комментарии Роман Ранний на форуме

📉ГМК Норникель падает на 2.4% в связи с див. отсечкой


Дивиденд составит 1021,22 руб., последний день для покупки был 28.05.2021

Авто-репост. Читать в блоге >>>

📉Северсталь падает на 4.4% в связи с див. отсечкой


Отсечка была сразу за 4 кв. 2020 и 1 кв. 2021 года 

Всего выплата составит 83,04 руб. 

Сегодня была новость про новые налоги для металлургов, но Северсталь пока держится лучше всех💪

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Petropavlovsk запустил флотацию на Пионере, в 2021 г планирует произвести там 60 тыс. т концентрата

Тимофей, вопрос по табличке дивиденды. Почему нет информации по дивидендам Химпрома, и почему указаны дивиденды по компании ЯТЭК если их отменили?

Сергеич,
ЯТЭК — у вас есть ссылка на сущь. факт, где компания отменила дивиденды?

Химпром- про какой конкретно дивиденд вы говорите, тоже желательно ссылку

Роман Ранний, Официальных ссылок нет, смотрел информацию по дивидендам на сайте Доход.ру

Сергеич, нет официальных ссылок, нет дивидендов

⚡️#налоги
МЕТАЛЛУРГИ ПОЛУЧИЛИ СВЕРХДОХОДЫ В 100 МЛРД РУБ. НА БЮЖДЕТНЫХ ПРОЕКТАХ И ГОСОБОРОНЗАКАЗЕ, ДОЛЖНЫ ИХ В КАКОМ-ТО ВИДЕ ВЕРНУТЬ ГОСУДАРСТВУ — БЕЛОУСОВ

БЕЛОУСОВ ПРОТИВ ДЕМПФЕРА НА МЕТАЛЛЫ ПО ОБРАЗЦУ ЗЕРНОВОГО РЫНКА: ЛУЧШЕ НДПИ, ЭКСПОРТНАЯ ПОШЛИНА ПОМЕШАЕТ КОНКУРЕНЦИИ КОМПАНИЙ НА ВНЕШНИХ РЫНКАХ

Подробнее: www.rbc.ru/business/31/05/2021/60b3dc129a7947f1cbf45323

Тимофей, вопрос по табличке дивиденды. Почему нет информации по дивидендам Химпрома, и почему указаны дивиденды по компании ЯТЭК если их отменили?

Сергеич,
ЯТЭК — у вас есть ссылка на сущь. факт, где компания отменила дивиденды?

Химпром- про какой конкретно дивиденд вы говорите, тоже желательно ссылку

Итоги с 24.05.2021 по 28.05.2021🔥НМТП АФК Система ВТБ


Обзор интересных событий на ММВБ за неделю с 24.05.2021 по 28.05.2021

00:10 — НМТП
06:20​​ — АФК Система
08:42 — ВТБ(https://www.youtube.com/watch?v=aI9KT...)
10:49 — Mail.ru(https://www.youtube.com/watch?v=6QvJf...)
12:15 — Fix Price
12:48​​ — Мечел (https://www.youtube.com/watch?v=gtdN9...)
12:53 — Металлурги(https://www.youtube.com/watch?v=4FmGr...)

Мой канал: www.youtube.com/channel/UCtV4Eh7FYvh78XD04D8VNbA

Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Итоги с 24.05.2021 по 28.05.2021🔥НМТП АФК Система ВТБ


Обзор интересных событий на ММВБ за неделю с 24.05.2021 по 28.05.2021

00:10 — НМТП
06:20​​ — АФК Система
08:42 — ВТБ(https://www.youtube.com/watch?v=aI9KT...)
10:49 — Mail.ru(https://www.youtube.com/watch?v=6QvJf...)
12:15 — Fix Price
12:48​​ — Мечел (https://www.youtube.com/watch?v=gtdN9...)
12:53 — Металлурги(https://www.youtube.com/watch?v=4FmGr...)

