Башнефть акции

Нефть $90 к концу 2023г ждем $96.

Подбираем, подкупаем нефтянку поактивнее.

Goldman: Продление сокращения добычи ОПЕК+ повышает прогноз цен на нефть до $93 за баррель в 2024 году.

06 сентября 2023

Эр-Рияд. Продление Саудовской Аравией и Россией добровольного сокращения добычи потребует повышения прогнозов для цен на нефть. К такому выводу пришли эксперты Goldman Sachs.

Накануне государственное агентство Саудовской Аравии сообщило со ссылкой на официальный источник в министерстве энергетики страны, что Эр-Рияд продлит добровольное сокращение добычи нефти в 1 млн баррелей в сутки (б/с) до конца 2023 года. Фактический уровень нефтепроизводства в стране до конца текущего года ожидается на уровне 9 млн б/с, подчеркивается в сообщении.

Россия также продлит добровольное сокращение поставок нефти на мировые рынки до конца этого года (на 300 тыс. б/с), сообщил во вторник журналистам вице-премьер РФ Александр Новак.

Эксперты Goldman полагают, что цена нефти Brent в декабре 2023 года может быть на $2 выше нынешнего прогноза инвестбанка, составляющего $86 за баррель, если поставки саудовской нефти на мировой рынок в четвертом квартале будут на 500 тыс. б/с ниже, чем предполагали в Goldman.

Продление Саудовской Аравией и Россией ограничения производства нефти ставит под сомнение ожидания Goldman, что страны ОПЕК+ в январе следующего года откажутся от половины согласованных в апреле добровольных сокращений добычи, общая сумма которых составила порядка 1,7 млн б/с, отмечается в обзоре инвестбанка.

В соответствии с «бычьим» сценарием, предполагающим, что ОПЕК+ сохранит согласованные ограничения добычи до конца 2024 года, а Саудовская Аравия будет очень постепенно возвращать производство нефти к 10 млн б/с, прогноз Goldman для цены Brent на декабрь 2024 года в $93 за баррель может увеличиться на $14 за баррель.

В Goldman, однако, не считают «бычий» сценарий базовым, отмечает Интерфакс.

Стоимость ноябрьских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures к 12:25 по московскому времени в среду составляет $89,31 за баррель, что на $0,73 (0,81%) ниже цены на закрытие предыдущей сессии. Накануне цена Brent поднималась выше $90 за баррель впервые с ноября прошлого года.

При одинаковых дивидендах 200 руб на акцию преф и обычка.
Стоимость акций Башнефть преф. очень сильно отстает от стоимости акций Башнефть обычка.

Ждем Башнефть префа по 2000 руб к концу 2023г

Reuters узнал, что G7 не планирует менять потолок цен на российскую нефть.

06 сентября 2023

Страны G7 решили пока не пересматривать потолок цен на российскую нефть в $60 за баррель, хотя некоторые страны в ЕС выступали с такой инициативой, узнал Reuters.

Страны G7 (Великобритания, Германия, Италия, Канада, Франция, Япония и США) не планируют пересматривать в ближайшее время потолок цен на российскую нефть в $60 за баррель, вступивший в силу в декабре, передает Reuters со ссылкой на источники.

Агентство напоминает, что изначально страны ЕС согласились пересматривать потолок цен каждые два месяца, тогда как страны G7 были готовы корректировать его при необходимости. Однако они не пересматривали потолок цен с марта, и в настоящее время у G7 планов корректировки цены нет, сообщили Reuters четыре осведомленных источника.

«В июне или июле велись переговоры о проведении обзора [потолка цен на российскую нефть] или по крайней мере разговоры об этом, но официально этого так и не произошло», — сообщил один из дипломатических источников. По данным Reuters, хотя некоторые страны ЕС и были заинтересованы в пересмотре потолка, США и другие члены G7 выступили против.

Страны G7, Европейский союз, Швейцария и Австралия ввели потолок цен на российскую нефть в прошлом году. Заявленной целью этой меры была попытка сократить доходы России и ее возможности финансировать военные действия на Украине. Власти США заявили, что введенный лимит также позволит поддержать функционирование нефтяного рынка. Потолок запрещает компаниям из G7 и ЕС предоставлять транспортные, страховые и финансовые услуги для российской нефти и нефтепродуктов, если они продаются по цене сверх установленного предела в $60 за баррель.

