ДВМП акции

сегодня ожидаем: ДВМП: ВОСА

см. календарь по акциям

Федеральная антимонопольная служба (ФАС) РФ не видит рисков в сделке по покупке доли в транспортной группе FESCO арабским портовым оператором DP World, рассчитывает на рассмотрение в январе, заявил глава ФАС Игорь Артемьев в интервью Bloomberg.
«Все, что по этой сделке уже приготовлено, позволяет нам рассчитывать, что она будет рассмотрена на январском заседании комиссии по контролю над иностранными инвестициями», — сообщил И.Артемьев. «Если останется доделать какие-то мелочи, то до января мы успеем», — добавил он. «Насколько я знаю, больших опасений по поводу этой сделки не было», — заявил глава ФАС.

При этом И.Артемьев отказался прокомментировать, какую долю в российской компании потенциальные инвесторы указали в заявке.

В декабре владелец группы «Сумма» Зиявудин Магомедов заявил, что сделка по покупке доли в транспортной группе FESCO арабским портовым оператором DP World, партнером которого в РФ выступает Российский фонд прямых инвестиций, не ожидается до конца 2017 года. «Сейчас обсуждаются заключительные условия и плюс формальные вопросы, связанные с разрешением ФАС и комиссии (правкомиссия по контролю за иностранными инвестициями). Ну, и у нас еще остались вопросы», — сказал З.Магомедов.

В октябре З.Магомедов сообщал, что сделку по продаже доли FESCO, «если постараться», можно закрыть в 2017 году. «Там достаточный пакет, на уровне 35-40%. Речь идет не о нашем пакете, то есть частично там, в том числе, и наш пакет, но мы как группа „Сумма“ останемся контрольным акционером», — уточнил он.

Ранее источник, знакомый с ситуацией, говорил «Интерфаксу», что DP World подала ходатайство о приобретении около 39% акций FESCO. При этом ФАС сообщала, что приобретение доли в FESCO иностранным инвестором может потребовать предварительного согласования правительственной комиссией по контролю за осуществлением иностранных инвестиций.

По последним данным, группе «Сумма» принадлежит 32,5% акций головной компании FESCO — ПАО «Дальневосточное морское пароходство (MCX:FESH)» (ДВМП), 23,8% — у GHP Group, 17,4% — у TPG, 4,9% — у East Capital.

Интерфакс

Группа "Сумма" не ожидает до конца 2017 г закрытия сделки по продаже DP World пакета в Fesco

Группа «Сумма» не ожидает до конца текущего года закрытия сделки по продаже пакета в Fesco (основной акционер компании — «Сумма») дубайской DP World.

Владелец группы Зиявудин Магомедов:

«Сейчас обсуждаются заключительные условия и плюс формальные вопросы, связанные с разрешением ФАС и комиссии по иностранным инвестициям. Ну, и у нас еще остались вопросы»

На уточняющий вопрос, будут ли решены эти вопросы до конца 2017 года, Магомедов ответил отрицательно.

Прайм

Fesco завершила реструктуризацию евробондов

Fesco завершила реструктуризацию еврооблигаций, в том числе перечислила держателям бондов 551,7 миллиона долларов.

«Транспортная группа Fesco сообщает о завершении реструктуризации еврооблигаций с 8,00%-ным доходом и погашением в 2018 году и с 8,75%-ным доходом и погашением в 2020 году. На погашение долларовых облигаций было направлено финансирование, предоставленное банком ВТБ»

«Группа перечислила в адрес держателей долларовых облигаций денежные выплаты на общую сумму 551,7 миллиона долларов и провела другие необходимые действия, предусмотренные согласительной процедурой, утвержденной Высшим судом юстиции Англии и Уэльса 3 ноября 2017 года. В результате, обязательства группы по долларовым облигациям полностью прекращены»

пресс-релиз

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Зимин Александр, Заёмщиком по крелиту ВТБ на 43 ярда рублей для ДВМП является ВМТП, а у него нет столько активов. Так думаю.

khornickjaadle, А какую связь Вы видите между этими двумя фактами? ВМТП здесь только заемщик, залогодателями выступают сам ВМТП и Сумма, в залоге в т.ч. акции ВМТП, FESCO и весь пакет акций ОЗК, принадлежащий Сумме. Целью кредита заявлено погашение задолженности перед держателями еврооблигаций на сумму 580 млн.долл. (из 680 млн.долл. кредита). Акций и гдр они перекладывают на 267 млн.долл. Т.е. если и есть связь, то не прямая.

