комментарии Роман Ранний на форуме

  1. Логотип Доллар рубль
    Доллар резко развернулся после заявления президента ФРС Канзас-Сити Эстер Джордж

    Доллар резко развернулся после заявления президента ФРС Канзас-Сити Эстер Джордж
    📈USDRUB +1.5% В интервью The Wall Street Journal, опубликованном в понедельник, президент ФРС Канзас-Сити Эстер Джордж заявила, что центральному банку следует рассмотреть возможность продажи активов, но также заявила, что она не убеждена в необходимости повышения ставки на 50 базисных пунктов в марте. Джордж сказала, что ФРС не может позволить себе роскошь тратить больше времени на разработку своей стратегии продажи активов, хотя она сказала, что ей не обязательно объявлять о своем шаге в марте. Она еще не поддерживает повышение на 50 пунктов. «Если мы доберемся до марта, и данные говорят, что мы должны говорить об этом [повышении ставки на пол пункта], я уверен, что это будет в игре, но я не уверен, что это ответ, как таковой, на то, как мы туда доберемся», — сказал Джордж. Джордж является членом Федерального комитета по открытым рынкам с правом решающего голоса в этом году.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  2. Логотип ОФЗ
    📉RGBI показал новый минимум с февраля 2016 года

    📉RGBI показал новый минимум с февраля 2016 года
    📉RGBI -1% Индекс государственных облигации показал новый минимум с февраля 2016 года. Инвесторы отыгрывают решение ЦБ по ключевой ставке и увеличение геополитической напряжённости.

    В пятницу днём Банк России, повысив ключевую ставку на очередные 100 базисных пунктов, до 9,5%, сохранил неизменным сигнал о будущей направленности денежно-кредитной политики.

    А в пятницу вечером доллар резко начала расти, котировки превысили 77.5 руб. Серия угрожающих сообщений в СМИ, устроила настоящую распродажу на РФР.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  3. Логотип фьючерс ртс
    📉фьючерс RTS снижается на 7% в ожидании геополитической эскалации

    📉фьючерс RTS снижается на 7% в ожидании геополитической эскалации

    📉RTS фьючерс -7% После закрытия основной сессии, фьючерс резко начал снижаться. Пока сложно сказать, что на это повлияло. СМИ делают негативный фон как обычно, но только сегодня он начал приносить эффект. 

    Самое интересно, что падает не только RTS, резко начала расти нефть и доллар: brent поднялась выше 95.5 долл. за баррель, а доллар выше 77.5 рублей.

    На данный момент есть следящие сообщения от СМИ: 

    👉Британия эвакуирует сотрудников посольства из Киева – МИД

    👉Помощник Байдена по нацбезопасности Салливан заявляет, что вторжение на Украину может начаться во время Олимпиады

    👉Два представителя американской  администрации говорят, что ожидают начала вторжения на следующей неделе. По их словам, официальные лица США ожидают ужасающей кровавой кампании, которая начнется с двух дней воздушных бомбардировок и радиоэлектронной борьбы, за которыми последует вторжение с возможной целью смены режима.

    👉Украина официально потребовала от России разъяснить военную активность вблизи ее границ. Ответ Киев требует предоставить в течение 48 часов

    👉Американцы должны покинуть Украину как можно скорее — Салливан



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  4. Логотип Газпром
    📉Газпром лучше рынка, компания рассматривает buyback и промежуточные дивиденды
    📉Газпром лучше рынка, компания рассматривает buyback и промежуточные дивиденды
    📉Газпром
     -0.7%  «Газпром»  подтвердил, что рассматривает возможность выплаты промежуточных дивидендов, а также выкупа собственных акций, сообщает «ВТБ Капитал» по итогам встреч инвесторов с представителями компании в рамках форума «Россия зовет!». Как сообщалось, впервые руководство «Газпрома» прокомментировало допустимость использования подобных инструментов на встрече с инвесторами в конце декабря.

