Финаме
БКС Мир Инвестицийсегодня ожидаем: PHOR: посл. день с дивид. 72 руб
см. календарь по акциям
| Число акций ао | 130 млн |
| Номинал ао | 2.5 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 831,1 млрд |
| Выручка | 578,5 млрд |
| EBITDA | 218,9 млрд |
| Прибыль | 116,7 млрд |
| Дивиденд ао | 561 |
| P/E | 7,1 |
| P/S | 1,4 |
| P/BV | 3,8 |
| EV/EBITDA | 4,9 |
| Див.доход ао | 8,7% |
| ФосАгро Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ФосАгро акции
6418₽ -0.57%
-
Николай, РЗМ организована не для зарабатывания денег, а для обеспечения гос безопасности. Вопрос стал актуален после ограничения монополиста Китай на поставки РЗМ в Японию. На графике мировых цен на РЗМ это видно. Чтобы не оказаться из за санкций Китая вообще без РЗМ правительств выделело Акрону деньги на организацию добычи РЗМ из сырья для удобрений. В том году Акрон добыл РЗМ с нулевой рентабельностью. Возможно, у Фосагро рентабельность чуть выше. После взлета цен на РЗМ в 10 раз из за действий Китая, все поняли свою уязвимость и многие страны стали организовывают добычу РЗМ себе в убыток. Если не подводит память, Нидерланды покупают сырье у Фосагро не только из за низкого содержания кадмия, но в первую очередь из за содержания в нем РЗМ. Добывают его, разумеется, в убыток. Если посмотрите график за 15 лет, поймете, что прибыльным это дело может быть только кратковременно, если Китай опять создаст искусственно дифицит. А насчет того, что сделать добычу РЗМ основным видом деятельности — так это вряд-ли реально из за очень незначительных объемов потребления РЗМ в мире. Физические объемы слишком малы. Выручка от РЗМ у Акрона и думаю также и у Фосагро, будет незначительной относительно от продаж удобрений.
Почему-то все забывают про редкоземельные металлы, которые добываются (правда, побочно) именно Фором. Китай им не переплюнуть, но в перспективе развить это направление из «побочного» в одно из основных, было бы очень дальновидно и перспективно. Тем более цена на РЗМ только будет расти.
Николай Гритчин, Да, тема РЗМ интересная. А что они могут добыть из РЗМ?
khornickjaadle, в группу входит АО «Апатит», который разрабатывает месторождения на Кольском п-ове. Там еще с советских пор добывают руды (апатит-нефелиновые), содержащие рзм.Почему-то все забывают про редкоземельные металлы, которые добываются (правда, побочно) именно Фором. Китай им не переплюнуть, но в перспективе развить это направление из «побочного» в одно из основных, было бы очень дальновидно и перспективно. Тем более цена на РЗМ только будет расти.
Николай Гритчин, Да, тема РЗМ интересная. А что они могут добыть из РЗМ?
Фосагро неплохая компания. Держу в портфеле. Но покупать еще не собираюсь. Сейчас все очень дорого. Все активы раздуты. А перспективы удорожания сырья — неизвестны. Как защита от девальвации бумажек и с нормальным дивидендным доходом — хорошая акция.
Логика Maxone вполне ясна. Если не говорить об обвале фондовых рынков, как в 2008 году, когда складывались в 5-10 раз все акции — и плохие, и хорошие, а говорить о затяжном кризисе, который сейчас у нас происходит и, судя по всему, будет и дальше, то денежные потоки, доходы будут там, где будет спрос на товары. Во всем мире перепроизводство товаров. Страдать будет производство товаров длительного пользования (холодильнки, телевизоры и пр.), недвижимости, автомобилей, оборудования и пр. А хорошо себя будут чувствовать бизнесы по удовлетворению тех потребностей, без которых человек не может обойтись (еда, средства гигиены, бритвы, порошки, сотовая связь частично и пр.).- Почему-то все забывают про редкоземельные металлы, которые добываются (правда, побочно) именно Фором. Китай им не переплюнуть, но в перспективе развить это направление из «побочного» в одно из основных, было бы очень дальновидно и перспективно. Тем более цена на РЗМ только будет расти.
почему я буду покупать фосагро и уже купил: да потому, что кризис кризисом, а кушать хочется всегда. После 2008 года круче всех стартануло сельское хозяйство. а перспектива завалить всю европу только нашими удобрениями — это золотая жила. ну и база сырьевая достаточная у фосагро.
