Облигации ОФЗ с переменным купоном

Самые честные облиги, это с постоянным купоном.

Такая ситуация, брал на 500 тыс руб в феврале ОФЗ 29011 с переменным купоном по 103,1%, на тот момент доходность радовала.
Сейчас доходность 7,4 и цена бумаг упала до 101%. Т.е если сейчас выходить итоговая доходность будет ниже 5,5% или 6,5% под погашение (с учетом ком брокера).
Больше связываться с переменным купоном желания нет, но не очень понятно что с этими бумагами сейчас делать. Есть вероятность что доходность и цена по ним вырастет или скинуть, зафиксировав убыток? (5,5% вместо 7,5% если бы деньги лежали на вкладе)

BearEater, ок тогда 26221 и 26225 и как дюрацию между ними сравнивать?

Владимир Гончаров, дюрация 26225 на 0,5 года больше, чем дюрация 26221. Из этого вывод, что цена 26225 изменится сильнее при одинаковом изменении доходности, чем по 26221

BearEater, ну так у них купон разный у 26225 меньше на пол процента. откуда вы взяли 0,5 года посчитайте.

BearEater, ок тогда 26221 и 26225 и как дюрацию между ними сравнивать?

Владимир Гончаров, дюрация 26225 на 0,5 года больше, чем дюрация 26221. Из этого вывод, что цена 26225 изменится сильнее при одинаковом изменении доходности, чем по 26221

BearEater, ок тогда 26221 и 26225 и как дюрацию между ними сравнивать?

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Enfernuz, а смысл дюрации, если дюрация в днях, и она не соответствует числу дней обращения. я на дюрацию не смотрю, смотрю на дни.

29011 дюрация 477 дней до погашения 498, куда дели 21 день?

26221 3075 дюрация до погашения 5300, куда дели 2225?

Владимир Гончаров, то, что Вы не применяете дюрацию в своём анализе ещё не значит, что она не нужна.
И с чего Вы взяли, что она должна быть всегда равна дням до погашения?

Enfernuz, ну во первых, на вебинаре был задан вопрос в чем измеряется дюрация, сошлись на мнении что в днях. Т.е. в попугаях по вашему.

И где золотая дюрация? Нам не объяснили как её варить. что значит расхождение в 100-200 пунктов дюрации?

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Enfernuz, а смысл дюрации, если дюрация в днях, и она не соответствует числу дней обращения. я на дюрацию не смотрю, смотрю на дни.

29011 дюрация 477 дней до погашения 498, куда дели 21 день?

26221 3075 дюрация до погашения 5300, куда дели 2225?

Владимир Гончаров, то, что Вы не применяете дюрацию в своём анализе ещё не значит, что она не нужна.
И с чего Вы взяли, что она должна быть всегда равна дням до погашения?

Enfernuz, ну во первых, на вебинаре был задан вопрос в чем измеряется дюрация, сошлись на мнении что в днях. Т.е. в попугаях по вашему.

И где золотая дюрация? Нам не объяснили как её варить. что значит расхождение в 100-200 пунктов дюрации?

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Enfernuz, а смысл дюрации, если дюрация в днях, и она не соответствует числу дней обращения. я на дюрацию не смотрю, смотрю на дни.

29011 дюрация 477 дней до погашения 498, куда дели 21 день?

26221 3075 дюрация до погашения 5300, куда дели 2225?

Владимир Гончаров, то, что Вы не применяете дюрацию в своём анализе ещё не значит, что она не нужна.
И с чего Вы взяли, что она должна быть всегда равна дням до погашения?

Дюрация показывает чувствительность изменения цены к изменению доходности к погашению. Этот показатель неприменим к облигациям с плавающей ставкой, поскольку при росте ставок растут и купоны, а значит цена по идее меняться не должна.

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Enfernuz,

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Enfernuz, а смысл дюрации, если дюрация в днях, и она не соответствует числу дней обращения. я на дюрацию не смотрю, смотрю на дни.

29011 дюрация 477 дней до погашения 498, куда дели 21 день?

26221 3075 дюрация до погашения 5300, куда дели 2225?

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Я думаю, в этой таблице найдётся место для дюрации.

Добавил новую тему: ОФЗ-ПК!

Тимофей Мартынов,

Добавь 29006, так как по мнению биржи они из всех офз с переменным купоном самые ликвидные )). И только этот выпуск офз с переменным купоном — 29006 участвует в качестве инструментов в конкурсе ЛЧИ.

Добавил новую тему: ОФЗ-ПК!