Роснефть акции

«ВОСТОК ОЙЛ» ВКЛЮЧАЕТ УЖЕ 52 ЛИЦЕНЗИОННЫХ УЧАСТКА, В ГРАНИЦАХ КОТОРЫХ РАСПОЛОЖЕНО 13 ОТКРЫТЫХ МЕСТОРОЖДЕНИЙ УГЛЕВОДОРОДОВ — РОСНЕФТЬ

сегодня ожидаем: фин рез МСФО 1 кв 2021

см. календарь по акциям

пишет
t.me/insider_market/1310

#ROSN #market_inside
«Роснефть» завтра опубликует результаты за первый квартал по МСФО. В JPMorgan ожидают, что показатели компании получат поддержку со стороны сильной макроэкономической ситуации (цена на нефть в рублях — +32% кв / кв) и вступлением в силу налоговых льгот. Но при этом нельзя игнорировать тот факт, что фактические цены реализации несколько отстали от эталонных показателей.

Кроме того, ожидается, что добыча углеводородов снизилась примерно на 2,5% кв / кв, что связано с продажей некоторых «хвостовых» активов «Нефтегазхолдингу».

Учитывая все это, в JPM прогнозируют, что EBITDA вырастет примерно на 27% кв / кв, до 464 млрд рублей, что должно поддержать относительно хорошее генерирование денежного потока. Чистая прибыль прогнозируется на уровне 153 млрд рублей — более чем на 50% ниже показателя конца прошлого года. Тогда сильные результаты были вызваны сделками по Паяйхе и «Восток Ойл».

Также завтра «Роснефть» проведет конференц-звонок. Основное внимание инвесторов будет сфокусировано на любых обновлениях в проекте «Восток Ойл», который считается ключевым фактором роста стоимости акций компании в будущем.

Роснефть улучшит финансовые результаты по сравнению с прошлым годом - Финам
 Завтра, 14 мая, «Роснефть» представит финансовые результаты по МСФО за первый квартал 2021 года. Мы ожидаем, что выручка компании снизится на 1,1% г/г до 1746,4 млрд руб, EBITDA вырастет на 45,5% до 449,8 млрд руб. Чистая прибыль, которая в прошлом году была отрицательной из-за курсовых разниц, станет положительной и, по нашим оценкам, достигнет 141,9 млрд руб.

Положительно на финансовых результатах «Роснефти» в первую очередь сказался рост цен на нефть, которые в рублях в первом квартале в некоторые моменты превышали 5000 руб. за баррель. Негативным моментом стали снижение добычи в рамках ограничений ОПЕК+, а также все еще низкая маржа нефтепереработки.

На конференц-звонке, который состоится в этот же день в 16:00 МСК, в центре внимания инвесторов будут новости по потенциалу продажи новых долей  в проекте Восток ойл и в целом актуальные планы по развитию данного проекта. Кроме того, менеджмент может дать комментарии насчёт общей ситуации на рынке нефти, а также хода развития проекта Роспан.

На данный момент мы рекомендуем покупать акции «Роснефти» с целевой ценой 590,8 руб., что соответствует апсайду 7,8%.

Кауфман Сергей
ИГ «Финам»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Растем на ожиданиях хорошей отчетности по МСФО за 1 кв 2021. Рост выручки может достигнуть 17% кв/кв грн. Кроме того, сегодня хорошо растет нефть

Роснефть отчитается в пятницу, 14 мая и проведет телеконференцию - Атон
Роснефть опубликует свои финансовые результаты за 1К21 по МСФО в пятницу (14 мая).

Мы ожидаем, что выручка увеличится до 1 777 млрд руб. (+17% кв/кв), отражая рост цен на нефть (Urals подорожала на 31% кв/кв за квартал в рублевом эквиваленте), но будет частично нивелирована эффектом от продажи малорентабельных активов. По нашим оценкам, EBITDA вырастет на 24% кв/кв до 445 млрд руб., а рентабельность EBITDA увеличится до 25% (против 24% в 4К20). По нашим оценкам, чистая прибыль за 1К21 составит 148 млрд руб. против 324 млрд руб. за 4К20.

