ВК

ВК. Точка входа: текущая цена, точка выхода: 5% доходности. Среднесрочно.

Акции ВК за 8 месяцев 2023 выросли с 500 до 800 рублей, в сентябре-октябре 2023 года компания переехала из-за бугра в Калининград и акции припали до 566 рублей в декабре 2023. Потом начался бодрый выкуп.

Вот тут t.me/tatarinfin/7 я писал, что ВК один из пяти бумаг в моем портфеле. Скорее всего до майских. Если отрастет процентов на 25 – расстанусь без печали на фоне утомленного солнца. 

Сегодня ВK — это 4 направления деятельности: доходы от рекламы и пользовательские платежи в соцсетях и контентных сервисах (Вконтакте, Одноклассники, Мейл.Ру, Дзен) — 79% выручки за 9 мес.2023, образовательные технологии (Skillbox, Учи.ру) — 12%, технологии для бизнеса — 5% и новые проекты (VK-play и магазин приложений для Android — Rustore) — 4%. Представим все это на картинке. Помимо вышеперечисленных еще несколько мелочей напоминающих стартап-инкубатор, вот бы они еще росли как яйца.

            Фундаментально, с одной стороны есть освободившаяся ниша рынка РФ и дружественных стран, высока вероятность отмены ютуба, и не надо забывать что айти рынок он растущий, следовательно перспективы есть. С другой – окромя Беларуси и Средней Азии расти некуда, инстаграммы и прочие некошерные платформы почти замещены.

Есть некоторые проблемы с долгом, но как водится на просторах необъятной у таких компаний нет проблем с их обслуживанием.

На что нужно обратить внимание.

VK может стать владельцем 28% акций Ozon. Фонд Baring Vostok с 2022 года пытается разделить активы и продать свою долю. Ранее фонд планировал передать управление российскому менеджменту, но сделку не согласовали.

Теперь на долю Ozon претендует VK. По информации источника в АФК «Система», также владеющей долей в Ozon, VK может выкупить у Baring Vostok 27,7% акций маркетплейса.

Если сделка состоится, столица цифровой России переедет в нью-VасюKи.