Россети Северо-запад оценка

Все наверно уже видели ИПР, где менеджмент обещает сказочные золотые горы, которые не сильно бьются как с материнской компанией так и например с МРСК Московский регион, где дивы обещают в районе 10-20% от ЧП, в то время как в Северо-западе на уровне 35-50%.

решил посчитать а сколько можно заработать до 30-ого года в Северо-западе, если взять не цифры из ИПР, а примерно такие же как в МРСК Московский регион, в среднем около 17% от ЧП.

Получается следующая картина:


По моему прогнозу совокупный дивиденд 0,044 руб на акцию до 30-ого года (при выплате 17% от ЧП), берем цену акции в 30-ом году как 10% див доходности, это 0,13 руб. и получаем итоговую сумму: 0,174. Сейчас бумага торгуется на уровне 0,173. По факту в цене уже все возможные плюшки (до 30-ого года) заложены и надеется что СЗ будет некой золотой коровой преждевременно.