HV и IV

27 марта 2018, 13:50
|
Олег Данилов

Книга Макмиланна.
Подскажите, автор приводит в пример 20 дневную подрузумеваемую вол-ть и 20 дн-ую историческую вол-ть.
Подскажите, как определить данные показатели, с помощью каких графиков?

спецраздел:
опционы

30 | ★1

2 комментария

всё легко и просто :) И наглядно, кстати :)

Московский Лоссбой

27 марта 2018, 15:08
Ответить

Он там должен был описывать методику.

Я лично с ней крайне не согласен, но в целом примерно так предполагается:

1. Берем 20 дневных свечей, из них берем цены закрытия дня. Берем натуральный логарифм всех цен. Получается ряд чисел x_j
2. Вычисляем соседние разности этих величин (их получается 19 штук).
3. Вычисляете дисперсию среднеквадратичное отклонение разностей (корень из дисперсии)

Полученная величина дает дневную волатильность, если измерять время в днях.

Чтобы перевести ее в стандартную годовую волатильность умножаем на 16. (Если занудствовать, то на корень из 252 торговых дней).

4. Еще раз умножаем на 100, чтобы получить проценты.