HeadHunter (Хэдхантер) акции

[В ответ на Bonds lab ⚗️]
❗️HH.ru ❗️
🏁 Финальный ориентир 6,45% (6,61%)
Премия ~180 бп

[ Фотография ]
Суд признал законным штраф ФАС РФ, наложенный на HeadHunter после покупки им job. ru

Девятый арбитражный апелляционный суд признал законным штраф в 300 тысяч рублей, наложенный Федеральной антимонопольной службой (ФАС) России на сервис поиска работы HeadHunter за допущенные им нарушения при покупке аналогичного сервиса job. ru
источник (https://emitent.1prime.ru/News/NewsView.aspx?GUID=%7B0C66A567-391F-417C-ADE9-DC1258D56DFD%7D)#HHRU #T

размещение HH появилось в пульсе, минимальный лот 1.4 млн.

Кто-нибудь передайте HH что если они лот уменьшат хотя бы до 300 тыс. то смогут ещё меньше ставку запросить! 👇

Роман Ранний, Да чего то лот большой, был бы меньше тоже поучаствовал бы!

размещение HH появилось в пульсе, минимальный лот 1.4 млн.

Кто-нибудь передайте HH что если они лот уменьшат хотя бы до 300 тыс. то смогут ещё меньше ставку запросить! 👇

[В ответ на Bonds lab ⚗️]
HEADHUNTER
Ориентир купона 7,00-7,25% (ранее ~7.57%)

Роман Ранний, На Тинькове вход от 1,4 млн

[В ответ на Bonds lab ⚗️]
HEADHUNTER
Ориентир купона 7,00-7,25% (ранее ~7.57%)

Депозитарные расписки Headhunter с 18 декабря войдут в состав базы расчета индекса МосБиржи и индекса РТС, говорится в сообщении «Московской биржи» (MOEX: MOEX).

Покупка платформы Zarplata.ru укрепит присутствие HeadHunter в регионах -Альфа-Банк
Компания HeadHunter объявила о заключении соглашения на покупку 100% акций рекрутинговой онлайн-платформы Zarplata.ru — игрока второго эшелона на рынке рекрутинга в сегменте “синих воротничков” в Сибири и на Урале.

Сделка, как ожидается, укрепит присутствие компании в регионах, а также ее позиции в сегментах “синих воротничков” и МСБ, что соответствует стратегической цели компании. Вклад покупки в выручку и EBITDA HH составит, соответственно, 10% и 8% в 2020, исходя из прогнозных цифр на 2020П (консенсус-прогноз BBG).

Сделка способствует увеличению стоимости HeadHunter, так как ее цена предполагает сильный дисконт на уровне 62-55% к текущей рыночной цене HH по коэффициентам 2020П EV/Sales и EV/EBITDA. В целом мы считаем новость позитивной для акций HHR.

Курбатова Анна
«Альфа-Банк»

Как ожидается, сделка будет закрыта в конце января 2021. Покупка будет профинансирована за счет привлечения нового долга (банковский кредит от ВТБ или выпуск публичных облигаций). После покупки Zarplata.ru будет функционировать как отдельная от HeadHunter компания под своим собственным брендом; как ожидается, компания сохранит свою команду менеджмента. По нашей оценке, цена сделки предполагает коэффициенты Zarplata.ru на уровне 4,55x 2020П EV/Sales и 11,4x EV/EBITDA.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Консолидация Zarplata беспечит HeadHunter мощную синергию - Атон
HeadHunter приобретет 100% Zarplata.ru       

24 ноября HeadHunter заключил договор о приобретении 100% выпущенного уставного капитала ООО Zarplata.ru у Hearst Shkulev Digital Regional Network BV. Общая стоимость покупки оценивается в 3.5 млрд руб., она может быть скорректирована в соответствии с обычными ценовыми условиями и эскроу-соглашениями после закрытия сделки. Оплата будет произведена денежными средствами и профинансирована новой кредитной линией. ФАС уже одобрила сделку. Закрытие сделки намечено на конец января 2021. На настоящий момент ожидается, что Zarplata продолжит работать в качестве независимой структуры и сохранит свою команду менеджеров.

Данная сделка обеспечит мощную синергию, в частности, в продажах и монетизации компаний. Сделка является выгодной, учитывая подразумеваемый мультипликатор EV/выручка 4.1x (против 10.6x у Headhunter в 2019). В 2019 году платформа Zarplata занимала четвертое место по объемам трафика (3 млн уникальных посетителей в месяц против 22 млн у Headhunter и 6 млн у SuperJob и Rabota). Выручка Zarplata в 2019 году составила 854 млн руб.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Xtellus Capital подняла оценку ADS HeadHunter на 3%, подтвердив рекомендацию «покупать»

HeadHunter договорилась о покупке Zarplata.ru за 3,5 млрд рублей
HeadHunter договорилась о покупке Zarplata.ru за 3,5 млрд рублей

Продавцом ООО выступает Hearst Shkulev Digital Regional Network B.V. Сделка уже одобрена Федеральной антимонопольной службой (ФАС), закрыть ее стороны планируют до января 2021 года.

