Финаме
БКС Мир ИнвестицийУдержали оборону или нас убаюкивают?
MOST, пишите на мфд, там вам ответят
| Число акций ао | 135 млн |
| Номинал ао | — |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 197,3 млрд |
| Выручка | 298,2 млрд |
| EBITDA | 56,7 млрд |
| Прибыль | 41,6 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 4,7 |
| P/S | 0,7 |
| P/BV | 1,0 |
| EV/EBITDA | 4,6 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Русагро Календарь Акционеров | |
| 28/06 ГОСА по дивидендам за 2023г: СД рекомендовал отказаться от выплаты | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Русагро акции
1466.6₽ -0.84%
-
Удержали оборону или нас убаюкивают?
MOST,
упали на инфе о допэмиссии
1. надо понимать, что допэмиссия — это лишь опция в арсенале, не факт что она сразу состоится
2. если на допке зайдет азиатский стратег, например Mitsui, это будет супер позитивБудет размыв, как всегда, даже при росте бизнеса, котировки останутся на текущих позициях, т.к. и дивиденды и EPS размоются.
Если бы они ни тогда, ни сейчас не размывали, было бы, как у Черкизово 1400-1500, а так сидим на 800.
elber, ерунда. Бумага падала из-за конъюнктуры. Про допку уже писал, воздействие кратковременное. Никто не может сказать, где будут котировки.
Домосед, а что с конъюнктурой не так?
Тимофей Мартынов, в смысле, что не так ?) Цены на сахар, на сх были на дне. Сейчас другая ситуация.
Будет размыв, как всегда, даже при росте бизнеса, котировки останутся на текущих позициях, т.к. и дивиденды и EPS размоются.
Если бы они ни тогда, ни сейчас не размывали, было бы, как у Черкизово 1400-1500, а так сидим на 800.
elber, ерунда. Бумага падала из-за конъюнктуры. Про допку уже писал, воздействие кратковременное. Никто не может сказать, где будут котировки.
Домосед, Пока воздействие не кратковременное! Дивиденды упали из-за увеличения количества акций + еще цены на сахар упали со свининой.
Вот если они запустят все проекты, которые уже начали, тогда возможно рост, но не раньше 2-3 лет.
Надеюсь, что они эти 27 млрд направят на долги Солнечных продуктов, тогда какой-то эффект будет.Будет размыв, как всегда, даже при росте бизнеса, котировки останутся на текущих позициях, т.к. и дивиденды и EPS размоются.
Если бы они ни тогда, ни сейчас не размывали, было бы, как у Черкизово 1400-1500, а так сидим на 800.
elber, ерунда. Бумага падала из-за конъюнктуры. Про допку уже писал, воздействие кратковременное. Никто не может сказать, где будут котировки.
Домосед, а что с конъюнктурой не так?Будет размыв, как всегда, даже при росте бизнеса, котировки останутся на текущих позициях, т.к. и дивиденды и EPS размоются.
Если бы они ни тогда, ни сейчас не размывали, было бы, как у Черкизово 1400-1500, а так сидим на 800.
elber, ерунда. Бумага падала из-за конъюнктуры. Про допку уже писал, воздействие кратковременное. Никто не может сказать, где будут котировки.Как мне видится ситуация.Во-первых это не SPO, а обычная допка, размывающая наши доли.Негатив.Во-вторых, для чего она планируется? Видимо на приобретение Сол.продуктов.Это уже готовый бизнес, прибыль отразится сразу после консолидации плюс синергия.Это плюс.Долг не вырастет, а активов прибавится.Басов и Мошкович скорее всего поучаствуют в выкупе, значит есть надежда, что годовые дивы будут нормальные, на которые они и будут докупаться(вряд ли успеют до дивов разместиться).Ну и есть шанс, что появится еще один крупный минор. В общем, как минимум ситуация нейтральная.А как максимум будет возможность еще добрать.
