Транснефть акции

Марэк, подождите, 70% мировой торговли в долларе ещё не отменили, бардак с экспортно/импортными операциями рассосётся, да и экспортёры должн...

GTO,

Соглашение между США и Саудовской Аравией полувековой давности, по которому доллару отводится роль мировой торговой валюты в торговле нефтью, истекло 9 июня 2024года. Доллар был, по сути, “золотым стандартом” мировой нефтеторговли. Теперь все изменилось, и возобновились опасения насчет дедолларизации и будущего самой американской экономики.

Экономист Питер Сент-Онж отметил, что “в результате беспрецедентных санкций США против России, разработанных как возмездие за спецоперацию Владимира Путина на Украине, дружественные страны от Бразилии до Саудовской Аравии вынужденно отошли от доллара и попали в объятия анти-американской коалиции БРИКС во главе с Китаем”.

“Из-за этого усиленного давления со стороны Китая доля доллара в мировой торговле падает. Сегодня лишь 40% мировой торговли осуществляется в долларах — для сравнения, лишь десять лет назад этот показатель составлял 52%”, — подчеркнул Сент-Онж.

Ему вторит директор по международной экономике Совета по международным отношениям Бенн Стейл: “Величайшая угроза господству доллара исходит не от конкурентных альтернатив, а от самого правительства США”. По словам Стейла, “санкции по инициативе Вашингтона” создали для других стран экономические трудности, вынудив их “сократить взаимодействие с финансовой системой США”.

Михаил Гайлит, Сидеть и смотреть как тонет валютный корабль такая себе история)

GTO, Это как выбросить деньги в окно и любоваться их падением....

GTO, Само собой, решение найдется.

Михаил Гайлит, Сидеть и смотреть как тонет валютный корабль такая себе история)

Михаил Гайлит, в любом случае в Сургуте не дураки сидят, или переведут кубышку в рубли и будут получать проценты с неё стабильно, или конвер...

GTO, Само собой, решение найдется.

GTO, Я, если честно, не знаю, куда пойдет курс. Но события уже ясно указывают на то, что в международной торговле позиции доллара будут и да...

Михаил Гайлит, в любом случае в Сургуте не дураки сидят, или переведут кубышку в рубли и будут получать проценты с неё стабильно, или конвертируют в другие валюты. Не уверен что они будут сидеть до полной дедоларизации экономики

Марэк, подождите, 70% мировой торговли в долларе ещё не отменили, бардак с экспортно/импортными операциями рассосётся, да и экспортёры должн...

GTO, Я, если честно, не знаю, куда пойдет курс. Но события уже ясно указывают на то, что в международной торговле позиции доллара будут и дальше ослабевать, политика США этому способствует, остальные станы не слепые, когда валюта приобретает очертания дубинки, все меньше делающих с ней связываться. Впрочем, события постепенно разворачиваются на наших глазах.

все в Сургут преф, пока не поздно. не ИИР
GTO,

С таким курсом доллара дивы Сургута преф по итогам 2024г составят 4 руб.
Это вообще ни о чЁ...

Марэк, подождите, 70% мировой торговли в долларе ещё не отменили, бардак с экспортно/импортными операциями рассосётся, да и экспортёры должны приносить прибыль в бюджет нужную и курс пойдёт в сторону девальвации, так было, так будет. Вопрос времени.

Почему слили Транснефть пр Личное мнение
ТРАНСНЕФТЬ

ДУМАЮ, ЛУЧШЕ РЫНКА НА ДИВ. ОЖИДАНИЯХ И ВЧЕРА ПАДЕНИЕ ПО ФАКТУ.

Если кто-то знает существенные (не спекулятивные) причины вчерашнего падения на растущем индексе, то пишите.

Премьер-министр РФ Михаил Мишустин подписал директиву Минфину, Минэнерго и Росимуществу
при подготовке проектов директив представителям интересов РФ для участия в заседании совета директоров «Транснефти», а также
при формировании позиции акционера — РФ в «Транснефти» предусмотреть выплату дивидендов за 2023 год в общем размере 128 млрд 458 млн 357 тыс. 960 рублей, говорится в опубликованном распоряжении правительства.

Уставный капитал «Транснефти» составляет 724 млн 934 тыс. 300 акций, из них количество обыкновенных акций — 569 млн 446 тыс. 800 штук, привилегированных — 155 млн 487 тыс. 500 штук.

Обычно дивиденды по привилегированным акциям совпадают с выплатами по обыкновенным акциям.

В соответствии с ожиданиями.
Рост на ожиданиях, продажа по факту.
Таким образом, дивиденд на одну акцию составит 177,2 рубля.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

DNN, Нелогично! Дивы Сбера 10,6% хорошо, а 11% Транснефти плохо?

Iglan, считайте без налогов к текущим — сбер 9, 36 % транснефть 9, 6 %

Дюша Метелкин,

Поживём — увидим, доживём — узнаем, выживем — учтём, наживём — потратим, заживём — не завидуйте.

