Ответы на вопросы

Ответы на вопросы | Дюрация Маколея

Объясните пожалуйста математический смысл числителя в формуле этой дюрации. Никак не могу понять что же это за хрень такая (сумма умноженных на период приведенных стоимостей денежных потоков), которая при делении на цену даёт это «приблизительное средневзвешенное время». Почему из этого: A=P×(1+y)^x Где A это (n×C+M) т.е. купоны+номинал а P это цена нельзя через логарифм вычислить x, который и равен (приблизительно) дюрации Маколея?
Дюрация Маколея
310
1 комментарий
По определению дюрация — это минус производная логарифма цены по ставке. По цепному правилу это эквивалентно минус производной цены по ставке, деленной на цену. Если посчитать чему равна производная цены по ставке, то получим числитель.
avatar

Читайте на SMART-LAB:
Займер сообщает о приобретении двух цифровых платформ
💼 Объявляем о завершении сделок с АО «Киви» по покупке 50% сервисов «Таксиагрегатор» и IntellectMoney. Владельцем остальных 50% долей в обеих...
Фото
Как прошла экскурсия на лазерное производство
На прошлой неделе мы организовали поездку для представителей медиа и финансового сообщества на завод лазерной дочки SOFL — VPG LaserONE (входит в...
⛽️ Новатэк: не так плохо, как кажется
Король СПГ представил отчет по МСФО за 2025 год   Новатэк (NVTK) ➡️Инфо и показатели     Результаты — выручка: ₽1,4 трлн (-6%); —...
Фото
Мой Рюкзак #63: ВТБ - дальше без меня, меняем на более крепкий банк, дивидендные отсечки близко
Февраль продолжает радовать стоимостных инвесторов, все по стратегии, которую описывал в конце прошлого года Прошлый пост тут —...

теги блога Алексей Винтов

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн