Президент России Владимир Путин подписал указ, согласно которому были внесены изменения в указы №95 и №138, регулирующие порядок выплат по евробондам российских компаний, следует из документа. Первым на указ обратило внимание агентство «Интерфакс». Он вступил в силу со дня его опубликования, то есть с 9 сентября.
Так, в обязанности депозитария будет входить обособленный учет евробондов или же замещающих облигаций при условии, если после 3 марта 2023 года их владельцами являлись лица из недружественных иностранных стран, следует из теста указа.
Компании-эмитенты должны исполнить обязательства по бумагам, которые были получены путем уступки прав в соответствии с указом №95 от 5 марта 2022 года. Таким образом, если владельцами этих евробондов после 3 марта 2023 года были недружественные иностранные кредиторы, то они получают выплаты на счета типа «С».
«Указ №767 направлен на пресечение схем по обходу установленных антисанкционным регулированием требований к совершению сделок с ценными бумагами, в цепочке владения которыми были недружественные нерезиденты, а также по исполнению обязательств по таким финансовым инструментам.
Президент России Владимир Путин подписал указ, согласно которому были внесены изменения в указы №95 и №138, регулирующие порядок выплат по евробондам российских компаний, следует из документа. Первым на указ обратило внимание агентство «Интерфакс». Он вступил в силу со дня его опубликования, то есть с 9 сентября.
Так, в обязанности депозитария будет входить обособленный учет евробондов или же замещающих облигаций при условии, если после 3 марта 2023 года их владельцами являлись лица из недружественных иностранных стран, следует из теста указа.
Настоящим Минфин России информирует о возможности держателей государственных ценных бумаг Российской Федерации, номинальная стоимость которых указана в иностранной валюте (далее – еврооблигации Российской Федерации), направлять волеизъявления (оферты) на замещение еврооблигаций Российской Федерации в соответствии с Указом Президента Российской Федерации от 8 августа 2024 г. № 677 (далее – Указ), распоряжением Правительства Российской Федерации от 22 августа 2024 г. № 2261-р и приказом Минфина России от 5 сентября 2024 г. № 388 (далее – Приказ № 388).
Держателями еврооблигаций Российской Федерации признаются лица, определенные таковыми Указом.
К замещению принимаются все находящиеся в обращении выпуски еврооблигаций Российской Федерации в соответствии с условиями, установленными Приказом № 388. Размер купонного дохода, периодичность его выплаты, срок погашения и номинальная стоимость замещающих еврооблигаций Российской Федерации будут соответствовать аналогичным условиям в отношении замещаемых еврооблигаций Российской Федерации.
______________________________________________________
Евробонды: государственные и корпоративные t.me/alleurobonds
Правительство РФ утвердило возможность замещения суверенных евробондов РФ локальными долговыми бумагами в 2024 году. Соответствующее распоряжение подписал премьер-министр Михаил Мишустин.
Размер и срок выплаты дохода, срок погашения и номинальная стоимость замещающих государственных ценных бумаг РФ должна соответствовать аналогичным условиям замещаемых евробондов.
Также распоряжение устанавливает, что эмиссия и перевод Минфином России замещающих бондов допускаются в том числе на условиях, предусматривающих передачу (уступку) прав по замещаемым еврооблигациям, если их перевод эмитенту невозможен из-за ограничительных действий иностранных государств, международных организаций, иностранных финансовых организаций.
t.me/ifax_go
Зигмунд Варбург происходил из почтенной банковской династии Германии. В 1934 году Варбург был вынужден эмигрировать в Лондон, где основал торговый банк SG Warburg. Его ум, энтузиазм и любовь к литературе 19 века помогли ему утвердиться в британском истеблишменте.
Варбург был человеком, имевшим контакты в Европе и США, и упивавшимся заключением сделок.
«Именно человеческая сторона, сторона переговоров, привлекла меня в банковское дело» — говорил Варбург.
Все началось с выпуска облигаций итальянской автодорожной компанией Autostrade на сумму 15 миллионов долларов США в июле 1963 года. Эта запутанная сделка ознаменовала рождение рынка еврооблигаций на сумму 30 триллионов долларов США.
По правде говоря, «евробоблигации» — это немного неправильное название.
Нашел интересную статью на boomin.ru касательно Т-банка :
Инвесторов отсекли от «тела»
Владельцы еврооблигаций «Норникеля» серии GMKN-23 и госкорпорации ВЭБ.РФ серии VEB-23, купившие бумаги накануне их погашения — весной и осенью прошлого года, — до сих пор не получили причитающиеся им выплаты. За бортом оказались держатели бондов на общую сумму до 32 млн рублей. Инвесторы тщетно пытаются добиться справедливости, обращаясь к брокерам, бирже, ЦБ и самим эмитентам, и, кажется, без исков в суд уже не обойтись. По мнению экспертов, речь идет о системной проблеме, требующей внимания регуляторов. Если ее не решить, ситуация повторится.
Погашение есть, денег нетГод назад, 11 апреля 2023 г., ГМК «Норильский никель» полностью и в срок исполнил обязательства перед владельцами десятилетних еврооблигаций серии GMKN-23 (ISIN: XS1589324075), выплатив последний купон и тело долга на $1 млрд. Но, как оказалось, не все держатели бумаг получили причитающиеся им средства. Денег на брокерских счетах так и не увидели владельцы 118 облигаций общей номинальной стоимостью 9,2 млн рублей (на момент погашения выпуска средний курс составлял 78 рублей за доллар).
Тут у меня корыстный вопрос возник в связи с последней новостью:
— Каким образом будет расчитываться стоимость замещаек еврооблигаций и купонов по ним, которые типа расчетные в валюте, но оплачиваемые по курсу?