Марэк, эххх… ваши бы слова… да на деньгу поменять…

Марэк, смешной прогноз

Дюша Метелкин,

Поживём — увидим, доживём — узнаем, выживем — учтём, наживём — потратим, заживём — не завидуйте.

Дюша Метелкин,

Курс ЦБ РФ 29.12.2023г: 90,3 руб/$1
Курс ЦБ РФ 30.12.2024г: 83,0 руб/$1 — Прогноз

Марэк, смешной прогноз

75_, ну как залез?

Stepan, и так бывает. Это рынок…

А может это мы слишком много хотим, дивы в 200?
177 — нормально, так-то… Учитывая общую ситуацию на рынке, пока держимся. Тут уже речь о то...

Lippia, Кстати, Фосагро сейчас неплохо припала, я буду понемногу добавлять вдолгосрок.

Марэк, это при каком среднем долларе?

Дюша Метелкин,

Курс ЦБ РФ 29.12.2023г: 90,3 руб/$1
Курс ЦБ РФ 30.12.2024г: 83,0 руб/$1 — Прогноз

Дюша Метелкин,

Дело в не ясновидении, а в общей ситуации.
По основной своей деятельности у Сургута будет примерно такой же результат как и...

Марэк, это при каком среднем долларе?

Марэк, я и говорю, ясновидящие в деле

Дюша Метелкин,

Дело в не ясновидении, а в общей ситуации.
По основной своей деятельности у Сургута будет примерно такой же результат как и по итогам 2023г.
Кубышка Сургута на курсе доллара уже не сыграет и вероятнее всего она покажет убыток по курсовым разницам.

Поэтому и запостил, то дивы Сургута преф по итогам 2024г будут в районе 4 — 5 руб, а это уже далеко не 12,29 руб за 2023 год.

Дюша Метелкин,

потому что картина примерна ясна

Марэк, я и говорю, ясновидящие в деле

Природный газ
Мировой спрос на газ в 2023 году оставался стабильным, увеличившись всего на 1 млрд куб. м. Этого оказалось недостаточно для компенсации потерь 2022 года, когда общий спрос снизился на 0,4% (15 млрд куб. м). В 2023 году в Европе спрос на природный газ упал на 7% (34 млрд куб. м), опустившись до самого низкого уровня с 1994 года. Аналогичным образом, добыча газа в регионе снизилась примерно на 7% из-за снижения добычи газа в ведущих странах-производителях – Норвегии, Великобритании и Нидерландах. Спрос на газ в Азиатско-Тихоокеанском регионе вырос почти на 2%, что обусловлено увеличением темпов роста в Китае и Индии на 7%. При объединении всех торговых маршрутов, будь то по морю или по трубопроводу, доля России в импорте газа в ЕС упала с 45% в 2021 году до 24% в 2022 году, а затем еще на 15% в 2023 году, отстав от Норвегии и США. Всего за восемь лет экспорт СПГ из США вырос с 0,2 млрд куб. м в 2013 году до 114 млрд куб. м в 2023 году, что сделало страну ведущим мировым поставщиком СПГ, опередив Катар и Австралию в 2023 году.

Добыча, переработка и потребление нефти
В 2023 году мировая добыча нефти достигла рекордного уровня чуть более 96 млн баррелей в сутки. США остаются крупнейшим производителем, производство которых выросло более чем на 8%. Напротив, добыча в России сократилась более чем на 1% из-за международных санкций. Южная и Центральная Америка продолжает быстро расти после пандемии COVID и зафиксировала самые высокие темпы роста (11%) среди всех регионов в 2023 году. В Азиатско-Тихоокеанском регионе производство в Китае выросло на 2%, составив около 57% от общего объема производства в регионе. В то время как США потеряли свои позиции в качестве крупнейшего рынка нефтепереработки по мощности, достигнув 18 484 тыс. баррелей в сутки, пропускная способность нефтепродуктов из Китая по-прежнему отстает от США с загрузкой почти 82% по сравнению с примерно 87%.

Потребление нефти впервые превысило 100 млн баррелей нефти в сутки. Потребление бензина, дизельного топлива и керосина (авиация) имеет тенденцию вернуться к уровню 2019 года или превысить его, но в наборах данных есть некоторые национальные/региональные различия. В то время как мировое потребление бензина (25 млн баррелей в сутки) было чуть выше доковидного уровня 2019 года, керосин, хотя и сильно вырос (17,5% в 2023 году), еще не вернулся к пику 2019 года.

