья предлагает всесторонний разбор текущей ситуации: мы изучим сильные операционные результаты, выявим истинные причины нервозности рынка и дадим взвешенную оценку перспективам бумаг.

 

Рост вопреки обстоятельствам и суровая реальность

 

Операционная мощь X5: фундамент для долгосрочного оптимизма

 

Несмотря на сложную макроэкономическую среду, X5 продолжает демонстрировать, что значит быть лидером рынка.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

27 октября — финансовые результаты по МСФО за III квартал 2025 г.

БКС bcs-express.ru/novosti-i-analitika/kalendar-korporativnykh-sobytii-v-tekhnologicheskom-i-roznichnom-sektorakh-na-iv-kvartal-2025

Х5 куда то собралась

 

📈Актив находится в глобальном восходящем тренде.

📊На дневном тайме мы видим, что цена актива строит 4 волну Эллиотта. Эта волна коррекционная.

От уровня поддержки 2424 р цена получила отскок. При пробое указанного уровня, актив пойдет ниже на более глубокую коррекцию.

Уровнем сопротивления выступает отметка 2880.

📈Не исключаю, что от уровня 2424, актив может начать строить разворот.

Канал в телеграм Квартира на Таити 

Не ИИР.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тредер, с чего ты взял что это было дно, у нас ничего не поменялось, кроме того что донни не захотел продавать томагавки. Дно еще впереди

Денис, буду счастлив купить х5 ещё по 2000-2200. Даёшь зуб, что дадут такие цены?

Денис, не всё выросло на 16%. 2360 было дном конкретным, таких цен может больше и не будет никогда на х5

Тредер, 2346 если быть точным 15.10.2025