Спекуляции Pump&Dump. Часть 2

Спекуляции Pump&Dump. 

Часть 2

DS Healthcare Group, Inc. (DSKX)

Короткая продажа Short Sell 4.58$  закрытие (покупка) 2.20$

Прибыль: 52%

Продолжительность сделки: 10 торговых дней.

Отношение риск/прибыль   1 к 6

Сопровождение сделки.  DS Healthcare Group, Inc. американская компания работающая в секторе Товаров народного потребления/группа – предметы личной гигиены. Основными товарами компании являются лечебные шампуни, кондиционеры, лосьоны и крема под фирменной торговой маркой Revita. Основной рынок сбыта – Северная Америка и некоторые другие регионы. Бурный рост компании был обусловлен комментариями на ежеквартальной конференции CEO компании на тему справедливой стоимости акций DS Healthcare Group, Inc. с показательным обращением на прошлую историю торгов и конечно на будущие грандиозные перспективы хозяйственной деятельности. Кроме того, с начала июня месяца была замечена небольшая инсайдерская активность со стороны руководства компании (куплено 8725 акций на общую сумму 32 770 долл.США) со средней ценой покупки 3.75$ за акцию. После чего в новостях было объявлено о заключении нового дистрибьюторского контракта с Египетским! ритейлером, что как предполагалось сулит огромный дополнительный рынок сбыта для товаров компании и соответственно грандиозных будущих прибылей держателям акций (вместо инвесторов будем так называть их). Логика и здравый смысл подсказывает, что североамериканский рынок не может быть по определению меньшим или не достаточным для продаж товаров относительно молодой и амбициозной компании (сравните потенциальный рынок например США или Канады с североафриканским с Египтом, тут нужно было замахиваться как минимум на весь африканский континент). Смотря годовой отчет и последние 4 консолидированные годовые финансовые результаты, можно было особо не утруждать себя подсчетами важных коэффициентов. Видно, что стоимость выше 3,00$ за акцию уже была неадекватно оценена рынком и держалась на титанических усилиях распиаривания руководством компании будущих туманных перспектив. Как следствие манипуляции подтвердилось очень скоро. Уже 19 июня в комиссию по ценным бумагам была подана FORM 4 о продаже гендиректором принадлежащих акций компании DS Healthcare Group Inc. В количестве 27650 штук, что составляет 25% от общего владения Wolfson Mark Edward’s.

Кроме всего прочего по истории торгов видно, что в 2012г. руководством компании был произведен обратный Split(уменьшение количества обращающихся акций) с соотношением 10 к 1. Такую процедуру делают для того чтобы избежать исключения компании из листинга торгов NASDAQ (существует правило, по которому, компании стоимость акций которых находится ниже 1 доллара на протяжении 1года будут сняты с торгов на организованном рынке NASDAQ). Именно по этой причине некоторые руководители публичных и не приносящих прибыли акционерам компаний прибегают к такой простой и бесхитростной процедуре, дефакто не нарушая законодательство. По техническому анализу было видно пиковые значения цены в те (2012-2013гг) года это 5,00$ с учетом 10-ти кратного обратного сплит, что и явилось ориентиром для дальнейших расчетов риска/прибыли в сделке. Закрывалась позиция на очень распространенном ценовом ориентире для шортиста – остановкой в 50-ом мувинге цены(SMA50).

Итог: 52% падения акция сделала всего за 8 дней, что дало отличную возможность заработать.

to be continued.. @HoldInvestors