Ролс Ройс Фантом покупаем?

Так наверное спросил топ менеджер у гендира Ойл Ресурса, тот ответил «Твёрдо и четко, да»
У компании за 2025г смешанная отчетность
Выручка 49,3 млрд руб. 24,3 млрд руб. +103%
Валовая прибыль 6,7 млрд руб. 2,0 млрд руб. +234%
Скорректированная EBITDA 4,3 млрд руб. 1,0 млрд руб. +314%
Чистая прибыль 1,9 млрд руб. 0,47 млрд руб. +304%
Чистая рентабельность: всего 3,9%
Долг 10,96 млрд руб, если покопаться в 2023г то он был всего 470 млн, а уже на конец 2024г составил 7 млрд.
По состоянию на апрель 2026г компании нужно в месяц платить 240 млн по купонам, и кстати весь долг компании это чисто облигации на фонде, банки компании ни рубля не дали. Смекаете почему? Тут мы возвращаемся к ролс ройсу, один из самых дорогих серийных автомобилей в мире и зачем компании из Калуги он на балансе? Думаю это понты у владельца из 90х, банки когда такое видят, то понимают что вложив сюда свои деньги с вероятностью 50% их просто не увидят. Да и у компании на балансе патент, который они оценили стоимостью 4 трлн, это вообще адекватно? Это цена двух Газпромов или Лукойла, или как 40 бюджетов Калужской области.
Размещения облигаций под 33% это вообще интересно, видимо деньги нужны были кровь из носа раз размещались по таким ставкам.

Из плюсов можно отметь что у компании есть чистая прибыль и несколько ярдов на балансе, если они не врут то этих денег еще хватит ровно на год, что бы платить по купонам.

Покупать облигации этой конторы очень рискованное занятие, потому что непрозрачность просвечивается во всем, и банки это видят, поэтому денег и не дают. А вот на бирже пожалуйста, нас лопушков найти пару десятков тысяч как здрасьте.
Держать более 2% в портфеле категорический не рекомендуется.