Соллерс акции

Дивиденды кому нибудь уже пришли? Или у них дивиденды надо месяц ждать?

В июне 2024 года средний размер выданных автокредитов составил 1,47 млн рублей, увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 4% (в мае 2024 года — 1,41 млн рублей)

По сравнению с аналогичным периодом прошлого года средний чек автокредита в июне 2024 года вырос на 5,3% (1,39 млн рублей — в июне 2023 года).

При этом наиболее серьезная динамика роста среднего чека автокредита (среди 30 регионов РФ — лидеров в автокредитовании) в июне 2024 года по сравнению с предыдущим месяцем была зафиксирована в Самарской области (+10,8%), Ставропольском крае (+8,1%), Саратовской области (+7,6%), а также в Республике Дагестан (+6,7%) и Ленинградской области (+6,7%). Единственным регионом из топ-30, в котором было отмечено снижение среднего размера автокредита, оказалась Омская область (-2,1%). В Москве и Санкт-Петербурге средний чек автокредита в июне вырос на 0,1% и 2,1% соответственно

tass.ru/ekonomika/21427831

«Мы рассчитываем, что по УАЗу останемся примерно на уровне прошлого года: продажи составят около 40 тысяч», — сказала заместитель гендиректора Соллерс Зоя Каика.

Согласно данным Ассоциации европейского бизнеса, в 2023 году было продано 37,4 тысячи автомобилей УАЗ.

https://mfd.ru/news/view/?id=2643395

📣 Агентство АВТОСТАТ представило статистику о продажах автомобилей в России за 6 мес. 2024 года. Предлагаю вашему вниманию основные тезисы:

✔️ Продажи автомобилей увеличились с января по июнь на +64,2% (г/г) до 838,3 тыс. Причём основной вклад в этот рост внёс сегмент легковых авто, где продажи увеличились на +79,1%. Это позитивный сигнал для Тинькофф и Совкомбанка, т.к. в их портфелях на автокредитование приходится доля в размере более 13%, и это может поддержать фин. показатели в отчётном периоде.

Однако в этом контексте не стоит забывать, что ЦБ РФ с 1 июля 2024 года ужесточил регулирование в области автокредитования. В связи с этим, можно ожидать замедления темпов роста в данном секторе во второй половине текущего года.

✔️ Продажи в сегменте легковых коммерческих автомобилей (LCV) увеличились на +28,4% (г/г) до 48,4 тыс. На Группу ГАЗ по-прежнему приходится чуть более половины рынка, а на СОЛЛЕРС — чуть более четверти. Важно отметить, что бизнес СОЛЛЕРС развивается более динамично, демонстрируя более быстрый рост продаж по сравнению с общими рыночными показателями. К тому же ещё и дивиденды выплачивает своим акционерам (в отличие от Группы ГАЗ): буквально на днях состоялась див. отсечка с ДД=9,2%.

Simple Trading, за чем так дорого по 740₽ покупать? Берите по 710

Соллерс перезапустит бывший завод Isuzu в конце 2024г.

Из последних новостей:
— Новая платформа впервые представлена в России – предоставл...

«Соллерс» сообщил о намерении запустить производство минивэнов уже в декабре этого года (ранее старт проекта ожидался только в 2025 году). Производство новых минивэнов планируют наладить на площадке «Соллерс Алабуга». Для компании, как и для всего российского рынка в целом, такой класс автомобилей является уникальным. Также такая ниша является растущей на российском рынке и имеет неплохой потенциал.

На российском рынке пока представлены только импортные новые минивэны от производителей Toyota, Ford, Kia, Hyundai, Peugeot и др. В результате отечественный автопром в направлении данного класса автомобилей практически не развит. Из приближенных классов российского производства, потенциально составляющего конкуренцию минивэнам, можно выделить только универсал LADA Largus. Однако универсалы ощутимо меньше минивэнов, что делает последних более выигрышным классом с точки зрения вместимости.

Сохраняем позитивный взгляд на «Соллерс» в долгосрочной перспективе.

Из последних новостей:
— Новая платформа впервые представлена в России – предоставлена азиатским партнёром «Соллерс»;
— Выпуск коммерческих авто на базе бывшего ульяновского завода Isuzu стартует в IV квартале 2024.

Компания $SVAV ждет позитивных финрезультатов за 2024г (Напомним — чистая прибыль компании по МСФО за 2023 год составила 4,9 млрд рублей)

В виду тренда на рост стоимости автомобилей, и минимальной конкуренцией у «Соллерса» достаточно большие перспективы роста.

Что на графике? 🧐

После Див Гэпа, акции компании не смогли полностью восстановиться. Однако, учитывая общую негативную ситуацию на рынке, мы не ожидаем значительных изменений в стоимости акций компании в ближайшем будущем.

Тем не менее, компания предоставляет нам возможность приобрести её акции по привлекательным ценам. Долгосрочные ожидания по стоимости акций составляют 1500 рублей за акцию — это исторический максимум для компании.

Что делаем? 🤓

Ранее разбирали компанию тут и тут. Мы включили эту ценную бумагу в наш портфель и теперь ждем дивиденды, а так же готовы докупать у ЕМА20 — примерно на 740 руб. за акцию.

Соллерс ждет позитивных финрезультатов в 2024г, о дивидендах будет думать с учетом рекордной инвестпрограммы — Совладелица компанииСОЛЛЕРС Ж...

