Роснефть акции

Роснефть (ROSN).

Как вам идея взять Роснефть (ROSN)  https://smart-lab.ru/forum/ROSN на пробой по ТА?



Транспортир у меня кривой, но такую фигуру я уже видел. https://smart-lab.ru/blog/532707.php

читать дальше на смартлабе

Mike Dewar, Объемы маленькие пока. Мне кажется, что без коррекции не пробьют

Роснефть (ROSN).

Как вам идея взять Роснефть (ROSN)  https://smart-lab.ru/forum/ROSN на пробой по ТА?



Транспортир у меня кривой, но такую фигуру я уже видел. https://smart-lab.ru/blog/532707.php

читать дальше на смартлабе

Льготы по НДПИ для Приобского месторождения Роснефти стимулирует рост добычи — Атон

Роснефть получит дополнительные льготы по НДПИ для Приобского месторождения     

Коммерсант сообщает сегодня, что правительство скорее всего одобрит запрос гендиректора Роснефти Игоря Сечина о предоставлении дополнительных льгот по НДПИ для Приобского месторождения компании. Точные параметры пока не раскрываются, но, согласно предыдущей оценке Минфина, размер льготы может составить до 46 млрд руб. в год за 10-летний период. Напомним, что Приобское месторождение — одно из крупнейших в России месторождений нефти, расположенное в Западной Сибири (добыча в 2018 составила 26 млн т), которое характеризуется значительными запасами (2.4 млрд т), относящимися к трудноизвлекаемым, учитывая низкую проницаемость резервуаров и обводненность 90%.

На наш взгляд, льготы по НДПИ для Приобского должны стимулировать рост или стабилизацию добычи на месторождении, аналогично Самотлору, для которого государство утвердило льготы по НДПИ на 10-летний период в объеме 35 млрд руб. в год с 2018 (добыча нефти составила 18.6 млн т в 2018, -1% г/г против -6% г/г ранее). Льгота по предварительным оценкам Минфина (46 млрд руб.) составит примерно 2% EBITDA (в соответствии с консенсусом Bloomberg на 2019). Хотя окончательная сумма льгот еще не подтверждена, мы считаем эту новость ПОЗИТИВНОЙ с точки зрения восприятия, особенно в связи с предстоящим увеличением НДПИ, необходимым для сглаживания выпадающих налоговых доходов Минфина из-за роста компенсаций за внутренние поставки моторных топлив. Роснефть торгуется с мультипликатором EV/EBITDA 2019П 3.9x (+11% против российских производителей нефти, -4% против среднего значения за 5 лет).

Атон
читать дальше на смартлабе

На наш взгляд, льготы по НДПИ для Приобского должны стимулировать рост или стабилизацию добычи на месторождении, аналогично Самотлору, для которого государство утвердило льготы по НДПИ на 10-летний период в объеме 35 млрд руб. в год с 2018 (добыча нефти составила 18.6 млн т в 2018, -1% г/г против -6% г/г ранее). Льгота по предварительным оценкам Минфина (46 млрд руб.) составит примерно 2% EBITDA (в соответствии с консенсусом Bloomberg на 2019). Хотя окончательная сумма льгот еще не подтверждена, мы считаем эту новость ПОЗИТИВНОЙ с точки зрения восприятия, особенно в связи с предстоящим увеличением НДПИ, необходимым для сглаживания выпадающих налоговых доходов Минфина из-за роста компенсаций за внутренние поставки моторных топлив. Роснефть торгуется с мультипликатором EV/EBITDA 2019П 3.9x (+11% против российских производителей нефти, -4% против среднего значения за 5 лет).

Sova Capital подняла рейтинг акций и GDR Роснефти до «покупать»

Повысили прогнозную стоимость акций и GDR с 441 рубля до 544 рублей за штуку и с $6,7 до $8,3 за штуку соответственно

Иск поступил в арбитраж 24 мая, к производству он пока не принят, основания исковых требований в материалах суда на данный момент не сообщаются.

Китайская Haihua является одним из контрагентов «Роснефти». В частности, ее дочерние «Петро-Хэхуа» и «Пекин Хэхуа Ориентал Энерджи Технолоджи Групп Лимитед» в 2018 году выиграли подряд стоимостью около 9,5 миллиарда рублей на строительство объектов гидрокрекинга для Комсомольского НПЗ в Хабаровском крае.

источник

Высокая прибыль и сокращение долговой нагрузки способствуют росту дивидендов «Роснефти». В 2019 году выплата может составить не менее 25 руб. на акцию, что соответствует текущей доходности около 6%. Полагаем, что акции «Роснефти» оценены справедливо, во втором квартале их котировки будут выглядеть лучше рынка. Диапазон для бумаг компании: 390–440 руб.

Чуть более слабый результат по чистой прибыли, чем ожидалось рынком, обусловлен налоговым маневром, что привело к признанию Роснефтью обесценения активов в сегменте переработки в размере 80 млрд руб. Рост выручки был обеспечен наращиванием объемов реализации нефти и нефтепродуктов (+7,6%), а также повышением цен на нефть в рублевом выражении (+12,7%) на фоне ослабления обменного курса. Дополнительным фактором роста выручки стало увеличение дохода от ассоциированных и совместных предприятий. Рост EBITDA произошел на фоне роста цен, а также положительного влияния эффекта временного лага по экспортной пошлине и сокращения операционных расходов. В I квартале 2019 года общий долг Роснефти снизился на 12%, причем доля краткосрочной части была сокращена с 22% до 20%, повысив финансовую устойчивость. Значение показателя чистый долг / EBITDA на конец квартала составило 1,3x. В целом, мы нейтрально оцениваем финотчетность Роснефти. В рамках операционной деятельности позитивным моментом стал рост добычи углеводородов, ЖУВ и газа – на 3,4%, 3,9% и 1,4% соответственно.

«Роснефть» не будет строить Восточный нефтехимический комплекс (ВНХК) на Дальнем Востоке из-за того, что в результате реализации налогового маневра в нефтяной отрасли он оказался нерентабельным.

 первый вице-президент «Роснефти» Павел Федоров, в ходе телефонной конференции:

«Хороший пример — проект ВНХК, который, как мы знаем, был рентабелен в рамках существовавшей налоговой системы. Сегодня из-за реализации большого налогового маневра (в нефтяной отрасли — прим. ТАСС) он не является рентабельным, и как таковой был снят, исключен из инвестиционной программы компании»,

«Реализация проекта „Роспан“ у нас ведется в плановом режиме. Мы обозначили в презентации по итогам прошлого года, что мы были вынуждены поставить в on hold (на паузу – ред.) запуск наших новых крупных проектов. „Роспан“ входил в их число, и понятным образом эта задержка была связана с теми ограничениями и квотами (в рамках ОПЕК+ — ред.), которые были наложены на компанию. Поэтому график реализации проекта был подстроен по те ограничения, которые у нас есть. Мы планируем запустить „Роспан“ в этом году

«Мы, конечно, видим, что происходит изменение внешней среды, и мы будем корректировать план капитальных вложений в зависимости от динамики цен на нефть, и, конечно, будем смотреть на выполнение нашей ключевой стратегической задачи — это рост добычи углеводородов. Соответственно, я не исключаю, что уровень капитальных вложений за этот год, он превысит 1,2 триллиона рублей, может быть составит до 1,3 триллиона рублей с учетом наших планов по максимизации добычи в среднесрочной перспективе, в том числе в привязке к решениям ОПЕК+»