Sergey, да, самая обыкновенная допка, негатив кратковременно. Солнечные продукты ещё надо наладить, внедрить технологии и т.д. На дивы нормальные в этом году я бы не рассчитывал. Ждём рост бизнеса для начала…
Домосед, ну я же просто фантазирую )))… дивы Басову нужны для выкупа допки, потом компания получит свой кеш.Разве не вариант? Ну и нормальные дивы -это 5-7% для меня было бы вполне неплохо от Русагро…
Sergey, Мошковичу деньги не нужны, у него ярд-ы на счету, а Басов со своих дивов много не купит, да и не он решает, а директора. 5 % возможно.., у каждого свой процент от бумаги)Как мне видится ситуация.Во-первых это не SPO, а обычная допка, размывающая наши доли.Негатив.Во-вторых, для чего она планируется? Видимо на приобретение Сол.продуктов.Это уже готовый бизнес, прибыль отразится сразу после консолидации плюс синергия.Это плюс.Долг не вырастет, а активов прибавится.Басов и Мошкович скорее всего поучаствуют в выкупе, значит есть надежда, что годовые дивы будут нормальные, на которые они и будут докупаться(вряд ли успеют до дивов разместиться).Ну и есть шанс, что появится еще один крупный минор. В общем, как минимум ситуация нейтральная.А как максимум будет возможность еще добрать.
Sergey, да, самая обыкновенная допка, негатив кратковременно. Солнечные продукты ещё надо наладить, внедрить технологии и т.д. На дивы нормальные в этом году я бы не рассчитывал. Ждём рост бизнеса для начала…
Домосед, ну я же просто фантазирую )))… дивы Басову нужны для выкупа допки, потом компания получит свой кеш.Разве не вариант? Ну и нормальные дивы -это 5-7% для меня было бы вполне неплохо от Русагро…Господа по ВАШЕМУ новость о проведение SPO это негатив?
MOST, После первого SPO в 2016 бумага упала в цене. Если инвестор верит в компанию, то падение котировок после SPO — это хорошая возможность увеличить позу.
khornickjaadle, в таком случае на какой уровень нас повезут?
MOST, Не берусь прогнозировать, там ещё объём SPO не утверждён. Единственно, что можно предположить, что, чем меньше объём SPO, тем меньше снизится цена.
khornickjaadle, лично я никогда не жду никаких там уровней, это занятие для тех, кто хочет нервную систему себе потрепать, а жду только реализацию тех или иных событий, кот и отражаются в отчетности, за кот и следуют котировки, но это только для тех кто в долгую.Как мне видится ситуация.Во-первых это не SPO, а обычная допка, размывающая наши доли.Негатив.Во-вторых, для чего она планируется? Видимо на приобретение Сол.продуктов.Это уже готовый бизнес, прибыль отразится сразу после консолидации плюс синергия.Это плюс.Долг не вырастет, а активов прибавится.Басов и Мошкович скорее всего поучаствуют в выкупе, значит есть надежда, что годовые дивы будут нормальные, на которые они и будут докупаться(вряд ли успеют до дивов разместиться).Ну и есть шанс, что появится еще один крупный минор. В общем, как минимум ситуация нейтральная.А как максимум будет возможность еще добрать.
Sergey, да, самая обыкновенная допка, негатив кратковременно. Солнечные продукты ещё надо наладить, внедрить технологии и т.д. На дивы нормальные в этом году я бы не рассчитывал. Ждём рост бизнеса для начала…- Как мне видится ситуация.Во-первых это не SPO, а обычная допка, размывающая наши доли.Негатив.Во-вторых, для чего она планируется? Видимо на приобретение Сол.продуктов.Это уже готовый бизнес, прибыль отразится сразу после консолидации плюс синергия.Это плюс.Долг не вырастет, а активов прибавится.Басов и Мошкович скорее всего поучаствуют в выкупе, значит есть надежда, что годовые дивы будут нормальные, на которые они и будут докупаться(вряд ли успеют до дивов разместиться).Ну и есть шанс, что появится еще один крупный минор. В общем, как минимум ситуация нейтральная.А как максимум будет возможность еще добрать.