Мой канал: www.youtube.com/channel/UCtV4Eh7FYvh78XD04D8VNbA

Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

⚡️🇷🇺#SGZH #дивиденд
СД Сегежа Групп: дивиденды 2020г не выплачивать

ИНТЕРФАКС — Доля НПФ «Открытие» в ВТБ (MOEX: VTBR) упала ниже планки в 5%, после преодоления которой дальнейшие изменения пакета законодательство раскрывать уже не требует.
Как следует из материалов ВТБ, доля НПФ сократилась с 5,09% до 4,99% голосующих акций банка. Снижение пакета произошло 13 мая. Рыночная цена доли, на которую сократился пакет НПФ, составляет около 630 млн руб.
Ранее НПФ «Открытие» раскрывал долю в ВТБ на уровне 5,7%.
Группа «Открытие» до декабря 2020 года владела 14,7% акций ВТБ напрямую и через дочерний НПФ. В конце прошлого года банк непрофильных активов «Траст» (как и «Открытие», принадлежит ЦБ РФ) выкупил у «Открытия» 9% ВТБ за 44,6 млрд рублей в рамках процесса освобождения баланса банка от непрофильных активов. НПФ «Открытие» продолжил владеть порядка 5,7% акций ВТБ.
Глава банка «Открытие» Михаил Задорнов говорил, что НПФ перевел принадлежащие фонду акции ВТБ из стратегического в инвестиционный портфель и при благоприятной ситуации будет продавать их со своего баланса.
«Вы знаете, что у нас внутри группы договоренность, что у нас впереди цель продажи пакета банком „Траст“. Поскольку „Траст“ приобрел этот пакет у нас в конце прошлого года, то мы изначально договаривались о том, что этот пакет будет прежде всего и продаваться. И поэтому НПФ здесь прежде всего имеет право не первой, а второй „ночи“, — отмечал он.
В мае „Траст“ продал в рамках процедуры ускоренного формирования книги заявок (АВВ) 9,1% акций ВТБ с дисконтом к рынку в 9%, по 4,27 коп., выручив без учета комиссионных чуть больше 50 млрд рублей.

🇷🇺#FEES #отчетность #прогноз
ФСК ПРОГНОЗИРУЕТ СНИЖЕНИЕ ЧИСТОЙ ПРИБЫЛИ В 2021 ГОДУ С 40 МЛРД ДО 32 МЛРД РУБ — КОМПАНИЯ — ПРАЙМ

Странно, чему так все удивляются? В прошлом году правители усиленно останавливали экономику, не давая компаниям работать. Так вполне резонный вопрос: откуда взяться дивидендам? Вполне все ожидаемо…

Kraken, это скорее эмоциональный сброс бумаг. Потом подбирать начнут понемногу)

Russia-n-Roul, да, так и будет скорее всего. Лично для себя — прикупил немного. Упадет ниже 7 — еще возьму, я никуда не тороплюсь.

Kraken,
Впереди еще «сюрпризный» отчет за 1кв! 😏

iPatrick, и он, будто, обещает быть не столь уж и плачевным)
НМТП завершил первый квартал с прибылью против убытка год назад.
1prime-ru.turbopages.org/1prime.ru/s/finance/20210517/833683172.html?utm_source=turbo_turbo

Russia-n-Roul,
Чтоб за 2021 год дали хотя бы 0,5 руб дивов надо заработать 19 млрд руб. Пока, такая сумма совсем не просматривается, учитывая операционные показатели порта.

iPatrick, я вышел из бумаги утром, с приличным убытком, польстился в момент покупки на разовые дивы после продажи зернового терминала. За глупость надо платить.

Вольд, если ниже 5 купить обратно, то средняя сильно снизится и будет не так грустно.😀

orbit, нее, не вижу смысла — раз обманувшим кто поверит? Раз начали мурководить с дивами, значит это стиль. И два дня молчали по результатам СД. А я наивный, искал инфу :) Вчерашняя сопля на закрытии была чисто инсайдерская

Вольд, чисто случайно крупный фонд сбросил)

Хм. дали получается 50% РСБУ, а не МСФО, которая оказалась вдвое выше

zzznth, точно!

пишет
t.me/RaifFocusPocus/2312
Polyus: дивиденды и рост оборотного капитала вернут долговую нагрузку на 0,7-0,8х к концу года
(1)
Сильный свободный денежный поток на фоне роста цены на золото и сокращения оборотного капитала. Вчера Polyus (BB+/Baa3/BB) опубликовал финансовые результаты по МСФО за 1 кв. 2021 г., которые мы оцениваем в целом нейтрально. Все ожидания компании на 2021 г. остались неизменными. На фоне роста цен на золото (+13% г./г.) выручка и EBITDA компании повысились на 32% г./г. и 40% г./г., соответственно. Ощутимую поддержку финансовым показателям оказала и динамика среднего курса доллара по отношению к рублю (+12% г./г.). Наконец, объем продаж золота увеличился на 5% г./г. до 569 тыс. унций. В результате в 1 кв. 2021 г. компания сформировала сильный чистый операционный денежный поток в размере 46,2 млрд руб. (+49% г./г.). В частности, существенный вклад внесла работа с оборотным капиталом, которая позволила высвободить 8 млрд руб. денежных средств из дебиторской задолженности. Отметим, что в долларовом выражении объем последней упал до минимального уровня за последние 5 лет. Капвложения в 1 кв. 2021 г. выросли на 39% г./г. до уровня 16,4 млрд руб. В итоге свободный денежный поток в 1 кв. 2021 г. составил 29,8 млрд руб. (+54% г./г.), из него 2,4 млрд руб. ушло на выкуп акций у акционеров, анонсированный в 4 кв. 2020 г.