Не успели российские инвесторы до конца переварить и смириться с «Обособлением №2», которое произошло в декабре 2023г. и почти полностью лишило держателей всех ИЦБ, которыми торговали на СПБ Бирже, как инвесторов снова решили «подоить», И как всегда – внезапно…
29.03.2024г, в пятницу, как положено вечером, появилось «Предписание банка россии №018-34/2629», которое предписывает «Депозитариям на срок 6 месяцев обеспечить обособленный учет выпущенных иностранными организациями иностранных облигаций, по которым у российского юридического лица имеются связанные с ними обязательства (далее – еврооблигации)…»
Предписание, как последнее время принято, действует «со вчерашнего дня», т.е. с 28.03.2024 и распространяется на все операции, в т.ч. в соответствии с п.1.3 на все сделки по еврооблигациям «в стакане» на ММВБ, проведенные после 28.03.2024.
Вот так вот – просто и изящно, обособили бумаги у всех: тех, кто продолжал привозить в российские депозитарии евробонды из ЕК по замещение, тех, кто покупал уже у росброкеров эти бумаги на внебирже и, самое в этой ситуации коварное, тех, кто покупал такие бумаги в стакане на ММВБ в режиме обычных торгов.
Президент РФ Владимир Путин подписал закон о минимизации негативных налоговых последствий для инвесторов в результате замещения евробондов локальными бумагами.
Закон N 8-ФЗ опубликован на официальном портале правовой информации.
Документ позволяет держателям еврооблигаций при замещении сохранить право на инвестиционный налоговый вычет за долгосрочное — от трех лет — владение ценной бумагой. В период владения замещающими облигациями будет включаться время с даты приобретения инвестором евробондов, которые впоследствии были обменяны на российские локальные облигации.
Нормой смогут воспользоваться инвесторы, которые владели еврооблигациями на 1 марта 2022 года. Изменения будут распространяться на евробонды, которые замещены локальными облигациями после 1 января 2023 года.
Кроме того, документ устраняет для инвесторов негативные налоговые последствия при выделении из паевых инвестиционных фондов (ПИФ) заблокированных активов в специальные закрытые фонды (ЗПИФ).
t.me/ifax_go
В Ассоциацию владельцев облигаций обращаются частные инвесторы, столкнувшиеся с проблемой получения выплат по погашениям ряда еврооблигаций, фиксация списков на выплату по которым происходила ранее окончания торгов по этим бумагам на Московской Бирже.
В частности, по облигации VEB-23 (XS0993162683) фиксация списков на выплату была произведена 3 ноября 2023 года, а торги на Бирже производились до 17 ноября 2023г. Инвесторы, купившие данную облигацию в период с 4 по 17 ноября, не получили выплат по погашению (а инвесторы, продавшие бумагу – получили как ее стоимость по сделке продажи, так и платеж по погашению). Объем торгов (и, соответственно, неурегулированных платежей) в указанный период ориентировочно составляет 23 млн рублей.
Согласно пункту 1.10.3 Регламента торгов Московской Биржи, в подобных случаях должно быть выпущено Решение о специальном порядке урегулировании платежей, однако такое Решение, насколько известно Ассоциации, своевременно выпущено не было.
26 января 2024 года Ассоциация владельцев облигаций обратилась к Московской Бирже с просьбой выпустить предусмотренное Регламентом торгов Решение о специальном порядке урегулирования платежей, связанных с погашением облигации VEB-23.
Замещение еврооблигаций ТМК
👉🏼TMK Capital S.A., ISIN XS2116222451
✅Процедура
Заявки об участии подает Брокер на основании поручений Клиентов.
❓Что надо сделать
Подайте заявку на участие через Личный кабинет.
В левом меню – Заявки – Подать заявку – Брокерское обслуживание – Прочие поручения – TMK 12/02/27: Заявка на участие в размещении замещающих облигаций по еврооблигациям TMK Capital S.A., ISIN XS2116222451.
〽️Убедитесь, что:
— заполнены персональные данные;
— открыт брокерский счет;
— прошли тестирование: в правом верхнем углу – ФИО – Тестирование –Облигации российских эмитентов с низким кредитным рейтингом;
— Если в КИТ Финанс присвоен статус квалифицированного инвестора – тестирование не требуется.
⏰Срок подачи поручений: до 13:00 19.01.2024 года.
📌За проведение операции будет списана комиссия в соответствии с Тарифами Компании.
❗️Всем владельцам — клиентам КИТ Финанс направлены индивидуальные уведомления на e-mail, указанный в Личном кабинете.
Замещение еврооблигаций ЧТПЗ
👉🏼Chelpipe Finance DAC, ISIN XS2010044548
✅Процедура
Заявки об участии подает Брокер на основании поручений Клиентов.
❓Что надо сделать
Подайте заявку на участие в Личном кабинете.
В левом меню – Заявки – Подать заявку – Брокерское обслуживание – Прочие поручения – Chelpipe 19/09/24: Заявка на участие в размещении замещающих облигаций по еврооблигациям Chelpipe Finance DAC, ISIN XS2010044548.
〽️Убедитесь, что:
— заполнены персональные данные;
— открыт брокерский счет;
— прошли тестирование: в правом верхнем углу – ФИО – Тестирование – Облигации российских эмитентов с низким кредитным рейтингом;
— Если в КИТ Финанс присвоен статус квалифицированного инвестора – тестирование не требуется.
⏰Срок подачи поручений: до 13:00 22.01.2024 года.
📌За проведение операции будет списана комиссия в соответствии с Тарифами Компании.
❗️Всем владельцам — клиентам КИТ Финанс направлены индивидуальные уведомления на e-mail, указанный в Личном кабинете.