В ответ Россия отказалась поставлять свою нефть странам, присоединившимся к потолку цен. В марте вице-премьер Александр Новак говорил, что большая часть поставок российских энергоресурсов в 2022 году была переориентирована на дружеские страны. По его словам, выросли поставки в Китай и на другие рынки, а экспорт в Индию увеличился в 22 раза.

Средняя цена на российскую нефть марки Urals в августе составила $74 за баррель, сообщал Минфин. За период в восемь месяцев 2023 года средняя цена Urals оказалась ниже западного лимита, $56,58 за баррель, и меньше, чем в январе—августе 2022-го ($82,13). В августе прошлого года средняя цена Urals, по данным министерства, была $74,73 за баррель.

Подробнее на РБК:
www.rbc.ru/politics/06/09/2023/64f87e1b9a7947156a6d8f7a

www.reuters.com/business/energy/g7-shelves-regular-russian-oil-cap-reviews-prices-soar-sources-2023-09-06/
ь

Марэк, но Башнефть же всегда платила только 25% чистой прибыли
гражданин планеты Земля,


Башнефть — Прибыль рсбу 2022г: 108,078 млрд руб.
На дивы направили 35,507 млрд руб = 32,9% от прибыли рсбу.


Башнефть — рсбу/ мсфо
147 846 489 обыкновенных акций = 300,646 млрд руб
29 788 012 привилегированных акций = 44,622 млрд руб
www.bashneft.ru/information/struktura-aktsionernogo-kapitala/
Капитализация на 05.09.2023г: 345,268 млрд руб = Р/Е 3,2 (рсбу 2022)

Прибыль 6 мес 2022г: 65,164 млрд руб/ Прибыль мсфо _____ млрд руб
Прибыль 2022г: 108,078 млрд руб/ мсфо компанией не опубликован
Прибыль 6 мес 2023г: 76,990 млрд руб/ Прибыль мфо 76,491 млрд руб
e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=1976&type=4
www.bashneft.ru/disclosure/finance-results/

Башнефть – Дивидендная история
Период * Объявлены * Реестр дата * Дивиденд об. ** Дивы прив.
2023 год * 00.05.2024 * 00.07.2024 *** 209,42 руб *** 209,42 руб – Прогноз
2022 год * 18.05.2023 * 07.07.2023 *** 199,89 руб *** 199,89 руб
www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=1976

Ооооой, хорошо Башнефть преф прикупил по 1410, все равно к концу 223г по 1900 руб префа будут торговаться )

Марэк, Да, в фантиках мы все — удачные инвесторы.

Башнефть дивы 2023г: 210 руб/ао, ап.

Ооооой, хорошо Башнефть преф прикупил по 1410, все равно к концу 223г по 1900 руб префа будут торговаться )

Башнефть преф. идет на 2000 руб

Минфин РФ — Цена нефти Urals в августе 2023г $74/барр.
Цена нефти Urals за 8 мес 2023г $56,58/барр.

01 сентября 2023 13:50
Средняя цена на нефть марки Urals в январе-августе 2023 года сложилась в размере $56,58 за баррель, в январе-августе 2022 года — $82,13 за баррель.

Средняя цена на нефть марки Urals в августе 2023 года сложилась в размере $74,0 за баррель, что в 1,001 раз ниже, чем в августе 2022 года ($74,73 за баррель).

Цена нефти North Sea Dated в августе 2023 года составила $86,20.
minfin.gov.ru/ru/press-center/?id_4=38643-o_srednei_tsene_na_neft_marki_urals

Парад нефтяников: на чем заработал сектор и какие перспективы у его акций.

01.09.2023

Факторы поддержки и риски отрасли
… В целом нефтяники показали сильные финансовые результаты, даже несмотря на то, что в первом полугодии дисконт Urals к Brent достигал $30, а курс рубля еще не был столь низким, как сейчас, говорит аналитик ФГ «Финам» Сергей Кауфман. Сейчас же, когда курс выше 95 рублей за доллар, нефтяники находятся в наиболее комфортных для себя условиях за всю историю, полагает аналитик.

Слабый рубль повышает рентабельность добычи нефти, однако этот эффект может быть ограниченным, поскольку крупные статьи расходов нефтяников номинированы в долларах и напрямую связаны с глобальными ценами на нефть, говорит, в свою очередь, персональный брокер «БКС Мир инвестиций» Александр Чечерин.