Maxone, с такими рассуждениями покупать можно почти всё что угодно.
— «кризис кризисом, а электричество нужно будет всегда»
— «кризис кризисом, а мобильная связь нужна будет всегда»
— «кризис кризисом, а недвижимость нужна будет всегда»
…
EZ, нуну. покушайте электричество, мобильную связь и недвижимость. Какая потребность должна закрываться первой?
Maxone, ясно, с такой логикой думаю говорить не о чем.почему я буду покупать фосагро и уже купил: да потому, что кризис кризисом, а кушать хочется всегда. После 2008 года круче всех стартануло сельское хозяйство. а перспектива завалить всю европу только нашими удобрениями — это золотая жила. ну и база сырьевая достаточная у фосагро.
Maxone, с такими рассуждениями покупать можно почти всё что угодно.
— «кризис кризисом, а электричество нужно будет всегда»
— «кризис кризисом, а мобильная связь нужна будет всегда»
— «кризис кризисом, а недвижимость нужна будет всегда»
…
EZ, нуну. покушайте электричество, мобильную связь и недвижимость. Какая потребность должна закрываться первой?почему я буду покупать фосагро и уже купил: да потому, что кризис кризисом, а кушать хочется всегда. После 2008 года круче всех стартануло сельское хозяйство. а перспектива завалить всю европу только нашими удобрениями — это золотая жила. ну и база сырьевая достаточная у фосагро.
Maxone, с такими рассуждениями покупать можно почти всё что угодно.
— «кризис кризисом, а электричество нужно будет всегда»
— «кризис кризисом, а мобильная связь нужна будет всегда»
— «кризис кризисом, а недвижимость нужна будет всегда»
…- ФосАгро выходит из нисходящего канала - Промсвязьбанк
Текущая ситуация: В сентябре 2018 года акции «ФосАгро» поднялись в район 2700 рублей, после чего началось коррекционное снижение. В рамках движения в нисходящем канале бумага вплотную подошла к поддержке, расположенной на уровне 2250 рублей, которая с середины 2015 года не позволяет «медведям» увести «ФосАгро» ниже. В рамках последующего восстановления акция смогла отыграть уровень 2400 рублей и поднялась к верхней границе нисходящего канала. Во вторник эта граница была пробита, что с технической точки зрения может говорить о возможности продолжения восходящей динамики.
Уровни поддержки: 2250, 2400 рублей.
Уровни сопротивления: 2600, 2700, 2950 рублей.
Рекомендация: В сложившихся обстоятельствах мы рекомендуем открывать длинные позиции в акциях «ФосАгро» с целью в районе 2700-2750 рублей. Рекомендуемый объем позиции 10% от портфеля, «стоп» на уровне 2385 рублей.
Зварич Богдан
Фундаментальный штрих: Отметим, что с фундаментальной точки зрения, по нашей оценке, целевая цена по акциям «ФосАгро» находится в районе 2700 рублей.
Промсвязьбанк
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Почему я не буду покупать ФОСАГРО
Продолжаю серию своих публикаций по фундаментальному анализу. Сегодня поговорим о компании ФОСАГРО.
Если посмотреть на механистическую оценку, которую я уже демонстрировал на примере ПРОТЕК и ЧЕРКИЗОВО, то ФОСАГРО является неплохим кандидатом для покупки. Она сулит очень хороший результат – вероятность получить доход свыше удвоенной ставки без риска составляет 95%
Но дьявол кроется в деталях!
Во-первых, мы имеем дело с очень неустойчивыми показателями по росту выручки. Пятилетние темпы роста имеют среднее значения в 61% годовых, при стандартном отклонение в 27%.
Во-вторых, при достаточно стабильном отношении Валовой прибыли к выручке (Средняя – в 45% и стандартное отклонение (сто) – 8%), имеется очень большая волатильность статей не относящихся к основной деятельности компании, сильно влияющих на чистую прибыль (Средняя величина доходов/расходов не от основной деятельности по отношению к выручке 55%, сто – 29.94%). Строить прогнозы по такой волатильности очень проблематично.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Дивидендная доходность ФосАгро по итогам 1 квартала составит 2,9% - Промсвязьбанк
Акционеры ФосАгро одобрили выплату 72 руб. на акцию за I квартал
Акционеры ФосАгро одобрили выплату дивидендов в размере 72 рубля на акцию (24 рубля на GDR) по итогам I квартала, сообщила компания. Общая сумма выплат составит 9,3 млрд рублей — это половина свободного денежного потока или почти 70% от скорректированной чистой прибыли компании за I квартал. Реестр для получения дивидендов закроется 10 июля.
