Финаме
БКС Мир Инвестиций
Олег Дерипаска прописывается в Лондоне. En+ Group хочет привлечь $1,5 млрд от IPO
Как выяснил “Ъ”, объявленное 5 октября IPO En+ Group Олега Дерипаски, владеющей 48% «Русала» и «Евросибэнерго», может иметь более широкие последствия. Предварительно группа оценивается в $7–12 млрд, инвесторам предложат расписки на $1,5 млрд, бумаги на $500 млн выкупит AnAn Group, связанная с китайской CEFC, которая приобретает и 14,2% «Роснефти». Но участники рынка и аналитики также говорят о возможном перетоке инвесторов из «Русала» в En+, допуская, что группа запустит обмен своих акций на бумаги алюминиевой компании. (Коммерсант)
| Число акций ао | 639 млн |
| Номинал ао | 0.00007 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 187,1 млрд |
| Выручка | 1 248,7 млрд |
| EBITDA | 183,9 млрд |
| Прибыль | 50,8 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 3,7 |
| P/S | 0,1 |
| P/BV | 0,4 |
| EV/EBITDA | 5,3 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| En+ Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
En+ акции
292.9₽ +0.76%
-
ВТБ Капитал оценил En+ в $9,1-12 млрд в рамках IPO
ВТБ Капитал (один из организаторов IPO холдинга En+) оценил компанию в $9,1-12 млрд.
Из обзора инвестбанка:
«Мы оцениваем En+, основываясь на двух подходах: прогноза EV/EBITDA (стоимость компании по отношению к показателю прибыли до вычета налогов, процентов и амортизации — прим. ТАСС) на 2018 год глобальных конкурентов и суммы частей компании (SoTP, то есть компании, которые входят в холдинг En+ — прим. ТАСС)»
«Мы также проводим отсылку к тому, какая могла быть оценка стоимости компании по FCF Yield (доходность свободного денежного потока — прим. ТАСС) и P/E (отношение рыночной стоимости акции к прибыли — прим. ТАСС) конкурентов, скорректированные на более высокое кредитное плечо компании Rusal (основной актив холдинга En+ — прим. ТАСС) Мы рассматриваем нижнюю границу SoTP и верхнюю границу EV/EBITDA в качестве нижней и верхней границ диапазона справедливой стоимости, которая составляет $9,1-12 млрд»,
ТАСС
- En+ может выйти на IPO в первых числах октября 2017 г. - Рейтер
Группа En+ Олега Дерипаски может начать IPO в конце следующей недели, сообщает Рейтер со ссылкой на три осведомленных источника.
По данным издания, ранее компания планировала объявить размещение 28 сентября. В En+ от комментариев отказались.
В июне Дерипаска сообщал, что компания намерена привлечь через IPO в Лондоне порядка $1,5 млрд долларов. Однако источники Reuters не исключали, что сейчас речь может идти об 1 млрд долларов.
Финанз 
- Группа En+ может начать IPO 28 сентября — источники
ЛОНДОН/МОСКВА, 25 сен (Рейтер) — Группа En+ российского миллиардера Олега Дерипаски может объявить первичное публичное размещение акций (IPO) 28 сентября, сказали Рейтер три источника, знакомые с ситуацией.
En+ владеет металлургическими и электрэнергетическими активами в России, включая 48-процентную долю в алюминиевом гиганте Русал <0486.HK>, главном потребителе электроэнергии с ГЭС, также принадлежащих Дерипаске.
По словам одного из источников, компания готовится к объявлению о намерении выйти на биржу, которое обычно является началом этапа маркетинга, однако задержки все еще возможны.
En+ отказалась от комментариев.
Источники сказали Рейтер в апреле, что первоначальная оценка компании может составить $10 миллиарда, что некоторые
представители отрасли назвали чрезмерно высоким.
En+ хочет привлечь за счет IPO в Лондоне около $1,5 миллиарда, сказал Дерипаска в июне.
Однако наиболее вероятно, что сейчас речь может идти об $1 миллиарде, сказали два источника.
Китайская CEFC рассматривает возможность инвестиций в
планирующую IPO En+, сказали Рейтер источники в отрасли в сентябре. Позднее вице-премьер РФ Аркадий Дворкович подтвердил факт переговоров. - CEFC ведет с En+ переговоры о покупке доли в ней - Дворкович
Китайская CEFC («Хуасинь») ведет переговоры о приобретении доли в группе En+ Олега Дерипаски. Об этом сообщил вице-премьер РФ Аркадий Дворкович:«Переговоры есть, но мы сегодня (на заседании межправкомиссии — ред.) это подробно не обсуждали. На уровне экспертов все обсуждалось. Там нет разногласий. Там ведутся переговоры, это все делается на коммерческой основе, но в целом политическая поддержка есть, но это не значит, что мы конкретные цифры обсуждаем здесь»
Прайм 
En+ Group объявляет результаты работы в 2016 году.
