Финаме
БКС Мир Инвестицийсегодня ожидаем: Роснефть: СД рассмотрит дивиденды за 1 п/г
см. календарь по акциям
| Число акций ао | 10 598 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 6 091,7 млрд |
| Выручка | 10 471,0 млрд |
| EBITDA | 3 254,0 млрд |
| Прибыль | 1 388,0 млрд |
| Дивиденд ао | 65,48 |
| P/E | 4,4 |
| P/S | 0,6 |
| P/BV | 0,7 |
| EV/EBITDA | 2,8 |
| Див.доход ао | 11,4% |
| Роснефть Календарь Акционеров | |
| 10/01 ROSN: закрытие реестра по дивидендам 36,47 руб | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Роснефть акции
574.8₽ -3.14%
-
QHG Oil Ventures, совместное предприятие Суверенного фонда Катара (QIA) и швейцарского трейдера Glencore, оценило подлежащие продаже 14,16 процента акций российской нефтяной компании Роснефть в 4,94 евро за акцию или 7,41 миллиарда евро ($8,4 миллиарда) за весь пакет, согласно финансовому отчету компании, опубликованному в среду.
Посчитаем на коленке 4.94*76.81=379.44р с дисконтом 12% однако.
Роснефть - пересмотрела модель крупнейшего проекта на Дальнем Востоке
«Роснефть» пересмотрела конфигурацию завода на Дальнем Востоке — Восточного нефтехимического комплекса (ВНХК), который еще в феврале 2018 года планировала сфокусировать на производстве нефтехимической продукции (из 5 млн т нафты). Это следует из финансовой модели, которую «Роснефть» направила в профильные ведомства — Минэнерго, Минэкономразвития и Минвостокразвития.
В февральском варианте предполагалось, что ВНХК будет выпускать автомобильное топливо в объеме от 1 млн т в год из-за «снижения инвестиционной привлекательности нефтепереработки». Теперь речь идет о ежегодном производстве 8,1 млн т нефтепродуктов — 1,8 млн т бензина и 6,3 млн т дизельного топлива из 12 млн т нефти
РБК
читать дальше на смартлабе
Роснефть: Совдир 21 августа, рекомендация по величине дивидендов за I п/г 2018
15.08.2018 18:10
ПАО «НК «Роснефть»
Проведение заседания совета директоров (наблюдательного совета) и его повестка дня
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента: 15 августа 2018 года.
2.2. Дата проведения заседания совета директоров эмитента: 21 августа 2018 года.
2.3. Повестка дня заседания совета директоров эмитента:
1) О рекомендациях по размеру дивиденда по акциям ПАО «НК «Роснефть» по результатам 1 полугодия 2018 года и порядку его выплаты.
2) О созыве внеочередного Общего собрания акционеров ПАО «НК «Роснефть», утверждении повестки дня внеочередного Общего собрания акционеров ПАО «НК «Роснефть» и принятии решений по вопросам, связанным с его подготовкой и проведением.
www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=14CpZdiDx0a0-CLsCG71tOA-B-B
читать дальше на смартлабе- Где добылась, там и пригодилась. Правительство обсуждает норматив обязательных поставок нефти на НПЗ
Как стало известно “Ъ”, российские нефтекомпании могут обязать поставлять на отечественные НПЗ не менее 17,5% от своей добычи. Правительству поручено проработать этот вопрос по итогам совещания у вице-премьера Дмитрия Козака. Источники “Ъ” в отрасли связывают инициативу с «Роснефтью», крупнейшим владельцем НПЗ. В случае реализации инициативы она может ударить по частным нефтедобытчикам без своих заводов, в основном поставляющим нефть на экспорт и имеющим льготы. Эксперты считают, что идея призвана удешевить сырье, но не уверены, что ее реализация повысит рентабельность НПЗ.
www.kommersant.ru/doc/3713758
- Залог «Роснефти» попал под арест. Венесуэльская PdVSA может потерять Citgo
Канадская золотодобывающая компания Crystallex в суде США арестовала ключевой зарубежный актив венесуэльской нефтекомпании PdVSA — американскую Citgo, 49,9% акций которой находится в залоге у «Роснефти». Канадцы требуют от Венесуэлы возврата $1,4 млрд за национализацию своих активов. Но PdVSA может попытаться убедить суд в том, что не должна отвечать за действия правительства Венесуэлы.
www.kommersant.ru/doc/3712656
Байбек от Игоря Ивановича. Забайбечить на 30% дешевле рынка. Супер!
