Облигации Обувьрус

swipe
Имя Лет до
погаш.
Доходн Цена Купон, руб НКД, руб Дата купона Оферта
ОбувьрусБ6 1.0 0.0% 498.63 361.64 2019-06-24
ОбувьРосБ7 1.8 0.0% 49863.01 42191.78 2020-04-23
ОбувьрусБ1 0.3 0.0% 0 0 2020-01-15
ОбувьРо1Р1 2.5 15.5% 95.28 29.92 4.6 2020-06-25
ОбувьРо1Р2 4.6 14.5% 95.6 9.86 0 2020-05-09
акции Обувь России
Я эмитент
  1. "Обувь России": результаты 2019 года
    "Обувь России": результаты 2019 годаПАО «ОР» отчиталась о результатах за 2019 год. Команда «Иволги Капитал» проанализировала их, и дала оценку действиям компании в кризисной ситуации.Анализ отчетности 2019 ПАО «ОР»Некоторые цифры
    • 1)Выручка выросла на 18,6% до 13,7 млрд рублей, причем оборот маркетплейса westfalika.ru составил более 1 млрд руб. за первый квартал работы, а LFL выручка выросла на 0,8%
    • 2)EBITDA выросла на 25,5% до 3,583 млрд рублей, причем рентабельность по EBITDA составила 26,1%
    • 3)Чистая прибыль выросла на 26,7% до 1,687 млрд рублей
    • 4)Долг/EBITDA по итогам года составил 3,3х
    Комментарии к результатам и фактам
    • Компания планомерно переходит в онлайн, и по итогам 2019 года показала первые результаты. Частично текущий и практически полностью будущий рост запасов обусловлен именно работой по реализационной схеме (то есть без покупки на баланс) работы через маркетплейс
    • Неденежная выручка аудируется E&Y, и является взаимозачетом между крупными китайскими поставщиками, «Обувью России» и мелкими оптовиками, с которыми работает Группа
    • OCF(денежный поток от текущих операций) планово отрицателен по итогам 2019 года. Компания нарастила розничную сеть на 25% до 908 магазинов по итогам года, то есть инвестиционная программа по росту сети завершена. Задача компании – вывод магазинов на проектную мощность, а также их трансформация к модели маркетплейса
    • Логистические цепочки нарушены из-за карантинных мер, и их быстрого восстановления не ожидается, поэтому значительные текущие запасы оцениваются как позитивный фактор
    • МКК «Арифметика» сильно отличается по своей клиентской базе от классических МФО, так как все клиенты проходят предварительный этап в виде выплат по рассрочке. Разумеется, в текущих условиях Группа дает каникулы и не начисляет пени и штрафы, но поток все равно продолжается за счет онлайн-оплат. Микрофинансовое направление уже переживало шоки благосостояния населения в 2014-2016 гг. без потерь для бизнеса, что дополнительно сигнализирует о качестве риск-менеджмента
    • Розничные продажи Группы Компаний сильно диверсифицированы как между сегментами товаров, так и по способу и форме оплаты (сильно развита рассрочка). Это дает дополнительную стабильность в условиях снижения доходов населения
    • Группа уже перевела предварительные переговоры с основными кредитующими банками (Сбербанк, ВТБ, ПСБ) и имеет понимание, что процентные платежи, а также погашения будут перенесены. Также Группа имеет понимание, что арендные платежи будут значительно снижены, что сокращает текущие расходы в условиях снижения выручки


    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  2. Андрей, все верно получается, я не учел, что ключевая ставка менялась несколько раз за период. Расчет по налогу на купон, превышающий ключевую ставку на 5%, нужно выполнять по ставке 35%, а не 13%. Вот примерная формула, которая учитывает постоянную ключевую ставку, равную 6%: НДФЛ =(1000*0,12-1000*(0,06+0,05))*0,35/4 = 0.88р. Поскольку ключевая ставка менялась, реальный налог вышел даже чуть меньше. Кстати, брокер ответил на мой запрос довольно оперативно, за что ему отдельное спасибо.
  3. Вопрос по налогу на купон. С купона по одной облигации в этот раз брокер ПСБ удержал налог 0.76р, что более чем в 2 раза больше налога, удержанного при предыдущей выплате. У всех так? С чем связано?

    Al011, посчитал, сняли тоже самое, но как бы должны были снять 0,97 если 13% ндфл? 13/4=3,25*29,92/100=0,97. Где я ошибаюсь?
  4. Вопрос по налогу на купон. С купона по одной облигации в этот раз брокер ПСБ удержал налог 0.76р, что более чем в 2 раза больше налога, удержанного при предыдущей выплате. У всех так? С чем связано?
  5. купоны кому по 001P-01 пришли?

    Skiff888, 27.03.20 пришли в 18.20 от Финама. Успел реинвестировать )))
  6. купоны кому по 001P-01 пришли?

    Skiff888, Угу все есть на ВТБ
  7. купоны кому по 001P-01 пришли?

    Skiff888, Сбер отправил
  8. купоны кому по 001P-01 пришли?
  9. Не знаю, как вы, а я еще докупился. Цена сказка, а дефолт — ну вряд ли же

    Кирилл С, хахаха)

    Flexo, хорошо смеется тот, кто смеется без последствий…
  10. Не знаю, как вы, а я еще докупился. Цена сказка, а дефолт — ну вряд ли же

    Кирилл С, хахаха)
  11. Цена точно сказочная

    Павел, учитывая, что первые облиги я купил по 106 — более чем сказочная
  12. Цена точно сказочная
  13. Не знаю, как вы, а я еще докупился. Цена сказка, а дефолт — ну вряд ли же
  14. Нещадно льют?? Может что поменялось

    Uazibonn, Да ничего не поменялось, просто обувь никому не нужна когда из дома не выпускают

    Владимир Иванов, а что, кого-то не выпускают из дома?

    Arslan, видимо, кто-то просто сам не выходит)))
  15. Нещадно льют?? Может что поменялось

    Uazibonn, Да ничего не поменялось, просто обувь никому не нужна когда из дома не выпускают

    Владимир Иванов, а что, кого-то не выпускают из дома?
  16. Нещадно льют?? Может что поменялось

    Uazibonn, Да ничего не поменялось, просто обувь никому не нужна когда из дома не выпускают

    Владимир Иванов, в ламоду и wb как ходили так и будут, типо у дома, значит не ТЦ.
  17. Нещадно льют?? Может что поменялось

    Uazibonn, Да ничего не поменялось, просто обувь никому не нужна когда из дома не выпускают
  18. Нещадно льют?? Может что поменялось
  19. По второму выпуску кто нибудь получил купоны?

    Андрей, прилетели, сбер

    Rodan1, спасибо, тоже увидел в сегодняшнем отчете.
  20. По второму выпуску кто нибудь получил купоны?

    Андрей, прилетели, сбер
  21. ВТБ. Куп. дох. по обл. ООО «Обувь России» Размер куп. на 1 обл. 9.86 руб 10.03.2020
  22. По второму выпуску кто нибудь получил купоны?
  23. Главное чтоб не банкрот) А так все отрастет конечно)
  24. я думаю это фиаско

    Longman, Ну почему фиаско. Я думаю, главное не паниковать. Если берете на 2-3 года (я на долгосрок брал и буду держать до выкупа), то со временем все отрастет.
  25. я думаю это фиаско

    Longman, Ты думаешь это фиаско, братан????!!!

Обувьрус

Облигации Обувьрус
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: