Natural gas, продажа опционов, месяц3

28 апреля 2016, 12:44
|
OLOLOEV

Второй месяц выдался ужасным, с точки зрения P&L. На середину месяца прибыль достигала около 5%, но было решение, увеличить ее, и рискнуть, продав еще опционов, за 3 дня до экспирации. ЛОЛ
Каким же нужно быть «уникомом», что б за 3 дня продавать опционы..

Рискнул. На конец месяца -4,5%
проданные опцины раз 10-12 выходили в деньги, и приходилось их хеджировать, что и уничтожило всю прибыль

Сложилась комичная ситуация, когда проданый опц. давал 80$, а на его хэдж требовалось 150-300$

Начинаем новый месяц, и текущая позиция выглядит так:

Всем удачи, и учитесь на чужих ошибках, товарищи )

спецраздел:
опционы

4 комментария

А как вы хэджируете позицию? Базовым активом или другими опционами?

CloseToAlgoTrading

28 апреля 2016, 14:05
Ответить

Denis, базовым активом
Хэджировал, покупая фьючерс именно по цене страйка

Не совсем понимаю, как можно хэджировать опционами

Теперь буду набирать по чуть-чуть, при приближении, используя NG mini фьючерсы. Тем самым увеличив средства для хэджа, но и не беря большие риски, в случае обратного движения, когда цена до страйка еще не дошла

OLOLOEV

28 апреля 2016, 15:12
Ответить

OLOLOEV, я имел ввиду, что можно использовать опционы других страйков/серий, выравнивая не только дельту, а еще и другие греки.

CloseToAlgoTrading

28 апреля 2016, 15:37
Ответить

Denis, как по мне, это все не важно. На греки стоит обращать внимание, если вы используете опционы для краткосрочных операций
Тоже самое дельта хеджирование полностью съедает огромную часть прибыли. Но не будет и убытка. Так есть ли смысл этим заниматься?
Для меня важен только последний день экспирации, кол-во контрактов и как близко цена к краю

А то что за день волатильность может подняться, цена прыгнуть туда-сюда и остаться на том же уровне, но твои опционы будут приносить минус — это не играет абсолютно никакого значения

Больше придерживаюсь точки зрения Ильи Коровина, которую он высказал на опционной конференции

OLOLOEV