след уровень поддержки мтски ниже двухсот!
при обещанных дд35р за 24г., папирка должна стоить всего 170-180р.
ПлощадьДНР, еще две недели назад вы ждали скорого закрытия гэпа
Число акций ао | 1 998 млн |
Номинал ао | 0.1 руб |
Тикер ао |
|
Капит-я | 449,8 млрд |
Выручка | 627,7 млрд |
EBITDA | 235,6 млрд |
Прибыль | 81,4 млрд |
Дивиденд ао | 35 |
P/E | 5,5 |
P/S | 0,7 |
P/BV | -3,0 |
EV/EBITDA | 3,9 |
Див.доход ао | 15,5% |
МТС Календарь Акционеров | |
21/08 Раскрытие результатов 2 квартала 2024 года | |
Прошедшие события Добавить событие |
по этой стоимости бумага принесет больше чем депозит по итогу года
fafner, в понедельник дивидендные деньги придут от 2 весьма крупных эмитентов
и если первый гэп ожидюю относительно быстро закроют
то втор...
znak, а это к чему вообще? и когда МТС последний раз закрывал гэп в течении месяца?
Главная машина по добыванию денег для АФК Системы — МТС, ежегодно кормит материнскую компанию дивидендами. На этот раз отсечка состоялась 16 июля и 35 рублей на одну акцию улетели акционерам телекома. Дивидендный гэп увел котировки на 15% вниз, а сама компания представила отчет за первый квартал, который мы сегодня и разберем.
Итак, выручка компании за отчетный период выросла на 17,4% до 161,3 млрд рублей. При этом чистая прибыль составила 39,5 млрд рублей, увеличившись на 211% г/г. Но такой рост прибыли дали лишь бумажные разовые факторы.
Только 19,3 млрд рублей принесла прибыль от продажи бизнеса в Армении. Еще 11,2 ярда — переоценки финансовых активов. Если убрать эти факторы, то останется около 9 млрд чистой прибыли. В итоге вместо роста увидим падение на 29% год к году. OIBDA, которая выросла всего на 4,8% до 59,1 млрд рублей отражает настоящее положение дел в компании. Рентабельность медленно падает, прирост затрат идет быстрее роста выручки.
Сегмент финтеха в лице МТС Банка может зарабатывать 18-20% ROE. Чистая прибыль по итогам 1 квартала 2024 года увеличилась на 43% до 6,4 млрд. руб. И мы уже знаем его результаты за 5 месяцев по МСФО: чистые процентные доходы — 17 млрд руб. (+18% г/г), чистые комиссионные доходы — 11 млрд руб., (+63% г/г) и чистая прибыль — 6,4 млрд руб., (+43% г/г).
ЦБ ожидаемо поднял ключевую ставку. Причем сделал это агрессивно до 18%, по пути заявив о готовности ужесточать денежно-кредитную политику и дальше. Рынок на такую риторику отреагировал падением котировок по большинству активов.
Индекс Мосбиржи окончательно отрисовал ретест зоны сопротивления на 3000 — 3040 пп. Напомню, что «ретест уровня» — это формация продолжения тенденции, когда котировки сначала тестируют уровень сверху, затем на импульсе пробивают его, после чего тестируют его уже снизу. Все это говорит о возможном новом запиле вниз к уровню 2800 п.
Решение ЦБ тут как раз может стать триггером к снижению. Причина банальна — ЦБ охлаждает экономику, дабы замедлить рост инфляции. Пока это не удается, годовая инфляция увеличилась с 8,6% в июне до 9,0%. Ну а замедление экономики приводит к падению доходов компаний, что мы и видим по свежим выходящим отчетам.
Сейчас выбирать активы следует осторожно, обязательно посматривая на долговую нагрузку. Система, М.Видео, МТС, Русал, Евротранс и Сегежа — лишь одни из примеров, когда высокий долг и процентные расходы на его обслуживание могут стать «неподъемной ношей». Будьте аккуратны!
fafner,
изучай регулярную цикличность акции
в прошлом году дивидендная дивидендная отсечка была на уровне 341.5-344 рубля( дивиденд был 34....