    В настоящее время на фоне высоких цен на углеводороды многие компании сектора как в России, и в мире, объявили миллиардные программы выкупа акций с рынка. 
    «В части корпоративных новостей руководство рассматривает возможность промежуточных выплат дивидендов, а также выкуп акций. Однако, как заявил в декабре финансовый директор Фамил Садыгов, конкретных сроков нет», — пишет «ВТБ Капитал» в свежем отчете. 
    «Долгожданный программа долгосрочного стимулирования для руководства имеет достаточно высокие шансы быть утвержденным в этом году и, по данным компании, должен включать долгосрочные KPI», — также сообщают аналитики банка.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  5. Логотип Русал
    📉Русал упал на 2.2%, ВЭБ планирует продать долю в UC Rusal

    📉Русал упал на 2.2%, ВЭБ планирует продать долю в UC Rusal
    📉Русал -2.2% ВЭБ.РФ «всерьез» рассматривает возможность продажи своей доли в UC Rusal на фоне «исторических максимумов» цен на алюминий. Об этом РБК заявила исполнительный директор ВЭБа Екатерина Серебрянникова. ВЭБ приобрел 3,15% UC Rusal в ходе ее IPO на бирже Гонконга в начале 2010 года за $660 млн (это соответствовало 19,8 млрд руб. по курсу ЦБ на время покупки). По словам источника, близкого к топ-менеджменту госкорпорации, с тех пор ее доля в компании не менялась. Сейчас такой пакет стоит на бирже $515 млн (38,5 млрд руб. по нынешнему курсу).

    https://www.rbc.ru/business/11/02/2022/620636109a794756111902b6



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  6. Логотип Башнефть
    пишет
    t.me/marketinvestnews/518

    🇷🇺 #BANE #BANEP

    Башнефть отчиталась по МСФО за 2021 год. Чистая прибыль составила 84 931 миллионов рублей💪

    По дивидендной политике, дивиденды составляют не менее 25 % от чистой прибыли по МСФО.Значит можно ожидать дивиденд в районе 122 руб. на одну акцию🥳

    👉Мой прогноз был 125 руб. от 12.11.2021
    t.me/marketinvestnews/132
  7. Логотип Роснефть
    пишет
    t.me/marketinvestnews/517

    🇷🇺 #ROSN

    Интерфакс странно посчитал дивиденды по Роснефти👆

    По дивидендной политике, целевой уровень дивидендных выплат составляет не менее 50% от чистой прибыли ПАО «НК «Роснефть» в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности.🧐

    Всего за 2021 год Роснефть заработала 92.95 руб. на акцию, получается что дивиденд должен составить 46.74 руб.

    За 1 полугодие компания выплатила 18.03 руб., значит за 2-е должны выплатить 28.45руб.🥳

    👉Мой прогноз был 29.62 руб. от 17.11.2021

    t.me/marketinvestnews/150
  8. Логотип Роснефть
    t.me/marketinvestnews/516

    🇷🇺 #ROSN

    ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ РОСНЕФТИ ЗА II ПОЛУГОДИЕ 2021Г ПОЗВОЛЯЕТ РАССЧИТЫВАТЬ НА 👉ФИНАЛЬНЫЕ ДИВИДЕНДЫ В 23,6 РУБ./А🥳, СУММАРНЫЕ — 48,4 РУБ./А — РАСЧЕТЫ

    ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ РОСНЕФТИ ПО МСФО ЗА 2021Г ВЫРОСЛА В 6 РАЗ, ДО 883 МЛРД РУБ. — НК

    КОЭФФИЦИЕНТ ЗАМЕЩЕНИЯ ДОКАЗАННЫХ ЗАПАСОВ УВ РОСНЕФТИ В 2021Г ПО SEC СОСТАВИЛ 116% — КОМПАНИЯ

    Роман Ранний, а как финальный дивиденд получился 23,6 руб., если за первое полугодие заплатили 18,03 руб., а суммарный дивиденд за год прогнозируется в размере 48,4 руб.