Снижение чистого долга сократило долговую нагрузку до 0,6х. С учетом валютной переоценки из-за роста курса доллара чистый долг компании уменьшился на 25 млрд руб. кв./кв. до 157 млрд руб. на конец 1 кв. 2021 г. При этом размер совокупного долга незначительно увеличился за квартал с 288,8 млрд руб. до 293,3 млрд руб. В то же время, объем краткосрочной части долга увеличился с 19,7 млрд руб. до 56,9 млрд руб., что более чем покрывается объемом накопленных денежных средств (136,3 млрд руб.). Вкупе с ростом EBITDA LTM (за последние 12 месяцев) долговая нагрузка Polyus снизилась с 0,74х Чистый долг/EBITDA LTM на конец 2020 г. до 0,60х на конец 1 кв. 2021 г.

Долговая нагрузка вернется к 0,7-0,8х к концу года после выплат дивидендов и накопления оборотного капитала. В течение 2021 г. Polyus должен будет выплатить дивиденды за 2П 2020 г. в размере ≈51 млрд руб. Также выплате будут подлежать дивиденды за 1П 2021г., которые, согласно нашей оценке, составят около 33 млрд руб. Наш прогноз свободного денежного потока за оставшиеся 9М 2021 г. – ≈51 млрд руб. Мы также ожидаем увеличения объема оборотного капитала до конца года на 6 млрд руб. Последнее должно произойти во многом на фоне восстановления существенно сниженной в 1 кв. 2021 г. дебиторской задолженности. В результате объем чистого долга должен увеличиться до уровня ≈197 млрд руб. на конец 2021 г. В сочетании с неизменным текущим уровнем EBITDA LTM 263,7 млрд руб. долговая нагрузка компании должна вернуться обратно к 0,7-0,8х к концу года.

(2)
Рост цены на золото определил динамику рентабельности. С учетом эффекта от продажи золота в виде флотоконцентрата с дисконтом порядка 18% к рыночной цене на драгметалл средняя цена реализации золота Polyus выросла на 205 долл./унция г./г. в 1 кв. 2021 г. В результате рентабельность компании в разрезе EBITDA на унцию выросла на сопоставимые 198 долл./ унция, или 19% г./г. до 1218 долл./унция в 1 кв. 2021 г. Несмотря на ослабевший рубль, уровень производственных затрат TCC вырос на 6 долл./унция, или 1% г./г. до 589 долл./унция в 1 кв. 2021 г.

Продажи золота в форме концентрата не велись в течение квартала. Отметим, что в течение 1 кв. 2021 г. Polyus не продавал золото в виде флотоконцентрата, которого было произведено 23 тыс. унций. Для сравнения – в 4 кв. 2020 г. компания реализовала 141 тыс. унций такого золота, что сильно превысило объем физического производства в 22 тыс. унций. В итоге общий объем продаж в 1 кв. 2021 г. сократился на 31% кв./кв., в то время как падение производства составило 17% кв./кв. Последнее во многом объясняется сезонностью бизнеса (в частности, если в 4 кв. производство на россыпях снизилось, то в 1 кв. добыча на них была полностью заморожена). Отметим, что сезонность в объемах производства наблюдается исторически.

Бонды PGIILN 23 c YTM 1,44% и PGILLN 24 c YTM 1,72% выглядят дорого (торгуясь с дисконтом к бумагам НорНикеля, Северстали и ММК), учитывая ситуацию на рынке золота. Лучшей альтернативой мы считаем EVRAZ 23 c YTM 1,83%, EVRAZ 24 c YTM 2,14% и METINR 24 c YTM 2,16%. Несмотря на наметившуюся коррекцию в ценах на сталь (после заявлений правительства Китая о необходимости охлаждения цен на сырье), они по-прежнему находятся на очень высоком уровне, достаточном для обеспечения сильных результатов металлургов.