Атон

Телеконференция: 14 мая 2021 (пятница) в 16:00 по Москве (14:00 по Лондону); дозвон +7 495 283 97 05 (Россия), 0800 640 64 41 (Великобритания); ID конференции: 394 886 (на английском), 053 265 (на русском). Во время телеконференции мы сосредоточимся на комментариях к прогнозу на 2021 год, а также на любой новой информации, касающейся проекта Восток Ойл.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

«Роснефть» ждет топлива от «Газпрома». Дальневосточные проекты требуют больше газа

Потребность проектов «Роснефти» на Дальнем Востоке в природном газе увеличилась до 3,7 млрд кубометров в год. Помимо Восточно-нефтехимической компании (ВНХК) нефтекомпания рассчитывает получить 0,5 млрд кубометров в год для нового металлургического завода в Приморье, а также дополнительные объемы для Комсомольского НПЗ и верфи «Звезда». В «Роснефти» считают, что газ должен поставить «Газпром», но монополия пока не подтвердила готовность к этому.
www.kommersant.ru/doc/4803437

сегодня ожидаем: закр реестра к годовому собранию акционеров

см. календарь по акциям

Как нефтяные компании зарабатывают миллиарды за счет ПДД?
Как нефтяные компании зарабатывают миллиарды за счет ПДД?
Для этого нужно пролоббировать нужный закон!
Об этом расскажу на примере  введения п. 19.5 в ПДД несколько лет назад.
19.5. В светлое время суток на всех движущихся транспортных средствах с целью их обозначения должны включаться фары ближнего света или дневные ходовые огни.. Фарой-прожектором и фарой-искателем разрешается пользоваться только вне населенных пунктов при отсутствии встречных транспортных средств.

Понятное дело, что у большинства населения нет денег на нормальный автомобиль с ДХО (у меня ДХО кстати есть) и им приходится постоянно ездить с ближним светом.



Рассчитаем затраты энергии на это:

На начальной стадии определим величину расчетной мощности ламп накаливания при включении ламп ближнего света фар и ламп габаритов одного наиболее распространенного автомобиля легкового типа:

Авто-репост. Читать в блоге >>>

«Дочка» «Зарубежнефти» готовится к приобретению активов «Роснефти» во Вьетнаме

Дочерняя структура «Зарубежнефти» — «ЗН-Развитие» — проводит закупку у единственного поставщика на оказание юридических услуг по сопровождению сделки на приобретение активов «Роснефти» во Вьетнаме, следует из материалов компании на сайте госзакупок. Как уточняется в материалах, юридические услуги будут оказаны для приобретения Rosneft Vietnam B.V. и Rosneft Vietnam Pipelines B.V. в рамках вхождения компании в проект на основе соглашения о разделе продукции (СРП). Согласно закупке, юридические услуги должны быть оказаны до конца июня 2021 года.
mfd.ru/news/view/?id=2422405

🇷🇺#ROSN
«Роснефть» вышла из проектов во Вьетнаме в Южно-Китайском море, «Зарубежнефть» занимается оформлением их на себя — Интерфакс (https://www.interfax.ru/business/764578)

СП Роснефти и BP откажется от двух участков в Якутии
Роснефть и BP не станут осваивать 2 участка в рамках своего геологоразведочного СП «Ермак нефтегаз».
BP попросила о консолидации Среднеленского и Олекминского участков в Якутии Роснефтью.

Ранее «Ермак» уже передавал Роснефти два участка в 2019 году, а в 2020 году другие две лицензии были включены в проект Роснефти «Восток ойл» на Таймыре.

Сейчас у СП остались два участка — Верхнекубинский в Красноярском крае и Западной-Ярудейский в ЯНАО.

источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>

#ROSN
⚡️🔥🛢 «РОСНЕФТЬ» РАССМАТРИВАЕТ РЕГИОН «ВОСТОК ОЙЛА» КАК БАЗУ ДЛЯ КРУПНОТОННАЖНЫХ СПГ-ПРОЕКТОВ ДЛЯ ЭКСПОРТА ГАЗА НА РЫНКИ ЕВРОПЫ И АТР — ОТЧЕТ — ТАСС

Фарватер рынка: Сырьевой суперцикл снова в действии - Атон
Текущая макроэкономическая конъюнктура, на наш взгляд, предполагает, что индекс РТС может вырасти еще на 20-25% в следующие 12 месяцев.

Дисконт российского рынка по P/E вернулся к своему историческому среднему значению в 50%. Индекс РТС торгуется с P/E 2021 7.6x – это самая низкая оценка среди крупных EM (за единственным исключением Турции), при этом он предлагает одну из самых высоких дивидендных доходностей (8% в 2021П).

Учитывая наблюдаемый рост цен на сырье, мы ожидаем, что сырьевые акции будет продолжать обгонять защитные истории.

Наш взгляд на рынок. Мы по-прежнему считаем, что индекс РТС может показать довольно существенный рост в следующие 12 месяцев – на 20-25% до 1800+ пунктов, поскольку для этого есть ряд экономических предпосылок, в том числе: а) цены на сырье находятся на рекордных уровнях, включая цены на металлы и удобрения, а цены на нефть и газ продемонстрировали значительный рост с начала года. Это приведет к росту ДП и EPS российских компаний (у «голубых фишек», как ожидается, чистая прибыль удвоится в 2021); б) в свою очередь, многие российские ликвидные компании вернутся к двузначной дивидендной доходности за 2021 по сравнению с доходностью ОФЗ всего 7%; в) тренд мировых инвестиций смещается с акций роста на акции стоимости, и российский рынок имеет в этом плане самые лучшие стартовые позиции, торгуясь с мультипликатором P/E 2021П всего 7.6.

«Голубые фишки» по-прежнему наши фавориты. Большинство российских «голубых фишек» предлагают привлекательную оценку. Мы предпочитаем нефтегазовый сектор (Роснефть, Газпром), банки (Сбербанк и ВТБ), металлы и добычу (Северсталь, РУСАЛ) и недвижимость (ПИК, Эталон). C другой стороны, мы ожидаем худшей динамики от компаний потребительского, транспортного секторов и сектора электроэнергетики, а также менее ликвидных бумаг.

Дивидендные гэпы быстро закроются. Мы вступаем в период выплаты дивидендов, когда российские компании выплачивают единовременные годовые дивиденды за 2020 или промежуточные дивиденды за 1К21. Средняя годовая дивидендная доходность за прошедший год составит около 5-6% (Газпром, Сбербанк и т.д.), что не плохо, но это не высокий показатель, поскольку прибыль компаний существенно упала в период пандемии Covid-19. Для сравнения, компании, которые выплачивают дивиденды ежеквартально (в основном в горно-металлургическом секторе) уже учтут рост цен на сырье, имеющий место в последнее время. Их доходность по квартальным дивидендам может вырасти до 2.5-3.5% только за 1К21, а годовая дивидендная доходность может превысить 10-12%. В целом, средняя дивидендная доходность российского рынка должна увеличиться с 6.5% за 2020 до не менее 8% за 2021, что является сильным драйвером его роста в этом году. Принимая во внимание, что дивиденды за 2021 должны быть намного выше уровней 2020, мы ожидаем, что ближайшие дивидендные гэпы быстро закроются. В следующие 12M привилегированные акции СургутНГ будет среди лидеров по выплате дивидендов; тем не менее мы отмечаем, что их дивидендная доходность за 2021 будет зависеть от колебаний курса доллара в этом году. Среди наших дивидендных фаворитов мы выделяем горно-металлургические акции (CHMF/NLMK/MAGN/EVR), ЛУКОЙЛ/Газпром нефть, и как обычно, МТС, Юнипро, Эталон и SBER/VTB.

Атон
               Оценки акций российских компаний          
     
     
     
     


 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

держать буду

Olga Shmeleva, акция нынче склонна к падению.

