Облигации Магнит

«Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности ПАО «Магнит» на уровне ruААА и изменило прогноз на развивающийся. Ранее у компании действовал рейтинг на уровне ruААА со стабильным прогнозом.

Рейтинг кредитоспособности ПАО «Магнит» обусловлен умеренно сильной оценкой риск-профиля отрасли, сильными рыночными и конкурентными позициями, комфортными показателями рентабельности, невысокой долговой нагрузкой, высокой оценкой ликвидности и низким уровнем корпоративных рисков.

Изменение прогноза на развивающийся обусловлено влиянием на долговые метрики масштабной инвестиционной программы ПАО «Магнит» (далее – «Магнит», «Группа»), направленной на модернизацию инфраструктуры и дальнейшую экспансию, в том числе с помощью активного участия в сделках слияния и поглощения. Размер финансирования может оказаться выше ожиданий агентства, а прохождение пика в долговой нагрузке может занять больше времени, что может оказать давление на финансовый профиль Группы.

🔶 ПАО «Магнит»
▫️ Облигации: Магнит-БО-005P-05
▫️ ISIN: RU000A10DPM5
▫️ Объем эмиссии: 26,65 млрд. ₽
▫️ Номинал: 1000 ₽
▫️ Срок: на 2 года 2 мес.
▫️ Количество выплат в год: 12
▫️ Тип купона: плавающий
▫️ Размер купона: КС ЦБ + 1,4%
▫️ Амортизация: нет
▫️ Дата размещения: 03.12.2025
▫️ Дата погашения: 22.01.2028
▫️ ⏳Ближайшая оферта: -

Об эмитенте: ПАО «Магнит» (г. Краснодар) — холдинговая компания группы обществ, которые занимаются розничной торговлей продуктами питания через одноименную сеть магазинов.

➖➖➖

Информацию о новых выпусках, анализ эмитентов (с расчетом ОФС, фин. показателей, рейтинг и др.) см. в телеграм-канале.

ПАО «Магнит» является холдинговой компанией группы обществ, занимающихся розничной торговлей через сеть магазинов «Магнит», которая является одной из ведущих розничных сетей по торговле продуктами питания в России. Компания также управляет собственной логистической системой.

Сбор заявок 24 ноября

11:00-15:00

размещение 3 декабря

• Наименование: Магнит-005Р-05
• Рейтинг: ААА (АКРА, прогноз «Стабильный»)
• Купон: КС+160 б.п. (ежемесячный)
• Срок обращения: 2.1 год
• Объем: 10 млрд.₽
• Амортизация: нет
• Оферта: нет
• Номинал:1000 ₽
• Организатор: ИК Табула Раса
• Выпуск для всех
• Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.

🔶 ПАО «Магнит»
▫️ Облигации: Магнит-БО-005P-04
▫️ ISIN: RU000A10DDU4
▫️ Объем эмиссии: 20 млрд. ₽
▫️ Номинал: 1000 ₽
▫️ Срок: на 2 года
▫️ Количество выплат в год: 12
▫️ Тип купона: плавающий
▫️ Размер 1-го купона: 17,9%
[формула: КС ЦБ + 1,4%]
▫️ Амортизация: нет
▫️ Дата размещения: 12.11.2025
▫️ Дата погашения: 02.11.2027
▫️ ⏳Ближайшая оферта: -

Об эмитенте: ПАО «Магнит» (г. Краснодар) — холдинговая компания группы обществ, которые занимаются розничной торговлей продуктами питания через одноименную сеть магазинов.

➖➖➖

Информацию о новых выпусках, анализ эмитентов (с расчетом ОФС, фин. показателей, рейтинг и др.) см. в телеграм-канале.

ПАО «Магнит» является холдинговой компанией группы обществ, занимающихся розничной торговлей через сеть магазинов «Магнит», которая является одной из ведущих розничных сетей по торговле продуктами питания в России. Компания также управляет собственной логистической системой.

Сбор заявок 31 октября

11:00-15:00

размещение 12 ноября

• Наименование: Магнит-005Р-04
• Рейтинг: ААА (АКРА, прогноз «Стабильный»)
• Купон: КС+160 б.п. (ежемесячный)
• Срок обращения: 2 года
• Объем: 10 млрд.₽
• Амортизация: нет
• Оферта: нет
• Номинал: 1000 ₽
• Организатор: ИК Табула Раса
• Выпуск для всех
• Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.

FARM 1, по какой бумаге

У Магнита что технический дефолт? купон не выплатил вчера.