Исходя из текущей стоимости акций ФосАгро, дивидендная доходность выплат за 1 кв. составит 2,9%. Отметим, что 72 руб./акцию по сравнению с выплатами за предыдущие периоды является существенной суммой. Аналогичный объем ФосАгро перечислила акционерам лишь осенью 2018 года.
Промсвязьбанк
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Годовая дивидендная доходность ФосАгро превысит 9% - ИК QBF
Сегодня состоялось внеочередное собрание акционеров «ФосАгро», в повестке дня значилось лишь утверждение дивидендов. Акционеры компании ожидаемо утвердили квартальные дивиденды в размере 72 руб. на акцию, которые повторили рекордный объем, выплаченный по итогам 3 квартала 2019 года. Дивидендная доходность составит 2,9%, а последний день для покупки акций для получения дивидендов – 8 июля. Таким образом, годовая дивидендная доходность превысит 9%.
В условиях многолетней стагнации цен на удобрения компания стабильно выплачивает дивиденды. Согласно дивидендной политике, компания направляет на дивиденды 30-50% чистой прибыли. Тем не менее последние 3 квартала компания направляет на дивиденды большую сумму. К примеру, за 1 квартал 2019 года ФосАгро направило на эти цели 69% скорректированной чистой прибыли. В то же время «ФосАгро» ежегодно увеличивает производство удобрений уже 8 лет подряд, и по итогам 2018 года объем выпуска удобрений достиг 9 млн тонн.
В будущих периодах дивидендные выплаты могут увеличиться, если компания перейдет на их выплату из свободного денежного потока. Тем не менее, стагнация в ценах на удобрения и укрепление рубля будут оказывать давление на финансовые показатели компании. Таким образом, акции «ФосАгро» могут быть использованы для диверсификации портфеля в связи со стабильными ежеквартальными дивидендными выплатами.
Иконников Денис
ИК QBF
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Приветствую! Подскажите пжл, какой следующий контракт смотреть по ценам на DAP(был BFJ1)?
ru.tradingview.com/chart/NHAliPYT/
ФосАгро - факторы роста и падения акций
- Производитель удобрений с самой низкой себестоимостью (23.05.2017)
- Рентабельность EBITDA - самая высокая среди конкурентов (40%) (23.05.2017)
- В 2025 году перестает действовать экспортная пошлина 10%, что почти гарантированно приведет к росту прибыли к 2024 году (28.01.2025)
- На мировом рынке фосфатных удобрений устойчивый избыток производственных мощностей, который сохранится в 2020 г (06.12.2019)
- Повышение НДПИ в 3,5 раза с 1.1.2021 незначительно снизит прибыль (~ -2 млрд руб или -5%) (16.10.2020)
- Мировые конкуренты могут запустить новые мощности в 2028-2030 на уровне 3 млн т. 1-я очередь саудовского проекта Maaden-3 будет запущена в 2025, вторая очередь - в 2027 году. 1-я очередь добавить 1,5 млн т удобрений в год (к концу 2026 года) (10.02.2025)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ФосАгро - описание компании
ФосАгро — производитель фосфорных удобрений.free float около 20% акций
в 1 GDR Фосагро 0,333 акции Фосагро.
фосфорные удобрения 80% выручки
экспорт около 65-70% выручки
- Россия = 35%
- Основный рынок — Европа, 25%
- затем Южная Америка 15%
- Индия 10%
- Северная Америка
- СНГ
- а также Африка Азия и Австралия
Компания Фосагро производит удобрения:
Диаммоний фосфат (DAP)
Моноаммоний фосфат (амофос) (MAP)
Азотные удобрения (NPK)
Азотно-фосфорное серосодержащее (Сульфоаммофос) (NPS)
Апатитовый концентрат
Словарь удобрений:
AN Ammonium Nitrate
UAN Urea-Ammonia Nitrate
DAP Di-Ammonium Phosphate
MAP Mono-Ammonium Phosphate
NPK Nitrogen-Phosphate-Kali (potash)
MOP Muriate Of Potash
gran granular
stan standard (as opposed to granular)
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
