Т-Технологии | Тинькофф | ТКС акции

Народ какие мысли и перспективы у данной бумаги в ближайшие 4 месяца

Кто нибудь может объяснить, почему выручка в отчете у т технологий 1,4 трлн за 2025 год, а чистые комиссионные доходы + процентные + по цб —...

ДД 1,4%
)))
берите и ни в чем себе не отказывайте.

Решения общих собраний участников (акционеров)

1. Утвердить следующее распределение чистой прибыли МКПАО «Т-Технологии» за 2025 год: на выплату дивидендов направить 12 072 365 370 (двенадцать миллиардов семьдесят два миллиона триста шестьдесят пять тысяч триста семьдесят) руб.

2. Выплатить дивиденды по обыкновенным акциям МКПАО «Т-Технологии» по результатам деятельности МКПАО «Т-Технологии» за 2025 год в размере 4 (четырех) рублей 50 копеек на 1 (одну) обыкновенную акцию.

4. Установить дату, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов по результатам деятельности МКПАО «Т-Технологии» за 2025 год, –25 мая 2026 года.

www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=CJPRhO6L3UWMQ2czea36ew-B-B

сегодня ожидаем: ГОСА по дивидендам за 4кв 2025г в размере 45 руб/акция

см. календарь по акциям

KUKL_KUKL, что вы имеете ввиду под жёсткими решениями?

Arti, в октябре выборы, до них будут держать уровень, после них лицо уже держать не будут, начнутся жёсткие решения

KUKL_KUKL, а почему именно в ноябре?

KUKL_KUKL, а почему именно в ноябре?

Павел Худяков, рано, в ноябре будет обвал, вот где-то в декабре и можно будет заходить

KUKL_KUKL, а я зашел)

Хорошо, что я вышел из этого банка-пустышки с рисованными отчётами

Тикер: #T
Текущая цена: 307.5
Капитализация: 824.9 млрд
Сектор: Банки
Сайт: t-technologies.ru/investors/shares/

Мультипликаторы (LTM):

P\E — 4.29
P\BV — 1.02
NIM — 10.8%
COR — 5.7%
ROE — 29.1%
Акт.\Обяз. — 1.15

Что нравится:

✔️кредитный портфель вырос на 7.5% к/к (3.2 → 3.4 трлн);
✔️чистый процентный доход вырос на 15.7% к/к (130.7 → 151.3 млрд);
✔️увеличение чистого комиссионного дохода на 13.2% к/к (38.5 → 43.6 млрд);
✔️рост чистой прибыли на 79.5% к/к (40.1 → 72.1 млрд);
✔️улучшение чистой процентной маржи за квартал с 10.9 до 11.3%

Что не нравится:

✔️

Дивиденды:

Предполагается выплата до 30% чистой прибыли за год.

СД рекомендовал выплатить дивиденды за 4 квартал 2025 года в размере 4.5 руб на акцию (ДД 1.46% от текущей цены).

Мой итог:

Для начала стоит упомянуть, что компания завершила сплит акций 1:10 (вместо 1 акции стало 10 и цена уменьшилась в 10 раз).

Компания уже успела отчитаться по операционным данным за 1 кв 2026, поэтому можно провести сравнение с 4 кв 2025.

Покидающий Ozon финансовый директор Игорь Герасимов займет аналогичный пост в группе «Т-Технологии», ядром которой является Т-Банк. В «Т-Технологиях» подтвердили, что он планирует присоединиться к команде группы, а детали обещали раскрыть позднее.

Герасимов работал в Ozon с 2019 года и участвовал в ключевых этапах развития компании. В частности, он занимался привлечением финансирования, взаимодействием с инвесторами и проектами по развитию платформы. Также он курировал выход Ozon на биржу Nasdaq в 2020 году.

Переход топ-менеджера происходит на фоне активного расширения «Т-Технологий». Группа развивает не только банковское направление, но и инвестиционные, страховые, travel-, telecom-, lifestyle-сервисы, а также собственный маркетплейс.

Эксперты считают, что главной задачей нового финдиректора станет масштабирование бизнеса без потери маржинальности. Для быстро растущей экосистемы это особенно важно: расширение направлений требует инвестиций, но одновременно повышает давление на эффективность и финансовый результат.

Хотя мы и смотрим на акции Т-Технологии долгосрочно оптимистично, именно для дивидендного портфель это все же спорный кандидат. Компания в моменте платит очень скромные дивиденды, и поэтому она интересна в первую очередь инвесторам, ориентированным на акции роста, а не дивидендным инвесторам, которым важен предсказуемый мощный дивидендный поток. Возможно, позднее через несколько лет компания дойдет до той стадии, когда расти им станет особо некуда, но пока это не так и логично ожидать, что чистая прибыль будет преимущественно направляться в развитие.

Так, в марте 2026 года было объявлено о стратегической сделке по приобретению портала «Авто.ру» у Яндекса за 35 млрд рублей, что должно усилить позиции Т-Технологий в автомобильном сегменте. В состав группы перейдет не только сам сервис объявлений с ежедневной аудиторией более 30 млн пользователей и около 4 млн активных объявлений, но и B2B-платформа «Авто.ру Бизнес», обслуживающая более 3100 дилерских центров, а также решение для цифрового автокредитования «еКредит».

Вот уже четвертый год я жду исполнения прогноза — 450 (ранее 4 500) за акцию и каждый раз мимо. Кажется, где-то нас наё…. 🤭😁