Российская нефть с прошлого года находится под санкциями. Сегодня действуют ограничения на поставки углеводородов морским путем, введен ценовой потолок. Однако результаты нефтяных компаний говорят о том, что их бизнес адаптируется к новым условиям, считает инвестиционный советник «Открытие Инвестиции» Роман Ватутин. В новых условиях нефтяники ищут новые рынки сбыта, которые не подвержены санкционным ограничениям. В прошлом году из-за санкций значительно выросла стоимость фрахта танкерных судов, однако в первом полугодии этого года цены снизились, это поддержало нефтяников, считает аналитик компании «Цифра брокер» Даниил Болотских.

Около половины поставок нефтяников были перенаправлены в Индию и Китай. Однако экономические сложности внутри этих стран (например, спад после снятия ковидных ограничений в Китае и «зависшие» от поставок нефтепродуктов рупии в Индии) могут влиять на российские компании и стать одним из рисков для бизнеса, добавляет Болотских.

Локально ключевой риск для нефтяников связан с укреплением курса рубля, говорит Сергей Кауфман из «Финама». «Соотношение текущих цен на нефть и курса рубля является неустойчивым, если решить проблемы с зависанием рупий и удерживанием валюты со стороны экспортеров», — говорит он.

Еще одним негативным моментом для нефтяников может стать сокращение демпферных платежей на 50% с сентября, говорит Роман Ватутин из «Открытие Инвестиции». Наиболее сильно это повлияет на «Татнефть» и «Газпром нефть», считает аналитик. Сокращение демпфера приведет к тому, что упадет рентабельность переработки нефти, а поскольку переработка в том или ином виде присутствует у всех компаний, то и прибыль снизится у всех, говорит Александр Чечерин из «БКС».


Инвестору
По словам Сергея Кауфмана из «Финама», самым большим сюрпризом из отчетов этой недели в секторе стали результаты «Транснефти». «Рост тарифов у компании превышает рост издержек, что позволяет наращивать прибыль. По итогам года компания может выплатить даже по скромным прогнозам более 18 000 рублей дивидендов на акцию, что соответствует около 14% доходности», — говорит аналитик. Также поддержать котировки «Транснефти» может сплит акций, который обсуждается давно, но пока так и не был реализован, говорит Александр Чечерин из «БКС».

Интерес для инвестора могут представлять и акции «Роснефти», говорит Даниил Болотских из компании «Цифра брокер». Компания имеет долгосрочные отношения с Китаем и поставляет туда существенные объемы нефти. Также «Роснефть» продает нефть марки ESPO, а она имеет меньший дисконт к Brent, чем Urals. Еще одним драйвером «Роснефти» может служить реализация проекта «Восток Ойл», который может удвоить капитализацию компании, считает Болотских. Также важным фактором поддержки для «Роснефти» — дивидендная политика и высокая дивидендная доходность акций, добавляет старший аналитик инвестиционного банка «Синара» Кирилл Бахтин. Кроме того, на руку «Роснефти» то, что она стала крупнейшим независимым производителем газа, увеличив добычу на треть в первом полугодии, считают аналитики сервиса «Газпромбанк Инвестиции».

Кейс «Лукойла» может поддержать обратный выкуп акций, говорит Александр Чечерин из «БКС». Кроме того, низкий рубль и сокращение дисконта российской нефти добавляет оптимизма тем, кто ждет дивидендов «Лукойла», который направляет на выплаты весь свободный денежный поток, добавляет Роман Ватутин из «Открытие Инвестиции». Исходя из опубликованной отчетности, дивиденд может составить 570 рублей на акцию (доходность около 8,4%), добавляет Сергей Кауфман из «Финама».

В пользу «Татнефти» говорит тот факт, что компания оставалась открытой все последние полтора года, говорит Чечерин из «БКС». В это время акции компании росли лучше, чем сектор в целом. «Татнефть» обладает мощной ресурсной базой и концентрируется на внутреннем рынке, резюмирует Чечерин.

Полностью:
www.forbes.ru/investicii/495648-parad-neftanikov-na-cem-zarabotal-sektor-i-kakie-perspektivy-u-ego-akcij
ъ

Сейчас выгодней купить транснефть
Транснефть будет стоить 1400 руб, после дробления акций)
Степан Грозный,

Префа Башнефти все равно предпочтительней, потому что дивдоха побольше чем в префах Транснефти.