Валерий Шеншин, а какие горизонты падения? месяц, два?

Olga Shmeleva, точно не знаю, но должно насторожить то, что при растущей нефти, акция очень слабо растёт. Интересно, как сильно акции обвалятся, если нефть уйдет в красную зону. Думаю, что бумага перегрета.

держать буду

Olga Shmeleva, акция нынче склонна к падению.

Валерий Шеншин, а какие горизонты падения? месяц, два?

держать буду

Olga Shmeleva, акция нынче склонна к падению.

держать буду

Moody’s дало прогноз по сокращению долговой нагрузки «Роснефти»

Moody’s ожидает снижения индикатора долговой нагрузки «Роснефти» в 2021 г. почти на 45%, следует из аналитического отчета международного рейтингового агентства по итогам сохранения кредитного рейтинга нефтяной компании на инвестиционном уровне Baa3 (соответствует суверенному рейтингу РФ) со стабильным прогнозом.
www.vedomosti.ru/business/news/2021/04/28/868126-moodys-dalo-prognoz-po-sokrascheniyu-dolgovoi-nagruzki-rosnefti

Два варианта от Сечина / Роснефть, ROSN

За отскок или рост:
— возврат нефтяных котировок к уровню, где были мартовские и апрельские максимумы,
— перепроданность,
— касание важного уровня,
— формы свечей «в виде молота вверх»,
— дивергенция на снижающихся объёмах,
— пересечение по индексу MACD.


Авто-репост. Читать в блоге >>>

«Роснефть» запасает газ для «Роспана». Компания обошла «Газпром» в борьбе за участок в ЯНАО

«Роснефть» опередила «Газпром» на аукционе по Северо-Кустарниковскому участку на Ямале, подняв стартовую цену аукциона до рекордных за последние годы 17,6 млрд руб. Актив, хотя и содержит значительные ресурсы газа, практически не имеет подтвержденных запасов и требует геологоразведки. «Роснефть» сможет использовать участок для наращивания производства своего крупнейшего газового проекта «Роспан».
www.kommersant.ru/doc/4793020

ROSN, Rosneft, Роснефть, преждевременно откладывть FIBO, но тут по свечным моделям топчем локальное дно
ROSN, Rosneft, Роснефть, преждевременно откладывть FIBO, но тут по свечным моделям топчем локальное дно.
Безусловно наблюдается поддержка в ROSN на 524.50 — 527.00.
Как ни откладывай FIBO сетку минимальные цели роста в диапазоне: 563.00… 585.25 ₽.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Высокие дивиденды Роснефти ожидаются уже в 2021-2022 годах - Атон
«Роснефть» оправдала наши ожидания, укрепившись на 24% с начала года, отметив самый сильный рост в нефтегазовом секторе. Мы ожидаем, что такая сильная динамика сохранится в 2021, поскольку мы рассматриваем Роснефть как уникальную комбинацию роста (проект Восток Ойл может привести к стабильному росту добычи Роснефти на протяжении всего текущего десятилетия, при условии, что ограничения ОПЕК+ будут ослаблены или полностью сняты) и превосходной дивидендной доходности.

Мы считаем Восток Ойл основным драйвером для акций в ближайшие годы. Наша оценка ЧПС составляет $69.7 млрд (по условиям сделки с Trafigura, проект был оценен приблизительно в $85 млрд), и мы полагаем, что по мере того как проект будет все больше учитываться в оценке Роснефти, цена ее акций будет расти. Мы сохраняем консервативную позицию, учитывая на данном этапе всего 25% ЧПС Восток Ойл, что добавляет $1.6/ADR к нашей оценке справедливой стоимости бумаги. На наш взгляд, объявления о продаже долей в проекте (на настоящий момент Роснефть планирует продать 50% -1 акцию в Восток Ойл) могут появиться уже в этом году и скорее всего станут важным катализатором для акций.