Господа по ВАШЕМУ новость о проведение SPO это негатив?
MOST, После первого SPO в 2016 бумага упала в цене. Если инвестор верит в компанию, то падение котировок после SPO — это хорошая возможность увеличить позу.
khornickjaadle, в таком случае на какой уровень нас повезут?
MOST, Не берусь прогнозировать, там ещё объём SPO не утверждён. Единственно, что можно предположить, что, чем меньше объём SPO, тем меньше снизится цена.Господа по ВАШЕМУ новость о проведение SPO это негатив?
MOST, Это негатив для спекулянта, т.к. потребуется ещё время для того, чтобы возместить размытие, грубо говоря, прибылью на акцию и позитив или нейтрально для инвестора- в зависимости от того, насколько еффективно компания будет использовать полученные средства. Можно считать, что это беспроцентный кредит. Тут все зависит от менеджмента, а тут он один из лучших.Господа по ВАШЕМУ новость о проведение SPO это негатив?
MOST, После первого SPO в 2016 бумага упала в цене. Если инвестор верит в компанию, то падение котировок после SPO — это хорошая возможность увеличить позу.- Русагро может привлечь 81 млн долларов в результате SPO - Промсвязьбанк
Акционеры Русагро 15 марта рассмотрят вопрос о размещении до 6,5 млн акций в форме GDR
Акционеры группы Русагро на внеочередном собрании 15 марта рассмотрят вопрос о размещении до 6,5 млн акций в форме GDR. Точное количество размещаемых бумаг и их стоимость будут определены позднее в ходе букбилдинга, но количество акций не превысит 6,5 млн, сообщила компания. Акции будут размещаться в форме GDR. Капитал Русагро разделен на 27 млн 333,333 тыс. акций (одна акция равна пяти распискам). Следовательно, компания может разместить до 23,8% от существующего капитала.
Текущая цена ГДР компании составляет около 12,48 долл., т.е. компания может привлечь около 81 млн долл. В целом, мы неплохо оцениваем перспективы российского АПК, однако общероссийский риск, вязанные с санкциями, может негативно оказаться на спросе на бумаги компании.
Промсвязьбанк
читать дальше на смартлабе - SPO на Лондонской бирже позитивно скажется как на Русагро, так и на всем рынке - Атон
Русагро планирует SPO на Лондонской бирже
Как сообщает Коммерсант, Русагро может продать до 6.5 млн акций в форме GDR (23.8% от текущего капитала) и привлечь более $400 млн в рамках второго SPO на Лондонской бирже. Это решение должно быть утверждено акционерами и может быть рассмотрено на внеочередном собрании акционеров 15 марта. Привлеченные средства Русагро может использовать для инвестиций в расширение производственных мощностей.
Мы считаем новость позитивной для акций Русагро и для российского фондового рынка в целом, так как это будет первая сделка IPO/SPO российских компаний после отсутствия каких-либо размещений в 2018. Русагро выиграла от повышения цен на сельскохозяйственную продукцию (за 4К18 цены на сахар + 35% г/г, на пшеницу +69% г/г, средние цены реализации в мясном сегменте: полутуша +30% г/г, цены на полуфабрикаты +16%), а сельское хозяйство входит в число редких отраслей, для которых санкции оказались выгодными.
АТОН
читать дальше на смартлабе - ренессанс капитал:
Мы смотрим на новость о допке нейтрально. Новость ожидаемая, т.к. компания в процессе приобретения Солнечных продуктов и возможно новых проектов в молочном сегменте. При текущей цене GDR $12,6 компания может привлечь 27 млрд руб. Ренессанс пишет, что Русагро купил долг СП в размере 34,7 млрд руб в ноябре 2018 но с значительным дисконтом.