    Евгений Зеликин, интерфакс криво посчитал

  9. Логотип Роснефть
    t.me/marketinvestnews/516

    🇷🇺 #ROSN

    ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ РОСНЕФТИ ЗА II ПОЛУГОДИЕ 2021Г ПОЗВОЛЯЕТ РАССЧИТЫВАТЬ НА 👉ФИНАЛЬНЫЕ ДИВИДЕНДЫ В 23,6 РУБ./А🥳, СУММАРНЫЕ — 48,4 РУБ./А — РАСЧЕТЫ

    ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ РОСНЕФТИ ПО МСФО ЗА 2021Г ВЫРОСЛА В 6 РАЗ, ДО 883 МЛРД РУБ. — НК

    КОЭФФИЦИЕНТ ЗАМЕЩЕНИЯ ДОКАЗАННЫХ ЗАПАСОВ УВ РОСНЕФТИ В 2021Г ПО SEC СОСТАВИЛ 116% — КОМПАНИЯ
  10. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона

    Роман Ранний, ты согласен с таким тезисом:
    у схожих компаний P/S должен будет выше у той компании, которая показывает бОльшую маржинальность?

    zzznth, как сейчас помню, в прошлый раз ты мне рассказывал про отличный отчёт Акрона за 3-й квартал, который развеет все сомнения.

    В итоге отчёт вышел в рамках ожиданий, ФосАгро было намного дешевле, но это не помешало Акрону ещё сильней вырасти.

    Не вижу смысла дальше спорить, ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM, практически в 2 раза дешевле.

    Выйдет отчёт Акрона, тогда можно будет спорить, пока это максимум спор о прогнозах отчёта Акрона.

    Думаю что у Акрона отчёт будет на уровне ФосАгро, не хуже, не лучше.

    На данный момент Акрон спекулятивный разгон, но прибыльный спекулятивный разгон, инвесторам там делать нечего.

    Я бы ещё дисконт дал Акрону за корп. управление.

    Но Акрон рос и будет расти лучше ФосАгро, пока его будут разгонять

    Роман Ранний, может ты путаешь? Про второй квартал речь? И после этого как раз был написан пост со сравнением компаний smart-lab.ru/blog/718195.php

    Ну ты график посмотри: со второй половины 20го года по сентябрь 21го года Акрон болтался в районе 6к
    И как можно отчет назвать «в рамках ожиданий» если за 3й квартал ебитда такая же как за 20й год? Ну и вдвое выше чем кварталом ранее. Ты серьезно?

    ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM

    Вот Шадрин у @Олег Кузьмичев очень метко заметил: у нас пока не увидят P/E в отчете — не начнут действовать. А ведь вся информация часто известна заранее

    P.S. Как по мне, обе компании хорошие. И +- одинаково недооценены.

    zzznth, ну правильно 2-й квартал, в посте у тебя есть картинка с одинаковой оценкой компаний, а теперь посмотри сколько Акрон сейчас стоит

    вот твоя цитата:
    В общем получилось как-то так. Обе компании выглядят достойно. Явного фаворита пожалуй нет. Лично мне чуть больше нравился (после этого сравнения мнение не изменилось) Акрон: лучшая динамика, байбек. Однако и доводы в пользу предпочтения Фосагро я тоже понимаю.

    Роман Ранний, а ты ни о чем не забыл? :)
    ФосАгро со времени того поста прибавила 30%, Акрон — +160%
    Вроде бы разница существенная.

    Но есть один нюанс: цены на продукцию же тоже меняются. Причем изменились настолько, что рентабельность у Акрона в 3м квартале 68%, хотя во 2м квартале была 40%
    А у Фосагро с 43% выросла до 49%

    Ты правда не понимаешь, почему это дает такую переоценку?

    zzznth, 42 против 47, откуда 68?

    smart-lab.ru/forum/PHOR/goto_comment_13676545/#comment13676545

    Роман Ранний, так я квартальные смотрю

    zzznth, а что квартальные дают?

