Облигации Транс-Миссия

По ru000a100p85 пока ничего не капнуло на счет. Погашение было вчера

29 июля ООО «Транс-миссия» в рамках плановой оферты по выпуску облигаций серии БО-01 (ISIN RU000A104K11) определило ставку купонного дохода на уровне 22,75% годовых на 31-48 купонные периоды.

Эмитент принял решение поднять ставку с 16% до 22,75%, новая ставка будет действовать до конца обращения выпуска — 27 января 2026 года.

Для определения купона эмитент ориентировался на значения доходности двухлетних ОФЗ на кривой бескупонной доходности плюс рыночная премия за риск в сегменте BB. На текущую дату значение доходности соответствующих ОФЗ — 17,28%. Минимальная рыночная премия в сегменте BB — 5,5%. Отсюда размер купона на оферте: 22,75%. YTM к погашению — 25,28%.

Ранее компания сообщила, что владельцы облигаций ООО «Транс-миссия» серии БО-01 (ISIN RU000A104K11) могут оставить заявку на приобретение эмитентом облигаций по оферте с 30.07.2024 года по 05.08.2024 года включительно. Дата удовлетворения заявок — 14.08.2024.

Финансовые результаты:
— Совокупный доход: 273 млн. руб.
— Чистая прибыль (убыток): 73 млн. руб.

Резюме:
(*) — динамика указана за отчетный период.

Собственный капитал увеличился на 22% (+), долгосрочные обязательства без существенных изменений, краткосрочные прибавили 23% (-).

Предприятие закредитованное, заемный капитал превышает собственный в 4,85 раза. Долговая нагрузка уменьшилась на 13% (+).

По финансовым результатам (год-к-году): выручка уменьшилась на 10%, чистая прибыль выросла на 111%.

...

Полный анализ этого и других эмитентов (с расчетом ОФС, фин. показателей и др.) см. в телеграм-канале.

Традиционно спрос на услуги такси значительно повышается, начиная с апреля. В рамках подготовки к росту объема заказов компания провела ряд мероприятий, нацеленных на продвижение брендов «СитиМобил» и «Таксовичкоф».

Согласованы и запущены партнерские интеграции бренда «СитиМобил» с федеральной сетью обувных магазинов Monro на розыгрыш 20 поездок за 1 рубль в конкурсе чеков, а также с Теле2, на раздачу бонусных рублей клиентам оператора связи.

До конца марта велась работа по размещению оффлайн-рекламы в местах массового скопления людей – на вокзалах и в аэропортах, на уличных экранах, автобусных остановках, в подземных переходах, кинотеатрах. Маркетинговая активность нацелена как на пассажиров, так и на водителей, для привлечения кадров.

Не так давно компания расширила штат аналитиков для отслеживания ключевых показателей онлайн-платформы, изучения пользовательской активности, а также повышения эффективности маркетинговых коммуникаций. Текущая рекламная кампания также будет подвергнута глубокому анализу, что в последствии позволит, помимо прочего, значительно оптимизировать траты эмитента на рекламу.

Недавно эмитента отчитался об итогах работы в 1 квартале 2024 года. За более подробными комментариями мы обратились к генеральному директору ООО «Транс-Миссия» Максиму Федорову.

Несмотря на то, что в отчетном периоде зафиксировано снижение объемов выручки, все остальные финансовые показателипо 1 кварталу 2024 года (операционная и чистая прибыль, EBITDA, уровень долговой нагрузки и другие) демонстрируют позитивную динамику.

Ранее мы подчеркивали, что отрицательная динамика выручки компании обусловлена рядом факторов: вступлением в силу нового закона о такси, а также переходом компании на новое ПО. Тем не менее, бизнес эмитента только выиграл от этого, продемонстрировав повышение эффективности, как следует из ключевых финансовых показателей.

«1-й квартал — традиционно „мертвый сезон“ на рынке такси, начало повышения активности пассажиров такси приходится на апрель-июнь. Как раз в этот период мы ожидаем рост выполненных заказов и выручки на 5

ООО «Транс-Миссия» является владельцем двух сервисов такси: «Таксовичкоф» и «Ситимобил».

