LONG Черкизово после отчетности, больше экспорта в Китай, чума свинины в Африке

Улучшили экспорт, что особенно важно на фоне китайской истории, плюс увеличили диверсификацию по валюте, при текущем рубле, может быть очень даже в тему. В топ дивидендных историй Черкизово все равно не входило, поэтому снижение дивидендов может быть не так критично. А вот история со свининой может быть довольно интересной, сейчас цены на lean hogs на минимумах (рынок испугался изменения условий trade deal), Китай является основным импортером, в Африке вообще началась свиная чума (на этом Tyson foods заявил о росте заказов из Китая на 600%).



График фьючерсов на свинину кажется немного перепроданным, и кривая явно показывает нам неопределенность на этом рынке до лета. Оставим дальнейший анализ свинины более компетентным специалистам (всегда рад их комментариям в личке). Мне тут больше нравится идея, что большинство закупщиков птицы внутри Китая, сейчас скорее предпочтут импортного поставщика, взамен локального. Чем вам не идеальная конъектура для наладившего экспорт Черкизово, который еще и не обременен тарифными войнами и вообще производит все (курица 50%, мясо 28%, свинина 18%, индейка 5%) в соседнем государстве.