Где трендовая система на самом деле зарабатывает: 1 % дней даёт 84 % прибыли

Трейдеры часто бросают трендовую систему после трёх-четырёх месяцев пилы. Я посчитал, почему это самая дорогая ошибка.

Что считал
Простая учебная трендовая система — не наша модель, её может повторить любой: пробой 50-дневного канала, вход по пробою максимума или минимума, переворот по противоположному пробою. Размер позиции — по волатильности за 60 дней, чтобы рынки были сравнимы. 8 рынков: биткоин, эфир, S&P 500, Nasdaq 100, золото, нефть Brent, EUR/USD, индекс Мосбиржи. Период — июнь 2018 — ноябрь 2026, около 3 000 дней. Без издержек.

Что получилось
• Лучшие 1 % дней (около 30 дней за 8 лет) дали 84 % всей итоговой прибыли.
• Лучшие 5 % дней дали 272 % прибыли. Значит, остальные 95 % дней в сумме — минус 172 %: система всё время понемногу теряет и окупается редкими большими движениями.
• Прибыльных дней — 51,6 %. Почти монетка. Деньги делает не частота, а размер выигрыша.
• Прибыльных месяцев — 60 %. Лучшие 10 % месяцев дали 83 % прибыли.
• По рынкам: 6 из 8 в плюсе (золото, эфир, биткоин, Мосбиржа, S&P 500, Nasdaq), нефть и EUR/USD — в минусе. Заранее угадать, какой рынок даст тренд, нельзя — поэтому торгуют портфель.

Что из этого следует для трейдера
1. Нельзя «пропускать слабые сигналы». Большие дни приходят без предупреждения, и чаще всего из пилы. Фильтр, который отрезает половину сигналов, легко отрезает и те 30 дней, ради которых всё затевалось.
2. Нельзя закрывать прибыль рано. Тейк-профит по фиксированной цели режет правый хвост — тот самый, который даёт 84 %.
3. Пила — это плата за вход в тренд, а не поломка системы. 48 % убыточных дней — норма для метода.
4. Один рынок — лотерея, восемь — метод. Два рынка из восьми за 8 лет в минусе, портфель — в плюсе.
5. Самое трудное — дисциплина. Метод известен с 1980-х. Ждать, не вмешиваться и не выключать систему перед большим движением — вот что почти никто не умеет.

На графике слева — накопленная доля прибыли по дням, отсортированным от лучшего к худшему. Кривая взлетает на первых процентах дней и потом долго спускается: это и есть «пила», которую надо пережить.

В нашей работе с 2003 года мы решаем ту же задачу ансамблем из десятков простых систем: они голосуют за одну позицию, и пила переносится легче. Но правило то же — не мешать трендам.

Подробности и ежедневный «Термометр рынка» — в канале «Финансы на пальцах»: t.me/finance_forkid

Учебный расчёт, не инвестиционная рекомендация.

#трейдинг #трендследование #алготрейдинг #риск-менеджмент #криптовалюта