    Ты утверждаешь, что у ФосАгро низкая рентабельность по сравнению с Акроном, правильно?

    За последние 4 квартала рентабельность у них одинаковая, но только один стоит4 выручки а другой 2

    Роман Ранний, вот опять процитирую г-на Шадрина: пока русский мужик P/E в отчете не увидит — не перекрестится

    Будут какие-то там годовые отчеты смотреть, лтм показатели высчитывать и подобное анализировать. А то что с конца 3го квартала 20го года (а 4q20 входит LTM) обе компании кратно выросли — ну кому такие мелочи интересны?

    Мой тезис в том, что сейчас у Акрона намного выше рентабельность, чем была даже в 2q21. И да, она намного выше чем у Фосагро. А что там было на дне цикла сейчас (лично мне) уже и не важно. Тогда Акрон, вполне справедливо кстати, и стоил вдвое дешевле Фоски. А сейчас разница порядка 20%, и опять же, вполне справедливая


    zzznth, На разгон Акрона нет фундаментальной причины, скоро выйдет отчёт за 4-й квартал, там и посмотрим какая рентабельность за 2021 год

    Роман Ранний, опять двадцать пять...
    В двадцатом году компания стоила 6к при ебитде 35 ярдов. О-д-и-н 3й квартал дал 35 ярдов ебитды. + снижение чистого долга, + очевидное кратное снижение долг/ебитда + байбек. Сколько должна стоит в таком случае компания при росте ебитды в 4 раза?
    Ну самое простое 4*6=24к
    Где разгон?

    Вот поражает: так много любителей поговорить о разгоне, но все почему-то забывают, что компания черезчур долго стояла на одном месте, когда было понятно, что идет кратная переоценка финпоказателей… Оь этом почему-то сразу забывают

    zzznth, из-за показателей одного квартала компанию сразу в 4 выручки оценили?

    а то что газ в 3-квртале космических денег стоил, это нечего?

    А может это просто бухгалтерская ошибка в 3-м квартале была?

    Кто компании по 1-му кварталу оценивает, никто!!!


  11. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона

    Роман Ранний, ты согласен с таким тезисом:
    у схожих компаний P/S должен будет выше у той компании, которая показывает бОльшую маржинальность?

    zzznth, как сейчас помню, в прошлый раз ты мне рассказывал про отличный отчёт Акрона за 3-й квартал, который развеет все сомнения.

    В итоге отчёт вышел в рамках ожиданий, ФосАгро было намного дешевле, но это не помешало Акрону ещё сильней вырасти.

    Не вижу смысла дальше спорить, ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM, практически в 2 раза дешевле.

    Выйдет отчёт Акрона, тогда можно будет спорить, пока это максимум спор о прогнозах отчёта Акрона.

    Думаю что у Акрона отчёт будет на уровне ФосАгро, не хуже, не лучше.

    На данный момент Акрон спекулятивный разгон, но прибыльный спекулятивный разгон, инвесторам там делать нечего.

    Я бы ещё дисконт дал Акрону за корп. управление.

    Но Акрон рос и будет расти лучше ФосАгро, пока его будут разгонять

    Роман Ранний, может ты путаешь? Про второй квартал речь? И после этого как раз был написан пост со сравнением компаний smart-lab.ru/blog/718195.php

    Ну ты график посмотри: со второй половины 20го года по сентябрь 21го года Акрон болтался в районе 6к
    И как можно отчет назвать «в рамках ожиданий» если за 3й квартал ебитда такая же как за 20й год? Ну и вдвое выше чем кварталом ранее. Ты серьезно?

    ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM

    Вот Шадрин у @Олег Кузьмичев очень метко заметил: у нас пока не увидят P/E в отчете — не начнут действовать. А ведь вся информация часто известна заранее

    P.S. Как по мне, обе компании хорошие. И +- одинаково недооценены.

    zzznth, ну правильно 2-й квартал, в посте у тебя есть картинка с одинаковой оценкой компаний, а теперь посмотри сколько Акрон сейчас стоит

    вот твоя цитата:
    В общем получилось как-то так. Обе компании выглядят достойно. Явного фаворита пожалуй нет. Лично мне чуть больше нравился (после этого сравнения мнение не изменилось) Акрон: лучшая динамика, байбек. Однако и доводы в пользу предпочтения Фосагро я тоже понимаю.

    Роман Ранний, а ты ни о чем не забыл? :)
    ФосАгро со времени того поста прибавила 30%, Акрон — +160%
    Вроде бы разница существенная.

    Но есть один нюанс: цены на продукцию же тоже меняются. Причем изменились настолько, что рентабельность у Акрона в 3м квартале 68%, хотя во 2м квартале была 40%
    А у Фосагро с 43% выросла до 49%

    Ты правда не понимаешь, почему это дает такую переоценку?

    zzznth, 42 против 47, откуда 68?

    smart-lab.ru/forum/PHOR/goto_comment_13676545/#comment13676545

    Роман Ранний, так я квартальные смотрю

    zzznth, а что квартальные дают?

    Ты утверждаешь, что у ФосАгро низкая рентабельность по сравнению с Акроном, правильно?

    За последние 4 квартала рентабельность у них одинаковая, но только один стоит4 выручки а другой 2

    Роман Ранний, вот опять процитирую г-на Шадрина: пока русский мужик P/E в отчете не увидит — не перекрестится

    Будут какие-то там годовые отчеты смотреть, лтм показатели высчитывать и подобное анализировать. А то что с конца 3го квартала 20го года (а 4q20 входит LTM) обе компании кратно выросли — ну кому такие мелочи интересны?

    Мой тезис в том, что сейчас у Акрона намного выше рентабельность, чем была даже в 2q21. И да, она намного выше чем у Фосагро. А что там было на дне цикла сейчас (лично мне) уже и не важно. Тогда Акрон, вполне справедливо кстати, и стоил вдвое дешевле Фоски. А сейчас разница порядка 20%, и опять же, вполне справедливая


    zzznth, На разгон Акрона нет фундаментальной причины, скоро выйдет отчёт за 4-й квартал, там и посмотрим какая рентабельность за 2021 год
  12. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона

    Роман Ранний, ты согласен с таким тезисом:
    у схожих компаний P/S должен будет выше у той компании, которая показывает бОльшую маржинальность?

    zzznth, как сейчас помню, в прошлый раз ты мне рассказывал про отличный отчёт Акрона за 3-й квартал, который развеет все сомнения.

    В итоге отчёт вышел в рамках ожиданий, ФосАгро было намного дешевле, но это не помешало Акрону ещё сильней вырасти.

    Не вижу смысла дальше спорить, ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM, практически в 2 раза дешевле.

    Выйдет отчёт Акрона, тогда можно будет спорить, пока это максимум спор о прогнозах отчёта Акрона.

    Думаю что у Акрона отчёт будет на уровне ФосАгро, не хуже, не лучше.

    На данный момент Акрон спекулятивный разгон, но прибыльный спекулятивный разгон, инвесторам там делать нечего.

    Я бы ещё дисконт дал Акрону за корп. управление.

    Но Акрон рос и будет расти лучше ФосАгро, пока его будут разгонять

    Роман Ранний, может ты путаешь? Про второй квартал речь? И после этого как раз был написан пост со сравнением компаний smart-lab.ru/blog/718195.php

    Ну ты график посмотри: со второй половины 20го года по сентябрь 21го года Акрон болтался в районе 6к
    И как можно отчет назвать «в рамках ожиданий» если за 3й квартал ебитда такая же как за 20й год? Ну и вдвое выше чем кварталом ранее. Ты серьезно?

    ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM

    Вот Шадрин у @Олег Кузьмичев очень метко заметил: у нас пока не увидят P/E в отчете — не начнут действовать. А ведь вся информация часто известна заранее

    P.S. Как по мне, обе компании хорошие. И +- одинаково недооценены.

    zzznth, ну правильно 2-й квартал, в посте у тебя есть картинка с одинаковой оценкой компаний, а теперь посмотри сколько Акрон сейчас стоит

    вот твоя цитата:
    В общем получилось как-то так. Обе компании выглядят достойно. Явного фаворита пожалуй нет. Лично мне чуть больше нравился (после этого сравнения мнение не изменилось) Акрон: лучшая динамика, байбек. Однако и доводы в пользу предпочтения Фосагро я тоже понимаю.

    Роман Ранний, а ты ни о чем не забыл? :)
    ФосАгро со времени того поста прибавила 30%, Акрон — +160%
    Вроде бы разница существенная.

    Но есть один нюанс: цены на продукцию же тоже меняются. Причем изменились настолько, что рентабельность у Акрона в 3м квартале 68%, хотя во 2м квартале была 40%
    А у Фосагро с 43% выросла до 49%

    Ты правда не понимаешь, почему это дает такую переоценку?

    zzznth, 42 против 47, откуда 68?

    smart-lab.ru/forum/PHOR/goto_comment_13676545/#comment13676545

    Роман Ранний, так я квартальные смотрю

    zzznth, а что квартальные дают?

    Ты утверждаешь, что у ФосАгро низкая рентабельность по сравнению с Акроном, правильно?

    За последние 4 квартала рентабельность у них одинаковая, но только один стоит4 выручки а другой 2
  13. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона

    Роман Ранний, ты согласен с таким тезисом:
    у схожих компаний P/S должен будет выше у той компании, которая показывает бОльшую маржинальность?

    zzznth, как сейчас помню, в прошлый раз ты мне рассказывал про отличный отчёт Акрона за 3-й квартал, который развеет все сомнения.

    В итоге отчёт вышел в рамках ожиданий, ФосАгро было намного дешевле, но это не помешало Акрону ещё сильней вырасти.

    Не вижу смысла дальше спорить, ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM, практически в 2 раза дешевле.

    Выйдет отчёт Акрона, тогда можно будет спорить, пока это максимум спор о прогнозах отчёта Акрона.

    Думаю что у Акрона отчёт будет на уровне ФосАгро, не хуже, не лучше.

    На данный момент Акрон спекулятивный разгон, но прибыльный спекулятивный разгон, инвесторам там делать нечего.

    Я бы ещё дисконт дал Акрону за корп. управление.

    Но Акрон рос и будет расти лучше ФосАгро, пока его будут разгонять

    Роман Ранний, может ты путаешь? Про второй квартал речь? И после этого как раз был написан пост со сравнением компаний smart-lab.ru/blog/718195.php

    Ну ты график посмотри: со второй половины 20го года по сентябрь 21го года Акрон болтался в районе 6к
    И как можно отчет назвать «в рамках ожиданий» если за 3й квартал ебитда такая же как за 20й год? Ну и вдвое выше чем кварталом ранее. Ты серьезно?

    ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM

    Вот Шадрин у @Олег Кузьмичев очень метко заметил: у нас пока не увидят P/E в отчете — не начнут действовать. А ведь вся информация часто известна заранее

    P.S. Как по мне, обе компании хорошие. И +- одинаково недооценены.

    zzznth, ну правильно 2-й квартал, в посте у тебя есть картинка с одинаковой оценкой компаний, а теперь посмотри сколько Акрон сейчас стоит

    вот твоя цитата:
    В общем получилось как-то так. Обе компании выглядят достойно. Явного фаворита пожалуй нет. Лично мне чуть больше нравился (после этого сравнения мнение не изменилось) Акрон: лучшая динамика, байбек. Однако и доводы в пользу предпочтения Фосагро я тоже понимаю.