Единственное, у Трансухи ликвидность и обороты в разы выше ))

Сейчас выгодней купить транснефть
Транснефть будет стоить 1400 руб, после дробления акций)

Башнефть собирает на дивиденды
Российский нефтедобытчик отчитался за 1 полугодие

Башнефть
МСар = ₽284 млрд

Здесь снова нефтяная компания предоставила отчет без сравнения с результатами за аналогичный период прошлого года, поэтому мы сравниваем с 2021-м. Из-за этого аналитики не всегда располагают точными фактами, поэтому дальнейшие комментарии — предположения.




Авто-репост. Читать в блоге >>>

А.Новак: РФ договорилась с ОПЕК+ о новом сокращении экспорта нефти

31.08.2023
Вице-премьер Александр Новак сообщил, что российские власти договорились с представителями ОПЕК+ о новом сокращении экспорта нефти на внешние рынки. По его словам, подробности этих договоренностей будут объявлены правительством РФ на следующей неделе.

«Основные параметры мы озвучим на следующей неделе публично»,— сообщил господин Новак в ходе совещания с президентом РФ Владимиром Путиным. По его словам, соглашение о сокращении поставок нефти будет распространено на октябрь 2023 года.

Ранее Александр Новак говорил, что Россия в августе исполнила обязательства по снижению добычи нефти в рамках совместной договоренности со странами ОПЕК+. Россия в августе добровольно сокращала экспорт нефти на 500 тыс. б/с в дополнение к объявленному ранее сокращению добычи. Позднее было объявлено, что сокращение будет продлено на сентябрь, но теперь — на 300 тыс. б/с.

Ожидаемый рост поставок нефти в сентябре пока не отразился на ценах, которые держатся на уровне $85 за баррель. Сокращение экспорта позволило отечественным компаниям снизить дисконты Urals к Brent и увеличило стоимость российского сырья до более чем $70 за баррель.
www.kommersant.ru/doc/6187021

Башня неподъемная бумага, сродни банковскому депозиту, выдают в июне месяце каждого года положенные 11% и фсиоооо, и больше никаких движений в акции )))

Здесь делать неххх.
Погнали в ЯТЭК; дивы не платит, торгуется по Р/Е 71.2, но разбирают как горячие пирожки ))

Исходя из цены акций нижеперечисленных компаний на 31.08.2023г:

Роснефть Р/Е 6,1. Див.доходность 2022г: 6,91%.
Лукойл Р/Е 5,5. Див.доходность 2022г: 10,17% (без учета приб.пр.лет)
Газпром нефть Р/Е 4,8. Див.доходность 2022г: 12,6%.
Татнефть Р/Е 4,8. Див.доходность 2022г: 11,5%/ ао, 11,6%/ап.
Башнефть Р/Е 3,0. Див.доходность 2022г: 10,54%/ао, 14,09%/ап.

Исходя из текщих цен на акции нижеперечисленных компаний:

Роснефть Р/Е 6,1. Див.доходность 2022г: 6,91%.
Лукойл Р/Е 5,5. Див.доходность 2022г: 10,17% (без учета приб.пр.лет)
Газпром нефть Р/Е 4,8. Див.доходность 2022г: 12,6%.
Татнефть Р/Е 4,8. Див.доходность 2022г: 11,5%/ ао, 11,6%/ап.
Башнефть Р/Е 3,0. Див.доходность 2022г: 10,54%/ао, 14,09%/ап.

Роснефть Р/Е 6,1.
Лукойл Р/Е 5,5.
Газпром нефть Р/Е 4,8.
Татнефть Р/Е 4,8.
Башнефть Р/Е 3,0.

Газпром нефть Р/Е 4,8.
Татнефть Р/Е 4,8.
Башнефть Р/Е 3,0.

могут все три припасть на след повышении ставки.

Акции Башнефть и Татнефть имеют одинаковую див.доходность, но при этом акции Башнефть по мультипликатору Р/Е торгуются на 60% дешевле акций Татнефть.

Башнефть торгуется по Р/Е 3.
Прогноз дивидендов 2023г:
Обычка — по текущей торгуется с див.доходностью 11,0%.
Префа — по текущей торгуется с див.доходностью 14,7%.


Татнефть торгуется по Р/Е 4,8.
Прогноз дивидендов 2023г:
Обычка — по текущей торгуется с див.доходностью 11,5%.
Префа — по текущей торгуется с див.доходностью 11,6%.