Финаме
БКС Мир ИнвестицийО выгоде РоссииЯ на этой неделе был во множестве эфиров, и везде спрашивают, насколько нынешняя ситуация на нефтяном рынке помогает российск...
1ifit, экспорт встал, профита от высоких цен нет
| Число акций ао | 10 598 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 4 248,2 млрд |
| Выручка | 8 236,0 млрд |
| EBITDA | 2 173,0 млрд |
| Прибыль | 293,0 млрд |
| Дивиденд ао | 11,56 |
| P/E | 14,5 |
| P/S | 0,5 |
| P/BV | 0,5 |
| EV/EBITDA | 2,0 |
| Див.доход ао | 2,9% |
| Роснефть Календарь Акционеров | |
| 19/06 ГОСА по дивидендам за 2025 г в размере 2,27 руб./акция | |
| 08/07 Последний день с дивидендом 2,27 руб. | |
| 09/07 Закрытие реестра по дивидендам 2,27 руб. | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Роснефть акции
400.85₽ -0.74%
-
1ifit, экспорт встал, профита от высоких цен нет
О выгоде России
Я на этой неделе был во множестве эфиров, и везде спрашивают, насколько нынешняя ситуация на нефтяном рынке помогает российской экономике.
Вычисление здесь простое – Россия добывает 9.3 млн. баррелей в день, экспортирует 7 мбд (в виде нефти и нефтепродуктов). 280 млн. баррелей в месяц добычи, 210 млн. баррелей экспорта. Экспортная выручка за месяц увеличивается на $2.1 млрд. (разницей между нефтью и нефтепродуктами пренебрегаем). Но налоги взимаются не с экспортной выручки, а со всей нефти.
Лишние десять долларов на баррель на всю добычу – это лишние 2.8 млрд долларов в месяц. Когда цена на нефть растет на $10 за баррель, государство в виде налогов забирает себе $5.84 этого прироста (со всей добычи, не только экспорта, и именно долларов, хоть и пересчитанных в рубли по курсу). В итоге от лишних $2.8 млрд государство получает $1.63 млрд. в месяц. При снижении цены на $10 теряет примерно столько же.
Есть, правда, некоторый нюанс в виде демпфера
При сценарии роста цен на нефть и роста цены экспортной альтернативы для топлива должна расти и выплата нефтяным компаниям по демпферному механизму (цены внутри страны растут практически линейно и монотонно без какой-либо связи с тем, что происходит на внешних рынках), но этим тоже пренебрегаем.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- ⚡Нефтегазовые компании не смогли увеличить прибыль - Солид
🛢 Нефть дорогая. Но прибыль — уже под вопросом — СОЛИД Менеджмент
Дорогая нефть больше не гарантирует рост прибыли. Рынок только начинает это закладывать в оценки.
Несмотря на цену выше $100 за баррель, внутри рынка формируется новый риск: логистика перестает быть вспомогательной статьей и напрямую давит на маржу. На фоне сбоев выпадает до 40% экспортных мощностей (~2 млн б/с), а потоки срочно разворачиваются в Азию, где инфраструктура уже близка к пределу.
Что это значит для рынка?
1️⃣ Рост издержек на доставку начинает съедать эффект дорогого барреля: фрахт, страховка и санкционные премии растут быстрее цены нефти.
2️⃣ Чем длиннее маршрут — тем сильнее размывается прибыль, даже при высоких котировках сырья.
3️⃣ Меняется сама логика оценки сектора: ключевым фактором становится не цена Brent, а стоимость доставки физического барреля.
Фактически рынок переходит в новую фазу: выигрывают компании с устойчивой логистикой и доступом к восточным маршрутам, а не просто производители нефти.
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Что ожидаю увидеть в отчете Роснефти за 2025:
— Падение физических объемов добычи, переработки и экспорта нефти и газа;
— Падение выручки (из-за мировых цен, курса доллара, потолка цен);
— Рост издержек (санкции против теневого флота, фин услуги по превращению рупий в деньги, рост зарплат, обслуживание долга, простои и внеплановые ремонты в Туапсе, Рязани, Самарской группе, Башкирии);
— Рост капзатрат на Восток ойл (которые достигнут пика на горизонте 3 лет);
— Рост чистого долга...
Как следствие — кратное снижение чистой прибыли и отказ от выплаты итоговых дивов за 2025.
