МТС акции

Два самых популярных телекома на Мосбирже, кто же это? Правильно – МТС и Ростелеком (хотя МТС значительно обгоняет Ростелеком по популярности). Я предлагаю сравнить обе этих компании с точки зрения цифр и фундаментала.

Ростелеком. Среднегодовые темпы роста (цифры взяты не из конкретного отчета, это усреднённые цифры за все время):

Среднегодовой рост выручки: 8,92%;

Средняя операционная маржа: 11,79%;

Средняя чистая маржа: 4,07%;

Среднегодовой рост EPS: 7%.

МТС. Среднегодовые темпы роста (цифры взяты не из конкретного отчета, это усреднённые цифры за все время):

Среднегодовой рост выручки: 3,48%;

Средняя операционная маржа: 17,06%;

Средняя чистая маржа: 12,42%;

Среднегодовой рост EPS: -8,89%.

Что мы видим исходя из этих цифр? Что МТС обгоняет Ростелеком только по рентабельности, а также практически неизменную выручку и падение чистой прибыли МТС. Даже если убрать печальный 22-й год, то картина не сильно улучшится. В 21-м году 63,5 млрд. руб. В 13-м году 79,8 млдр. руб. И это при том, что цены на связь выросли, сами знаете насколько.

МТС #MTSS. Мнение

Смотрим финансовые результаты за III кв. 2023 г.по МСФО.

🔰Выручка +16% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до₽159,7 млрд.

🗣Такой рост доходов обусловлен восстановлением продаж в розничном бизнесе, увеличением розничного кредитного портфеля и ростом комиссионных доходов в Финтехе, а также развитие рекламного бизнеса.

🔰Несмотря на рост выручки, чистая прибыль МТС сократилась на 27,1% до ₽9 млрд.

🗣Это связано с ростом процентных расходов на фоне увеличения процентных ставок, а также ростом амортизационных отчислений.

🔰Также, компания продолжила увеличивать чистый долг, который достиг рекордных ₽438 млрд.

🔰Отношение чистый долг/OIBDA выросло до 1,84х.

🔰В следующем году МТС должен погасить более ₽160 млрд. Чтобы это сделать, компании придётся привлекать средства уже по более высокой ставке, что в свою очередь будет оказывать давление на свободный денежный поток компании.

🗣Мнение: при текущих ставках, не видим потенциала в акциях МТС. Ситуация изменится, если компания постарается ускорить процесс продажи башенного бизнеса. Это позволит снизить долговую нагрузку и выплатить дивиденды.

Если не читали первую часть, прочтите сначала ее, в ней про состав акционеров, динамику выручки и прибыли, мультипликаторы и баланс компании: 

t.me/Vlad_pro_dengi/593 

 💸 Дивиденды МТС

 У МТС принята дивидендная политика на 2019-2021 годы, а вот принятие дивидендной политики на 2022-2024 годы было отложено, поэтому пока будем руководствоваться дивидендной политикой прошлого трехлетного плана.

 Главный пункт дивидендной политики – 2.5. Рекомендуемая сумма дивидендных выплат определяется СД на основе финансовых результатов деятельности, при этом Общество будет стремиться выплатить в течение 2019, 2020 и 2021 календарного года в качестве дивидендов не менее 28 рублей в год в расчете на одну обыкновенную акцию посредством двух полугодовых платежей.



28 руб. на 1 акцию эквивалентно 56 млрд руб. чистой прибыли. Из-за минимально зафиксированной выплаты акции МТС еще называют квазиоблигациями. В последние пару лет МТС платил дивиденды одним платежом, а не двумя. 

Финансовые результаты МТС за III кв. 2023 г. по МСФО. Стоит ли покупать акции? — Выручка: 159,7 млрд руб. (+16% г/г) — OIBDA: 60,8 млрд руб....

Пора бы и на Истор.Мах. .., цены на акции, как в далёком прошлом .., когда даже не было интернета у всех...

— Выручка: 159,7 млрд руб. (+16% г/г)

— OIBDA: 60,8 млрд руб. (+0,6% г/г)

— Чистая прибыль 9 млрд руб. (-27,1% г/г)

Компания за отчётный квартал восстановила выпадающие доходы прошлого года. Рост выручки связан с восстановлением продаж в розничном бизнесе, увеличением розничного кредитного портфеля и ростом комиссионных доходов в Финтехе, а также развитие рекламного бизнеса.

Несмотря на рост доходов, прибыль МТС упала. Это было ожидаемо, на фоне рост ключевой ставки, у компании выросли процентные расходы и амортизационные отчисления.

Кроме этого, МТС продолжает каждый квартал увеличивать чистый долг. За июль — сентябрь он вырос на 5,3% — до рекордных 438 млрд руб. Долговая нагрузка по коэффициенту поднялась до 1,84х. В следующем году компания планирует погасить более 160 млрд руб. Соответственно, МТС придётся привлекать денежные средства уже по более высоким ставкам. Это в свою очередь будет оказывать давление на свободный денежный поток и чистую прибыль компании.

Чтобы сократить долговую нагрузку и выплатить высокие <a href=«finrange.

🧮 МТС отчиталась по МСФО за 3 кв. 2023 года., а значит самое время заглянуть в эту отчётность и проанализировать её вместе с вами.

📈 Выручка компании увеличилась с июля по сентябрь на +16% (г/г) до 159,7 млрд руб., в первую очередь благодаря росту доходов МТС Банка и цифровых сервисов. Хорошую динамику показал при этом сегмент продажи телефонов, который в прошлом году уверенно стагнировал – показатель вырос на +40,7% (г/г), благодаря тому, что население активно скупало смартфоны на опасениях роста цен из-за девальвации рубля. В целом, МТС второй квартал подряд показывает двузначный темп роста выручки, что не может не радовать.



📈 Количество экосистемных клиентов у компании увечилось на +100 тыс. до 14,2 млн человек. Все крупнейшие отечественные телеком-операторы сейчас динамично развивают свои экосистемные сервисы, поскольку уровень проникновения конвергента (тариф, где больше одной услуги) в России по-прежнему низкий, на фоне большинства стран мира с похожей экономикой. Именно данный формат должен стать драйвером роста бизнеса телеком-операторов в ближайшие годы.

Телеком-гигант МТС отчитался о своих финансовых результатах по итогам третьего квартала и девяти месяцев 2023 года.

Ключевые показатели

🔹 Общее число абонентов сотовой связи МТС в третьем квартале незначительно выросло и составило 80,8 млн клиентов.

🔹 Количество клиентов МТС Банка впервые за три года сократилось до 3,697 млн, в то время как количество пользователей приложения банка осталось на уровне второго квартала — 2,1 млн.

🔹 Уверенный рост год к году показал сегмент Интернет и ТВ, количество подписчиков в котором увеличилось на 7 и 20%, соответственно — до 4,6 и 12,2 млн пользователей.

🔹 Выручка телекома в третьем квартале выросла на 16%, до 160 млрд рублей, на фоне роста реализации услуг на 13% и товаров — на 49%.

🔹 Чистая прибыль за рассматриваемый период сократилась на 27%, до 9 млрд рублей, на фоне растущих более быстрыми темпами себестоимости и коммерческих и административных расходов. Также на итоговый результат повлиял рост процентных платежей по долгу, которые выросли на 12% от года к году — до 15 млрд рублей.

Николай Иванов, как говорил Задорнов — все европейские языки произошли от древнерусского )))

ezakharov,

Романская (Римская)группа языков и есть Латинская. Как русский язык и древнерусский
Германские же языки полностью латинизирован...

Но английский — язык — это самый колхозный из всей латинской группы языков. При том, что сама латинская группа языков — это примерно, как ав...

(Часть 1)

МТС– российская телекоммуникационная компания, крупнейший мобильный оператор в России.

ℹ️ Состав акционеров МТС

 • АФК Система – 42,1% акций (главный акционер)

• МТС и дочерние компании (Бастион, Стрим Диджитал, МГТС) – 15,4%

• Free Float (торгующиеся на бирже) – 42,5%



➡️Выручка МТС, в млрд руб. (в скобках темпы роста к предыдущему году 

2017 = 443 (+2%)

2018 = 480 (+8%)

2019 = 471 (-2%)

2020 = 495 (+5%)

2021 = 528 (+7%)

2022 = 542 (+3%)

2023 (9 месяцев) = 446

С 2018 по 2022 выручка МТС выросла на 22%. За это же время инфляция в России составила 37%. Да, выручка растет, но медленнее общего роста цен.

➡️ Чистая прибыль МТС, в млрд руб. 

2017 = 56,6

2018 = 7,8 (скорректированная ЧП 66,9 млрд руб., но обращает на себя внимание факт, из-за которого она стала меньше; МТС был обвинен в коррупции при выходе на рынок Узбекистана Минюстом США и SEC, компания зарезервировала 850 млн $ под эти убытки и в 2019 году с нее была списана полная сумма; вот так МТС отдал в никуда годовую прибыль; в Узбекистан МТС заходил дважды, но с 2016 года компания там не работает)

Но английский — язык — это самый колхозный из всей латинской группы языков. При том, что сама латинская группа языков — это примерно, как автоваз на рынке автомобилей. Ладно там еще французский, итальянский, испанский. Но английский даже стремнее немецкого. Английский — это язык доширак

Для кого отчёт на инглиш? ADR не торгуются, компания под санкциями и все кому- то лижут

Сотрудники отделения МТС по ошибке создали общедоступную  группу в телеграме, куда скидывали личные данные клиентов и обзывали их.
 
Они не ...

B.Well, я уже тоже под 150т вышли

B.Well, Класс, ещё возьмем, сегодня взяли на почти на 6 литров ой лимонов 😄 следущии деньги придут тормознем по 250 👍 но это ближе к 30 чи...