(вот я болван, забыл учесть что в 1 акции 5ГДР, значит объем выпуска в 5 раз больше чем я писал вчера) «Русагро» приманивает инвесторов. Группа сообщила о планах провести размещение акций
Российские компании потребительского сектора возвращаются на иностранные биржи. Спустя почти четыре года после SPO на $250 млн крупный российский производитель сахара и мяса группа «Русагро» Вадима Мошковича может снова продать инвесторам в Лондоне до 6,5 млн акций. Сейчас рыночная стоимость этого пакета превышает $400 млн. Хотя у иностранных фондов почти не появляется новых денег на инвестиции в Россию, успешное SPO «Русагро» может стать примером для других компаний из РФ, считают аналитики.
www.kommersant.ru/doc/3890283
редактор Боб, В апреле 2016 года размещали выше 1000 руб. бумагу.
Русагро - факторы роста и падения акций
- Динамично развивающаяся компания с доступом к дешевому кредиту (10.02.2017)
- Компания осваивает Приморский край с выходом на азиатские рынки - главный триггер для роста, которого ждём (цены там выше на 20-30%) (20.09.2018)
- Основные капзатраты завершены. Компания может наращивать FCF (15.11.2022)
- Компания регулярно платила дивиденды (пока на паузе из-за того что расписка) (08.03.2023)
- Переговоры по открытию рынка Китая идут 7 лет, при поддержке Путина, пока безрезультатно. (13.02.2020)
- Все сегменты, где работает Русагро, имеют очень высокую конкуренцию. Подсолнечное масло, сахар и мясо - везде перепроизводство в России. (17.08.2020)
- меры государства по квотированию экспорта и повышению экспортных пошлин (17.12.2020)
- Есть риски "раскулачивания" со стороны правительства из-за высоких цен на продовольствие (27.07.2021)
- Кипрская компания, торгуется через расписки и дивиденды на паузе. (15.11.2022)
- Себестоимость выросла, доходы компании снизились, цикл изменился. (15.11.2022)
- Существенная доля активов граничит с Украиной (Белгородская и Курская области). (08.03.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Русагро - описание компании
Русагро — группа компаний сельхоз и продовольственного сектора России.с 2014 акции торгуются на ММВБ
2016 покупка активов банкротного холдинга Группа Разгуляй
SPO на LSE $250 млн.
2018 покупка «Солнечных продуктов»
3 квартал 2019, интеграция результатов «СП» в отчетность
2019 — первые поставки маиса в Китай
Экспорт в 50 стран, 29% выручки — экспорт (по итогам 2021 года).
Структура бизнеса, по данным годового отчета 2019:
Русагро в России:
№1 вертикально-интегрированный производитель еды
№2 производитель сахара
№3 производитель свинины
№3 землевладелец по площади
Группа компаний «Русагро» /холдинговая компания — Ros Agro Plc./ объединяет 6 сахарных заводов, Екатеринбургский жировой комбинат, Самарский маслоэкстракционный завод, две аграрные компании с общей площадью земель 450 тыс. га. Также группа развивает свиноводство в Белгородской и Тамбовской областях. В 2014 г. компания объявила о выходе в Дальневосточный регион с проектами по производству свинины и аквакультуры. Кроме того в планах «Русагро» приобретение пакета акций группы «Разгуляй». В ноябре 2015 г. ФАС разрешила «Русагро» приобрести 32% акций «Разгуляя».
Основной пакет акций /75%/ «Русагро» принадлежит семье экс-сенатора от Белгородской области Вадима Мошковича,1,8% находится в собственности группы /казначейские акции/, еще 7% принадлежит генеральному директору группы Максиму Басову. В свободном обращении на Лондонской бирже находится 16,2% акций компании.
На ММВБ торгуются расписки Русагро.
5 ГДР=1 акция Ros Agrо PLC.
Уставной капитал составляет 27 333 333 акций или 136 666 665 ГДР
http://www.rusagrogroup.ru/
Русагро экспортирует продукцию в 14 стран СНГ и мира.
Русагро занимает 15% рынка сахара России и №2 рынка свинины
Цены на сахар можно смотреть тут: http://sugar.ru/regpricesgraph
Новости по сахару можно смотреть тут: http://ikar.ru/sugar/
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
