Финаме
БКС Мир Инвестицийрост меньше инфляции. по факту падение выручки при росте магазинов. Да прибыль допустим и маржа сейчас норм. Но эффект масштиаба теряется. другие то игроки растут. И когда икс5, озон, вб вырастут по обороту до 20 трлн лента и магнит до 10 трлн, а фикс прайс так и останется на 400 млрд, да еще и инфляция сожрет половину что будет примерно 200 млрд по сегодняшним деньгам, то они обязательно зайдут в сегмент фикс прайс с разных сторон и раздавят в ценовой войне.
Так что радость из за того, что выручка не растет зато маржа и прибыль в порядке — это такая себе радость — самооправдание.
Мало того — Россия не США и рынок у нас развивающийся, а не развитый и одна инфляция чего стоит. Если бы в сша были такие темпы роста — это было бы норм. Дл развивающихся рынков — это не катастрофа но это долгосрочно проблема и очень серьезная. Падение маржи и прибыли дело времени. Никакая операционная суперэффективность не сравниться с эффектом масштаба который есть у крупных игроков, а будет еще больше. Можно за счет eng и узкой ниши сидлеть в своей лакуне и получать сверхприбыль, но эта ниша не будет масштабной и может частично отжата.
| Число акций ао | 100 000 млн |
| Номинал ао | 0.001 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 65,8 млрд |
| Выручка | 315,1 млрд |
| EBITDA | 38,7 млрд |
| Прибыль | 9,6 млрд |
| Дивиденд ао | 0,11 |
| P/E | 6,8 |
| P/S | 0,2 |
| P/BV | – |
| EV/EBITDA | 1,7 |
| Див.доход ао | 16,7% |
| ФИКС ПРАЙС Календарь Акционеров | |
| 08/05 ВОСА по дивидендам за 1 квартал 2026 года в размере 0,11 руб/акция | |
| 18/05 FIXR: последний день с дивидендом 0.11 руб | |
| 19/05 FIXR: закрытие реестра по дивидендам 0.11 руб | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ФИКС ПРАЙС акции
0.6575₽ -2.03%
-
Как отработал Фикс Прайс в 1 квартале 2026? В чем заключается бизнес-модель любого ритейл бизнеса? Ответ — в эффективной конверсии входящего ...
Стокмастер, и все же увеличение выручки решает все!!! Есть выручка, значит и будет и прибыль и рост и перспективы, нет выручки, значит и экономия и перевод налички туда сюда, затыкание всех дыр, не знаешь и что делать с этой мизерной прибылью, головная боль и нет никаких перспектив...
Как отработал Фикс Прайс в 1 квартале 2026?В чем заключается бизнес-модель любого ритейл бизнеса? Ответ — в эффективной конверсии входящего трафика в продажу товаров с определенной маржой. Чтобы ритейл был успешен, нужно, чтобы соблюдалось всего 3 параметра:
1. Чтобы был хороший стабильный входящий трафик, часть которого — повторяющаяся, а часть — новые клиенты. Если доля выбытия постоянных клиентов или снижение частоты повторения покупок систематически меньше доли новых покупателей — входящий трафик растет.
2. Ассортимент магазина — нужно, чтобы продукция на полках соответствовала спросу покупателей (здесь в ход идет отслеживание региональных предпочтений покупателей, сегментации спроса).
3. Баланс цен и маржи — если в ритейле (особенно в эконом-сегменте) поставить цены даже чуть выше соседних магазинов, но в долгосрочной перспективе конверсия нового трафика в будущие покупки будет меньше, при этом важно держать запас по марже в торговле.
В 1 квартале 2026 Fix Price показал устойчивость своей бизнес-модели как на уровне выручки, так и валовой маржи, однако чистая прибыль по отчету существенно снизилась относительно прошлого года (больше всего повлияли курсовые разницы).
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Валерий Иванов, я как инвест фанарь освещаю вам, что и прибыль за 1кв. И выплаченные дивы (сами себе) как раз будут направлены на закрытие д...
OBOROT, точно. дивиденды на погашение кредита. порекомендуйте эту суперсхему втб, сберу, лукойлу, чтобы их акции тоже в 100 раз подорожали. как они сами до этого не догадались.
- Хорошая бумага. Можно даже сказать, что Фикс Прайс отличная бумага… для шорта!!!
