Индикатор Elder Ray Index — это инструмент Александра Элдера для оценки реальной силы быков и медведей «под поверхностью» тренда. Он не просто показывает направление движения, а разносит его на две составляющие: давление покупателей (Bull Power) и давление продавцов (Bear Power). В основе индикатора лежит идея: тренд задаёт фон, а экстремумы бара показывают, насколько далеко в этом фоне сумели продвинуться быки или медведи.

Расчёт начинается с определения экспоненциальной скользящей средней (обычно EMA с периодом 13), которая выступает в роли базового уровня — «справедливой» цены в рамках текущего тренда. Далее считаются два показателя:

Bull Power = High – EMA

Bear Power = Low – EMA

Если максимум бара (High) значительно выше EMA, это говорит о силе покупателей — Bull Power растёт. Если минимум (Low) заметно ниже EMA, усиливается давление продавцов — Bear Power уходит глубже в отрицательную зону.

Интерпретация индикатора строится вокруг этих двух линий.

Индикатор Elder Force Index (Индекс силы Элдера) был предложен трейдером и психологом Александром Элдером как способ измерить «силу» быков и медведей через сочетание цены и объёма. В отличие от обычных осцилляторов, которые смотрят только на цену, Force Index показывает, насколько мощным было движение: просто ли цена сдвинулась на пару тиков или за этим стоял серьёзный денежный поток.

Базовая идея проста: сила дневного движения равна изменению цены, умноженному на объём. Если сегодня закрытие выше вчерашнего и объём большой, быки проявили сильное давление; если закрытие ниже и объём высокий — доминировали медведи. В «сыром» виде индекс силы = (Closeₜ – Closeₜ₋₁) × Volumeₜ. Чтобы сгладить шум, чаще используют скользящую среднюю от этого значения (обычно экспоненциальную) с разным периодом — коротким для входов, более длинным для фильтра тренда.

Force Index колеблется вокруг нулевой линии. Положительные значения указывают на преобладание покупок, отрицательные — продаж. Чем дальше индикатор от нуля, тем мощнее импульс. Сильные всплески вверх на фоне пробоя сопротивления подтверждают силу быков; глубокие провалы вниз при пробое поддержки показывают, что медведи контролируют ситуацию.

Индикатор Hull Moving Average (HMA) — это разновидность скользящей средней, разработанная Аланом Халлом для решения классической проблемы: как максимально уменьшить запаздывание средней по отношению к цене и при этом сохранить плавность линии. Обычные скользящие (SMA, EMA, WMA) либо сильно запаздывают, либо становятся слишком «дёргаными» при попытке ускорить реакцию. HMA пытается совместить быстрое реагирование с качественным сглаживанием.

В основе HMA лежит взвешенная скользящая средняя (WMA), но с «фокусом» на более свежих данных. Алгоритм включает несколько шагов. Сначала рассчитываются две WMA: с периодом n/2 и с периодом n. Затем из удвоенной WMA(n/2) вычитается WMA(n), чтобы усилить вклад последних баров и ослабить влияние старых цен. Полученный ряд дополнительно сглаживается ещё одной WMA, но уже с периодом, равным корню квадратному из n (sqrt(n)). В результате линия становится одновременно и быстрой, и относительно гладкой.

Практический смысл прост: HMA должен быстрее показывать разворот тренда, чем классические скользящие, и в меньшей степени «плестись» позади цены.

Heikin-Ashi — это метод построения свечного графика, который часто рассматривают как индикатор, сглаживающий шум и позволяющий легче увидеть тренд. В отличие от классических японских свечей, каждая свеча Heikin-Ashi рассчитывается не только из текущих цен, но и с учётом предыдущей свечи, поэтому график получается более плавным и «трендовым».

Используются четыре значения: Heikin-Ashi Open, High, Low и Close.

Типичная формула выглядит так:

• HA Close = (Open + High + Low + Close) / 4 — средняя цена текущей обычной свечи.

• HA Open = (предыдущие HA Open + предыдущие HA Close) / 2 — сглаженное открытие на основе предыдущей свечи Heikin-Ashi.

• HA High = max(High, HA Open, HA Close).

• HA Low = min(Low, HA Open, HA Close).

За счёт такого сглаживания устраняется часть рыночного шума, а тренды становятся визуально более очевидными. Длинные одноцветные серии свечей указывают на устойчивый тренд:

• длинные «бычьи» свечи без нижних теней — сильное восходящее движение;

Осциллятор Чайкина (Chaikin Oscillator) — это индикатор, который измеряет изменение темпа притока и оттока капитала на основе линии Accumulation/Distribution (A/D). Его задача — показать, усиливается ли давление покупателей или продавцов, и тем самым раннее предупреждать о разворотах тренда или подтверждать текущие движения.

Принцип работы строится в два шага. Сначала рассчитывается линия A/D, которая учитывает положение цены закрытия внутри диапазона бара и объём: если закрытие ближе к максимуму, считается, что шло накопление (покупки), ближе к минимуму — распределение (продажи). A/D накапливает эти потоки, формируя кумулятивную кривую. Далее осциллятор Чайкина вычисляется как разница между быстрой и медленной экспоненциальными скользящими средними от A/D, обычно с периодами 3 и 10:

Chaikin Oscillator = EMA(3) по A/D – EMA(10) по A/D.

Получается осциллятор, колеблющийся вокруг нулевой линии. Когда осциллятор поднимается выше нуля и растёт, это говорит о том, что «быстрый» поток денег сильнее «медленного» — давление покупателей усиливается. Падение ниже нуля и уход в отрицательную зону означает доминирование продавцов и отток капитала.

