Можно ли за счет ребаланса получить доп доходность, когда активы слишком сильно отличаются по доходности?

13 марта 2025, 20:24
|
Alex

Представим, что человек покупал с 2017 по март 2025 года Биткоины на сумму 500 долларов в месяц. Каждый следующий месяц чуть больше, так как обычно зп растут на уровень инфляции.

В итоге у него сейчас было бы 130 000 долларов

И это при вложенных 49 000.
А если делать ребаланс раз в год и держать часть портфеля в стейблах под 5%?
Тогда результат все равно был бы лучше всего у портфеля полностью из Биткоина, однако портфель из стейблов на 5% хорош по сочетанию доходности и волатильности.

t.me/coldinvestor
bastyon.com/coldinvestor

Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.

спецраздел:
трейдинг

обсудить на форуме:
Ребалансировка портфеля

387

4 комментария

здесь важно учесть что стейблы это дополнительный инфрастуктурный, политический и прочий риск, которого нет у битка, и второй момент в том что волатильность битка по мере роста капы снижается, и дальше будет снижаться, и в будущем 5% в стейблах вообще не сделают погоду, можете проверить у себя портфель по годам, посмотреть как 5% в стейблах повлияли бы в 2017 и в 2018 и так далее, и увидите что с каждым годов влияние все меньше и меньше, и в каком то смысле те риски которые есть у стейблов возможно уже не перекрывают тот профит (снижение волатильности ) который дают, и всегда помните что ребалансировка опасна тем что обнуление одного актива приводит к обнулению всего портфеля,

Евгений (synth-lab)

13 марта 2025, 20:36
Ответить

Евгений (synth-lab), Да. Просто в портфеле 50 на 50 золото и акции РФ — за счет ребаланса удается доп доходность иметь, но там активы с похожей доходностью. А тут вроде волатильность бешеная и тем не менее не удается за счет стейблов победить)