СОЛЛЕРС ЖДЕТ ПОЗИТИВНЫХ ФИНРЕЗУЛЬТАТОВ В 2024Г, О ДИВИДЕНДАХ БУДЕТ ДУМАТЬ С УЧЕТОМ РЕКОРДНОЙ ИНВЕСТПРОГРАММЫ — СОВЛАДЕЛИЦА КОМПАНИИ

Автомобиль будет производиться на площадке индустриального парка УАЗ в Ульяновске. Компания «Соллерс» сейчас заканчивает подготовку производства. В четвертом квартале 2024 года уже будет выпущена первая опытная партия таких автомобилей — губернатор Ульяновской области Алексей Русских

Русских добавил, что начало серийного производства по технологии полного цикла начнется в первом квартале 2025 года. «Это универсальный полноприводный пикап с отличными динамическими характеристиками и выдающимися внедорожными качествами — высокий дорожный просвет, полноприводная трансмиссия с понижающей передачей», — уточнил губернатор.

По словам главы региона, автомобиль приспособлен как для эксплуатации в условиях мегаполиса, так и для дальних путешествий по бездорожью. Русских подчеркнул, что лично протестировал новый пикап. «Автомобиль очень легкий в управлении, я лично тестировал его. Внедорожник мне очень понравился», — отметил он.

Дорогие подписчики, прошло чуть меньше месяца с того момента, как я давал публичную идею в компании Соллерс, а в прошлую пятницу акции открылись на торгах с дивидендным гэпом и потеряли в стоимости около 8%. На мой взгляд, текущее стечение обстоятельств делает акции компании ещё более привлекательными к покупке, речь идет прежде всего о сильном информационном фоне:

1. Соллерс увеличил продажи в РФ в I полугодии на 41,2%

Компания поделилась результатами продаж на внутреннем рынке за 6 месяцев 2024 года — включая модельный ряд УАЗ и новый модельный ряд Sollers (без учета остатков ранее выпускаемого группой Ford Transit). Продажи выросли на 41,2% до 22 236 штук.

С начала года было реализовано 16 572 автомобиля УАЗ (+23,3% г/г), конкретно по моделям:

◾️ СГР — 6,68 тыс. шт. (+24,2%);
◾️ Патриот — 4936 шт. (+20,4%);
◾️ Профи — 2481 шт. (+18,4%);
◾️ Пикап — 2187 шт. (+39,4%);
◾️ Хантер — 288 шт. (-2,7%).

Также за 6 месяцев 2024 года было продано 5 691 Автомобили бренда Sollers, выпускаемые в РФ на базе технологий китайского JAC, — включая легкие коммерческие (LCV) модели Atlant и Argo, а также выпускаемый на Дальнем Востоке пикап Sollers ST6 (рост в 2,5 раза год к году), в частности:

Купил/Озвучил 12 декабря 2023г здесь
https://t.me/Maxim_Mikhaylevskiy/412

Бумагу добавил в портфель с дисконтом 30% от предыдущего закрытия позиции. В случае удержания предыдущей убыточной позиции, текущая доходность составляла бы ~10%, а не 43% и то благодаря дивидендам.

Предыдущие посты по этой сделке:

3 мая 2024
https://t.me/Maxim_Mikhaylevskiy/492

17 мая 2024
https://t.me/Maxim_Mikhaylevskiy/502

10 июня 2024
https://t.me/Maxim_Mikhaylevskiy/502

Длительное время входит в список TOP10 акций портфеля (отслеживать текущих фаворитов портфеля можно на канале по хештегу TOP10. Публикации выходят каждый вторник)
https://t.me/Maxim_Mikhaylevskiy/546

На данный момент причин для фиксации прибыли по ка нет. Под особым наблюдением район цены 800р.

Состав портфеля
История публичных сделок за 8 кварталов
Базовая аналитика торговой деятельности
t.me/Maxim_Mikhaylevskiy

Мы пересмотрели финансовую модель по компании СОЛЛЕРС с учетом ее отличных показателей за 2023 г. и изменений в макроэкономических и отраслевых прогнозах.

В ближайшие годы ожидаем роста выручки за счет новых грузовиков и пикапов, анонсированных проектов по выпуску автобусов и малотоннажных грузовых автомобилей на бывшем заводе Isuzu.

Кроме того, планируемая локализация производства компонентов позволит сохранить высокую рентабельность.

Инвесторы также могут рассчитывать в ближайшие годы на рыночную дивидендную доходность.

Таким образом, по нашему мнению, положительный эффект от новых проектов перевешивает негативные изменения, такие как рост безрисковой ставки и увеличение налога на прибыль со следующего года. 

Мы повышаем целевую цену по акциям СОЛЛЕРС до 1300 руб. за штуку, а рейтинг — до уровня «Покупать».

«Компания „Соллерс“ продолжает масштабную программу локализации продуктов: малотоннажный грузовик Sollers Argo стал первой моделью коммерческих автомобилей бренда, которая комплектуется локальной коробкой передач. Выпуск агрегатов налажен на новом заводе „Соллерс производство трансмиссий“ в рамках индустриального парка Заволжского моторного завода», — отмечается в сообщении компании.

«Специально для производства коробок передач для автомобилей Sollers на площадке в Заволжье была запущена новая производственная линия мощностью до 50 тыс. штук в год, главной особенностью которой является возможность быстрой перенастройки на разные модификации агрегатов. За управление сборочным конвейером отвечает программное обеспечение полностью российской разработки», — рассказали в компании.