Зимин Александр, Если на всю линию до 750 млн. $(43 ярда рублей), то стоимости залога, видимо не хватало, и добавили примерно 14 ярдов Трансконтейнера (25%), ДВМП — 14 ярдов (73,74%), 50% 0ЗК и 94,28% ВМТП доли в рублях не считал, правда. Залог может на всю сумму 43 ярда. Тут мысль такая появилась, а  возможно ли потратить кредит от ВТБ на покупку доли РЖД в трансконтейнере?

khornickjaadle, а вообще первоначальный вопрос был: почему на 50 млн.долл. дороже рынка?

Зимин Александр, Трудно сказать, может исходили из прогнозной цены Трансконтейнера при возможной продаже. Было бы неплохо, держу Трансконтейнер.

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Зимин Александр, Заёмщиком по крелиту ВТБ на 43 ярда рублей для ДВМП является ВМТП, а у него нет столько активов. Так думаю.

khornickjaadle, А какую связь Вы видите между этими двумя фактами? ВМТП здесь только заемщик, залогодателями выступают сам ВМТП и Сумма, в залоге в т.ч. акции ВМТП, FESCO и весь пакет акций ОЗК, принадлежащий Сумме. Целью кредита заявлено погашение задолженности перед держателями еврооблигаций на сумму 580 млн.долл. (из 680 млн.долл. кредита). Акций и гдр они перекладывают на 267 млн.долл. Т.е. если и есть связь, то не прямая.

Зимин Александр, Если на всю линию до 750 млн. $(43 ярда рублей), то стоимости залога, видимо не хватало, и добавили примерно 14 ярдов Трансконтейнера (25%), ДВМП — 14 ярдов (73,74%), 50% 0ЗК и 94,28% ВМТП доли в рублях не считал, правда. Залог может на всю сумму 43 ярда. Тут мысль такая появилась, а  возможно ли потратить кредит от ВТБ на покупку доли РЖД в трансконтейнере?

khornickjaadle, а вообще первоначальный вопрос был: почему на 50 млн.долл. дороже рынка?

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Зимин Александр, Заёмщиком по крелиту ВТБ на 43 ярда рублей для ДВМП является ВМТП, а у него нет столько активов. Так думаю.

khornickjaadle, А какую связь Вы видите между этими двумя фактами? ВМТП здесь только заемщик, залогодателями выступают сам ВМТП и Сумма, в залоге в т.ч. акции ВМТП, FESCO и весь пакет акций ОЗК, принадлежащий Сумме. Целью кредита заявлено погашение задолженности перед держателями еврооблигаций на сумму 580 млн.долл. (из 680 млн.долл. кредита). Акций и гдр они перекладывают на 267 млн.долл. Т.е. если и есть связь, то не прямая.

Зимин Александр, Если на всю линию до 750 млн. $(43 ярда рублей), то стоимости залога, видимо не хватало, и добавили примерно 14 ярдов Трансконтейнера (25%), ДВМП — 14 ярдов (73,74%), 50% 0ЗК и 94,28% ВМТП доли в рублях не считал, правда. Залог может на всю сумму 43 ярда. Тут мысль такая появилась, а  возможно ли потратить кредит от ВТБ на покупку доли РЖД в трансконтейнере?

khornickjaadle, тогда будет явно нецелевое использование кредита

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Зимин Александр, Заёмщиком по крелиту ВТБ на 43 ярда рублей для ДВМП является ВМТП, а у него нет столько активов. Так думаю.

khornickjaadle, А какую связь Вы видите между этими двумя фактами? ВМТП здесь только заемщик, залогодателями выступают сам ВМТП и Сумма, в залоге в т.ч. акции ВМТП, FESCO и весь пакет акций ОЗК, принадлежащий Сумме. Целью кредита заявлено погашение задолженности перед держателями еврооблигаций на сумму 580 млн.долл. (из 680 млн.долл. кредита). Акций и гдр они перекладывают на 267 млн.долл. Т.е. если и есть связь, то не прямая.

Зимин Александр, Если на всю линию до 750 млн. $(43 ярда рублей), то стоимости залога, видимо не хватало, и добавили примерно 14 ярдов Трансконтейнера (25%), ДВМП — 14 ярдов (73,74%), 50% 0ЗК и 94,28% ВМТП. Доли двух последних в рублях не считал, правда. Залог может на всю сумму 43 ярда. Тут мысль такая появилась, а  возможно ли потратить кредит от ВТБ на покупку доли РЖД в трансконтейнере?

