Одноногий арбитраж. Арбитраж #5

Продолжаю тему про «Арбитражи» в своём блоге.

Сегодня разговариваем про то, почему арбитраж бывает одноногим.

Рис. 1. Одна для жизни, вторая для равновесия

Что такое одноногий арбитраж?

Одноногий арбитраж – торговля не всех сторон отношений инструментов участвующих в анализе рынка при арбитражной торговле.

Арбитражные позиции не обязательно и не всегда должны быть захеджированны другой сделкой. В большинстве случаев обе стороны арбитража приносят прибыль. И мы при этом может выбирать какую ногу нам торговать.

На этот момент мы уже плотно разговаривали про парный, межбиржевой и треугольный арбитраж. Из них, первые два (парный и межбиржевой) – могут быть одноногими. Довольно сложно объяснить с ходу почему, поэтому мы просто посмотрим примеры.

Пример 1 Парный одноногий арбитраж

Основная статья, обязательна перед чтением дальше: https://smart-lab.ru/blog/845962.php

Итак, представим ситуацию…

После долгих исследований, мы выяснили что в паре СберБанк / ВТБ есть прибыль. Бумаги прекрасно коррелируют. Одна ходит за другой. И на обоих концах есть прибыль.

Тесты показывают отличный результат. Эквики ровная и идёт вверх.

НО!

Вот незадача, фьючерс ВТБ – не ликвиден. И торговать его нет вообще никакого желания, ибо проскальзывания всю прибыль распилят. Поэтому мы его – отключаем.

Проводим тесты – стратегия всё ещё прибыльна. Мы по прежнему смотрим отношение двух этих инструментов друг к другу и когда Сбербанк ускоряется к ВТБ вверх – мы его продаём, зарабатывая. А когда Сбербанк ускоряется к ВТБ вниз – мы его покупаем, и снова зарабатываем. ВТБ при этом мы не торгуем, просто смотрим на него как на триггер для входа в позиции по Сбербанку.

Это – одноногий парный арбитраж.

Пример 2 Межбиржевой одноногий арбитраж

Основная статья, обязательна перед чтением дальше: https://smart-lab.ru/blog/846293.php

Итак, представим ситуацию…

Три недели тестирования. И мы выяснили что лучшим вариантом для межбиржевого арбитража является биржа Binance против Kraken. Вот всё идеально. Берём любую пару, например BTCUSDT на Binance против BTCUSDT на Kraken – и видим прибыль.

НО!

Kraken – европейская биржа. И нам очень страшно заводить на неё деньги.

Поэтому мы торгуем только пары с Binance. Одной ногой. Смотрим отношение Binance и Kraken. По прежнему строим индекс и всё прочее. Но торгуем только на Binancne.

Это – тоже одноногий арбитраж.

Суть

Любой арбитраж у которого есть две противопоставляемые стороны – можно сделать одноногим. От этого он может стать не рыночно-нейтральным (о том что это такое – в одной из следующих статей, пока забейте) и мы не будем хеджировать риски резких движений. Но сделать это можно.

И это – ОДНОНОГИЙ АРБИТРАЖ.

 

Лень читать? Го на ютуб:

Удачных алгоритмов!

ВАЖНО!

Я пишу про свой опыт здесь. И если что-то у меня конкретно не запущено и/или заброшено – вовсе не означает что этот подход не работает или не эффективен. У кого получается – вы молодцы. И вероятно наша команда и сами когда-то к этому вернёмся!

P.S.

Напоминаю, что для того чтобы задавать вопросы, нужно добавиться ко мне в друзья. Давайте учиться жить дружно. И… Задавайте свои вопросы на ютубе, постараюсь ответить на все.

Также, вступай в чатик алготрейдеров: https://t.me/o_s_a_chat

Подписывайся на канал: https://t.me/bad_quant

P.S. 2

Камрады – не стесняйтесь ставить лайки. Ваши плюсики – мотивация для меня к дальнейшему написанию статей и видео.