Дедал, игорь иванович знает справедливую цену, зачем брать дороже?
Саша Пушкин, обычно байбек близок к текущей цене. Или средней за пол года.
Поэтому его и встретили позитивно.
А байбек на 30% ниже — это фейк. Если цена упадет, то его отменят.
Байбек от Игоря Ивановича. Забайбечить на 30% дешевле рынка. Супер!
Дедал, игорь иванович знает справедливую цену, зачем брать дороже?
Голая правда: Роснефть & Royal Dutch Shell & ExxonMobil
ExxonMobil
Сотрудников: 70 000
Капитализация: $349 млрд
Чистая прибыль: $19.7 млрд
Royal Dutch Shell
Сотрудников: 86 000
Капитализация: $315 млрд
Чистая прибыль: $13 млрд
Роснефть
Сотрудников: 302 100
Капитализация: $65 млрд
Чистая прибыль: $3.6 млрд
Во сколько обошлось россиянам содержание членов правления госкомпаний в 2017 году:
читать дальше на смартлабе- Роснефть - итоги телеконференции нейтральны для акций
Роснефть: телеконференция по результатам за 2К18
Добыча в 2018: +250 тыс барр. в сутки. В дополнение к росту добычи на 120 тыс барр. в сутки в июне-июле 2018, Роснефть технически способна добавить еще 130 тыс барр. в сутки к концу 2018, что в общей сложности будет соответствовать росту на 250 тыс барр. в сутки. Тем не менее, дальнейший рост зависит от решения ОПЕК+ и России о квотах на добычу.
Капзатраты в2018: прогноз сохранен на уровне около 800 млрд руб. Тем не менее Роснефть не исключает пересмотра в сторону повышения, особенно в добывающем сегменте, если компания продолжит наращивать добычу.
Выкуп: планы и механизм. Роснефть проведет выкуп акций, если рыночная цена будет значительно ниже справедливой цены, определенной компанией и банком, который будет выступать в качестве ее агента по покупке акций. По словам Роснефти, в то время как текущие уровни слишком высоки для выкупа, уровни 10-11 апреля (309-324 руб. за акцию) могут стать катализатором выкупа.
Налоговый маневр: последствия. Роснефть продолжает оценивать последствия для своих НПЗ, но приветствует отрицательный акциз на нефть и логистические коэффициенты, которые должны поддержать Ангарский и Ачинский НПЗ в Сибири.
читать дальше на смартлабе - Роснефть превратилась в привлекательную дивидендную историю
Роснефть опубликовала результаты за 2К18 по МСФО: чистая прибыль на уровне 2017
Выручка составила 2 065 млрд руб. (+1.6% против прогноза АТОНа, +0.6% против консенсус-прогноза) на фоне более благоприятных макроэкономических условий (Urals +21% кв/кв в рублевом выражении) и ослабления рубля, а также роста добычи нефти и объемов переработки относительно 1К18. EBITDA, рассчитанная в соответствии с методологией Роснефти и скорректированная на предоплаты, достигла 565 млрд руб. (+4% против прогноза АТОНа, +8% против консенсус-прогноза) за счет роста выручки и более низких, чем ожидалось, затрат. Чистая прибыль увеличилась до 228 млрд руб. (+31% против прогноза АТОНа, +15% против консенсус-прогноза), отразив рост EBITDA и получив дополнительную поддержку от роста прочих неоперационных доходов до 32 млрд руб. преимущественно на фоне более высокой прибыли от выгодного приобретения. FCF, скорректированный на предоплаты, составил внушительные 221 млрд руб. (+56% кв/кв) на фоне OCF в размере 450 млрд руб. (+23% кв/кв) и незначительного роста капзатрат на 3% кв/кв до 229 млрд руб. Чистый долг (без учета предоплат по поставкам нефти) достиг 3 290 млрд руб., предполагая соотношение чистый долг/EBITDA на уровне 1.8x.
читать дальше на смартлабе - По сравнению с Exxon Mobil Роснефть недооценена вдвое
«Роснефть» (+2,04%) поддержит свою капитализацию. Акции вчера обновили максимум на фоне отчетности. Рентабельность EBITDA выросла до 26,9%, а прибыли до 11%. «Роснефть» не объявила об увеличении дивидендов, но готова будет потратить до $2 млрд на выкуп акций при условии падения своей капитализации на 30-35%.
Я не ожидаю взрывного роста котировок, хотя, относительно аналогов, например, Exxon Mobil, «Роснефть» недооценена до 2х раз по ряду рыночных мультипликаторов. Ожидаю, что в августе бумага будет торговаться в диапазоне 410-430 руб., но в ближайшие дни возможен выход наверх их этого коридора вследствие закрытия коротких позиций
Ващенко Георгий
ИК «Фридом Финанс»
читать дальше на смартлабе - Нефть выгоднее в сыром виде. «Роснефть» выиграла на добыче и переоценила НПЗ
«Роснефть» раскрыла удачные финансовые результаты за второй квартал и первое полугодие, чему способствовал в основном рост цен на нефть на фоне действия сделки ОПЕК+ по ограничению добычи. Теперь, после ослабления условий сделки, госкомпания поднимает добычу и намерена увеличить капзатраты и начать ввод отложенных проектов, в том числе крупного Русского месторождения. При этом нефтепереработку компания после налогового маневра в отрасли вынуждена была переоценить и снизить гудвил своих инвестиций в downstream на 47 млрд руб.
www.kommersant.ru/doc/3707676
Роснефть не будет выкупать акции по текущей цене, пишет «Атон» со ссылкой на конференц-колл компании. Сегодня акции торговлись в районе 427 рублей, а «Роснефть» стала самой дорогой компанией в России, обойдя Сбербанк, подсчитал РБК. Тем не менее, менеджмент компании во время звонка с аналитиками отметил, что по текущим ценам компания не настроена покупать, скорее она бы сделала это по цене на 10-11 апреля, когда акции стоили 309 и 324 рубля соответственно.- По итогам 2018 года чистая прибыль Роснефти может составить 450-480 млрд рублей
Чистая прибыль «Роснефти» по МСФО по итогам 1 полугодия 2018 года выросла в 4 раза и составила 309 млрд рублей, следует из отчетности компании.
«Роснефть» представила финансовую отчетность за 1 полугодие 2018 года. Компания продемонстрировала сильные финансовые результаты на фоне благоприятной экономической конъюнктуры. Средняя цена на нефть марки Urals выросла за период на 36,3% г/г до $68,9 за баррель, а средняя цена курса доллара повысилась с 57,99 до 59,35 рублей. В результате этого выручка увеличилась до 3,79 трлн рублей (+34.8% г/г), а чистая прибыль достигла 309 млрд руб., что в 4 раза больше аналогичного периода прошлого года.
Накануне совет директоров компании одобрил программу выкупа акций на открытом рынке на 2 млрд долларов или 340 млн акций в течение двух лет – до 31 декабря 2020 года, объявленную в мае текущего года. С учётом того, что текущий free-float «Роснефти» составляет 10,4% или около 1,1 млрд акций, объём выкупа представляется весомым. Тем более, маловероятно, что кто-то из действующих мажоритарных акционеров будет продавать акции в период действия программы выкупа. Кроме того, дополнительным драйвером для акций станет решение менеджмента о снижении совокупной долговой нагрузки на 500 млрд рублей в 2018 году за счёт сокращения капитальных затрат и высвобождения оборотного капитала. При условии, что средняя цена на нефть в 2018 году составит 70 долл./барр., а значение курса доллара – 60 рублей в среднем по году, чистая прибыль гиганта составит 450 – 480 млрд рублей, что подразумевает совокупные дивиденды по итогам 2018 года на уровне 21,2 – 22,6 рубля в расчёте на акцию. Подтверждаем рекомендацию «покупать» с целевой ценой в 510 рублей, что предполагает потенциал роста в 19% к текущей котировке.