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Зимин Александр, Заёмщиком по крелиту ВТБ на 43 ярда рублей для ДВМП является ВМТП, а у него нет столько активов. Так думаю.

khornickjaadle, А какую связь Вы видите между этими двумя фактами? ВМТП здесь только заемщик, залогодателями выступают сам ВМТП и Сумма, в залоге в т.ч. акции ВМТП, FESCO и весь пакет акций ОЗК, принадлежащий Сумме. Целью кредита заявлено погашение задолженности перед держателями еврооблигаций на сумму 580 млн.долл. (из 680 млн.долл. кредита). Акций и гдр они перекладывают на 267 млн.долл. Т.е. если и есть связь, то не прямая.

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Зимин Александр, Заёмщиком по кредиту ВТБ на 43 ярда рублей для ДВМП является ВМТП, а у него нет столько активов. Так думаю.

Максим Орловский про ДВМП:
youtu.be/Nir7ms8IrHc?t=40m16s

Тимофей Мартынов, а где смайлики?

Antonov, в смысле? что значит где?

Максим Орловский про ДВМП:
youtu.be/Nir7ms8IrHc?t=40m16s

Тимофей Мартынов, а где смайлики?

Товарищи, а зачем FESCO переложило акции Трансконтейнера из своей кипрской Halimeda International Limited в ПАО «Владивостокский морской торговый порт» примерно на 50 млн.долл. дороже рыночных котировок (как просто акции, так и гдр)? Бабло выводят? У киприотов балансовая была выше нынешнего рынка? Стоимость активов по РСБУ увеличивают? Для чего?

Люди, это дерьмище расти будет вообще? Или к цене выкупа стремится?

Дальневосточное морское пароходство (ДВМП) – мсфо
2 951 250 000 акций http://moex.com/s909
Free-float 22%
Капитализация на 13.11.2017г: 20,08 млрд руб

Общий долг на 31.12.2016г: 65,75 млрд руб
Общий долг на 30.06.2016г: 65,75 млрд руб

Выручка 9 мес 2016г: 18,08 млрд руб
Выручка 9 мес 2017г: 19,13 млрд руб

Валовая прибыль 9 мес 2016г: 5,40 млрд руб
Валовая прибыль 9 мес 2017г: 5,45 млрд руб

Операционная прибыль 9 мес 2016г: 1,31 млрд руб
Операционная прибыль 9 мес 2017г: 2,30 млрд руб

Прибыль 6 мес 2015г: 535 млн руб
Прибыль 9 мес 2015г: $12 млн руб (757,52 млн руб)
Убыток 2015г: 11,53 млрд руб
Убыток 1 кв 2016г: $22 млн руб (-1,65 млрд руб) 
Прибыль 6 мес 2016г: 3,59 млрд руб
Прибыль 9 мес 2016г: $49 млн руб (3,18 млрд руб)
Прибыль 2016г: 1,08 млрд руб
Убыток 6 мес 2017г: 720 млн руб
Убыток 2017г: 2,5 млрд руб — Прогноз.
http://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=83&type=4
http://www.fesco.ru/investor/documents/reports/  

Fesco - чистый убыток по МСФО за I полугодие составил 720 млн руб против прибыли годом ранее

Чистый убыток группы Fesco по МСФО за первое полугодие 2017 года составил 720 миллионов рублей против прибыли в 3,59 миллиарда рублей годом ранее.

Выручка в отчетном периоде выросла на 5,8%, до 19,13 миллиарда рублей.

отчет

Fesco - Списание части долга уже отражено в ценах акций компании

ВТБ открыл кредитную линию для реструктуризации задолженности группы

Банк одобрил кредитную линию на сумму до 750 млн долл. ПАО «ВМТП», входящее в Группу FESCO, сообщило, что ВТБ одобрил предоставление кредитной линии ПАО «ДВМП» в размере до 750 млн долл. Проценты по кредиту будут начисляться ежеквартально. Процентная ставка составит: ключевая ставка ЦБ + не более 3,5% – для кредитов в рублях и трехмесячный LIBOR + не более 6,5% – для кредитов в долларах США. Кредит подлежит погашению не позднее 66 месяцев с даты подписания кредитного соглашения, но не позднее 60 месяцев с даты первого использования кредитных средств. Кредит будет выдан для выплаты кредиторам в связи с реструктуризацией задолженности группы по находящимся в обращении обеспеченным еврооблигациям FESHRU’18 с купоном 8,0% (погашение в мае 2018 г.) и еврооблигациям FESHRU’20 с купоном 8,75% (погашение в 2020 г.). В качестве залога по кредиту используются 94,28% акций ВМТП, 73,74% акций FESCO и 50% минус 1 акция ОЗК.

