ПРО ВОЛНОВОЙ АНАЛИЗ, ТОРГОВУЮ СИСТЕМУ И УПРАВЛЕНИЕ КАПИТАЛОМ.

Вчера у меня вечером возникла развернутая дискуссия на тему управления капиталом, поэтому я решил написать статью на эту тему. Но для начала, хотел бы прояснить несколько моментов.

Смотрите, в основе моей торговой стратегии заложено три базовых компонента:

• Альтернативный волновой анализ;
• Торговая система;
• Управление капиталом;

Если говорить о ВОЛНОВОМ АНАЛИЗЕ – то его нельзя в чистом виде назвать торговой системой, потому что это всего лишь ИНСТРУМЕНТ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ. Точно так же, как и волновой анализ Эллиотта. Никто его же не называет торговой системой.

Так вот, к своему волновому анализу (AWA),  я «прикрутил» отдельную торговую систему – алгоритм входов в рынок и выходов из него.  

Хочу отдельно сказать, что каждый может под себя разработать совершенно разный алгоритм входов-выходов. Причем — на основании одних и тех же показаний волнового анализа.

В МОЕМ  СЛУЧАЕ, — Я РЕШИЛ ОСТАНОВИТЬСЯ НА ПРОБОЙНОЙ СИСТЕМЕ ТОРГОВЛИ (иногда, пробойно-откатной).

Согласно этому алгоритму – сигнал на вход по системе образуется в тот момент, когда на рынке возникает новая волновая модель, а направление сигнала определяется направлением тренд-вектора этой модели.

Поэтому, теоретически получается, сколько в волновом пакете будет моделей, столько должно быть и входов, за минусом тех моделей, на которых были образованы волновые препятствия с параметром интерференции от 0,5 и выше.

Не смотря на то, что пробойная система входов по своей сути — ЗАПАЗДЫВАЮЩАЯ, (потому что она изначально  трендовая, именно поэтому и запаздывающая), соответственно и рассчитана она на периоды устойчивого роста цены (так как я торгую только в лонг).

 Во время тренда, входы на пробой максимума работают достаточно хорошо, а вот откатные ордера – практически не срабатывают, так как на мощных движениях редко когда происходит глубокий откат и если торговать только с отката, то большую часть движения будешь попросту пропускать.

Однако, как только рынок начинает переходить в диапазон  или на рынке присутствует переходное состояние (диапазон с небольшим углом наклона), в таком случае входы на пробой максимумам часто будут попадать в завершение хода, после чего будет происходить значительный  откат в сторону убытков.

Зная это,  я заранее подстраховываюсь, поэтому в таких случаях добавляю добавочный ордер на усреднение с отката. 

КАК ИМЕННО ВЫ НАСТРОИТЕ  СВОЮ СИСТЕМУ ВХОДОВ, ЗАВИСИТ ТОЛЬКО ОТ ВАС!

ТЕПЕРЬ НАСЧЕТ ВЫХОДОВ.

Под выходами я подразумеваю – стоп-лоссы и тейк профиты.

НАЧНУ С ТЕЙК-ПРОФИТОВ.

Я очень редко ставлю отложенные ордера на выход по тейк-профиту по техническим  уровням (чаще всего, это бывает в период полной неопределенности, когда волновая картина ничего не показывает).

ОСНОВНОЙ ПОДХОД, КОТОРЫЙ Я ИСПОЛЬЗУЮ – ВЫХОЖУ ИЗ РЫНКА ВРУЧНУЮ ПО ТАЙМИНГУ, КОГДА ВОЗНИКАЮТ  ЗНАЧИМЫЕ ВОЛНОВЫЕ ПРЕПЯТСТВИЯ (ВАЛЫ, БОЧКИ, КАМНИ), У КОТОРЫХ ПАРАМЕТР ИНТЕРФЕРЕНЦИИ 0,5-1,0.

ТЕПЕРЬ ПРО СТОП-ЛОССЫ.

СТОП-ЛОСС, КАК ОРДЕРА Я НЕ СТАВЛЮ.

Я уже очень давно занимаюсь трейдингом, за это время результаты были разные, были и заработки и сливы были, но одно я понял для себя точно: ордера стоп-лоссов (в прямом их понимании) ставить нет смысла.

Потому что,  очень часто возникают ситуации, когда цена лишь тенью касается стоп-лосса, закрывает позицию, а затем идет в нужном направлении. И это получается, очень обидно. Поэтому, чтобы исключить такую неприятность, я использую другой подход.

Как я уже говорил, я торгую по ТАЙМИНГУ.

 Так как моя система  анализирует 4-х часовой график пары юань/рубль, то получается, что все сделки  я заключаю по ценам закрытия-открытия 4-х часового графика Мосбиржи, то есть в 7-8-12-16-19 МСК.