Финансировать сделку HH планирует за счет «новых долговых обязательств». В частности, у HH есть неиспользованные кредитные линии в ВТБ и выпуск публичных облигаций, отмечается в пресс-релизе.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

HeadHunter Group PLC (поисковик работы) - Отчет 9 мес 2020г

HeadHunter Group PLC
Number of ADS: 50,317,860
Free float: 48,8%
investor.hh.ru/stock/shareholder-structure
Капитализация на 24.11.2020г: 93,289 млрд руб

Общий долг на 31.12.2017г: 10,215 млрд руб
Общий долг на 31.12.2018г: 10,336 млрд руб
Общий долг на 31.12.2019г: 9,651 млрд руб
Общий долг на 30.09.2020г: 9,036 млрд руб

Выручка 2017г: 4,733 млрд руб
Выручка 9 мес 2018г: 4,435 млрд руб
Выручка 2018г: 6,118 млрд руб
Выручка 9 мес 2019г: 5,722 млрд руб
Выручка 2019г: 7,789 млрд руб
Выручка 1 кв 2020г: 1,990 млрд руб
Выручка 6 мес 2020г: 3,524 млрд руб
Выручка 9 мес 2020г: 5,833 млрд руб

Прибыль по курсовой разнице 2017г: 96,30 млн руб
Убыток по курсовой разнице 9 мес 2018г: 5,77 млн руб
Убыток по курсовой разнице 2018: 8,74 млн руб
Убыток по курсовой разнице 9 мес 2019г: 24,73 млн руб
Убыток по курсовой разнице 2019г: 46,51 млн руб
Прибыль по курсовой разнице 9 мес 2020г: 84,47 млн руб

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Капитализация на 24.11.2020г: 93,289 млрд руб

HeadHunter Group PLC
Number of ADS 50,317,860
Free float 48,8%
investor.hh.ru/stock/shareholder-structure
Капитализация на 24.11.2020г: $1,040 млрд = 93,289 млрд руб

Общий долг на 31.12.2017г: 10,215 млрд руб
Общий долг на 31.12.2018г: 10,336 млрд руб
Общий долг на 31.12.2019г: 9,651 млрд руб
Общий долг на 30.09.2020г: 9,036 млрд руб

Выручка 2017г: 4,733 млрд руб
Выручка 9 мес 2018г: 4,435 млрд руб
Выручка 2018г: 6,118 млрд руб
Выручка 9 мес 2019г: 5,722 млрд руб
Выручка 2019г: 7,789 млрд руб
Выручка 1 кв 2020г: 1,990 млрд руб
Выручка 6 мес 2020г: 3,524 млрд руб
Выручка 9 мес 2020г: 5,833 млрд руб

Прибыль по курсовой разнице 2017г: 96,30 млн руб
Убыток по курсовой разнице 9 мес 2018г: 5,77 млн руб
Убыток по курсовой разнице 2018: 8,74 млн руб
Убыток по курсовой разнице 9 мес 2019г: 24,73 млн руб
Убыток по курсовой разнице 2019г: 46,51 млн руб
Прибыль по курсовой разнице 9 мес 2020г: 84,47 млн руб

Прибыль 2017г: 462,80 млн руб
Прибыль 9 мес 2018г: 643,99 млн руб
Прибыль 2018г: 1,033 млрд руб
Прибыль 1 кв 2019г: 238,75 млн руб
Прибыль 6 мес 2019г: 514,01 млн руб
Прибыль 9 мес 2019г: 1,085 млрд руб
Прибыль 2019г: 1,581 млрд руб
Прибыль 1 кв 2020г: 411,74 млн руб
Прибыль 6 мес 2020г: 650,68 млн руб
Прибыль 9 мес 2020г: 1,236 млрд руб
investor.hh.ru/investors/earning-releases

HeadHunter Group PLC – Dividends
Ex/Eff date * Amount * Declaration * Record date * Payment date
03/26/2020 * $0.50 *** 03/13/2020 * 03/27/2020 ** 09/10/2020
06/13/2019 * $0.36 *** 06/04/2019 * 06/14/2019 ** 07/19/2019
www.nasdaq.com/market-activity/stocks/hhr/dividend-history