Безуглов Валерий
ИК «Фридом Финанс»
читать дальше на смартлабе - Роснефть превзошла ожидания рынка
Чистая прибыль «Роснефти» по МСФО за второй квартал 2018 года выросла в 2,8 раза – до 228 млрд рублей, говорится в отчете компании.Чистая прибыль «Роснефти» по МСФО по итогам 1 полугодия 2018 года выросла в 4 раза и составила 309 млрд рублей, следует из отчетности компании.
Финансовые результаты «Роснефти» превзошли ожидания рынка по всем финансовым показателям. В отчетном периоде компания увеличила EBITDA (включая эффект от зачета предоплат) почти в два раза относительно I квартала, до 565 млрд руб., благодаря росту цен на нефть, слабому рублю и лагу экспортных пошлин. Чистая прибыль компании выросла почти в 3 раза от уровня предыдущего квартала и достигла 228 млрд руб.
Капитальные затраты «Роснефти» по итогам I полугодия составили 452 млрд руб. против 407 млрд годом ранее. Ранее компания отмечала, что планирует снизить показатель в текущем году на 200 млрд руб. (от первоначального плана) до 800 млрд руб., и мы полагаем, что, исходя из данных за I полугодие, прогноз реализуется. Свободный денежный поток за этот период вырос в два раза до 363 млрд руб.
читать дальше на смартлабе 
- Роснефть - рассчитывает снизить капзатраты за счет своих технологий добычи на 180 млрд руб
"Роснефть" рассчитывает, что применение собственных, в том числе новых, технологий при нефтедобыче может привести к снижению капзатрат на 180 миллиардов рублей в ближайшие три-четыре года — сообщил первый вице-президент компании Эрик Лирон в ходе телефонной конференции:«Роснефть» поменяла содержание технологических программ и для своих потребностей использует собственный исследовательский центр, нарабатывает эффективность применения существующих технологий, регистрирует новые патенты. Все это приходится на процессы обустройства месторождений и завершения бурения, что дает максимальный эффект по горизонтальному бурению при различных условиях, в том числе при разработке труднодоступных ресурсов.
читать дальше на смартлабе - Роснефть - об условиях покупки своих акции на открытом рынке
Выбранный "Роснефтью" банк будет покупать ее акции и ГДР на открытом рынке по программе buy back при возникновении разрыва между фундаментальной и рыночной оценками стоимости компании, и это будет на руку ее акционерам.
Первый вице-президент компании Павел Федоров:«Реализация программы имеет вероятностный характер, объем фактически выкупленных акций будет зависеть от внешней конъюнктуры и цены акций – там, где будет возникать разрыв, установленный советом директоров, между фундаментальной оценкой компании и ее рыночной оценкой, там независимый банк-агент будет выступать в качестве приобретателя акций на рынке и пользоваться этими возможностями»
читать дальше на смартлабе - Вот как, байбэк будет по 296-324р. Кина не будет.
СЕГОДНЯШНЯЯ ЦЕНА АКЦИЙ РОСНЕФТИ НЕ СТИМУЛИРУЕТ ПРИОБРЕТЕНИЕ БУМАГ В РАМКАХ BUYBACK, ЦЕНА 10-11 АПРЕЛЯ БЫЛА ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОЙ — ПЕРВЫЙ ВИЦЕ-ПРЕЗИДЕНТ РОСНЕФТИ ФЕДОРОВ
Реализация программы buyback «Роснефти» имеет вероятностный характер и будет зависеть от внешней рыночной конъюнктуры и цены акций, сообщил первый вице-президент по экономике и финансам НК Павел Федоров в ходе телеконференции.