Москва, 18 апреля 2017 года — En+ Group, вертикально-интегрированный производитель электроэнергии и алюминия, объявляет итоги работы в 2016 году.
Консолидированная выручка En+ Group за 12 месяцев 2016 года составила 9,776 млрд долларов.
Выручка En+ (энергетические активы, кэптивный угледобывающий и логистический бизнес и др.), составила 2,482 млрд долларов. Выручка ОК РУСАЛ в 2016 году составила 7,983 млрд долларов.
Скорректированная EBITDA En+ Group составила 2,311 млрд долларов.
Скорректированная EBITDA En+ составила 822 млн долларов, скорректированная EBITDA ОК РУСАЛ составила 1,489 млрд долларов.
www.enplus.ru/press/enplus/3427/
http://www.enplus.ru/- En+ - планирует провести IPO на сумму до $2 миллиардов в Лондоне и Москве не раньше сентября.
En+ (подконтрольная О. Дерипаске) планирует провести IPO на сумму до $2 миллиардов в Лондоне и Москве не раньше сентября. Ранее ожидалось, что размещение будет в июне.
В интервью 2 июня О. Дерипаска сказал, что размещение планируется провести в ближайшие 18 месяцев.
Согласно информации от неназванных источников, перенос IPO на более поздние сроки связан с ожиданием более привлекательных оценок и дополнительным временем на подготовку сделки.
Если размещение состоится, то это будет крупнейшим IPO российской компании с мая 2013 года.
Финанз - En+ Group - планирует в ходе IPO привлечь порядка $1,5 миллиарда.
En+ Group планирует в ходе IPO привлечь порядка $1,5 миллиарда.
Президент и владелец компании Олег Дерипаска:Да, мы продолжаем рассматривать IPO. У нас есть запросы от инвесторов, и мы считаем, что в случае привлекательных предложений, мы, скорее всего, проведем дополнительное привлечение капитала в целях погашения долга.… Планируем привлечь порядка 1,5 миллиарда долларов
Окончательное решение по данному вопросу будет принято в течение 18 месяцев.
Площадкой для размещения — Лондонская биржа.Следующие 18 месяцев.… Все будет связано с отчетностью, со спросом. Нас ничего не подталкивает, у нас великолепное состояние финансовое.… Много компаний сейчас размещается: и долговые бумаги, и два IPO российских компаний, которые начнутся на следующей неделе. Мы не хотим толкаться, хотим дождаться лучших результатов
Прайм - En+ — собирается в июле в Лондоне провести IPO на 20-25% акций и привлечь $1,8-2 млрд, сообщает Financial Times. В качестве консультантов выбраны: Citibank, JPMorgan, Credit Suisse, Societe Generale, Сбербанк и ВТБ Капитал. Денежные средства компания рассчитывает направить на погашение долгов. (Интерфакс)
En+ - факторы роста и падения акций
- Выкуп доли ВТБ убирает «навес» над рынком, так как банк мог продать в рынок без согласования с OFAC (07.02.2020)
- Для вторичном размещении всего пакета выкупленного у ВТБ нужно задрать цену. Значит будут хорошие дивиденды и обещания перспектив от менеджмента. (07.02.2020)
- Выкупленные у ВТБ акции будут консолидированы в ее отчетности, а дивиденды полученные на эти акции улучшит кредитоспособность En+ (07.02.2020)
- Дешевый ESG актив (ГЭС+алюминий) и доля в ГМК Норникеле через РУСАЛ. (05.07.2022)
- Рост долга в связи с выкупом акций (13.02.2020)
- У Русала запланирован большой капекс до 2030 года на обновление алюминиевых заводов до 2030 года ($5bn) (09.09.2021)
- Мажоритарий (Дерипаска) исторически не любит платить дивиденды (05.07.2022)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
En+ - описание компании
EN+ Холдинг Олега Дерипаски, главным активом которого является Русал.У Холдинга 2 основных сегмента: МЕТАЛЛ (Русал) и ЭНЕРГЕТИКА (Евросибэнерго).
В 1П2021 на Металл/Энергетику приходилось примерно 80%/20% выручки.
Доля EN+ в Русале составляет 56.88%.
Поскольку компания является холдингом, при подсчете прибыли компании необходимо обращать внимание, что показатель общей прибыли из пресс-релиза нерелевантен — смотреть надо на прибыль, которая приходится на акционеров материнской компании.
En+ провел свое IPO 3 ноября, разместив на бирже 107,142,858 ГДР, где 1 ГДР = 1 акция.
На Московской бирже ГДР En+ торгуются под тикером ENPL с 8 ноября 2017 года.
После IPO уставной капитал En+ составляет 571 428 572 акций. Получается, что Free float в результате IPO составил менее 19%.
Проспект эмиссии: http://www.enplus.ru/documents/2017/enplus-group-prospectus.pdf
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