Рост еще впереди, а высокие дивиденды ожидаются уже в 2021-2022. Роснефть приятно удивила рынок, вернув свою чистую прибыль в позитивную зону в последнем квартале 2020, что предполагает дивидендную доходность 1% за 2020. Мы ожидаем, что в течение следующих нескольких лет дивидендный профиль Роснефти существенно улучшится: Роснефть не планирует снижать свои дивиденды для финансирования проекта Восток Ойл. Исходя из наших допущений по цене нефти и валютному курсу, мы полагаем, что ее дивидендная доходность вырастет до 9%/10% за 2021 и 2022 соответственно.

Оценка. Для оценки Роснефти мы использовали метод DCF и метод оценки по мультипликаторам. Наша объединенная оценка дала целевую цену $9.8 с потенциалом роста 39% к текущей рыночной цене. Стоимость капитала Роснефти была рассчитана с использованием бета 1.2, безрисковой ставки 3.5%, WACC 8.6% и темпов роста в постпрогнозный период 0%. Мы также учли 25% ЧПС Восток Ойл (наша оценка – $69.7 млрд), что добавило $1.6 к нашей целевой цене ADR. Для оценки по мультипликаторам мы использовали целевой форвардный мультипликатор EV/EBITDA 4.5 и P/E 7.0.

Мы подтверждаем наш рейтинг ВЫШЕ РЫНКА, и Роснефть остается одним из наших фаворитов среди покрываемых нами нефтегазовых компаний. Основные риски, которые мы выделяем – рост потенциального санкционного давления и риски реализации проекта Восток Ойл.

Бутко Анна
Федорова Мария
«Атон»
           

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Британская ВР plc оценила прибыль за I кв 2021г от доли в "Роснефти" в $451 млн
27 апреля 2021 г. 

Британская BP plc оценила прибыль до вычета налогов и процентов от участия в «Роснефти» в качестве акционера в I квартале 2021 года в $451 млн по сравнению с прибылью в $295 млн в четвертом квартале 2020 года, следует из отчетности компании.

BP принадлежит 19,75% «Роснефти», однако с учетом квазиказначейского пакета свою экономическую долю в НК она оценивает в 22,03%. Таким образом, если экстраполировать расчеты ВР на финансовые показатели «Роснефти» в целом, ее прибыль до налогов и процентных платежей за отчетный квартал может составить порядка $2 млрд, или около 152 млрд руб. (средний курс за квартал при пересчете 74,4 руб./$1).

Показатели, которые использует для своей отчетности ВР, обычно не совпадают с показателями, позднее публикуемыми самой «Роснефтью». Свою оценку прибыли или убытков от доли в «Роснефти» ВР корректирует, исходя из цены приобретения инвестиции и амортизации отложенной прибыли от продажи доли в ТНК-ВР.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Роснефть выиграла аукцион на участок в ЯНАО, заплатит ₽17,6 млрд
Роснефть победила в аукционе на Северо-Кустарниковский участок в ЯНАО — сообщает министерства природных ресурсов.

При стартовой цене в 696 млн рублей Роснефть заплатит 17,6 млрд руб, обойдя, при этом Газпром.

Тота-Яхинское газовое месторождение с извлекаемыми запасами газа категорий С1 — 1,611 млрд куб. м. Ресурсы нефти участка по категории D0 составляют 6,48 млн т, газа — 281,173 млрд куб. м, конденсата — 17,821 млн т. Ресурсы нефти по категории Dл составляют 0,6 млн т, газа — 25 млрд куб. м; по D1: нефти — 39 млн т, газа — 120,2 млрд куб. м, конденсата — 16 млн т.

Ресурсы по категории D2 составляют: нефти — 26,7 млн т, газа — 277,6 млрд куб. м, конденсата — 32 млн т. Ближайший нефтепровод находится в 152 км от участка (НПС Заполярье — Пурпе НПС), ближайший газопровод — в 94 км (Пеляткинское — Мессояхское), железная дорога — в 154 км, ЛЭП — в 347 км. Ближайшее шоссе находится 150 км юго-западнее участка, зимняя автомобильная дорога проходит через участок.

источник

Авто-репост. Читать в блоге >>>