МОСКВА, Россия, 20 ноября 2020 г. — HeadHunter Group PLC (Nasdaq: HHR, MOEX: HHRU) объявила сегодня свои финансовые результаты за квартал, закончившийся 30 сентября 2020 года
www.sec.gov/Archives/edgar/data/1721181/000110465920127562/tm2036460d1_ex99-1.htm

HeadHunter покупает 100% Зарплата.ру за 3,5 млрд руб
HeadHunter покупает 100% ООО «Зарплата.ру» (управляет платформой поиска работы и персонала Zarplata.ru) за 3,5 млрд руб у компании Hearst Shkulev Digital Regional Network B.V…

Сделка получила одобрение со стороны ФАС РФ, стороны планируют завершить ее до января 2021 года, а сама покупка будет финансироваться за счет новых долговых обязательств, при этом у компании есть различные источники финансирования, включая неиспользованные кредитные линии в ВТБ и выпуск облигаций.

Для HeadHunter Group это будет третья и самая крупная за последние несколько лет сделка после покупки активов компании Job.ru в 2018 году и приобретения 25% доли в сервисе Skillaz в 2019 году. Покупка платформы Zarplata.ru ускорит развитие hh.ru в ключевых стратегических направлениях, таких как рост проникновения в российские регионы, расширение охвата аудитории «синих воротничков» и базы клиентов малого и среднего бизнеса.

сообщение




Авто-репост. Читать в блоге >>>

HeadHunter договорилась о покупке рекрутинговой платформы Zarplata.ru за 3,5 млрд руб

Отчетность HeadHunter за 3 квартал позитивно отразится на акциях - Альфа-Банк
Компания HeadHunter в минувшую пятницу представила финансовые результаты за 3К20, которые продемонстрировали ожидаемую нормализацию трендов выручки. Выручка на уровне группы выросла на 7,7% г/г и на 9,1% г/г по России, немного опередив наш прогноз и консенсус-прогноз рынка (всего на 1,6-1,2%).

Тренды 3К20 подтвердили более ранние заявления менеджмента об устойчивом росте выручки в однозначном выражении в 3К20 благодаря росту в августе. В то же время скорректированная EBITDA оказалась на 3,5% выше нашего прогноза и на 9,4% опередила гораздо более консервативный консенсус-прогноз рынка, по-видимому, на фоне более низких в сравнении с ожиданиями расходов на маркетинг.

Как сообщил менеджмент, на сегодняшний день негативное влияние второй волны пандемии на деловую активность ощущается в гораздо меньшей степени в сравнении с периодом начала пандемии, так как российские работодатели и соискатели, судя по всему, хотя бы отчасти смогли адаптироваться к новой реальности. Менеджмент не наблюдал никакого особенно негативного влияния второй волны пандемии на операционные или финансовые показатели и ожидает, что рост бизнеса продолжится. Тем не менее, компания снова воздержалась от предоставления прогнозов (он был отозван в апреле). В целом мы считаем результаты НЕЙТРАЛЬНЫМИ или ПОЗИТИВНЫМИ для динамики акций.

Курбатова Анна

Авто-репост. Читать в блоге >>>

ВЗГЛЯД: Ренессанс Капитал поднял оценку ADS HeadHunter на 11%, подтвердив рекомендацию «покупать»

HeadHunter показал сильные финансовые результаты за 3 квартал - Атон
Headhunter опубликовал сильные результаты за 3К20    

Выручка за 3К20 увеличилась на 7.7% г/г до 2.3 млрд руб. — на 1.2% выше консенсуса и на 1.0% выше наших оценок. В сегменте малого и среднего предпринимательства (МСП) количество платных клиентов выросло на 5.8% в Москве и Санкт-Петербурге и на 18.4% в других регионах России. В сегменте ключевых клиентов рост числа платных клиентов в Москве и Санкт-Петербурге составил 4.4%, а в других регионах России — 14.3%. Скорректированная EBITDA подскочила на 13.2% г/г до 1.3 млрд руб. (на 9.4% выше консенсуса), рентабельность EBITDA выросла до 56.1% (против 53.5% в 3К19 и 44.7% во 2К20), поскольку маркетинговые расходы снизились в процентах к выручке. Скорректированная чистая прибыль за 3К20 составила 856 млн руб. (+17.0% г/г). Рентабельность скорректированной чистой прибыли увеличилась до 37.1% с 34.2% в 3К19 на фоне роста скорректированной EBITDA и сокращения финансовых затрат, что было частично нивелировано ростом налоговых расходов.