В течение 2023 года компания работала над повышением операционной эффективности и развитием существующих рынков. К сентябрю 2023 года эмитент завершил объединение команд «Ситимобил» и «Таксовичкоф», сохранив оба бренда, и перешел на единое ПО «Автотаксоконтроль 2.0», что позволило снизить ежемесячную стоимость обслуживания и поддержки сервиса на 30 млн руб. и оптимизировать операционные процессы. «Ситимобил» начал активное открытие в городах присутствия сервиса «Таксовичкоф».

В планах развития бренда на 2024 год — формирование полноценной экосистемы, которая будет включать в себя все аспекты и области перемещения на колесном транспорте.

Рассмотрим подробно операционные и финансовые показатели эмитента за 1 квартал 2024 года.

Как уже отмечалось нами ранее, после принятия нового закона о такси, который вступил в силу 1 сентября 2023 г., и перед запуском новой версии цифровой площадки «Таксоконтроль 2.0», компания провела оптимизацию партнерской базы, убрав из нее неактивные таксопарки.

ООО «Транс-Миссия» является владельцем двух сервисов такси: «Таксовичкоф» и «Ситимобил».

В течение 2023 года компания работала над повышением операционной эффективности и развитием существующих рынков. К сентябрю 2023 года эмитент завершил объединение команд «Ситимобил» и «Таксовичкоф», сохранив оба бренда, и перешел на новое общее ПО «Автотаксоконтроль 2.0», что позволило снизить ежемесячную стоимость обслуживания и поддержки сервиса на 30 млн руб., а также оптимизировать операционные процессы. «Ситимобил» начал активную экспансию в городах присутствия сервиса «Таксовичкоф».

В декабре 2023 года рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило ООО «Транс-Миссия» рейтинг кредитоспособности на уровне ruBB-, прогноз по рейтингу стабильный. Также в этом месяце эмитент разместил крупнейший в своей истории облигационный выпуск размером в 300 млн руб.

На сегодняшний день «Таксовичкоф» работает в 52 городах России (9 из которых крупные), включая города Ленинградской и Московской областей, а также в Казахстане, Армении и Республике Беларусь. «Ситимобил» работает в 38 городах России (16 из них крупные).

Личный автопарк «Транс-Миссии» в 2023 году значительно выросЗа минувший год компания приобрела в личный автопарк в общей сложности 672 новых...

За минувший год компания приобрела в личный автопарк в общей сложности 672 новых автомобиля, часть из которых впоследствии будет выкуплена водителями «Таксовичкоф» и «Ситимобил», что существенно повышает привлекательность работы в сервисах.

Мы поинтересовались у эмитента, какие именно марки пополнили его автопарк. Всего в 2023 году компанией было закуплено:

• Haval М6 — 160 шт.;
• Лада Гранта — 156 шт;
• Москвич 3 — 122 шт;
• Haval Jolion — 100 шт;
• Cherry Tiggo — 50 шт;
• Skoda Rapid — 40 шт;
• 25 электрических Evolute;
• Газель — 22 шт;
• Skoda Octavia— 7 шт.

Автомобили Haval пополнили автопарк города Москвы, как и закупленные электромобили, ввиду наибольшей приспособленности инфраструктуры столицы для данного вида транспорта. Остальные единицы транспорта распределены по региональным паркам сервисов «Таксовичкоф» и «Ситимобил».

В 2024 году компания продолжит осуществлять закупку автомобилей. В частности, будет продолжено сотрудничество с «Москвичом», о чем мы писали ранее. Сейчас приостановлен по причине снижения цен на автомобили данной марки. Также, не позднее июля текущего года, ожидается поставка еще 340 единиц модели Haval М6.

В декабре 2023 года компания разместила четвертый по счету облигационный заем объемом 300 млн рублей (ISINRU000A107FG5, № 4B02-02-00447-R от 15.12.2023). Об итогах освоения средств и о том, насколько выгодно привлекать средства на фондовом рынке, мы побеседовали с генеральным директором ООО «Транс-Миссия» Максимом Федоровым.

Эмитент использует стратегию, нацеленную на развитие брендов «Ситимобил» и «Таксовичкоф», в рамках которой ООО «Транс-Миссия» инвестирует денежные средства в маркетинг и мотивацию партнеров сервисов.

Средства, привлеченные в результате размещения очередного выпуска были направлены на реализацию выбранной стратегии:

• Мотивацию перевозчиков и клиентов;
• Финансирование развития программного обеспечения;
• Маркетинг;
• Пополнение оборотных средств.

