Мини грааль на опционах для новичков

17 января 2016, 21:25
|
GoGo

И так, раз уж хотите покупать опционы, то делайте так.
Суть такова:
Покупаем бакс на споте за 77,6
Продаем фьюч Si-3.16 за 78877
Покупаем мартовский опцион кол страйка 83250 за 1260
Сидим ждем мартовской экспирации.
ВСЕ.
Вместо бакса можно использовать акции сбера или газпрома. На остальных опционы неликвидны.
В результате мы или зарабатываем или НИЧЕГО не теряем.
Вот профиль опционной позиции без учета спота.

А вот с учетом на момент мартовской экспирации

Иными словами на деньги полученные от контанго мы покупаем подходящий по цене опцион.

спецраздел:
опционы

Ключевые слова:
опционы

268 | ★21

9 комментариев

А можно и без опционов.

Кухонный трейдер

17 января 2016, 21:43
Ответить

внешне да, типа беспрогрыш — но в рублях.
А по правде вы теряете в росте спота с 77,6 до 83,25

antonbell

17 января 2016, 21:51
Ответить

в опционах грааль в управлении позицией. как рулишь рисками такой результат.

Rotor78

17 января 2016, 22:55
Ответить

В рублях выигрыш, а в баксах нет.
А так можно просто купить спот и продать фьюч, взять себе контанго. А много ли возьмете? Неа,
78877-77600=1277р за 2 месяца, ну или грубо 1.2/2*12=7.2тр за год, т.е. около 9% годовых. В общем, заработаете, да, но мало и в рублях и еще НДФЛ 13% от контанго. В банке было бы беспроблемнее и выгоднее.

Счастливый Конец

17 января 2016, 23:04
Ответить

в целом так, но инфляция. Счет должен быть на нереза, половина капитала в баксах половина в евро. тогда валютный риск минимизирован. Опционы лучше нефтяные брать, кпд у них большем чем у рубля(nymex)

Алексей К

17 января 2016, 23:12
Ответить

А сколько вообще принесет например 1 Пут Си 79-й купленный сейчас по 120, если 21-го СИ будет стоить 78000?

18 января 2016, 17:47
Ответить

поправьте, если ошибаюсь, но в день экспирации (по Si — 15-го марта) в дневном клиринге автоматически исполнятся опционы на фьючерсы и сами фьючерсы одновременно, поэтому профиль на нижней картинке не совсем корректный, останется только базовый актив. К тому же, имеется диапазон, когда опцион еще не вошел в деньги, а биржа выпишет короткий фьюч, поэтому в теории возможен легкий минус

Alexey Morozov

18 января 2016, 23:37
Ответить

там еще платить придется за перенос баксов с тода на том и через выходные? не?

Ruscash

19 января 2016, 19:07
Ответить

ну не то чтобы Грааль, но для хеджа иностранных акций на ММВБ норм. Покупаем ин. акции на $1000 в рублях на ММВБ, продаем сишку, покупаем путы на контанго, вот и хедж от укрепления рубля, но надо еще посчитать какие путы брать, а может вертикальный спред лучше.
Можно еще нейтральные бабочки строить на без убытка в середине за счет контанго. Но надо смотреть статистику по обычным бабочкам с такими краями, чтоб в контанго вписались еще.
Надеюсь, когда нибудь доживем до нормальной ликвидности на опционах по остальным акциям.

Cyber