Пишет
t.me/RaifFocusPocus/2310

РусГидро: сокращение гидрогенерации и рост цен на уголь сказались на EBITDA
Снижение выработки ГЭС и рост цен на уголь снизили EBITDA г./г. РусГидро (ВBB-/Вaa3/BBB) вчера опубликовала финансовые результаты за 1 кв. 2021 г. по МСФО, которые выглядят нейтрально с точки зрения кредитного профиля. Несмотря на рост выручки на 5% г./г. до 124 млрд руб., EBITDA снизилась на 5% г./г. до 35 млрд руб. главным образом из-за сокращения выработки более прибыльных гидроэлектростанций (на 20% г./г.) и роста цен на уголь. Согласно данным менеджмента, в 1 кв. 2021 г. удельные расходы на уголь выросли на 23% г./г. Отчасти эти негативные явления были компенсированы ростом цен на электричество (на 11% г./г. в Европейской части России) и мощность, а также дополнительной EBITDA от Зарамагской ГЭС-1 (введенной в феврале 2020 г., дающей более 0,8 млрд руб. в месяц) и новых малых ГЭС. Кроме этого, положительное влияние имели и новые тарифы на Дальнем Востоке, которые в этом году должны добавить 1,9 млрд руб. к совокупной выручке и EBITDA. Тем не менее, на уровне чистой прибыли к падению EBITDA добавилось и снижение (на 51% г./г. до 2,4 млрд руб.) положительного эффекта от переоценки форвардных обязательств перед ВТБ. В результате она упала на 20% г./г. до 20 млрд руб.

Долговая нагрузка временно упала ниже 1,0x Чистый долг/EBITDA из-за положительного свободного денежного потока. Несмотря на это, долговая нагрузка компании снизилась до 0,85x Чистый долг/EBITDA (с 1,01x на конец прошлого кв.) за счет положительного свободного денежного потока, при этом чистый долг упал на 17% (до 100 млрд руб.). Свободный денежный поток компании остался на уровне 1 кв. 2020 г. (18 млрд руб.) из-за временного сохранения инвестиций без изменений г./г. (9,5 млрд руб.) и снижения отрицательного эффекта от оборотного капитала (-1,6 млрд руб. против -3,9 млрд руб. в 1 кв. 2020 г.). В целом по году инвестиции могут вырасти минимум на 50% до 86 млрд руб. даже с учетом ожидаемых переносов части вложений по дальневосточным проектам на следующий год. Тем не менее, даже в этом случае свободный денежный поток в этом году должен быть уже около нуля.

Даже с учетом сильного роста инвестиций в течение года долговая нагрузка останется комфортной. Дивидендные выплаты за 2020 г. компания ожидает на уровне 23 млрд руб. По нашим оценкам, даже с учетом нулевого свободного денежного потока в этом году (при капвложениях ~86 млрд руб. без НДС) после выплаты всех дивидендов долговая нагрузка вырастет к концу текущего года лишь до 1,3x Чистый долг/EBITDA. При этом сама компания в самом консервативном сценарии ожидает долговую нагрузку не выше 2x Чистый долг/EBITDA на конец этого года и не выше 2-2,5x Чистый долг/EBITDA долгосрочно с учетом инвестиций в дальневосточные проекты. Напомним, что ранее на 4 одобренных проекта на Дальнем Востоке предполагались совокупные инвестиции около 180 млрд руб. до 2025 г., однако к данным проектам могут добавиться еще 2 угольные электростанции для энергообеспечения Восточного полигона РЖД. Совокупные инвестиции пока уточняются, но компания ожидает получить гарантируемую доходность возврата инвестиций на все указанные проекты.

ВЗГЛЯД: ПСБ сохраняет рекомендацию «покупать» для бумаг Полюса

СД Аэрофлота может получить фиксированное вознаграждение за прошлый год в 53,8 млн руб.

Роман Ранний, там есть ремарка, что вознаграждение они получат в случае исполнения обязательств на 2020 год и после выплаты дивидендов. Дивидендов.

Marina Bystrova, это наверное стандарт

📉QIWI падает на 2%, бумаги с 18 июня исключаются из индекса Мосбиржи и РТС


Московская биржа по рекомендации индексного комитета сформировала новые базы расчета индексов акций, согласно которым, в частности, бумаги Qiwi с 18 июня исключаются из индекса Мосбиржи и РТС

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Атон поднял оценку ADS HeadHunter до $45, подтвердив рейтинг «выше рынка»

СД Аэрофлота может получить фиксированное вознаграждение за прошлый год в 53,8 млн руб.