Николай Невозмутимый, ВСЕ, кроме меня? fafner утверждал, что еще кто-то говорит обратное.
Хьюстон, у них проблемы!!! Крайне слабые результаты:
— хотя выручка выросла на 17%;
— OIBDA прибавила скромные 4,8%. То есть у бизнеса падает маржинальность под давлением инфляции издержек. Впрочем, на это можно посмотреть и под другим углом. Все таки МТС делает довольно большие инвестиции в развитие экосистемы. Часть новых направлений пока убыточно, что и давит на общую маржу.
— чистая прибыль от продажи актива в Армении это хорошо, но…
Перейдем к проблемам. А у компании прямо проблемы!!! Мы о них говорили много раз раньше, но сейчас они выходят на первый план:
1) Выручка от услуг связи регулируется государством и растет медленнее инфляции. Просвета тут пока не видно.
2) Компания развивает экосистему, но тут тоже свои проблемы:
— во ВСЕХ сегментах у МТС есть более крупные и более успешные конкуренты. Причем иногда их 3 — 4 штуки. Выйти в прибыль на таком конкурентном рынке будет очень сложно.
— за год количество подписок выросло всего на 5%. Это полный провал. Стратегия синергетического экосистемного роста просто не работает.
Territory of Trading, а кто не ждет 340 в следующем году?
После падения отскок прошел в импульсной структуре. Ожидаю откат в рамках волны (2), поскольку сегодня проходили объемы продаж. Интересна цель в рамках волны (3). А если в старшем цикле будет сформирована волна [1], то будет еще интреснее, но об этом потом. Пусть выполнит для начала минимальную цель.
Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy
Для справки, первый сотовый оператор ЗАО «Дельта Телеком» в СССР появился в сентябре 1991 года. Тогда стоимость мобильника начиналась от 5-6 тыс. долларов, подключение к оператору стоило еще 1000 долларов и каждая минута обходилась в $1 в среднем. Сам аппарат, кстати, тогда весил около 3 кг. и под него выделялся отдельный носильщик… Как вам такой тариф «Ничего не включено»?
❓ А кто знает, когда появилась МТС?
Не буду томить, всего спустя пару лет, в 1993 году. А на биржу компания вышла в 2003 году. С тех пор ее акции выросли… (если это можно назвать ростом) лишь на 75% — ЗА 20 ЛЕТ!
☝️ Но тут стоит оговориться, что это чисто рост акции, без учета выплаченных дивидендов. С их учетом рост составил около 600%, что уже не так плохо.
💵 16 июля текущего года прошла див. отсечка, акционеры ждут свои законные 35 руб. до налогов. А что делать остальным? Стоит ли подбирать упавший актив или лучше держаться от него подальше?
🧐 Давайте вместе разбираться.
💰 Согласно новой дивидендной политике, в 2024-2026 минимальный уровень выплат останется на уровне 35 руб. На выплаты с трудом хватает всей чистой прибыли и свободного денежного потока. Часто выплаты делаю в долг.
ПАО «Мобильные ТелеСистемы» (МТС, ИНН 7740000076) вместе с дочерними предприятиями обслуживает около 100 млн абонентов сотовой связи в России, Армении, Беларуси, Украине, Туркменистане. Компания также предоставляет услуги фиксированной связи и кабельного телевидения во всех федеральных округах России и в Украине.
Уставный капитал МТС составляет 206.641 млн руб., выпущено 2066413562 обыкновенных акций номиналом 0.1 руб. ОАО АФК «Система» принадлежит 50.8% акций оператора, в свободном обращении находится 49.2% акций. На Нью-Йоркской фондовой бирже в виде ADR 3-го уровня торгуется 37.62% акций.