    Роман Ранний, а ты ни о чем не забыл? :)
    ФосАгро со времени того поста прибавила 30%, Акрон — +160%
    Вроде бы разница существенная.

    Но есть один нюанс: цены на продукцию же тоже меняются. Причем изменились настолько, что рентабельность у Акрона в 3м квартале 68%, хотя во 2м квартале была 40%
    А у Фосагро с 43% выросла до 49%

    Ты правда не понимаешь, почему это дает такую переоценку?

    zzznth, 42 против 47, откуда 68?

    smart-lab.ru/forum/PHOR/goto_comment_13676545/#comment13676545
  14. Логотип Русал
    📈Русал растёт на 5.7% вслед за ценами на алюминий
    📈Русал растёт на 5.7% вслед за ценами на алюминий
    📈Русал +5.7% Стоимость алюминия на Лондонской бирже металлов обновила рекордный максимум на фоне активного спроса и ограниченного предложения, в результате чего запасы этого металла упали до критических уровней. Фьючерсы на алюминий с поставкой через три месяца на Лондонской бирже металлов (LME) в четверг достигали максимальной отметки в истории — $3 325 за тонну, пишет Trading Economics. Европейские производители сократили выплавку алюминия на фоне растущих цен на энергоносители, тогда как вводимые из-за пандемии коронавируса ограничения привели к снижению производства металла в Китае. Тем временем запасы алюминия на складах, отслеживаемых LME, опустились до 768,25 тыс. тонн, что является минимальным значением с февраля 2007 года.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  15. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона

    Роман Ранний, ты согласен с таким тезисом:
    у схожих компаний P/S должен будет выше у той компании, которая показывает бОльшую маржинальность?

    zzznth, как сейчас помню, в прошлый раз ты мне рассказывал про отличный отчёт Акрона за 3-й квартал, который развеет все сомнения.

    В итоге отчёт вышел в рамках ожиданий, ФосАгро было намного дешевле, но это не помешало Акрону ещё сильней вырасти.

    Не вижу смысла дальше спорить, ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM, практически в 2 раза дешевле.

    Выйдет отчёт Акрона, тогда можно будет спорить, пока это максимум спор о прогнозах отчёта Акрона.

    Думаю что у Акрона отчёт будет на уровне ФосАгро, не хуже, не лучше.

    На данный момент Акрон спекулятивный разгон, но прибыльный спекулятивный разгон, инвесторам там делать нечего.

    Я бы ещё дисконт дал Акрону за корп. управление.

    Но Акрон рос и будет расти лучше ФосАгро, пока его будут разгонять

    Роман Ранний, может ты путаешь? Про второй квартал речь? И после этого как раз был написан пост со сравнением компаний smart-lab.ru/blog/718195.php

    Ну ты график посмотри: со второй половины 20го года по сентябрь 21го года Акрон болтался в районе 6к
    И как можно отчет назвать «в рамках ожиданий» если за 3й квартал ебитда такая же как за 20й год? Ну и вдвое выше чем кварталом ранее. Ты серьезно?

    ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM

    Вот Шадрин у @Олег Кузьмичев очень метко заметил: у нас пока не увидят P/E в отчете — не начнут действовать. А ведь вся информация часто известна заранее

    P.S. Как по мне, обе компании хорошие. И +- одинаково недооценены.

    zzznth, ну правильно 2-й квартал, в посте у тебя есть картинка с одинаковой оценкой компаний, а теперь посмотри сколько Акрон сейчас стоит

    вот твоя цитата:
    В общем получилось как-то так. Обе компании выглядят достойно. Явного фаворита пожалуй нет. Лично мне чуть больше нравился (после этого сравнения мнение не изменилось) Акрон: лучшая динамика, байбек. Однако и доводы в пользу предпочтения Фосагро я тоже понимаю.
  16. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона

    Роман Ранний, ты согласен с таким тезисом:
    у схожих компаний P/S должен будет выше у той компании, которая показывает бОльшую маржинальность?

    zzznth, как сейчас помню, в прошлый раз ты мне рассказывал про отличный отчёт Акрона за 3-й квартал, который развеет все сомнения.