Схема реструктуризации предполагает, что расчеты будут произведены до 17 ноября. Получение финансирования последовало после подписания в конце октября соглашения с большинством держателей еврооблигаций. Схема реструктуризации долларовых бумаг была одобрена Высшим судом юстиции Англии и Уэльса 3 ноября. Предполагается, что расчеты по погашению задолженности по еврооблигациям пройдут до 17 ноября.

Списание части долга уже отражено в ценах акций FESCO. Условия реструктуризации, согласованные с большинством держателей евробондов, фактически предусматривают списание около 16% находящегося в обращении долга по еврооблигациям. Это неоднозначная новость для инвесторов в долговые обязательства группы, которые после многолетних переговоров согласились отказаться от части причитающихся им выплат, и в то же время это позитивное развитие событий для инвесторов в акции. Тем не менее списание части долга уже отражено в ценах акций. Продолжение роста операционных и финансовых показателей, а также информация о сделке с DPW и РФПИ – это факторы, которые могут оказать поддержку акциям компании.

Уралсиб

Fesco - подписала кредитный договор с ВТБ на $680 млн

Банк ВТБ и группа Fesco подписали договор о предоставлении кредитной линии на сумму до $680 миллионов для реструктуризации основной части задолженности группы.

«ПАО „ДВМП“ (головная компания группы Fesco — ред.) и его дочерние общества сообщают о подписании кредитного договора с банком ВТБ (ПАО) о предоставлении группе кредитной линии на сумму до 680 миллионов долларов США, которые группа направит на выплату и/или погашение значительной части существующей финансовой задолженности группы. На прошедшей неделе условия кредита были утверждены банком ВТБ»

Заемщиком по кредиту выступит ВМТП, которое входит в группу Fesco.

Кредит будет выдан сроком на пять лет для выплаты кредиторам сумм урегулирования в связи с реструктуризацией задолженности группы по находящимся в обращении обеспеченным еврооблигациям с 8% доходом и погашением в 2018 году и еврооблигациям с 8,75% доходом и погашением в 2020 году; для рефинансирования существующей задолженности группы по кредитному соглашению, обеспеченному ранее выкупленными облигациями, а также на другие цели, связанные с реструктуризацией существующей задолженности группы.

Группа также подтверждает, что соглашение о фиксации намерений от 6 сентября 2017 года между Fesco и некоторыми членами группы ad hoc держателей долларовых облигаций автоматически прекратило свое действие 31 октября 2017 года, что в соответствии с условиями соглашения являлось первоначальной датой окончания действия соглашения.


пресс-релиз

Tat123, Оценка по состоянию на 30 июня 2017 года. Основные новости и события пошли в сентябре

ДВМП- камбэк года

Следите за ДВМП. В том году Мечел был лидером роста среди 2-3 эшелонов. В этом будет ДВМП. Объемы пойдут после 10 рублей. Разгонят до 20. Пока 7.2. Годом ранее были 1.7 при угрозе банкротства. Дисконт за угрозу исчезнет при цене 10-12 рублей

Аллигатор, А какой смысл, акцию оценили в 3,87 руб, на чем расти бумага будет?

01.11.2017 17:20 
ПАО «ДВМП»
Решения совета директоров (наблюдательного совета) 

 ВОПРОС ПОВЕСТКИ ДНЯ № 3. Об утверждении условий и порядка осуществления выкупа акций ПАО «ДВМП» у акционеров – 
2. Список акционеров, имеющих право требовать выкупа Обществом принадлежащих им акций, составляется на основании данных, содержащихся в списке лиц, имевших право на участие в общем собрании акционеров Общества, составленного на 12 ноября 2017 года.

3. Выкуп акций Обществом осуществляется по цене 3 рубля 87 копеек за одну обыкновенную именную бездокументарную акцию Общества. Цена определена Советом директоров Общества исходя из рыночной стоимости одной обыкновенной именной бездокументарной акции Общества, определенной оценщиком, который был привлечен для проведения независимой оценки стоимости одной обыкновенной именной бездокументарной акции Общества, без учета ее изменения в результате действий Общества, повлекших возникновение права требования выкупа акций. 
www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=Z9x4-AhN6-CE6s5sRBe9tIeA-B-B

ДВМП- камбэк года

Следите за ДВМП. В том году Мечел был лидером роста среди 2-3 эшелонов. В этом будет ДВМП. Объемы пойдут после 10 рублей. Разгонят до 20. Пока 7.2. Годом ранее были 1.7 при угрозе банкротства. Дисконт за угрозу исчезнет при цене 10-12 рублей

ДВМП - акционеры одобрили предоставление поручительства и залоги по кредиту ВТБ для ВМТП на сумму до $750 млн

Акционеры ДВМП одобрили предоставление поручительства или гарантии, а также залоги по кредиту ВТБ на сумму до $750 миллионов для дочернего Владивостокского морского торгового порта (ВМТП).