Электроэнергия и возобновляемые источники энергии
Мировая выработка электроэнергии увеличилась на 2,5% в 2023 году и достигла рекордного уровня в 29 925 ТВтч. Темпы роста, которые на 25% превышают общее мировое потребление первичной энергии, свидетельствуют о том, что мировая энергетическая система все больше электрифицируется. В то время как спрос на электроэнергию в Азиатско-Тихоокеанском регионе и на Ближнем Востоке вырос примерно на 5%, спрос в Европе и Северной Америке упал на 2,4% и 1% соответственно. Уголь сохранил свои позиции в качестве доминирующего топлива для производства электроэнергии, при этом ископаемое топливо в целом составляет 60% мирового производства электроэнергии. Доля возобновляемых источников энергии в общем объеме выработки электроэнергии выросла с 29% до 30%. На региональном уровне в Южной и Центральной Америке зафиксирован самый высокий вклад возобновляемых источников энергии – 72%. Доля атомной энергетики осталась на прежнем уровне и составила около 9%, при этом новое строительство в Китае и возвращение в эксплуатацию АЭС во Франции и Японии были компенсированы закрытием оставшихся АЭС в Германии. В 2023 году мощность аккумуляторной системы хранения электроэнергии (BESS) составила 56 ГВт, почти 50% из которых было установлено в Китае.

Атомная энергетика
Несмотря на небольшое падение общей установленной мощности, выработка электроэнергии на АЭС выросла в 2023 году на 2%. Тем не менее, он все еще был на 58 тераватт-часов ниже уровня 2019 года до COVID и на 2% ниже пиковой выработки в 2006 году. Выработка атомной энергии в Европе упала на 1% благодаря восстановлению атомного парка Франции после длительных простоев в 2022 году, что было компенсировано закрытием Германией трех последних оставшихся энергоблоков в начале года. Китай продолжает лидировать в создании новых мощностей. С 2000 года она построила около 60% всех новых ядерных мощностей. В конце 2023 года началась коммерческая эксплуатация демонстрационного проекта наземного малого модульного реактора (ММР), первого в мире с использованием новейшей технологии четвертого поколения и встроенными системами безопасности. После событий на АЭС «Фукусима» в 2011 году Япония постепенно вернула энергоблоки в эксплуатацию, и в 2023 году производство увеличилось на 50%. Несмотря на то, что объем производства атомной энергии в США оставался относительно стабильным, он все еще был равен совокупным объемам производства Китая и Франции, операторов второго и третьего по величине парков.

Дивы ниже ожиданий, завтра ждем распродажу((

Марэк, казалось бы, ещё и полгода не прошло, а кто-то уже определяет дивы Сургута за 2024-й 🙈

Дюша Метелкин,

потому что картина примерна ясна

все в Сургут преф, пока не поздно. не ИИР
GTO,

С таким курсом доллара дивы Сургута преф по итогам 2024г составят 4 руб.
Это вообще ни о чЁ...

Марэк, казалось бы, ещё и полгода не прошло, а кто-то уже определяет дивы Сургута за 2024-й 🙈

А может это мы слишком много хотим, дивы в 200?
177 — нормально, так-то… Учитывая общую ситуацию на рынке, пока держимся. Тут уже речь о то...

Lippia, Я доволен дивами, но у меня средняя как раз 1410:) В нынешней ситуации считаю приемлемый вариант.

А может это мы слишком много хотим, дивы в 200?
177 — нормально, так-то… Учитывая общую ситуацию на рынке, пока держимся. Тут уже речь о том, какие инструменты вообще останутся на рынке. Где баксы, где амер рынок, где Газпром… Одна Транснефть и останется.
Кто на что потратит дивы?
Я наверное прикуплю алкашных компаний… Возможно, немного Газпрома, и будет еще кэш для полного коллапса рынка.

Транснефть выплатит дивидендами 177,2 руб. на 1 акцию. Рынок не доволен, почему?

 Доходность от текущей цены составляет 11,3%

 Я прогнозировал от 180 до 205 руб., дали чуть ниже, чем ждал рынок (и инвесторы расстроились), но, на мой взгляд, это хорошая и, что важно, — повторяемая доходность. 

 Первый квартал 2024 у Транснефти отличный (мой обзор тут): t.me/Vlad_pro_dengi/973 

 Дальше я жду, что динамика расходов будет догонять рост выручки, и прибыль во 2-4 кварталах будет ниже. В 1-м квартале 91,9 млрд руб. (!), в среднем в следующие 3 квартала мой прогноз около 71 млрд руб. прибыли в каждом.  

 ✔️ Итоговая прибыль по 2024 году = 305,4 млрд руб.

 📈 Справедливая цена

 Сейчас компания стоит 3,7 потенциальных прибыли с учетом обыкновенных акций при историческом значении 5-5,5. При прибыли в 305,4 млрд руб. справедливая цена акций Транснефти составляет 2 317 руб. за штуку (по P/E = 5,5). 

 В кейсе Транснефти важны: 

 • объемы прокачки нефти (Россия сейчас снижает добычу нефти, соответственно, объемы прокачки будут тоже снижаться); 

Авто-репост. Читать в блоге >>>