Учитывая, что в 1 кв 2026 ситуация только ухудшалась (очевидно, что от мартовского повышения цен успели выиграть только трейдеры и судовые компании, Усть-Луга, Приморск, ЯНОС опять же), раскатывать губы на дивы за первое полугодие я бы тоже не стал…
Ловкие парни затащили лохов в самую стремную бумагу в нефтегазе (после Русснефти), ждемс когда начнется массовое катапультирование из нее.
Цели внизу — минимумы этого года 360-380 руб…
Отличный вопрос!
BBAA, все что вижу сейчас в стакане — боты под низкую ликвидность переставляют цену потихоньку вверх… потом подпирают снизу большим обьемом. Куда тащат ?> А вот это я не знаю… возможно просто пытаются спасти бумагу от просадок )
Стрелки осциллографов медленно вращаются.
Аналитика показывает твёрдо и чётко: эта акцуля стопроцентно устроит шортистам золотой дождь!
A...
BBAA, вопрос почему ?) и за чей счет банкет ?)Фундаментальный анализ ПАО «НК «Роснефть» (ROSN)
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Сержио Невилл, шляпа ваш этот тех анализ ) роснефть делает бай бэк! помогает и держит акцию, сейчас все продавцы выйдут и дернут вверх по самые помидоры ) и ваш тех анализ пойдет лесом ..)
📌 Трамп не против поставок российской нефти на Кубу.
📌 Трамп не против поставок российской нефти на Кубу. «Если какая-либо страна хочет сейчас отправить нефть на Кубу, у меня нет с этим проблем — будь то Россия или кто-либо еще», — сообщил американский лидер журналистам. Он бы предпочел разрешить поставки нефти на остров, так как людям нужно отопление. Трамп также заявил, что Куба близка к коллапсу, и «один танкер с нефтью ничего не изменит».
max.ru/bfm/AZ089eaCe9w
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Бангладеш обратился к США с просьбой разрешить импорт российского дизельного топлива из-за энергетического кризиса — Reuters
Бангладеш обратилась к США с просьбой о временном снятии санкций для разрешения импорта ДТ из России, сообщили официальные лица страны Reuters.Представители министерства энергетики сообщили, что Дакка запросила отмену ограничений, аналогичную той, которая была предоставлена Индии, и предложила импортировать до 600 тыс. т российского дизельного топлива.
www.reuters.com/business/energy/bangladesh-seeks-us-waiver-import-russian-diesel-energy-crisis-deepens-2026-03-30/
Авто-репост. Читать в блоге >>>
А Вы уже полностью в шортах?). Я просто спросить. Люди интересуются!
BBAA, вообще не интересует эта бумага внутри дня. Много манипуляций как в газпроме.Подожду роста акцули). Акцуля продаёт себя — за копейки! Усиливаю её ментально.
BBAA, бумагу держут от падения только потому что не все позиции закрыты и шорты не набраны в полном обьеме ) Как будет отчет… будет полный атас )
🇮🇷🇺🇸🇮🇱 После месяца войны контроль Ирана над Ормузским проливом только усилился, — Bloomberg
▪️После месяца боев именно Иран одержал наиболее значительную стратегическую победу — усиление контроля над движением судов через Ормузский пролив.
▪️Способность Тегерана контролировать пролив возрастает. Практически все суда, пересекающие его сейчас, делают это по утвержденным Ираном маршрутам.
▪️Иран готовится принять закон о введении пошлины, который обяжет любое судно, желающее пройти через этот район, предоставлять подробную информацию и вносить плату- Минфин подготовил законопроект, продлевающий до сентября 2028 года использование котировок Argus для расчета налогов в нефтяной отрасли — РБК
Минфин подготовил законопроект, продлевающий до сентября 2028 года использование котировок Argus для расчета налогов в нефтяной отрасли.
Инициатива направлена в Госдуму по поручению премьер-министра Михаила Мишустина. Документ одобрен комиссией по законопроектной деятельности.
С 1 марта 2026 года вступает в силу запрет для иностранных компаний (и российских с долей иностранного участия более 20%) на исследование товарных рынков в России.
Поправки вводят исключение для организаций, чьи данные закреплены в налоговом законодательстве. Фактически это позволяет сохранить британское агентство Argus в качестве ключевого источника ценообразования для расчета налогов.
t.me/rbc_news/146459
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Правительство введет запрет на экспорт бензина из России для его производителей с 1 апреля. Запрет, вероятно, будет действовать до 31 июля этого года — источники знакомые с итогами совещания у Новака
Правительство введет запрет на экспорт бензина из России для его производителей с 1 апреля 2026 г. Об этом сообщили два источника «Ведомостей», знакомых с итогами состоявшегося 27 марта совещания у вице-премьера Александра Новака, а позднее подтвердила пресс-служба правительства. Один из собеседников «Ведомостей» уточнил, что запрет будет действовать до 31 июля 2026 г.
В сообщении кабмина отмечается, что Новак по итогам совещания поручил Минэнерго подготовить проект постановления о запрете экспорта бензина с 1 апреля 2026 г. для стабилизации цен и обеспечения приоритетного снабжения внутреннего рынка. При этом нефтяные компании на совещании подтвердили наличие достаточных запасов бензина и дизельного топлива, а также высокую загрузку мощностей НПЗ для удовлетворения спроса внутри страны, сказано в сообщении.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Филиппинская нефтеперерабатывающая компания Petron закупает российскую нефть и планирует увеличить закупки, если конфликт в Иране затянется — Reuters
Petron Corp., единственная нефтеперерабатывающая компания на Филиппинах, закупила 2,48 миллиона баррелей сырой нефти в России.
«Если нынешний кризис затянется и альтернативные источники нефти останутся недоступными или их будет недостаточно, Petron, возможно, снова будет вынуждена рассмотреть возможность закупки российской нефти, чтобы увеличить поставки топлива в страну», — заявила материнская компания San Miguel Corp. в заявлении для регулирующих органов рынка поздно вечером в пятницу.
По словам Сан-Мигеля, эта нефть пополнит запасы нефтепродуктов Petron до июня. Он добавил, что закупки были сделаны «исключительно в силу крайней необходимости».
www.bloomberg.com/news/articles/2026-03-29/philippine-refiner-petron-buys-russian-crude-eyes-more-if-iran-war-persists
Авто-репост. Читать в блоге >>>а вы шортист? вообще то рост сегодня
Георгий Трейдер, так профики отдыхают, панические распродажи начнутся завтра🤭- ⚡Bloomberg сейчас пишет, что нефтяники в России в пролёте из-за остановки экспорта
Bloomberg -- Российский порт Усть-Луга вновь пострадал от атаки украинских беспилотников на фоне участившихся ударов Киева по инфраструктуре, задействованной в экспорте российской нефти.
Ночью Ленинградская область подверглась новой атаке украинских беспилотников, сообщил губернатор Александр Дрозденко в своем посте в Telegram рано утром в воскресенье. По его словам, на данный момент средства ПВО сбили 31 беспилотник, а экстренные службы работают над тушением пожара в порту Усть-Луга.
В Ленинградской области на побережье Балтийского моря расположены крупные российские экспортные центры, которые за последнюю неделю неоднократно подвергались атакам со стороны Украины.
Погрузка нефти в порту Усть-Луга была приостановлена со среды после того, как он получил значительные повреждения, что поставило под угрозу экспорт российской нефти. Еще один порт в регионе, Приморск, также пострадал. Согласно данным о поставках, с которыми ознакомилось агентство Bloomberg, незадолго до недавних украинских атак на Приморск и Усть-Лугу приходилось около 45%, или 1,72 млн баррелей в день, российского морского экспорта нефти.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Роснефть - факторы роста и падения акций
- Роснефть обладает самым большим производственным потенциалом роста среди всех российских НК (26.01.2018)
- Роснефть платит дивиденды 50% МСФО (07.02.2019)
- к 2024 «Восток Ойл» будет давать дополнительно 30 млн.т. нефти и до 100 млн т к 2030 году (30.08.2021)
- Восток Ойл позволит Роснефти нарастить выручку и прибыль с 2024 года - когда первая нефть пойдет через собственную инфраструктуру (в данном проекте существенные льготы и сниженные налоги) (17.10.2023)
- Возможны новые крупные расточительные приобретения. (29.06.2017)
- Риск ввода дополнительных налогов и ввода искуственного ограничения прибыли через НДПИ (17.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Роснефть - описание компании
РоснефтьОАО «Роснефть» (ИНН 7706107510) — крупнейшая нефтяная компания в РФ и крупнейший налогоплательщик страны. Доказанные запасы углеводородов Роснефти по классификации SEC превышают 33 млрд баррелей.
Уставный капитал компании равен 105.981 млн руб. На эту сумму эмитировано 10598177810 обыкновенных акций номиналом 0.01 руб. Крупнейшим акционером компании является государственный Роснефтегаз.
2020 оценка:
нефть +$10 добавляет к EBITDA 6 мес + 70 млрд руб.
USDRUB +$10 добавляет к EBITDA 6 мес + 80 млрд руб.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