После размещения облигационного выпуска часть привлеченных частных инвестиций была использована на погашение бридж-кредита в сумме 200 млн руб., полученного ранее от банка «ТКБ» на озвученные выше цели.

ООО «Транс-Миссия» — центральное юридическое лицо сервисов «Таксовичкоф» и «Ситимобил». Компания погасила выпуск биржевых облигаций серии ТаксовичкоФ-БО-П02 объемом 60 млн руб. согласно графику — 03 мая 2024 года, информация об этом была раскрыта на странице эмитента на сайте «Интерфакс».

Сумма к выплате, равная 80% эмиссии, составила 48 млн руб. Также эмитент направил инвесторам доход по последнему 36-му купону, выплата которого состоялась единовременно с погашением и составила 8,55 руб. на одну бумагу и 513 000 руб. на весь выпуск.

Напомним, что выпуск серии ТаксовичкоФ-БО-П02 (ISIN: RU000A1033X3, № 4B02-02-00447-R-001P от 19.05.2021) был размещен 19 мая 2021 года. Объем эмиссии — 60 млн руб., номинал — 1 000 руб., ставка купонного дохода — 13% годовых.

На протяжении всего периода обращения ООО «Транс-Миссия» исправно выплачивало ежемесячный купонный доход, ни разу не подведя инвесторов.

После принятия нового закона о такси, который вступил в силу 1 сентября 2023 г., и перед запуском новой версии цифровой площадки «Таксоконтроль 2.0», компания провела оптимизацию партнерской базы, убрав из нее неактивные таксопарки.

По словам представителя компании, на начало 2023 года в базе числилось 1810 уникальных партнеров-юридических лиц. После вступления в силу нового закона о такси и перед переходом на новую версию собственной цифровой платформы «Таксоконтроль 2.0», была проведена чистка неактивных партнеров. В результате чего, их осталось 1015 — в это число вошли таксопарки, чьи водители выполняли хотя бы 1 заказ в 2023 году.

Это позволило существенно повысить качество работы с оставшимися автопарками и снизить регуляторные риски. Компания осуществляет постоянную «живую» поддержку партнеров: за каждым закреплен персональный менеджер, который участвует в решении любых возникших вопросов в режиме реального времени, без ожиданий и очередей, консультирует по всем аспектам развития бизнеса, осуществляет связь с водителями, которые желают подключиться к сервису, тем самым помогая партнерам в развитии.

В рамках развития бренда «Ситимобил» ООО «Транс-Миссия» разработало новое позиционирование известного сервиса. Заявленная миссия — сделать перемещение по городу максимально комфортным для всех.

Речь идет не просто об изменении подачи бренда, или запуске нового проекта, а о новом этапе в развитии — масштабном расширении спектра услуг с использованием всех имеющихся у компании экспертиз — помимо услуг такси, доставки, грузоперевозок, аренды самокатов и автоэвакуации планируется также развитие сети СТО, моек и долгосрочной аренды автомобилей. Изменения позволят эмитенту выйти на новый уровень и охватить все потребности аудитории, которые так или иначе связаны с транспортом.

Генеральный директор ООО «Транс-Миссия» Максим Федоров:

«Мы не навязываем не связанных с транспортом услуг, но всегда рядом, когда они нужны — какие угодно и когда угодно. У нас есть собственная инфраструктура для предоставления полного спектра транспортных услуг и живая поддержка на всех этапах взаимодействия с клиентами и партнерами — свои авто и таксопарки, флот эвакуаторов, станции техобслуживания».

ООО «Транс-Миссия» активно развивает бренд «Ситимобил»: запускает новые услуги и тарифы, расширяет географию присутствия, и даже меняет концепцию.

В планах развития бренда на 2024 год — формирование полноценной экосистемы, которая будет включать в себя все аспекты и области перемещения на колесном транспорте.

Генеральный директор ООО «Транс-Миссия» Максим Федоров:

«Мы планируем запустить сервис автоэвакуации, долгосрочной аренды автомобилей и самокатов. Текущий вектор развития «Ситимобил» — развитие экосистемы, которая будет включать в себя все, что касается транспорта — личного, прокатного или арендуемого на долгосрочные периоды. Частично эти потребности мы можем закрыть уже сейчас, благодаря развитию проекта «Ситипарк», который, в свою очередь, должен стать самым большим «железным» парком среди всех сервисов на рынке».

