Справедливая стоимость лизинговой компании «Европлан», выходящей в этом месяце на IPO, может составлять от 130 млрд до 160 млрд рублей, показали оценки аналитиков Sber CIB и Альфа-банка.

Sber CIB оценил справедливую стоимость «Европлана» в 142-160 млрд рублей. Аналитики Альфа-банка посчитали ниже — в диапазоне 130-151,9 млрд рублей.

Чистая прибыль «Европлана» за последние пять лет росла со среднегодовым темпом 35% и достигла 15 млрд рублей в 2023 году, напоминают эксперты Sber CIB. Они прогнозируют рост чистой прибыли компании в ближайшие пять лет на уровне 20% в год. Аналитики Альфа-банка считают, что чистая прибыль «Европлана» в 2024-2028 годах будет расти в среднем на 20% в год и достигнет 37,6 млрд рублей в 2028 году.

Саид Гуцериев вышел из состава совета директоров лизинговой компании (ЛК) «Европлан».

Вместо него в совет директоров избран вице-президент, член правления ЛК «Европлан» Магомед Бекбузаров.

Саид Гуцериев вышел из совета директоров лизинговой компании «Европлан» (interfax.ru)

Ранее мы (холдинг SFI) заявляли, что рассматриваем возможность потенциального IPO «Европлана» при благоприятных рыночных условиях, но не называли ни конкретных сроков возможного размещения, ни других его параметров. Ситуация на данный момент не поменялась

Частные лица переключились на российские акции и ПИФы

Российские инвесторы во втором квартале предпочитали вкладывать в отечественные инструменты — акции и биржевые фонды. Сезон выплаты дивидендов и недооцененность компаний добавили им привлекательности. Однако поведение частных инвесторов отличается высокой степенью спекулятивности, и их предпочтения могут быстро поменяться, полагают эксперты. Хотя общий интерес к коллективным инвестициям, по их мнению, продолжит расти.

https://www.kommersant.ru/doc/4985912

Иностранные инвесторы уходят из коротких гособлигаций

Международные инвесторы за минувшую неделю вложили в российские суверенные рублевые облигации минимальный за два месяца объем средств. Чистые покупки нерезидентов не достигли и 15 млрд руб. Интерес иностранных инвесторов сохраняется только к длинным выпускам на фоне планов ЦБ продолжить более плавное повышение ключевой ставки.

Ранее мы (холдинг SFI) заявляли, что рассматриваем возможность потенциального IPO «Европлана» при благоприятных рыночных условиях, но не называли ни конкретных сроков возможного размещения, ни других его параметров. Ситуация на данный момент не поменялась

«Автолизинг, как свидетельствует аналитика Эксперт РА, по итогам первого полугодия 2021 года вновь показал рост (+73% — »Эксперт РА"), и «Европлан» остается лидером этого рынка — одним из самых успешных наших активов"

Единственный акционер компании — "Сафмар финансовые инвестиции" ранее сообщил, что рассматривает возможность подготовки своей «дочки» к потенциальному IPO в зависимости от рыночной конъюнктуры, но решений на этот счет еще не принято.

Позже источники «Интерфакса» рассказали, что IPO компании может пройти осенью 2021 года на "Московской бирже".

В июне «Европлан» сменил организационно-правовую форму с АО на ПАО.

ЦБ зарегистрировал допэмиссию «Европлана» под возможное IPO (interfax.ru)

В июне 2021 года было осуществлено полное досрочное погашение долга Weridge Investments (4,6 млрд руб.— “Ъ”)», а также холдинг «осуществил досрочное погашение в размере 2,4 млрд руб.

в 2021 году СФИ продал свою долю в капитале НПФ «Сафмар»» (S&P оценивал сделку в 23–24 млрд руб., часть из которых была направлена на выкуп с баланса фонда ипотечных сертификатов участия и собственных акций, а также на покупку долей в «Русснефти» и GFN.RU), и в июне «часть вырученных средств была направлена на досрочное погашение долга на уровне самой компании и на уровне Weridge Investments

• СФИ готовит IPO «Европлана», привлечение от которого оценивается в $300 млн (около 21,5 млрд руб.).
• ведутся переговоры по продаже «Моспромстрой-фонда».

Вполне возможно, что частично полученные средства будут направлены холдингом на выкуп префов (Русснефти — ред.) у «Траста», по крайней мере это выглядело был логичным шагом для максимизации платежей для своих акционеров

IPO планируется осенью. Изначально хотели сделать в июне, но решили перенести на осень