ПАО «Магнит» является ведущей розничной сетью в России по торговле продуктами питания. Компания представлена в около 4 287 населенных пунктах и ежедневно магазины посещают около 17 миллионов человек, а участниками кросс-форматной программы лояльности сети являются более 76 млн человек. Компания работает в мультиформатной модели, включающей магазины у дома, супермаркеты, аптеки и магазины дрогери.
ИНН — 2309085638

Так контора говорит сама о себе, а что на самом деле…

Финансовое состояние

Отчётность эмитента

️Контора Магнит опубликовала свою отчётность за II квартал 2025 года.

ПАО «Магнит» является одним из ведущих игроков российской продовольственной розницы.

Сбор заявок 19 августа

12:00-16:00

размещение 27 августа

• Наименование: Магнит-004Р-09
• Рейтинг: ААА (АКРА, прогноз «Стабильный»)
• Купон: 13.50% (ежемесячный)
• Срок обращения: 2 года
• Объем: 10 млрд.₽
• Амортизация: нет
• Оферта: нет
• Номинал: 1000 ₽
• Организатор: ИК «Табула Раса»
• Выпуск для всех
• Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.

Андрей, если я правильно понял, то опции досрочного погашения по усмотрению эмитента по данному выпуску нет. В п.6.5.2 Программы указано, чт...

Андрей, в эмиссионных документах (Решение о выпуске, Программа выпуска) эмитенты, как правило, в явном виде не указывают дату оферты.
Эту да...

Александр Котляренко, Я нашел на bonds.finam.ru/issue/details03BD500002/default.asp
В документе «Решение о выпуске». пункт 5.6.2. Досрочное...

solist2399, О, у меня есть ответ от Мосбиржи.
На мой вопрос какого фига в скринере на сайте Мосбиржи не отображалась информация по оферте и...

в эмиссионных документах (Решение о выпуске, Программа выпуска) эмитенты, как правило, в явном виде не указывают дату оферты.
Эту дату можно определить путем отслеживания соответствующих сообщений Эмитента о корпоративных действиях на сайте e-disclosure.ru

Как правило, в таких сообщениях Эмитент определяет размер ставки купона (или механизм ее определения) на определенное количество купонных периодов.

Если эмитент определил ставку на не все купонные периоды, то у инвесторов возникает право на досрочный выкуп Эмитентом облигаций после окончания последнего купонного периода, ставка на который определена.

bonds2-0, подскажите пожалуйста, где находится первоисточник, из которого мосбиржа берет информацию о наличии оферты и дате оферты? Перечита...

Александр Котляренко, более того, п. 2.2 сообщения. Нет опциона!
e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=1ThJsM9uF0aOe7oXCQsL-Ag-B-B
Броке...

bonds2-0, подскажите пожалуйста, где находится первоисточник, из которого мосбиржа берет информацию о наличии оферты и дате оферты? Перечита...

bonds2-0, подскажите пожалуйста, где находится первоисточник, из которого мосбиржа берет информацию о наличии оферты и дате оферты? Перечита...

После июньского обновления методики расчета доходности, цифры Мосбиржи следует воспринимать осторожно. Облигации с офертой в ряде случаев игнорируют оферту, и или экстраполируют последний купон до выкупа (а мы знаем, что после оферт купоны могут быть любыми).

Это породило много неэффективности, что для многих стало возможностью (видеть то, что не видят другие), а для других – потенциальной ямой. Так, например, в Магните (RU000A10A9Z1) произошло размагничивание. Выпуск с офертой в марте 2026 и купоном 23% торговался по 115% от номинала

Такое же отрезвление происходит в Азбуке вкуса RU000A105WR1. В PRO мы отдельно разбирали этот выпуск: при доходности в скринере Мосбиржи 20%, эффективная доходность не превышает 2%

solist2399, все верно, оферты проверять только в эмиссионных документах, т.к. и биржа, так и приложения брокеров часто косячат

Принятие решения об утверждении программы облигаций

2.6. максимальная сумма номинальных стоимостей облигаций, которые могут быть размещены в рамках программы облигаций: Общая (максимальная) сумма номинальных стоимостей Биржевых облигаций, размещаемых в рамках настоящей Программы, составляет 150 000 000 000 (сто пятьдесят миллиардов) российских рублей включительно или эквивалент этой суммы в иностранной валюте, рассчитываемый по курсу Банка России на дату подписания уполномоченным должностным лицом Эмитента Решения о выпуске биржевых облигаций;

2.7. максимальный срок (порядок определения срока) погашения облигаций, подлежащих размещению в рамках программы облигаций, либо указание на то, что срок погашения облигаций не определяется (для облигаций без срока погашения): максимальный срок погашения Биржевых облигаций, размещаемых в рамках Программы биржевых облигаций серии 006P, составляет 3 640 (Три тысячи шестьсот сорок) дней с даты начала размещения соответствующего выпуска Биржевых облигаций;