На 2024 год запланирована работа по развитию агрегатора «Ситимобил» в 39 городах присутствия и дальнейшая региональная экспансия, а также сотрудничество с крупными маркетплейсами.

Генеральный директор ООО «Транс-Миссия» Максим Федоров в ходе беседы с «Юнисервис Капитал» дал характеристику результатам работы компании и отметил важные события, произошедшие в 2023 году.

По словам Максима Федорова, 2023 год можно охарактеризовать как переломный для всей сферы услуг такси — основательно изменились и законы, и цены, и условия работы для игроков рынка, как водителей, так и агрегаторов. Многие вопросы и проблемы индустрии пока еще не нашли решения. И уже совершенно очевидно, что услуга вызова такси больше не будет такой доступной, как раньше.

С другой стороны, для готовых к переменам игроков рынка сложившаяся ситуация дает дополнительные возможности для развития в новых условиях, поскольку сама по себе услуга не стала менее востребованной для тех, кто привык, или вынужден ездить на такси.

«Что касается других событий года, в частности, принятия нового закона о такси:на удивление, отрасль оказалась подготовлена к введению новых нормативов даже лучше, чем регулирующие органы.

Алексей Витальевич,
у разных брокеров наверно по разному. У моего есть минималка на бумагу — хоть на 1шт, хоть на 100. 41.30 вынь и положь....

sasa sasa,
инвестор на долгосрок с 1 бумагой в 1000руб?

НН (Никола Нижегородский), мне кажется это немного не так работает. Комиссия на одну бумагу не зависит от количества же

НН (Никола Нижегородский), если вы инвестор на долго срок, то какая разница

прикольно по 1шт. брать, наверное. Там комиссию отбивать месяца 3 наверное

прикольно по 1шт. брать, наверное. Там комиссию отбивать месяца 3 наверное

27 декабря завершилось размещение выпуска ООО «Транс-Миссия» (ТрансМ БО-02) объемом 300 млн рублей. Эмитент благодарит всех участников за размещение. Всего состоялось 2093 сделки.

Размещение проходило в течении 5 торговых дней по открытой подписке, факт размещения выпуска эмитент раскрыл на своей странице на сайте «Интерфакс». Теперь бумаги доступны на вторичных торгах по номеру № 4B02-02-00447-R от 15.12.2023, ISIN: RU000A107FG5.

По итогам размещения, максимальная заявка составила 13,8 млн рублей, средняя – 143 335 рублей, а минимальная и самая популярная заявки зафиксированы на уровне — 1000 руб. Общее количество сделок – 2093 шт.

Напомним параметры выпуска ТрансМ БО-02: объем — 300 млн руб., номинал облигации — 1 000 руб., ставка купонного дохода — 20,24% годовых с 1 по 12 к. п. (на 2024 г.), далее предусмотрена безотзывная оферта. Доходность (YTM) — 22,24%. Дюрация к оферте — 0,90 г. Срок обращения составит 1 440 дней, купонный период — 30 дней. Частичное досрочное погашение: в даты окончания 33, 36, 39, 42, 45 к.п. по 5% и 75% — в дату окончания 48 к.п. Оферент: ООО «Трансхолдинг».

🟢 ООО «АЛЬФА ДОН ТРАНС»
Эксперт РА повысил кредитный рейтинг до уровня ruBB-

ООО «АЛЬФА ДОН ТРАНС» осуществляет самосвальные перевозки сыпучих материалов на собственных специализированных автотранспортных средствах. В 2023 году компания также стала владельцем карьера по добыче песчаника через приобретение 100% доли ООО «Фора».

По состоянию на декабрь 2023 года компания располагает собственным автопарком численностью 254 автомобилей.

За период 30.09.2022-30.09.2023 долговая нагрузка Компании продемонстрировала несущественный рост вследствие проведения выкупа карьера на заёмные средства, серьёзного увеличения автомобильного парка в лизинге. Эти факторы способствовали увеличению показателя чистый долг к EBITDA c около 1.5х годом ранее до 2.4х, показатель по-прежнему оценивается положительно.

В перспективе 12 месяцев от отчётной даты компании предстоит уплата около 1/3 всех лизинговых обязательств, что оказывает негативное влияние на качественную оценку ликвидности компании. Тем не менее, компания располагает достаточным объемом невыбранных кредитных линий и денежными средствами для удовлетворения всех потребностей компании в ликвидности в перспективе 12 месяцев от отчётной даты.