АЛРОСА акции

а акция даже не дернулась на позитивной новости о задержке сотруднице

Дмитрий C, это позитивная новость?

Остап1978, теперь на пару лет вперед алроса в отчете будет + несколько десятков миллионов долларов, до этого в отчете была графа «отчисления на кражу»

а акция даже не дернулась на позитивной новости о задержке сотруднице

Дмитрий C, это позитивная новость?

а акция даже не дернулась на позитивной новости о задержке сотруднице

Сотрудницу «Алросы» задержали за кражу 500 алмазов на миллионы долларов

Заявленная IRR представляется слишком оптимистичным для капзатрат $1.1 млрд — наши приблизительные расчеты дают IRR 18% при инвестициях $600 млн при условии неизменных цен на алмазы. Вероятно, расхождение можно объяснить существенно более низким ожидаемым уровнем себестоимости производства на карат на восстановленном руднике по сравнению с уровнями до аварии. Тем не менее проект слишком долгосрочный, чтобы каким-либо образом повлиять на текущую оценку АЛРОСА и ее инвестиционный профиль, и мы считаем раскрытые предварительные параметры НЕЙТРАЛЬНЫМИ.

Окончательное решение по проекту строительства нового подземного рудника будет принято после разработки технико-экономического обоснования (ТЭО), а пока все показатели являются ориентировочными.

Общие капитальные затраты могут составить порядка 72 миллиардов рублей, IRR проекта — до 20%.

Целевой объем добычи алмазов ожидается на уровне 2,3 миллиона карат в год, руды — 1,8 миллиона тонн.

База запасов месторождения оценивается в 43,2 миллиона карат.

источник

1) Насчет синтетики. у АЛРОСЫ нет технологий производства синтетических алмазов. Рынок это прежде всего конкуренция, и никто Российскую компанию не пустит туда.
2) насчет африки и активов Алросы. Да на черном континенте есть потенциал. Но проблема в том что это очень рисковые вложения. Кто даст гарантию что завтра эти активы не нацинализируют?
3) на территории рф есть множество перспективных мест для открытия новых месторождений. Надо вкладывать деньги государству.

Suomi,
Смысл руководству Алросы заморачиваться на пр-во синтетики, копай больше и глубже недра, да на рекламу НАСТОЯЩИХ алмазов деньги не жалей, вот и все ноу хау.В чем стоит ожидать прогресса, это увеличение обработки сырья и улучшения ее качества, для этого можно и потратиться на технологии блокчейн и т.п.…

будем колбаситься в 85-90, драйверов роста нет, но акция все-таки дивидендная, поэтому на дно не упадет. Вот рынок алмазов оживет, тогда может вырастем

Сырьё для ювелиров очень дешёвое. Объём рынка примерно 80 ярдов баксов, а объём рынка сырья 13 ярдов, 67 ярдов в цепочке достаётся огранщикам и маркетологам. АЛРОСЕ нужна вертикальная интеграция.

khornickjaadle, пока они эту интеграцию выстроят, разворуют всё к х…
не забывайте это же гос. компания

Сырьё для ювелиров очень дешёвое. Объём рынка примерно 80 ярдов баксов, а объём рынка сырья 13 ярдов, 67 ярдов в цепочке достаётся огранщикам и маркетологам. АЛРОСЕ нужна вертикальная интеграция.

1) Насчет синтетики. у АЛРОСЫ нет технологий производства синтетических алмазов. Рынок это прежде всего конкуренция, и никто Российскую компанию не пустит туда.
2) насчет африки и активов Алросы. Да на черном континенте есть потенциал. Но проблема в том что это очень рисковые вложения. Кто даст гарантию что завтра эти активы не нацинализируют?
3) на территории рф есть множество перспективных мест для открытия новых месторождений. Надо вкладывать деньги государству.

Увидим, но я тут однозначно шортить буду.

NikoLaЙ, я сам долго ломал голову над Алросой. С одной стороны — за последние 5 лет продажи компании росли быстрее рынка (12.2% vs 7.9%) и это предполагает их спад до 280,1 млрд в дек.2019 (est) vs 299 годом ранее, подогреваемые спадом продаж в индустрии в целом и росте продаж искуственных алмазов в частности. Соответственно, FCF уменьшается до 78,7 (est) и EPS в районе 12,66 руб (est). С другой стороны, бета — ниже 1; ROA, ROI & ROE лучше показателей индустрии в 2-3 раза, тоже самое касается и дивидендов (среднием 7.12 за 5 лет vs 2.11 в индустрии), которые, пока, исправно платились, что дает некую надежду на будущее.
В общем, папира довольно неоднозначна.

Увидим, но я тут однозначно шортить буду.

В Аэрофлот несколько дней назад также писал один убежденный шортист, за 2-3 дня на 97 рублей вынесли и привет.

Алексей Саныч, так ить «стопы» надо ставить и никаких «приветов» не будет

В Аэрофлот несколько дней назад также писал один убежденный шортист, за 2-3 дня на 97 рублей вынесли и привет.

Рентабельность по EBITDA остается одной из самых высоких на рынке. Однако по основным мультипликаторам АК «АЛРОСА» уже не выглядит настолько недооцененной относительно прочих горнодобывающих компаний.

Снизившийся потенциал роста обусловил пересмотр нашей рекомендации по обыкновенным акциям АК «АЛРОСА» с «Покупать» до «Держать».

04.06.19 Шорт по Алросе

Цена падает, отскочила от своего сопротивления и подрастает. В текущей ситуации вижу Шорт по Алросе, от 90.50, стоп 20 тиков, фиксация 88.70




читать дальше на смартлабе

NikoLaЙ,

Поздно шортить, риск шорта намного превосходит предполагаемый доход. В Аэрофлот несколько дней назад также писал один убежденный шортист, за 2-3 дня на 97 рублей вынесли и привет.