- Объясните мне, дураку! Как же так, почитаешь на этой ветке проплаченные отзывы, так бумага кажется лучшей в мире. Amazon и Apple нервно курят в сторонке, а её котировки постоянно падают. Неужели ни кому не нужна «супербумага», которая «стабильно» будет платить 17% дивидендов?
Pizengolc, такие показатели высчитывают эксперты смарта, я ни при чем) я ничего не сочиняю, не придумываю, за мной никто не стоит, я такой ж...
OBOROT, Да уж! Вы ещё тот фАнарь!!!
Фикс Прайс: Дивиденды объявлены, но что скрывает МСФО?
Совет директоров ПАО «Фикс Прайс» рекомендовал дивиденды за I квартал 2026 года. Событие позитивное, но отчетность по МСФО показывает, что компания столкнулась с серьезными вызовами.
Три главных вывода из анализа:
1. Давление внешних факторов. Бизнес находится под серьезным давлением: рост налогов (подъем ставки до 25%), увеличение платежей по кредитам и резкий скачок издержек на зарплаты (ФОТ вырос на 30%). Это основные причины снижения чистой прибыли.
2. Снижение эффективности капитала. Показатель рентабельности ROE планомерно падает из года в год, начиная с 2020 года. Это затрудняет классическую фундаментальную оценку: инвесторам сложно нащупать «дно» эффективности в текущих условиях.
3. Привлекательная оценка акций при высоких рисках. По показателю P/B (1.1) компания выглядит заметно дешевле конкурентов (Магнит — 1.47, X5 — 6.6). Но этот дисконт оправдан: Fix Price — это не продуктовый ритейл первой необходимости, и рынок закладывает в цену риск того, что покупатель может начать экономить на непродовольственных товарах.
Авто-репост. Читать в блоге >>>OBOROT, кто там за вами стоит — Тимофей? или вы и есть Тимофей?
Pizengolc, такие показатели высчитывают эксперты смарта, я ни при чем) я ничего не сочиняю, не придумываю, за мной никто не стоит, я такой же физик как и все мы тут, просто я хочу разобраться в активе, а в этом болоте под названием биржа, где каждая жаба квакает себе ввыгоду, я просто пытаюсь быть путеводным фанарем, сбившегося инвестора)OBOROT, а как себе фикс прайс в кассу вернёт дивиденды? можете объяснить?
Pizengolc, 16% акций фикса в нрд, а остальные 84% акций принадлежат фикс прайс групп, который при получение прибыли от див, фактически может перенаправить эти деньги на погошение долга фикс прайса, что кажется логичнее фсего)
ФИКС ПРАЙС - факторы роста и падения акций
- Нет долга (20.10.2023)
- Рентабельность компании по итогам 2020 составила феноменальные 10% - выше, чем у всех представителей продовольственной розницы (28.02.2024)
- Компания БЫЛА монополистом в сегменте. В 2020 году на эту поляну вышли X5 (сеть "Чижик"), Магнит (сеть "Моя цена"), Лента ("365+") (29.03.2021)
- 15-16 млрд руб компания планирует вложить в строительство новых складских комплексов в течение 4-5 лет. (11.10.2021)
- Трафик существенно сократился, выручка стагнирует (20.10.2023)
- Самый дорогой ритейлер по мультипликаторам (20.10.2023)
- В 2023 резко увеличили выплаты менеджменту, которые составили >40% от дивидендной выплаты акционерам (28.02.2024)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ФИКС ПРАЙС - описание компании
Fix Price — российская сеть магазинов в формате «магазин фиксированных цен», управляющая компания ООО «Бэст Прайс». Сеть включает в себя 3 306 магазинов, работающих в 830 населённых пунктах в 74 регионах России, а также в Грузии, Казахстане, Латвии, БеларусиОсновано: 2007 год
Основатели: Сергей Ломакин, Артем Хачатрян.
IPO: 10 марта 2021 на Лондонской Бирже
Объем размещения 178,37 млн (увеличен со 170 млн из-за ажиотажного спроса)
Оценка в $8,3 млрд, которая получается по верхней цене диапазона $9,75/GDR (721руб).
IPO в форме cash-out: деньги от IPO пошли в карман акционеров (Ломакин, Хачатрян, Марафон груп, Goldman Sachs)
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