HHR показал убедительные результаты, поддержанные продолжающимся восстановлением и ростом выручки во всех категориях клиентов и продуктов. Постепенное улучшение динамики, вероятно, сохранится в 4К20 и 2021.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Выручка (МСФО) HeadHunter в 3 кв-ле выросла на 7,7% (г/г) до 2,3 млрд. руб.
В российском сегменте выручка выросла на 9,1% и составила 2,2 млрд. руб.
Скорр. EBITDA в отчетном периоде увеличился на 13,2% до 1,3 млрд. руб.
Рентабельность данного показателя показала 56,1%, против 53,5% годом ранее.
Скорректированная чистая прибыль за 3 кв-л выросла на 17% до 856 млн. руб.

Это самая крупная онлайн-рекрутинговая платформа в нашей стране. Среднее дневное количество предлагаемых вакансий около 600 тыс. Кроме России обслуживает еще Белоруссию и Украину

Вторая волна будет снижать количество вакансий, а значит и востребованность услуг данной компании. Потенциал падения значительный.

IPO компании состоялось в кризис. Статистика показывает, что большинство таких компаний через некоторое время оказываются ниже уровня размещения.

Запланированный на 4-й квартал вторичный листинг на Мосбирже может не принести желаемых результатов.

Михаил Titov, а с какой целью вторичный листинг хотят сделать?

Владимир Граф, хотят ликвидность увеличить и привлечь локальных инвесторов

Выручка (МСФО) HeadHunter в 3 кв-ле выросла на 7,7% (г/г) до 2,3 млрд. руб.
В российском сегменте выручка выросла на 9,1% и составила 2,2 млрд. руб.
Скорр. EBITDA в отчетном периоде увеличился на 13,2% до 1,3 млрд. руб.
Рентабельность данного показателя показала 56,1%, против 53,5% годом ранее.
Скорректированная чистая прибыль за 3 кв-л выросла на 17% до 856 млн. руб.

Это самая крупная онлайн-рекрутинговая платформа в нашей стране. Среднее дневное количество предлагаемых вакансий около 600 тыс. Кроме России обслуживает еще Белоруссию и Украину

Вторая волна будет снижать количество вакансий, а значит и востребованность услуг данной компании. Потенциал падения значительный.

IPO компании состоялось в кризис. Статистика показывает, что большинство таких компаний через некоторое время оказываются ниже уровня размещения.

Запланированный на 4-й квартал вторичный листинг на Мосбирже может не принести желаемых результатов.

Михаил Titov, а с какой целью вторичный листинг хотят сделать?

Сегодня вышел отчёт HeadHunter за 3 кв 2020 по МСФО.
Выручка +7,7%(в российском регионе +9,1%)
Скорректированная ЧП +17%
Скорректированная Ebitda + 13,2%
Рентабельность Ebita +2,7%(в итоге 56,1%)
Рентабельность ЧП +2,9%(в итоге 37,1%)
Долг/Ebitda=0,8. Вполне комфортно.
Headhunter — не типичная IT компания, от вируса она нехило страдает. Результаты компании хорошие, но не самые лучшие. Нужно учесть, что заболеваемость в 3 квартале была в 4-5 раз меньше, экономика восстанавливалась, локдауны отменили, а на замену уволенным весной рабочим нужны новые. Сыграл отложенный спрос второго квартала. Увидим ли мы подобную положительную динамику в следующие 2 квартала? Если локдауны снова введут, то вряд ли. Судя по действиям властей, маловероятно, но это значимый риск. Вакцина будет ещё не скоро. Взгляд в чуть более далёкое будущее положительный. HeadHunter по сути монополист, но есть ещё куда расти. Есть поле для оптимизации затрат.

Выручка (МСФО) HeadHunter в 3 кв-ле выросла на 7,7% (г/г) до 2,3 млрд. руб.
В российском сегменте выручка выросла на 9,1% и составила 2,2 млрд. руб.
Скорр. EBITDA в отчетном периоде увеличился на 13,2% до 1,3 млрд. руб.
Рентабельность данного показателя показала 56,1%, против 53,5% годом ранее.
Скорректированная чистая прибыль за 3 кв-л выросла на 17% до 856 млн. руб.

Это самая крупная онлайн-рекрутинговая платформа в нашей стране. Среднее дневное количество предлагаемых вакансий около 600 тыс. Кроме России обслуживает еще Белоруссию и Украину

Вторая волна будет снижать количество вакансий, а значит и востребованность услуг данной компании. Потенциал падения значительный.

IPO компании состоялось в кризис. Статистика показывает, что большинство таких компаний через некоторое время оказываются ниже уровня размещения.

Запланированный на 4-й квартал вторичный листинг на Мосбирже может не принести желаемых результатов.

Hi-Tech?!!!

Лидер снижения. А причины небольшие, но в эти дни постоянные:
— Неликвидные акции.
— Hi-Tech ныне рискованный, хоть и русский.
— Все-таки COVID-19 снижает активность работодателей!