Поэтому, когда я говорю что жду пробой какого-то максимума или минимума – это значит, что нужно дождаться ближайшего из диапазона (7-8-12-16-19 МСК) значения, (завершения 4-х часового интервала, и проанализировать как зафиксировалась цена закрытия, и только потом уже определять  - есть ли пробитие или нет.

ЭТО И ЕСТЬ ТАЙМИНГ.

По крайней мере, так устроена моя система.

Так вот, в случае стоп-лосса – я использую факт изменения направления тренд-вектора с восходящего на нисходящее.

Другими словами, если я удерживаю одну или несколько длинных позиций, а система начинает регистрировать изменение направления тренд-вектора, (и при этом не возникает значимого волнового препятствия) –  то возникает сигнал на выход  из рынка.  С убытками или нет, неважно. Закрывай позиции и выходи в кэш.

Это и есть оборотная система, когда сигнал на продажу, является сигналом к закрытию покупок.

Однако, иногда на рынке, бывают ситуации (как, например, сейчас), когда на графике может быть сформирована разворотная техническая модель (допустим, ДВОЙНАЯ, ТРОЙНАЯ ВЕРШИНА, ГОЛОВА И ПЛЕЧИ и т.д.)

 В таком случае я так же могу подстраховать себя, от резкого падения, при котором тренд-вектор не успеет развернуться, и выйти в кэш, если цена по закрытию зафиксируется ниже значения «линии шеи». Но это, скорей исключения.

Так, что с критериями на выход у меня все в порядке.

ТЕПЕРЬ ПРО УПРАВЛЕНИЕ КАПИТАЛОМ

На самом деле, когда речь заходит про управление капиталом, все сразу начинают, считать процент прибыльных и убыточных сделок, величину просадки, отношение средней прибыли к  среднему  убытку и так далее. Действительно, все это важные показатели, но не основные.

ОСНОВНОЙ ПОКАЗАТЕЛЬ РИСКА – ЭТО ПЛЕЧИ.

Именно БОЛЬШИЕ ПЛЕЧИ — ЕСТЬ БРАТСКАЯ МОГИЛА ИНВЕСТОРОВ!

А не что-то другое.

А СУТЬ В ТОМ, ЧТО РАЗМЕР  ПЛЕЧЕЙ, КОТОРЫЕ ВЫ ИСПОЛЬЗУЕТЕ В ТОРГОВЛЕ, ОПРЕДЕЛЯЕТСЯ ИМЕННО ВАШЕЙ ЖАДНОСТЬЮ. А, ГДЕ ЖАДНОСТЬ -  ТАМ И СТРАХ.

Чем больше плечи, тем больше — как потенциальная прибыль, так и потенциальный убыток.

Но в итоге, из-за страха, убытки будут всегда перевешивать прибыль. А все остальное  - это лирика.

МОЯ СИСТЕМА УПРАВЛЕНИЯ КАПИТАЛОМ ПОСТРОЕНА СЛЕДУЮЩИМ ОБРАЗОМ.

 Начальный размер капитала я умножаю на 2 (получается кредитное плечо 2:1), а затем полученную сумму делю на 8 частей.

И начинаю по одной части (1/8) постепенно выстраивать лесенку (до 8/8).

Таким образом, пока я набираю  4 позиции (4/8) – я все время стою «на свои». Это позволяет мне перестаивать большие колебания, не боясь, что позвонит дядя Коля. И перестаивать так я могу ГОДАМИ, пока не дождусь нужной мне цены или сильной волновой конструкции!

При этом, чаще всего такие позиции я набираю по мере роста, то есть усредняюсь в прибыль. Если же по какой-то причине цена идет против меня, я начинаю ждать нужного момента –  чтобы усредниться по лучшей цене, и все это в рамках кредитного плеча 2:1.

ПОНИМАЕТЕ В ЧЕМ ДЕЛО! 

А ВОТ ЕСЛИ ВЫ СТОИТЕ С ПЛЕЧОМ 100:1 ИЛИ ДАЖЕ БОЛЬШЕ – ТО ПЕРЕСТАИВАТЬ УБЫТКИ УЖЕ НЕ ПОЛУЧИТСЯ. 

Да и без стоп-лосса стоять  уже очень страшно становится, потому что даже при не очень сильном колебании цены против вас, начинает на «максималках» зашкаливать страх, ведь  за углом вас ждет дядя Коля с дубиной.

Знаете, в кризис 2008-го, я уже с ним знакомился, хотя до этого почти пару лет успешно торговал на фунт/йене. После этого я вычеркнул его номер из своей записной книжки. Неприятная личность, скажу я вам, этот Коля Маржин!

Telegram:  t.me/awanowa

Спасибо за внимание!

Всем удачи и успехов! Представленный материал является субъективным мнением автора, и НЕ является инвестиционной рекомендацией.

*************************************

МОЯ КНИГА:

www.litres.ru/valeriy-vasilevich-boriskin/alternativnyy-volnovoy-analiz/