«В сегодняшних рыночных условиях и цены акций приобретения (в рамках buyback — ИФ) не осуществлялись бы», — пояснил он. «А вот 10-11 апреля, например, мы бы увидели работу внешнего банка-агента», — добавил топ-менеджер. - Роснефть - к концу года готова довести рост добычи по ОПЕК+ до 250 тыс б.с. Ожидает роста мощностей Zohr до 49,5 млн кубов газа в сутки
"Роснефть" к концу 2018 года технически сможет довести рост добычи нефти в рамках сделки ОПЕК+ до 250 тысяч баррелей в сутки.
Первый вице-президент компании Эрик Лирон, в ходе телефонной конференции:«Ну, а тем временем мы ожидаем дополнительных решений со стороны министерства. И если добычу начать повышать потенциально… к концу года (мы сможем нарастить добычу нефти — ред.) на 250 тысяч баррелей в день»
В июне-июле «Роснефть» уже нарастила добычу нефти по сделке ОПЕК+ на 120 тысяч баррелей в сутки. Таким образом, к концу года компания будет иметь возможность нарастить добычу еще на 130 тысяч баррелей в сутки.
«Это сверх 120 мы можем, по сути говоря, удвоить этот объем к концу года, то есть 250 минус 120»
«Роснефть» ожидает увеличения производственных мощностей на газовом месторождении Zohr, расположенном в Средиземном море на шельфе Египта, до 49,5 миллиона кубометров в сутки в ближайшее время.
читать дальше на смартлабе - Роснефть - примет решение о промежуточных дивидендах, планирует нарастить вложения в разведку и добычу
"Роснефть" в третьем квартале примет решение о выплате промежуточных дивидендов по итогам первого полугодия 2018 года, говорится в презентации компании к отчету по МСФО по итогам января-июня.«В третьем квартале 2018 года будет принято решение о выплате промежуточных дивидендов по итогам первого полугодия»
«Роснефть» на фоне смягчения сделки ОПЕК+ планирует увеличивать вложения в разведку и добычу — из презентации компании.В документе напоминается, что в мае компания объявила цель по сокращению инвестиционной программы 2018 года до 800 миллиардов рублей в соответствии с инициативами по увеличению отдачи для акционеров.
Прайм
Прайм
читать дальше на смартлабе
Роснефть - факторы роста и падения акций
- Роснефть обладает самым большим производственным потенциалом роста среди всех российских НК (26.01.2018)
- Роснефть платит дивиденды 50% МСФО (07.02.2019)
- к 2024 «Восток Ойл» будет давать дополнительно 30 млн.т. нефти и до 100 млн т к 2030 году (30.08.2021)
- Восток Ойл позволит Роснефти нарастить выручку и прибыль с 2024 года - когда первая нефть пойдет через собственную инфраструктуру (в данном проекте существенные льготы и сниженные налоги) (17.10.2023)
- Возможны новые крупные расточительные приобретения. (29.06.2017)
- Риск ввода дополнительных налогов и ввода искуственного ограничения прибыли через НДПИ (17.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Роснефть - описание компании
РоснефтьОАО «Роснефть» (ИНН 7706107510) — крупнейшая нефтяная компания в РФ и крупнейший налогоплательщик страны. Доказанные запасы углеводородов Роснефти по классификации SEC превышают 33 млрд баррелей.
Уставный капитал компании равен 105.981 млн руб. На эту сумму эмитировано 10598177810 обыкновенных акций номиналом 0.01 руб. Крупнейшим акционером компании является государственный Роснефтегаз.
2020 оценка:
нефть +$10 добавляет к EBITDA 6 мес + 70 млрд руб.
USDRUB +$10 добавляет к EBITDA 6 мес + 80 млрд руб.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