Ранее сообщалось, что Fesco может привлечь кредит ВТБ с лимитом на $750 миллионов для погашения части задолженности.

На период действия и в связи с заключением кредита на компании группы будет распространяться ряд ограничений, в том числе на совокупный максимальный долг группы, который не должен превысить $750 миллионов. В случае нарушения обязательств по кредиту ВТБ будет предоставлено право на односторонний отказ от предоставления кредита и (или) право досрочного истребования задолженности.

Кредит подлежит погашению не позднее 66 месяцев с даты подписания соглашения, но в любом случае не позднее 60 месяцев с даты первого использования кредита.
Проценты по кредиту начисляются ежеквартально, процентная ставка составит: ключевая ставка ЦБ + не более 3,5% – для кредитов в рублях, и 3 месячный LIBOR + не более 6,5% — для кредитов в долларах США. При этом, если значение ключевой ставки ЦБ или LIBOR будет меньше нуля, соответствующая ставка будет равна нулю.

Цена выкупа акций у миноритариев, несогласных с крупной сделкой, установлена в 3,87 рубля за бумагу.

Прайм

Не менее 100% за 1-2 месяца. Большая вероятность

В каких случаях возможен существенный рост в 2-3 эшелонах. 1) по фундаментальным показателям. Но, к сожалению, это не такой частый случай. 2) когда крупный игрок (кукл, мм или еще кто) решил выдернуть акции и раздать его. Это вариант случается часто, но он интересен если только ты успел подключиться в начале движения, что бывает редко. 3) когда по какой-либо причине акции стали очень нужны для крупного мажоритария. Это случается крайне редко, но если удалось увидеть такую возможность, то это почти всегда верная наводка. Например, что-то подобное происходит в акциях ДВМП. Уже год в этих акциях с достаточно большой суммой. В силу этого за стаканом слежу очень внимательно и часто перепроверяю свои мысли пробными покупками-продажами. Еще до появления нижеозвученных новостей у меня сложилось стойкое мнение, что идет очень агрессивный сбор фри-флота. Тогда еще не было понятно с какой целью это происходит. Теперь ситуация немного прояснилась. DP WORD из Арабских Эмиратов, совместно с РФПИ подали в ФАС заявку на приобретение около 40% акций ДВМП. Глава «Суммы» Магомедов прояснил ситуацию заявив, что данный пакет будет передан за счет пакета одного из мажоритариев, и, возможно, части пакета самой Суммы. Учитывая, что допки не будет, оставшиеся акции, находящиеся в свободном обращении, становяться крайне востребованными, так как за счет них можно собрать часть пакета, требуемого арабам. Это один драйвер роста. Второй, гораздо более интересный, заключается в том, что по закону об АО, при приобретении пакета свыше 30%, покупатель обязан выставить оферту миноритарным акционерам по цене не ниже цены приобретения. Вот здесь уже интрига. Никто не знает по какой цене будут приобретать арабы, то ли по текущей, что крайне маловероятно, так как капитализация ДВМП даже по текущим ценам крайне невысока и даже ниже капитализации 25% доли ДВМП в Трансконтейнере. К примеру, последняя сделка в 2012 году по приобретению крупного пакета прошла в районе 18 рублей за акцию. И это при том курсе доллара. Понятно, что все это гадание на кофейной гуще, но вероятность приобретения в районе 10-20 рублей крайне высока. Не могу утверждать, что все так и будет, но лично не сомневаюсь, что в течении 1-2ц месяцев увидим развязку события. Да, еще, тут несколько днями ранее был пост, что типа кукл втюхивает акции в руки доверчивых граждан. Как игрок, проверяющий мысли крупными пробными покупками-продажами, могу утверждать, что сбор акций еще не близок к завершению. Например, продать крупный пакет я могу очень легко, почти по единой цене. Но откупить даже половину уже невозможно или возможно по рынку по цене, гораздо выше. Да к тому же всем так называемым сидельцам дали выйти, перебив все хаи с мая 2013 года. Данный пост не совет спешно приобретать акции ДВМП. Но внимательно понаблюдать и посмотреть воочию как повлияет оферта от покупателей на курс акций будет интересно и познавательно.
  

сегодня ожидаем: ДВМП: закрытие реестра для ВОСА

см. календарь по акциям