    В итоге отчёт вышел в рамках ожиданий, ФосАгро было намного дешевле, но это не помешало Акрону ещё сильней вырасти.

    Не вижу смысла дальше спорить, ФосАгро дешевле по всем показателям на текущий момент LTM, практически в 2 раза дешевле.

    Выйдет отчёт Акрона, тогда можно будет спорить, пока это максимум спор о прогнозах отчёта Акрона.

    Думаю что у Акрона отчёт будет на уровне ФосАгро, не хуже, не лучше.

    На данный момент Акрон спекулятивный разгон, но прибыльный спекулятивный разгон, инвесторам там делать нечего.

    Я бы ещё дисконт дал Акрону за корп. управление.

    Но Акрон рос и будет расти лучше ФосАгро, пока его будут разгонять
  17. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?

    Роман Ранний, давай посчитаем. Акрон: капа 638 ярдов
    ЛТМ выручка 171 ярд — 34 ярда (4кв20) + 80-100 ярдов (4й кв 21); выходит выручка за 21й год 217-237
    P/S = 2.69-2.94

    P.S. А ведь через квартал уйдет «слабый» 1й кв 21го и добавится сильный 1й кв 22…

    zzznth,
    у ФосАгро 1.8 P/s против 3-х у Акрона
  18. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    Роман Ранний, слушай, ну я прекрасно понимаю что такое лтм :))
    Мой тезис в том, что после выхода отчета за 4й квартал, лтм показатель вырастет очень значительно к текущему лтм показателю

    zzznth, насколько значительно, компания перестанет 4 выручки стоить и станет 2 стоить(как ФосАгро), всего за один 4-й квартал?
  19. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, о чём тут дискутировать, EV/EBITDA у Акрона практически на 50%!!! выше чем у ФосАгро

    Акрон чистой воды спекуляция, но это не значит что ФосАгро будет расти лучше.

    Роман Ранний, ну сравнивать без 4го квартала Акрона как минимум не очень корректно.
    Не удивлюсь кстати, если за 4й квартал Акрон выдаст больше ебитды чем Фоска

    zzznth, это LTM

    Роман Ранний, ну вот после выхода отчета, лтм показатели условно удвоятся :) и перестанут быть дорогими)

    zzznth, LTM это когда сравнивают последние 4 опубликованных отчёта, 123 квартал 2021 и 4 квартал 2020

    или ты меня троллишь просто?
  20. Логотип ФосАгро
    Ого. СДП за 4кв 22.9 ярдов, а на дивы направили 50.5 ярдов. Более 200% СДП. Случись бы такое в Акроне @Роман Ранний начал бы писать, что плохой знак, деньги не знают куда девать

    zzznth, не знаю чем вы не довольны.

    Подумаешь Акрон с инвестиционной точки зрения неинтересен, зато он отлично растёт, намного лучше ФосАгро!

    Если умеешь спекулировать, Акрон отлично подходит

    Роман Ранний, Роман, ну давай уже конструктивнее дискутировать? А не в терминах что нравится — то и хвалю. А Акрона есть рост ебитды, а у Фосагро к прошлому кварталу не особенно заметен рост

    zzznth, по P/S Акрон как Яндекс стоит, не сильно это много для производителя удобрений

    Роман Ранний, эм, от компании с очень высокой (50+%) рентабельностью по ебитде вполне можно ожидать высокую P/S
    Это ж вроде очевидно?

    И опять же, надо просто дождаться результатов 4го квартала.

    zzznth, ниже ответил
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: