Ипотечный рынок: квартира по цене четырех

Льготная ипотека привела к повышению первоначальных цен на жилье, а после повышения ключевой ставки вырос и сам процент по ипотечным программам. Получив сверхдоходы за 2023-1П2024 $SMLT, $PIKK, $LSRG, $ETLN столкнутся с временными, но довольно серьезными трудностями в плане реализации новостроек. Среди застройщиков мой фаворит Эталон по совокупности факторов. Делаем ставки выживет ли Самолет?)



Рубрика #выжимки

Самое важное из исследования «Обзор макроэкономических трендов и новостей» от Юнисервис Капитал:

Экономисты предостерегают, что россиянам стоит оставить мечты о приобретении собственного жилья по меньшей мере до 2027 года, так как после увеличения ключевой ставки Центробанком до 21% ипотека стала еще более дорогой и недоступной. По мнению специалистов, процентные ставки по ипотечным кредитам будут расти ещё сильнее, поскольку банки уже начали повышать ставки по своим рыночным программам до 25 – 27% на фоне роста ключевой ставки.

После повышения ставки ЦБ некоторые банки увеличили и свои ставки: ВТБ увеличил ставку до 26,6% при сумме кредита от 1,5 до 25 млн руб. и первоначальном взносе 15–20%. Альфа-Банк на первичном и вторичном рынке жилья повысил до 26,59 — 26,99%. В Сбере минимальная ставка на новостройки составила 24,9%, на вторичную недвижимость — 24,6%. 1 июля 2024 года закончилась господдержка, лимиты по семейной ипотеке периодически заканчиваются. Из новых ограничений, большинство из которых ввелись с начала 2024 года:

• Теперь один клиент может получить ипотеку лишь по одной льготной программе.
• Во всех регионах сумма кредита стала одинаковой — не более 6 млн.
• Первоначальный взнос для заемщиков по льготной программе составит от 50,1%, до изменений он составлял 30%.
• По Дальневосточной и Арктической ипотеке сумму кредита увеличили до 9 млн.


В сочетании с редкими скидками и акциями от застройщиков это делает покупку квартиры для большинства россиян почти невозможной.

После 25 октября 2024 года эксперты рассчитали новую стоимость ипотеки. Для расчета была взята квартира 50 м2 за 12,5 млн руб. с первоначальным взносом 10% и рыночной ипотечной ставкой 27%. За 10 лет переплата составила 21 млн руб., за 20 лет — 49 млн руб., что является абсолютным (анти) рекордом.

Председатель ЦБ сообщила, что цены на жилье в РФ за 4 года действия льготной ипотеки увеличились почти вдвое. Согласно прогнозу регулятора, благодаря повышению ключевой ставки, по мере замедления инфляции ипотечные ставки аналогично будут снижаться. ЦБ ожидает, что рынок станет сбалансированным, поскольку спрос на жилье вернется к уровню до внедрения программы льготной ипотеки.

По оценкам аналитиков ДОМ.РФ, в октябре 2024 года банки выдали 97 тыс. ипотеч- ных кредитов, что на 3% больше показателей в сентябре, на сумму 369 млрд руб. (–1% к сентябрю). После завершения господдержки, о которой мы упоминали ранее, выдача ипотеке стабилизировалась на уровне 100 тыс. кредитов. К 2023 году замечен спад в 2 раза, именно тогда на рынке был рекордный спрос. Аналитики ожидают, что до конца 2024 года ежемесячная выдача ипотечных кредитов сохранится на текущем уровне.

Сейчас девелоперы находятся в повышенной зоне риска: некоторые компании уже испытывают трудности на фондовом рынке. Например, акции «Самолета» с начала года обвалились на 68%. Недавнее падение на 9% на фоне слухов о том, что один из основных акционеров планирует продать свой пакет акций, усугубляет ситуацию. Эффективная доходность облигаций взлетела до 27% при заметном снижении котировок.

#выжимки — только самая интересная и полезная информацию из отчетов и обзоров управляющих компаний, фондов, банков и инвестдомов.

antonpolyakov.ru/

Ютуб — www.youtube.com/@polyinvest
Телеграм — t.me/Polyakov_Ant

Публичные стратегии:
comon.ru/users/ks111/
tinkoff.ru/invest/social/profile/Poly_invest/
#прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени