ФИКС ПРАЙС акции

Тикер: #FIXR
Текущая цена: 0.598
Капитализация: 59.8 млрд.
Сектор: Ритейл
Сайт: investors.fix-price.ru/

Мультипликаторы (LTM):

P\E — 5.35
P\BV — 0.98
P\S — 0.19
ROE — 18.4%
ND\EBITDA — 0.08
EV\EBITDA — 1.62
Активы\Обязательства — 1.74

Что нравится:

✔️рост выручки на 4.3% г/г (300.3 → 313.3 млрд);
✔️чистый долг уменьшился на 67.3% к/к (9.4 → 3.1 млрд). ND\EBITDA (по МСФО 16 с учетом аренды) улучшился с 0.14 до 0.08;
✔️уменьшение нетто фин расходов в 4.4 раза г/г (1.2 → 5.4 млрд);

Что не нравится:

✔️FCF уменьшился на 20.5% г/г (27.2 → 21.6 млрд);
✔️чистая прибыль снизилась на 47.8% г/г (21.4 → 11.2 млрд);

Дивиденды:

В соответствии с дивидендной политикой на выплату планируется направлять не менее 50% чистой прибыли по МСФО.

СД после выхода РСБУ за 1кв 2026 рассмотрит выплату дивидендов в размере 0.11 руб (ДД 18.39% от текущей цены).

Мой итог:

Операционные показатели за 4 квартал (г/г):
— LFL продажи +1.3%;
— LFL средний чек +3.3%;
— LFL траффик -4.5%;
— новые магазины 251 шт;

Д. Майк, рубль будет ослабевать из-за высокой инфляции?)

OBOROT, доброго вечера. А я ради интереса глянул прогноз СберСИБ на 2025 г.
«Снижение экспорта в 2025 году, по мнению аналитиков Sber CIB, м...

OBOROT, Не рашку, а Россию. Имей уважение к своей стране, если ты не сын двух гомиков.

Ха… удивил) такой путь возврата на рашку был у многих. И с кипра и с ес, щас и с ОАЭ будут возвращаться)

Сбер вчера сделал переоценку по фиксу, прогноз не утишительный 0,47р. За акцию!!! Продавать!!!

FixPrice опубликовал отчетность по МСФО за 2025 год. Результаты получились неоднозначными: бизнес продолжает расти по масштабу, но прибыль заметно просела.

Выручка компании увеличилась на 4,3% и достигла 313,3 млрд руб. Основной вклад внес розничный сегмент — 275,7 млрд руб. (+8,2%).

При этом чистая прибыль снизилась почти вдвое — до 11,2 млрд руб. (-47,8%), а чистая маржа сократилась до 3,6%.

EBITDA составила 38,8 млрд руб., рентабельность — 12,4%.

Главный негативный фактор — снижение количества покупателей. По итогам года LFL-продажи выросли всего на 0,6%, и этот рост обеспечил исключительно средний чек (+4,9%).

В 4 квартале ситуация выглядела слабее:

🔹 LFL-трафик упал на 4,5%
🔹 LFL-продажи снизились на 1,3%
🔹 средний чек вырос на 3,3%

То есть люди стали приходить в магазины реже, но покупать немного больше за один визит.

Также Fix Price продолжает делать ставку на масштабирование бизнеса. За 2025 год был открыт 701 новый магазин, а общее количество точек достигло 7 818 (+9,8% г/г).

Сбер вчера сделал переоценку по фиксу, прогноз не утишительный 0,47р. За акцию!!! Продавать!!!

Сбер вчера сделал переоценку по фиксу, прогноз не утишительный 0,47р. За акцию!!! Продавать!!!

Ха… удивил) такой путь возврата на рашку был у многих. И с кипра и с ес, щас и с ОАЭ будут возвращаться)

OBOROT, так ее в ЕС заблокировали из-за махинаций и мошенничества с активами, поэтому она и съехала к Казахам после того, как не в 3, а в 7 ...

David Hoda, я понимаю ваше желание зайти пониже, но ваши догадки и домыслы, тем более про евросоюз? При чем он вообще? Выдайте нам факты!!! ...