Henderson (Хэндерсон фэшн групп) Календарь Акционеров | |
17/05 ГОСА по дивидендам за 1 квартал 2024 года в размере 30 руб/акция | |
27/05 Операционные результаты за апрель 2024 года | |
28/05 День инвестора Хэндерсон | |
31/05 HNFG: последний день с дивидендом 30 руб | |
03/06 HNFG: закрытие реестра по дивидендам 30 руб | |
25/06 Операционные результаты за май 2024 года | |
25/06 День инвестора Хэндерсон | |
Прошедшие события Добавить событие |
⚠️ Henderson – слабая маржинальность в отчете за 3-й квартал
Финансовые показатели за 9 месяцев
Выручка = 10,9 млрд руб. (за 9 мес. 2022 года = 8,4 млрд руб.)
Прибыль = 1,1 млрд руб. (за 9 мес. 2022 года = 1,3 млрд руб.)
Net Margin = 10,3% (за 9 мес. 2022 года = 15,2%)
Мои прогнозы по прибыли и выручке по году пока сохраняю: 16,4 млрд руб. — выручка, 2 млрд руб. — прибыль (но по прибыли дойти до этой цифры компании при текущей маржинальности будет тяжело).
💸 Справедливая цена акций
Средний P/E российского рынка = 7, пусть с учетом высокого роста в 2022 году Henderson будет оценен с некоторой премией, например, по P/E = 10. Тогда справедливая цена при прибыли в 2 млрд руб. = 480 руб. за 1 штуку.
Но если Henderson перестанет расти, то его легко переоценят по более низкому мультипликатору P/E, по P/E = 7 при прибыли в 2 млрд руб. справедливая цена – 335 руб. за штуку.
Акции компании Henderson упали после IPO с 675 до 556 руб. за 1 штуку. На мой взгляд, они торгуются все еще дороже своих справедливых значений.
Там уже на очередь за вашими денежками.
ЮГК и Трасса.
Лоховозки одна за другой стартуют до платформы Скамово-Днище. 🤣
Торопятся успеть, ...
Всем добрый день! Внимательно изучаем мнения рынка о наших финансовых и операционных результатах по итогам 9 месяцев 2023 года. Делимся с вам...
Одинаковый плетеный синий ремень стоит в Henderson 2990 руб, в Finn Flare 1000 руб, в Modis 500 руб. Все что нужно знать о бизнесе Хендерсон...
Да брокеры и банки уже заипали спамом новых IPO. Со всех сторон поют.
Ну ладно, мы то прожженные спекулянты. Но ведь новички верят их обеща...
Там уже на очередь за вашими денежками.
ЮГК и Трасса.
Лоховозки одна за другой стартуют до платформы Скамово-Днище. 🤣
Торопятся успеть, ...
Паша Кузнецов, слили бумагу и забыли😂
Будет позором Эмитента если до 675 не вытянут.
Породуют хоть тех, кто по 600 взял
Всем добрый день! Внимательно изучаем мнения рынка о наших финансовых и операционных результатах по итогам 9 месяцев 2023 года. Делимся с вам...
Всем добрый день! Внимательно изучаем мнения рынка о наших финансовых и операционных результатах по итогам 9 месяцев 2023 года. Делимся с вам...
Всем добрый день! Внимательно изучаем мнения рынка о наших финансовых и операционных результатах по итогам 9 месяцев 2023 года. Делимся с вам...
Внимательно изучаем мнения рынка о наших финансовых и операционных результатах по итогам 9 месяцев 2023 года. Делимся с вами некоторыми из них.
🟢СберИнвестиции: показатели по РСБУ за прошлые периоды почти совпадают с результатами по МСФО. Компания представила сильные результаты: выручка растет устойчиво, рентабельность остается высокой на фоне открытия магазинов в новом формате. Четкая стратегия развития и благоприятная рыночная конъюнктура обеспечат двузначные темпы роста выручки и высокую рентабельность в среднесрочном периоде. Благодаря этому Henderson останется лидером по рентабельности в отрасли.
🔴Альфа-Банк: компания продолжает показывать устойчиво сильные результаты, впереди самый высокий сезон – около 32–33% годовой выручки компании генерируется в IV квартале. По итогам 2023 года продажи могут вырасти более чем на 30% год к году. Негативная динамика акций с момента IPO не оправдана.
🟠АТОН: в результатах в целом сохраняется положительная динамика, которая наметилась в первом полугодии 2023 года. Показатели подтверждают наш позитивный взгляд на перспективы компании по итогам 2023 года. По нашим оценкам на 2024 год, Henderson сейчас торгуется на уровне 4,5x по EV/EBITDA: считаем, что это близко к справедливому уровню.