Индикатор Accumulation/Distribution (A/D) — это инструмент объёмного анализа, разработанный Марком Чайкином для оценки того, идёт ли в текущий момент накопление (покупка) актива или его распределение (продажа). В отличие от простого анализа объёма, A/D учитывает не только величину объёма, но и положение цены закрытия внутри дневного диапазона. За счёт этого индикатор помогает увидеть, поддерживают ли объёмы текущее движение цены или, наоборот, ему противоречат.

Принцип работы основан на расчёте так называемого коэффициента закрытия в диапазоне (Close Location Value). Он показывает, где именно закрылась цена относительно минимума и максимума бара: ближе к верху, к середине или к низу. Если закрытие произошло около максимума, считается, что в этот день преобладали покупатели; если возле минимума — продавцы.

Для каждого бара рассчитывается множитель денежного потока по формуле:

коэффициент = ((Close – Low) – (High – Close)) / (High – Low).

Если закрытие ближе к максимуму, коэффициент будет ближе к +1; если ближе к минимуму — к –1. Затем этот коэффициент умножается на объём бара. Полученное значение прибавляется к предыдущему значению A/D, формируя кумулятивную линию.

Индикатор Chaikin Money Flow (CMF) — это инструмент анализа объёма, разработанный Марком Чайкином для измерения степени давления покупателей или продавцов в течение выбранного периода. Он помогает определить, входит ли капитал в актив или выходит из него, сочетая в себе данные о цене и объёме. CMF особенно полезен для оценки истинной силы тренда и подтверждения пробоев.

Работа индикатора основана на понятии классической формулы накопления/распределения (A/D).

Сначала рассчитывается коэффициент денежного потока (Money Flow Multiplier), который показывает, где произошло закрытие относительно диапазона бара:

Multiplier = [(Close – Low) – (High – Close)] / (High – Low).

Если закрытие ближе к максимуму — множитель стремится к +1; если ближе к минимуму — к –1. Таким образом оценивается, какая сторона контролировала торговлю в данный период.

Далее множитель умножается на объём, получая «денежный поток» бара. Сумма таких значений за выбранный период (обычно 20 баров) делится на сумму объёмов за тот же период — так формируется итоговая линия CMF, колеблющаяся в диапазоне от –1 до +1.

Индикатор PPO (Percentage Price Oscillator) — это импульсный осциллятор, основанный на разнице двух экспоненциальных скользящих средних (EMA), выраженной в процентах, а не в абсолютных значениях, как в классическом MACD. Благодаря этому PPO лучше подходит для сравнения динамики разных активов и анализа долгосрочных данных, где цены могут сильно отличаться по масштабам.

Принцип расчёта начинается с выбора двух EMA: быстрой и медленной (обычно 12 и 26 периодов).

Формула PPO выглядит так:

PPO = [(EMA_fast – EMA_slow) / EMA_slow] × 100.

Результат показывает процентное расхождение между двумя средними, что делает индикатор независимым от абсолютной цены инструмента. Например, разница в 5 долларов для акций стоимостью 20 и 200 имеет совершенно разное значение — PPO нивелирует это и даёт корректное сравнение.

Как и MACD, PPO сопровождается сигнальной линией — EMA от самого осциллятора, обычно с периодом 9.

Когда линия PPO пересекает сигнальную линию снизу вверх, возникает бычий сигнал, указывающий на ускорение роста цены. Пересечение сверху вниз — медвежий сигнал и возможное замедление восходящего движения или начало коррекции.

Индикатор Supertrend — это трендовый инструмент, созданный для простой и визуально понятной идентификации направления движения рынка. Он основан на сочетании средней истинной волатильности (ATR) и ценового уровня, формируя динамическую линию поддержки или сопротивления, которая меняет положение в зависимости от тренда. Главная цель индикатора — показывать, где проходит текущая «рабочая» граница тренда, и вовремя указывать на возможный разворот.

Принцип работы начинается с расчёта двух уровней — верхнего и нижнего базовых значений:

— Верхний уровень = (High + Low) / 2 + ATR × множитель.

— Нижний уровень = (High + Low) / 2 – ATR × множитель.

Типичное значение множителя — 3, а период ATR обычно выбирается равным 10, но эти параметры можно адаптировать под стиль торговли.

Supertrend строится по одной из этих линий, в зависимости от положения цены. Если цена закрывается выше нижнего уровня — индикатор принимает «бычий» вид и отображается под ценой как поддержка.

Индикатор Williams %R — это осциллятор, разработанный знаменитым трейдером Ларри Вильямсом для измерения перекупленности и перепроданности рынка. Он показывает положение текущей цены закрытия относительно диапазона цен за выбранный период (обычно 14 баров). По структуре Williams %R похож на стохастический осциллятор, но его шкала инвертирована: значения колеблются от 0 до –100, что делает интерпретацию немного специфичной, но очень наглядной.

Принцип расчёта индикатора основан на сравнении текущей цены закрытия с максимумом и минимумом за предыдущие периоды. Формула выглядит так:

%R = (Highest High – Close) / (Highest High – Lowest Low) × (–100).

Если цена закрывается рядом с максимумом диапазона, индикатор будет стремиться к 0; если возле минимума — к –100.

Таким образом, Williams %R показывает, где именно находится цена внутри недавнего торгового коридора.

Зоны выше –20 считаются областью перекупленности, а ниже –80 — перепроданности.